Неутомимые быки на американских площадках в прошедшую среду вновь поставили под сомнение перспективы развития среднесрочной коррекции, а индекс SnP500 продолжил движение в изматывающем пологом восходящем канале. Индекс в четвертый раз чуть более чем за месяц восстанавливается из района 1840-1850 пунктов с претензиями на очередное покорение рекордных максимумов. Таким образом, по-прежнему территория медведей видится ниже вышеупомянутого диапазона, но пока выходить сюда индекс не спешит. Тем не менее, отметим, что по осцилляторам сохраняются негативные сигналы в виде медвежьей дивергенции на дневном таймфрейме.
Многое в ближайшее время будет зависеть от стартовавшего сезона отчетов, который по прогнозам аналитиков и самих корпораций будет довольно слабым. Но как показывает история, заниженный прогноз, создает повод для оптимизма при публикации фактических результатов. Во вторник о своих результатах отчиталась Alcoa после закрытия, и вчера в ходе основных торгов, котировки бумаг компании выросли на 3,75%. Сегодня не ожидается важных отчетов, но уже в пятницу свои результаты представят крупнейшие банки США JPMorgan Chase и Wells Fargo.
Ключевым событием вчерашнего дня стала публикация протоколов мартовского заседания ФРС. Нужно сказать, что речь главы регулятора Джанет Йеллен на конференции по итогам заседания о том, что уже через шесть месяцев после сворачивания покупок ставки могут быть подняты, тогда несколько напугала участников рынка, которые в протоколах вчера искали упоминания о подобных сроках и формулировках. Но протоколы ничего подобного не содержали, что позитивно сказалось на рыночной динамике.
Судя по протоколам, уже на следующем заседании может быть обозначен новый «качественный», а не «количественный» посыл в "forward guidance".
Участники заседания согласились с тем, что существующий ориентир по поднятию ставок, с барьером в 6,5% для уровня безработицы, становится устаревшим, тогда как уровень безработицы продолжает постепенное снижение. По мнению большинства участников, количественные пороги были весьма полезны, но следует подчеркнуть, что Комитет уделяет внимание более широкому набору экономических показателей и участники в целом поддержали качественный язык, описывающий экономические факторы, которые будут влиять на решение Комитета по поводу первого увеличения ставки по федеральным фондам. В целом дискуссия по этому вопросу в FOMC продолжается.
Индекс SnP500: Привыкли к подобным «выкупам»
По итогам предыдущей сессии индекс SnP 500 вырос на 1,09%. Котировки остановились на уровне 1872,18 пунктов.
Ситуация на американском рынке акций продолжила развиваться по привычному сценарию для текущего тренда. Еще во вторник с самого открытия торгов была предпринята робкая попытка спуститься под ключевой уровень поддержки 1840, однако уверенно закрепиться ниже так и не получилось. Провал оказался ложным пробоем, и затем котировки начали отскакивать. Таким образом, в очередной раз после двух солидных черных свечек рынок ушел в консолидацию, не желая разворачивать тренд. Схожую ситуацию мы уже много раз наблюдали, и до сих пор она всегда заканчивалась последующим выкупом - вчера эта покупка начала реализовываться. Рост отчасти был спровоцирован опубликованными протоколами ФРС, в которых не было обозначено точного времени для повышения процентных ставок.
Напомню, что отметки 1840 и 1820 в данный момент выступают последними точками опоры, которые сдерживают индекс от начала слома up-тренда и ускорения в сторону годовых минимумов. Потенциальный пробой 1820 в свою очередь сразу же сдвигает техническую цель снижения в район нижней границы долгосрочного up-тренда, которая сегодня проходит в районе 1690.
С точки зрения техники мы уже давным-давно переставили расчетную цель в район 1905-1910. Именно этот рубеж в данный момент выступает в качестве основного ориентира в рамках восходящего тренда. Вероятность последующего разворота в случае достижения этих отметок достаточно высокая.
В данный момент фьючерсный контракт на SnP 500 торгуется с понижением на 0,07% около отметки 1864.
В итоге резюмируем: Пока цена выше 1840 и 1820 сохраняется потенциал роста вплоть до 1905-1910. Если же индекс опустится ниже 1820, то начнется большая коррекция с ориентирами в районе нижней границы долгосрочного восходящего тренда.
Ближайшие уровни сопротивления: 1905-1910 / 1925 / 1990-2000 / 2077-2080
Ближайшие уровни поддержки: 1840 / 1820 / 1795 / 1775 / 1730-1722 / 1690
Многое в ближайшее время будет зависеть от стартовавшего сезона отчетов, который по прогнозам аналитиков и самих корпораций будет довольно слабым. Но как показывает история, заниженный прогноз, создает повод для оптимизма при публикации фактических результатов. Во вторник о своих результатах отчиталась Alcoa после закрытия, и вчера в ходе основных торгов, котировки бумаг компании выросли на 3,75%. Сегодня не ожидается важных отчетов, но уже в пятницу свои результаты представят крупнейшие банки США JPMorgan Chase и Wells Fargo.
Ключевым событием вчерашнего дня стала публикация протоколов мартовского заседания ФРС. Нужно сказать, что речь главы регулятора Джанет Йеллен на конференции по итогам заседания о том, что уже через шесть месяцев после сворачивания покупок ставки могут быть подняты, тогда несколько напугала участников рынка, которые в протоколах вчера искали упоминания о подобных сроках и формулировках. Но протоколы ничего подобного не содержали, что позитивно сказалось на рыночной динамике.
Судя по протоколам, уже на следующем заседании может быть обозначен новый «качественный», а не «количественный» посыл в "forward guidance".
Участники заседания согласились с тем, что существующий ориентир по поднятию ставок, с барьером в 6,5% для уровня безработицы, становится устаревшим, тогда как уровень безработицы продолжает постепенное снижение. По мнению большинства участников, количественные пороги были весьма полезны, но следует подчеркнуть, что Комитет уделяет внимание более широкому набору экономических показателей и участники в целом поддержали качественный язык, описывающий экономические факторы, которые будут влиять на решение Комитета по поводу первого увеличения ставки по федеральным фондам. В целом дискуссия по этому вопросу в FOMC продолжается.
Индекс SnP500: Привыкли к подобным «выкупам»
По итогам предыдущей сессии индекс SnP 500 вырос на 1,09%. Котировки остановились на уровне 1872,18 пунктов.
Ситуация на американском рынке акций продолжила развиваться по привычному сценарию для текущего тренда. Еще во вторник с самого открытия торгов была предпринята робкая попытка спуститься под ключевой уровень поддержки 1840, однако уверенно закрепиться ниже так и не получилось. Провал оказался ложным пробоем, и затем котировки начали отскакивать. Таким образом, в очередной раз после двух солидных черных свечек рынок ушел в консолидацию, не желая разворачивать тренд. Схожую ситуацию мы уже много раз наблюдали, и до сих пор она всегда заканчивалась последующим выкупом - вчера эта покупка начала реализовываться. Рост отчасти был спровоцирован опубликованными протоколами ФРС, в которых не было обозначено точного времени для повышения процентных ставок.
Напомню, что отметки 1840 и 1820 в данный момент выступают последними точками опоры, которые сдерживают индекс от начала слома up-тренда и ускорения в сторону годовых минимумов. Потенциальный пробой 1820 в свою очередь сразу же сдвигает техническую цель снижения в район нижней границы долгосрочного up-тренда, которая сегодня проходит в районе 1690.
С точки зрения техники мы уже давным-давно переставили расчетную цель в район 1905-1910. Именно этот рубеж в данный момент выступает в качестве основного ориентира в рамках восходящего тренда. Вероятность последующего разворота в случае достижения этих отметок достаточно высокая.
В данный момент фьючерсный контракт на SnP 500 торгуется с понижением на 0,07% около отметки 1864.
В итоге резюмируем: Пока цена выше 1840 и 1820 сохраняется потенциал роста вплоть до 1905-1910. Если же индекс опустится ниже 1820, то начнется большая коррекция с ориентирами в районе нижней границы долгосрочного восходящего тренда.
Ближайшие уровни сопротивления: 1905-1910 / 1925 / 1990-2000 / 2077-2080
Ближайшие уровни поддержки: 1840 / 1820 / 1795 / 1775 / 1730-1722 / 1690
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба