31 мая 2013 ИК Русс-инвест Беденков Дмитрий
В четверг 30 мая на российском фондовом рынке наблюдалась консолидация после стремительного падения накануне. В отдельных бумагах появилась покупка, что является показателем тестирования уровней поддержки. Макроэкономическая статистика из-за рубежа была смешанной, что не давала повода сформировать полноценный отскок. В то же время риски сворачивания мер количественного смягчения в США снижаются на фоне неуверенной экономической статистики, что позволило американским индексам закрыться в плюсе по итогам дня. Цены на нефть стабилизировались несмотря на резкий рост запасов сырой нефти в США, которые по итогам последней недели оказались в десять раз выше прогнозного показателя.
По итогам дня Индекс РТС потерял 0,7%, а индекс ММВБ просел чуть более, чем на 0,1%. Торговые обороты в четверг незначительно выросли. Так, биржевые обороты по акциям, входящим в расчет индекса ММВБ, составили 31,5 млрд руб. против 30,4 млрд руб. накануне. Отраслевые индексы просели в пределах от 0,33% до 2%. В лидерах снижения по итогам дня оказался сектор электроэнергетики. Лучше рынка второй день подряд выглядел потребительский сектор. Индекс акций «второго эшелона» показал динамику лучше базового индекса: индекс менее ликвидных акций РТС-2 упал на 0,59%. Отраслевой индекс РТС – Нефти и газа упал на 0,5% по итогам дня, индекс РТС – Потребительские товары и розничная торговля потерял 0,33%, Индекс РТС – Электроэнергетика упал на 1,99%, Индекс РТС – Металлы и добыча снизился на 1,04%, Индекс РТС – Финансы упал на 0,91%, Индекс РТС-Промышленность снизился на 0,42 п.п., а Индекс РТС-Телекоммуникации потерял 1,4%. Индекс волатильности РТС по итогам дня вырос на 0,75%, что отразило умеренное изменение негативных ожиданий рыночных участников.
Среди эмитентов в лидерах роста оказались привилегированные акции Квадры и бумаги ТГК-14, выросшие на 4,9% и 4,6% соответственно. Хорошим ростом отметились бумаги ТНК-ВР: обыкновенные акции прибавили около 3,8%, а привилегированные выросли на 1,7%. Участники рынка ожидают позитивных новостей по дивидендам за 2012г. Ожидается, что совет директоров даст свои рекомендации 5 июня. В аутсайдерах дня оказались бумаги МРСК Волги, потерявшие около 6,2%. Слабо торговались акции операторов сотовой связи. Акции МегаФона упали на 3,9%, а МТС опустились на 2,8%. Фиксация позиций по бумагам компаний могла быть обусловлена ожиданиями усиления позиций Ростелекома в мобильном секторе после назначения А. Провоторова президентом российского подразделения Tele2. Среди корпоративных новостей по «голубым фишкам» стоит отметить сообщение о достижении Роснефтью соглашения с китайской CNPC о совместной разработке российских месторождений, включая участки на арктическом шельфе. Бумаги Роснефти по итогам дня выросли в цене в пределах 1,5%. Новость о том, что Еврокомиссия согласна предоставить льготы для «Северного потока» по Третьему энергопакету поддержала котировки акций газового концерна. Акции Газпрома по итогам дня выросли примерно на 1 п.п. Индикатор страха на мировых рынках незначительно скорректировался вниз: индекс волатильности опционов VIX упал на 2,02% и составил 14,53. Пара евро/доллар продолжила рост с 1,2941 долл. до 1,305 долл. за евро. Пара иена/долл. упала со 101,2 иен до 100,73 иен за долл. Российский рубль в основных валютных парах продолжил ослабление. Так, значение пары рубль/евро по итогам дня выросло с 40,92 руб. до 41,36 руб. за евро, а курс рубля к доллару США вырос с 31,63 руб. до 31,71 руб. за доллар. На товарных рынках наблюдался преимущественно рост по основным металлам. Так, котировки фьючерсов на никель упали на 0,1%, меди подросла на 0,8%, платины выросла на 2,0%, палладия прибавили 1,3%, золота подросли на 1,5 п.п., а серебра прибавили 1,3%. Цена нефти смеси марки Brent по итогам дня осталась выше отметки в 102 долл. за барр.
Макроэкономическая статистика была разнонаправленной. Сегодня хорошие показатели вышли по экономике Японии. Темпы снижения промышленного производства в годовом выражении в апреле упали до 2,3% против 6,7% в марте
Статистика по Еврозоне была смешанной. Индекс доверия в экономике Еврозоны в мае вырос до 89,4 против 88,6 месяцем ранее
Индекс доверия потребителей стабилизировался в еврозоне в мае на уровне -21,9.
Снижение ВВП Испании в 1 кв. по уточненным данным осталось на уровне 2% в годовом выражении
Темпы потребительской инфляции в Испании остаются низкими, хотя и выросли в мае до 1,7%.
Золотовалютные резервы Банка России за неделю выросли на 1,3 млрд долл
Статистика по американской экономике оказалась разнонаправленной. Так, уточненные данные по темпам роста ВВП в 1 кв. оказались хуже прогнозов и составили 2,4% против ожидания на уровне 2,5%. В то же время рост частного потребления составил 3,4% против 3,2% в 4 кв
Количество первичных обращений за пособиями по безработице выросло до 354 тыс. против 344 тыс. ранее.
В то же время состояние рынка недвижимости в США характеризуется усилением тенденции восстановления. Так, в апреле рост продаж на вторичном рынке ускорился до 13,9% в годовом выражении против 5,9% в марте
Взгляд на рынок и инвестиционные идеи
На динамику российского фондового рынка в среднесрочной перспективе продолжает оказывать влияние усиление внешних факторов риска, разнонаправленных корпоративных новостей и отсутствии внутренних инвестиционных идей. Продолжение мер стимулирования экономики в еврозоне может в среднесрочной перспективе привести к усилению спроса на рисковые активы на глобальных рынках, что позитивно скажется и на российском фондовом рынке
Среднесрочными целевыми уровнями в случае возобновления движения вверх можно назвать 1450 пунктов по индексу ММВБ и 1480 пунктов по индексу РТС. Уровни поддержки рынок может найти в диапазоне 1320-1350 пунктов по индексу ММВБ. Данные уровни совпадают со среднесрочными линиями Фибоначчи. Дальнейшее движение будет зависеть от реакции рынков на макроэкономическую статистику, состоянии факторов риска, корпоративного новостного фона, развития ситуации по европейским кредитным проблемам
С учетом неопределенного внешнего и внутреннего новостного фона для среднесрочного движения вверх на российском фондовом рынке нужны дополнительные поддерживающие факторы
http://www.russ-invest.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
По итогам дня Индекс РТС потерял 0,7%, а индекс ММВБ просел чуть более, чем на 0,1%. Торговые обороты в четверг незначительно выросли. Так, биржевые обороты по акциям, входящим в расчет индекса ММВБ, составили 31,5 млрд руб. против 30,4 млрд руб. накануне. Отраслевые индексы просели в пределах от 0,33% до 2%. В лидерах снижения по итогам дня оказался сектор электроэнергетики. Лучше рынка второй день подряд выглядел потребительский сектор. Индекс акций «второго эшелона» показал динамику лучше базового индекса: индекс менее ликвидных акций РТС-2 упал на 0,59%. Отраслевой индекс РТС – Нефти и газа упал на 0,5% по итогам дня, индекс РТС – Потребительские товары и розничная торговля потерял 0,33%, Индекс РТС – Электроэнергетика упал на 1,99%, Индекс РТС – Металлы и добыча снизился на 1,04%, Индекс РТС – Финансы упал на 0,91%, Индекс РТС-Промышленность снизился на 0,42 п.п., а Индекс РТС-Телекоммуникации потерял 1,4%. Индекс волатильности РТС по итогам дня вырос на 0,75%, что отразило умеренное изменение негативных ожиданий рыночных участников.
Среди эмитентов в лидерах роста оказались привилегированные акции Квадры и бумаги ТГК-14, выросшие на 4,9% и 4,6% соответственно. Хорошим ростом отметились бумаги ТНК-ВР: обыкновенные акции прибавили около 3,8%, а привилегированные выросли на 1,7%. Участники рынка ожидают позитивных новостей по дивидендам за 2012г. Ожидается, что совет директоров даст свои рекомендации 5 июня. В аутсайдерах дня оказались бумаги МРСК Волги, потерявшие около 6,2%. Слабо торговались акции операторов сотовой связи. Акции МегаФона упали на 3,9%, а МТС опустились на 2,8%. Фиксация позиций по бумагам компаний могла быть обусловлена ожиданиями усиления позиций Ростелекома в мобильном секторе после назначения А. Провоторова президентом российского подразделения Tele2. Среди корпоративных новостей по «голубым фишкам» стоит отметить сообщение о достижении Роснефтью соглашения с китайской CNPC о совместной разработке российских месторождений, включая участки на арктическом шельфе. Бумаги Роснефти по итогам дня выросли в цене в пределах 1,5%. Новость о том, что Еврокомиссия согласна предоставить льготы для «Северного потока» по Третьему энергопакету поддержала котировки акций газового концерна. Акции Газпрома по итогам дня выросли примерно на 1 п.п. Индикатор страха на мировых рынках незначительно скорректировался вниз: индекс волатильности опционов VIX упал на 2,02% и составил 14,53. Пара евро/доллар продолжила рост с 1,2941 долл. до 1,305 долл. за евро. Пара иена/долл. упала со 101,2 иен до 100,73 иен за долл. Российский рубль в основных валютных парах продолжил ослабление. Так, значение пары рубль/евро по итогам дня выросло с 40,92 руб. до 41,36 руб. за евро, а курс рубля к доллару США вырос с 31,63 руб. до 31,71 руб. за доллар. На товарных рынках наблюдался преимущественно рост по основным металлам. Так, котировки фьючерсов на никель упали на 0,1%, меди подросла на 0,8%, платины выросла на 2,0%, палладия прибавили 1,3%, золота подросли на 1,5 п.п., а серебра прибавили 1,3%. Цена нефти смеси марки Brent по итогам дня осталась выше отметки в 102 долл. за барр.
Макроэкономическая статистика была разнонаправленной. Сегодня хорошие показатели вышли по экономике Японии. Темпы снижения промышленного производства в годовом выражении в апреле упали до 2,3% против 6,7% в марте
Статистика по Еврозоне была смешанной. Индекс доверия в экономике Еврозоны в мае вырос до 89,4 против 88,6 месяцем ранее
Индекс доверия потребителей стабилизировался в еврозоне в мае на уровне -21,9.
Снижение ВВП Испании в 1 кв. по уточненным данным осталось на уровне 2% в годовом выражении
Темпы потребительской инфляции в Испании остаются низкими, хотя и выросли в мае до 1,7%.
Золотовалютные резервы Банка России за неделю выросли на 1,3 млрд долл
Статистика по американской экономике оказалась разнонаправленной. Так, уточненные данные по темпам роста ВВП в 1 кв. оказались хуже прогнозов и составили 2,4% против ожидания на уровне 2,5%. В то же время рост частного потребления составил 3,4% против 3,2% в 4 кв
Количество первичных обращений за пособиями по безработице выросло до 354 тыс. против 344 тыс. ранее.
В то же время состояние рынка недвижимости в США характеризуется усилением тенденции восстановления. Так, в апреле рост продаж на вторичном рынке ускорился до 13,9% в годовом выражении против 5,9% в марте
Взгляд на рынок и инвестиционные идеи
На динамику российского фондового рынка в среднесрочной перспективе продолжает оказывать влияние усиление внешних факторов риска, разнонаправленных корпоративных новостей и отсутствии внутренних инвестиционных идей. Продолжение мер стимулирования экономики в еврозоне может в среднесрочной перспективе привести к усилению спроса на рисковые активы на глобальных рынках, что позитивно скажется и на российском фондовом рынке
Среднесрочными целевыми уровнями в случае возобновления движения вверх можно назвать 1450 пунктов по индексу ММВБ и 1480 пунктов по индексу РТС. Уровни поддержки рынок может найти в диапазоне 1320-1350 пунктов по индексу ММВБ. Данные уровни совпадают со среднесрочными линиями Фибоначчи. Дальнейшее движение будет зависеть от реакции рынков на макроэкономическую статистику, состоянии факторов риска, корпоративного новостного фона, развития ситуации по европейским кредитным проблемам
С учетом неопределенного внешнего и внутреннего новостного фона для среднесрочного движения вверх на российском фондовом рынке нужны дополнительные поддерживающие факторы
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://www.russ-invest.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter