Порядка 1% в среднем потеряли американские индексы на торгах среды, что стало самым существенным снижением за месяц, и очередным сигналом к началу относительно масштабной коррекции, отступлению от исторических максимумов. Ранее индекс широкого рынка S&P500 уже предпринимал попытку развития отката после выхода из восходящего клина, но впоследствии едва не обновил максимумы. Впрочем, важно то, что не обновил, и теперь с пробоем поддержки на 1780 пунктов фиксация может усилиться.
В разрезе отдельных секторов только потребительский смог удержать положительный результат, тогда как остальные девять соответствующих индексов ушли в минус, во главе с S&P Materials (-1,69%), S&P Health Care (-1,62%) и S&P Financials (-1,45%). Любопытно, что подобное падение произошло на следующий день после публикации окончательной редакции правила Волкера, где есть в чем разбираться воротилам с Wall Street.
Информационные агентства связывают вчерашние продажи с найденным компромиссом двухпартийного комитета по вопросу бюджета США. Сенатор-демократ Пэтти Мюррей и республиканец Пол Райан достигли договоренности по распределению $85 млрд. на финансирование госучреждений в 2014-2015 гг. Расходы бюджета на текущий финансовый год согласно плану составят $1,012 трлн., а в 2015 вырастут до $1,014 трлн. Палата представителей по данным источников Reuters может проголосовать по данному документу уже сегодня.
Фиксацию связывают с усилениями опасений начала сворачивания QE уже на декабрьском заседании ввиду бюджетных договоренностей. Действительно в сентябре Фед обманул ожидания рынка, продолжив покупки облигаций в прежних объемах, ожидая бюджетных споров, которые вылились в shutdown в октябре. Собственно и саму программу скупки регулятор начал год назад на фоне подобных опасений, которые впоследствии вылились в секвестр бюджета.
К слову сказать, обнародованные вчера данные по балансу федерального бюджета не привели в восторг спекулянтов. Дефицит бюджета составил $135,2 млрд., тогда как аналитики ожидали $145 млрд. На показатель можно смотреть с разных сторон, но скажем относительно аналогичного периода прошлого года, снизились расходы бюджета со $334 млрд. до $318 млрд. В то же время доходы выросли на $20 млрд. до 183 млрд. Отметим, что дефицит бюджета в 2013 фискальном году составил всего $680 млрд., впервые с 2008 года оказавшись меньше триллиона. И пока первые два месяца финансового 2014 года принесли еще меньший дефицит, чем годом ранее.
Еще одна новость касается кандидатуры на пост замглавы ФРС бывшего главы Банка Израиля, профессора Стэнли Фишера. Студентами 70-летнего Фишера в свое время были нынешний глава ФРС Бен Бернанке и глава ЕЦБ Марио Драги. В Израиле как отмечают многие эксперты, экономическая политика Фишера вызвала значительный рост цен на недвижимость. Значительно понизив процентную ставку, он повысил доступность кредитов - в том числе и ипотечных. В то же время, тот же Фишер критиковал один из оплотов текущей политики Феда - разъяснения общественности вероятных действий регулятора в ближайшей перспективе. «Вы не можете ожидать, что ФРС изложит то, что она собирается делать. Почему? Потому что она не знает". "Если вы дадите подробные указания по ожидаемым действиям вы лишитесь гибкости в принимаемых решениях", - говорил Фишер. Возможно, само назначение столь авторитетного специалиста как Фишер на эту роль было воспринято как сигнал о сложных временах для Федрезерва.
Индекс S&P500: Снижение должно получить ускорение
По итогам предыдущей сессии индекс S&P500 понизился на 1,13%. Котировки остановились на уровне 1782,22 пунктов.
В среду на американском рынке прошла солидная волна распродаж. Наши опасения по поводу того, что на графике начала формироваться разворотная «двойная вершина» начали реализовываться. Исходя из последних событий, снова отмечаю, что область 1810-1820 действительно выступает непреодолимым препятствием, от которого может наконец-то начаться полномасштабная коррекция. Речь не идет об очередном локальном откате, речь идет о серьезной волне снижения, конечный потенциал которой заметно ниже 1700. В качестве сигнальной области, проход которой будет обозначать начало волны распродаж, выделим зону 1770-1780. Реализоваться весь этот отложенный распродажный потенциал может как раз по факту предстоящего заседания ФРС.
Тем не менее, несмотря на падение шансов продолжения бычьего праздника, сценарий с дальнейшим ростом в сторону новых исторических максимумов не стоит полностью отменять. Потенциал финальной волны роста в район широкой зоны торможения 1850-1875 начнет неминуемо реализовываться в случае уверенного закрепления S&P500 выше 1820. Однако еще раз замечу, что этот вариант рассматривается сейчас во вторую очередь. Более логичным выглядит расклад, при котором индекс спуститься ниже 1770 и с ускорением начнет рисовать корректироваться к затянувшемуся росту. В качестве ближайшей точки опоры при таком варианте развития событий выделим поддержку на 1730.
В данный момент фьючерсный контракт на SP500 торгуется с понижением на 0,20% около отметки 1777.
Ближайшие уровни сопротивления: 1810-1815-1820 / 1850 / 1870-1875
Ближайшие уровни поддержки: 1774 / 1750 / 1730 / 1710 / 1695 / 1675
В разрезе отдельных секторов только потребительский смог удержать положительный результат, тогда как остальные девять соответствующих индексов ушли в минус, во главе с S&P Materials (-1,69%), S&P Health Care (-1,62%) и S&P Financials (-1,45%). Любопытно, что подобное падение произошло на следующий день после публикации окончательной редакции правила Волкера, где есть в чем разбираться воротилам с Wall Street.
Информационные агентства связывают вчерашние продажи с найденным компромиссом двухпартийного комитета по вопросу бюджета США. Сенатор-демократ Пэтти Мюррей и республиканец Пол Райан достигли договоренности по распределению $85 млрд. на финансирование госучреждений в 2014-2015 гг. Расходы бюджета на текущий финансовый год согласно плану составят $1,012 трлн., а в 2015 вырастут до $1,014 трлн. Палата представителей по данным источников Reuters может проголосовать по данному документу уже сегодня.
Фиксацию связывают с усилениями опасений начала сворачивания QE уже на декабрьском заседании ввиду бюджетных договоренностей. Действительно в сентябре Фед обманул ожидания рынка, продолжив покупки облигаций в прежних объемах, ожидая бюджетных споров, которые вылились в shutdown в октябре. Собственно и саму программу скупки регулятор начал год назад на фоне подобных опасений, которые впоследствии вылились в секвестр бюджета.
К слову сказать, обнародованные вчера данные по балансу федерального бюджета не привели в восторг спекулянтов. Дефицит бюджета составил $135,2 млрд., тогда как аналитики ожидали $145 млрд. На показатель можно смотреть с разных сторон, но скажем относительно аналогичного периода прошлого года, снизились расходы бюджета со $334 млрд. до $318 млрд. В то же время доходы выросли на $20 млрд. до 183 млрд. Отметим, что дефицит бюджета в 2013 фискальном году составил всего $680 млрд., впервые с 2008 года оказавшись меньше триллиона. И пока первые два месяца финансового 2014 года принесли еще меньший дефицит, чем годом ранее.
Еще одна новость касается кандидатуры на пост замглавы ФРС бывшего главы Банка Израиля, профессора Стэнли Фишера. Студентами 70-летнего Фишера в свое время были нынешний глава ФРС Бен Бернанке и глава ЕЦБ Марио Драги. В Израиле как отмечают многие эксперты, экономическая политика Фишера вызвала значительный рост цен на недвижимость. Значительно понизив процентную ставку, он повысил доступность кредитов - в том числе и ипотечных. В то же время, тот же Фишер критиковал один из оплотов текущей политики Феда - разъяснения общественности вероятных действий регулятора в ближайшей перспективе. «Вы не можете ожидать, что ФРС изложит то, что она собирается делать. Почему? Потому что она не знает". "Если вы дадите подробные указания по ожидаемым действиям вы лишитесь гибкости в принимаемых решениях", - говорил Фишер. Возможно, само назначение столь авторитетного специалиста как Фишер на эту роль было воспринято как сигнал о сложных временах для Федрезерва.
Индекс S&P500: Снижение должно получить ускорение
По итогам предыдущей сессии индекс S&P500 понизился на 1,13%. Котировки остановились на уровне 1782,22 пунктов.
В среду на американском рынке прошла солидная волна распродаж. Наши опасения по поводу того, что на графике начала формироваться разворотная «двойная вершина» начали реализовываться. Исходя из последних событий, снова отмечаю, что область 1810-1820 действительно выступает непреодолимым препятствием, от которого может наконец-то начаться полномасштабная коррекция. Речь не идет об очередном локальном откате, речь идет о серьезной волне снижения, конечный потенциал которой заметно ниже 1700. В качестве сигнальной области, проход которой будет обозначать начало волны распродаж, выделим зону 1770-1780. Реализоваться весь этот отложенный распродажный потенциал может как раз по факту предстоящего заседания ФРС.
Тем не менее, несмотря на падение шансов продолжения бычьего праздника, сценарий с дальнейшим ростом в сторону новых исторических максимумов не стоит полностью отменять. Потенциал финальной волны роста в район широкой зоны торможения 1850-1875 начнет неминуемо реализовываться в случае уверенного закрепления S&P500 выше 1820. Однако еще раз замечу, что этот вариант рассматривается сейчас во вторую очередь. Более логичным выглядит расклад, при котором индекс спуститься ниже 1770 и с ускорением начнет рисовать корректироваться к затянувшемуся росту. В качестве ближайшей точки опоры при таком варианте развития событий выделим поддержку на 1730.
В данный момент фьючерсный контракт на SP500 торгуется с понижением на 0,20% около отметки 1777.
Ближайшие уровни сопротивления: 1810-1815-1820 / 1850 / 1870-1875
Ближайшие уровни поддержки: 1774 / 1750 / 1730 / 1710 / 1695 / 1675
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба