Складские объемы золота на бирже COMEX:
Исторический график:
Физические резервы золота крупнейшего фонда SPDR GOLD TRUST:
Историческая динамика:
Физические резервы всех частных «золотых фондов», включая SPDR GOLD TRUST:
*График отражает динамику физических резервов фондов: SPDR, ETF Securities, ZKB, iShares, Swiss & Global, Central Fund, Credit Suisse, Source, New Gold, Sprott Gold, Deutsche Bank, Central Goldtrust, Claymore, Goldist.
Историческая динамика:
Отток физических резервов золота из крупных частных «золотых фондов» продолжается. Уровень золотых резервов находится вблизи 6-летних минимумов. Желание покупать «презренный металл» по текущей рыночной цене практически отсутствует. «Золотые идеи» частных инвесторов старательно выбитые из сознания ключевыми монетарными регуляторами, продолжают пребывать в долгосрочной «ментальной коррекции» вместе с ценой золота. Дальнейшее снижение резервов, безусловно, повлияет на рыночную оценку золота, находящегося в долгосрочной коррекционной фазе движения.
Складские запасы золота на бирже COMEX указывают на торговую активность. Биржа выступает и как покупатель, и как продавец, поддерживая вялый спрос со стороны «золотых жуков».
GOFO (Gold Forward Offered Rate) – форвардные ставки по золоту, публикуются Лондонской ассоциацией участников рынка драгоценных металлов (LBMA). Ставки котируются для 1-месячного, 2-х месячного, 3-х месячного, 6-месячного и 12-месячного периода. Нахождение значений в отрицательной зоне фактически означает, что золото с поставкой через один, два, три, шесть и 12 месяцев оценивается рынком дешевле, чем металл с немедленной поставкой по спотовым ценам.
На текущий момент значения форвардной ставки 1-месячного периода находятся в отрицательной зоне значений. Это значит что участники «золотого рынка» пребывают в состоянии «необычайной неопределенности», и достаточно чутко наблюдают за реакцией рынков на решение ФРС. Значения ставки 2-х месячного, 3-х месячного, 6-месячного и 12-месячного периода, хоть и находятся вблизи исторических минимумов, но расположены в «позитивной зоне ожиданий». В ближайшее время «эмоциональная оценка» участников «золотого рынка» изменится и это отразится на значениях ставки всех периодов.
Форвардная ставка по золоту, период – 1, 2, 3, 6 и 12 месяцев, динамика за год:
Форвардная ставка по золоту, период – 1, 2, 3, 6 и 12 месяцев, историческая динамика:
***
Волатильность курса XAUUSD, динамика за год:
Технический взгляд:
XAUUSD, таймфрейм – год (график из обзора за 26 апреля 2013 года):
Сравнительно недавно, рассматривая «Влияние двухсотлетней истории золота» мы обозначили ряд ключевых уровней, а так же некоторое количество «правил поведения цены» в рамках достаточно длинного временного периода. И, поскольку на «мега длинных» временных интервалах, где одна свеча = 1 год, «техническая карта движения» крайне редко изменяется, мы рассмотрим долгосрочный, но приближенный к нам максимально временной период.
XAUUSD, таймфрейм – месяц:
В названии предыдущего обзора долгосрочного фрейма есть замечательная фраза: «Человек проверяет пробу золота, а золото — пробу человека», и именно сейчас она наиболее актуальна. Сформировавшаяся на данном тайм фрейме техническая модель вложена в модели более долгосрочных фреймов, и формально подтверждает тот или иной сценарий движения цены. График достаточно лаконичный. Закрытие месяца произошло ниже уровня ключевой поддержки: ~ 1180, когда «золотые жуки» крыли часть позиций «переваривая» речь главы ФРС, Джанет Йеллен, которая разбрасывала «зеленые ростки» американской экономики стараясь «засеять за один раз все поля». Однако «Сеятель» из госпожи Йеллен никудышный, ибо «Торговля верой» пока идет в разрез с ожидаемой политикой ФРС.
Если вспомнить «легкий набросок» автора обзора о «сеятелях» за ноябрь 2010 года, можно примерно «вычислить» уровни вблизи которых «золотых жуков» начнут принуждать к капитуляции:
«В прежние времена моряки в долгом плавании оставляли на каждом пустынном острове по паре свиней. Или по паре коз. А когда приходили к этому острову в следующий раз, там уже был запас «живого» мяса. Это были необитаемые острова, царства девственной, дикой природы. Там обитали птицы, которых не было больше нигде на — Земле. Там не было хищных зверей. Там не было ядовитых растений или растений с колючками и шипами. Это был истинный рай на Земле. Когда моряки приходили к такому острову в следующий раз, там их ждали стада свиней или коз. Моряки называли такие стада «посеянным мясом».
© Чак Паланик «Колыбельная»
Учитывая намерения «сеятелей», по другой версии «архитекторов рынка», можно предположить, что в случае закрытия следующего месяца ниже уровня: ~ 1180, вероятность «поживиться капиталами» золотых инвесторов, существенно увеличится. Однако здесь важно понимать, что «дождь не может идти вечно», то есть падение цены на «презренный металл» закончится, и здесь важно «не прозевать» момент входа в «золотой рынок». Потому что долгосрочные цели по-прежнему расположены выше 3000 долларов за унцию. Более подробно уровни «капитуляции золотых жуков» можно рассмотреть на среднесрочном, недельном тайм фрейме.
XAUUSD, недельный фрейм:
С момента публикации предыдущего июньского обзора, техническая карта движения не претерпела существенных изменений. Цена золота вышла за границы диапазона долгосрочной консолидации, преодолев поддержку нижней границы на уровне: 1225.00, что по факту увеличило вероятность продолжения нисходящего движения к уровню: 1120.00.
Следует выделить довольно плотное скопление ценовых уровней у отметки: 1120.00, которые сигнализируют о том, что вблизи данного уровня присутствовал достаточно активный спрос покупателей «презренного металла», данный факт может оказать поддержку «золотому рынку», убедившись в которой цена может вернуться в диапазон: 1225.00 – 1385.00 за унцию. Данный сценарий можно идентифицировать как развитие «плоской коррекции».
В случае усиления динамики нисходящего движения и консолидация цены золота ниже уровня: 1120.00, вероятность дальнейшего снижения к уровню: ~ 930.00, существенно увеличится. Данный сценарий предполагает начало более активных продаж золота, и снижение цены к целевым уровням коррекции долгосрочных фреймов.
http://ru.tradingfloor.com/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Исторический график:
Физические резервы золота крупнейшего фонда SPDR GOLD TRUST:
Историческая динамика:
Физические резервы всех частных «золотых фондов», включая SPDR GOLD TRUST:
*График отражает динамику физических резервов фондов: SPDR, ETF Securities, ZKB, iShares, Swiss & Global, Central Fund, Credit Suisse, Source, New Gold, Sprott Gold, Deutsche Bank, Central Goldtrust, Claymore, Goldist.
Историческая динамика:
Отток физических резервов золота из крупных частных «золотых фондов» продолжается. Уровень золотых резервов находится вблизи 6-летних минимумов. Желание покупать «презренный металл» по текущей рыночной цене практически отсутствует. «Золотые идеи» частных инвесторов старательно выбитые из сознания ключевыми монетарными регуляторами, продолжают пребывать в долгосрочной «ментальной коррекции» вместе с ценой золота. Дальнейшее снижение резервов, безусловно, повлияет на рыночную оценку золота, находящегося в долгосрочной коррекционной фазе движения.
Складские запасы золота на бирже COMEX указывают на торговую активность. Биржа выступает и как покупатель, и как продавец, поддерживая вялый спрос со стороны «золотых жуков».
GOFO (Gold Forward Offered Rate) – форвардные ставки по золоту, публикуются Лондонской ассоциацией участников рынка драгоценных металлов (LBMA). Ставки котируются для 1-месячного, 2-х месячного, 3-х месячного, 6-месячного и 12-месячного периода. Нахождение значений в отрицательной зоне фактически означает, что золото с поставкой через один, два, три, шесть и 12 месяцев оценивается рынком дешевле, чем металл с немедленной поставкой по спотовым ценам.
На текущий момент значения форвардной ставки 1-месячного периода находятся в отрицательной зоне значений. Это значит что участники «золотого рынка» пребывают в состоянии «необычайной неопределенности», и достаточно чутко наблюдают за реакцией рынков на решение ФРС. Значения ставки 2-х месячного, 3-х месячного, 6-месячного и 12-месячного периода, хоть и находятся вблизи исторических минимумов, но расположены в «позитивной зоне ожиданий». В ближайшее время «эмоциональная оценка» участников «золотого рынка» изменится и это отразится на значениях ставки всех периодов.
Форвардная ставка по золоту, период – 1, 2, 3, 6 и 12 месяцев, динамика за год:
Форвардная ставка по золоту, период – 1, 2, 3, 6 и 12 месяцев, историческая динамика:
***
Волатильность курса XAUUSD, динамика за год:
Технический взгляд:
XAUUSD, таймфрейм – год (график из обзора за 26 апреля 2013 года):
Сравнительно недавно, рассматривая «Влияние двухсотлетней истории золота» мы обозначили ряд ключевых уровней, а так же некоторое количество «правил поведения цены» в рамках достаточно длинного временного периода. И, поскольку на «мега длинных» временных интервалах, где одна свеча = 1 год, «техническая карта движения» крайне редко изменяется, мы рассмотрим долгосрочный, но приближенный к нам максимально временной период.
XAUUSD, таймфрейм – месяц:
В названии предыдущего обзора долгосрочного фрейма есть замечательная фраза: «Человек проверяет пробу золота, а золото — пробу человека», и именно сейчас она наиболее актуальна. Сформировавшаяся на данном тайм фрейме техническая модель вложена в модели более долгосрочных фреймов, и формально подтверждает тот или иной сценарий движения цены. График достаточно лаконичный. Закрытие месяца произошло ниже уровня ключевой поддержки: ~ 1180, когда «золотые жуки» крыли часть позиций «переваривая» речь главы ФРС, Джанет Йеллен, которая разбрасывала «зеленые ростки» американской экономики стараясь «засеять за один раз все поля». Однако «Сеятель» из госпожи Йеллен никудышный, ибо «Торговля верой» пока идет в разрез с ожидаемой политикой ФРС.
Если вспомнить «легкий набросок» автора обзора о «сеятелях» за ноябрь 2010 года, можно примерно «вычислить» уровни вблизи которых «золотых жуков» начнут принуждать к капитуляции:
«В прежние времена моряки в долгом плавании оставляли на каждом пустынном острове по паре свиней. Или по паре коз. А когда приходили к этому острову в следующий раз, там уже был запас «живого» мяса. Это были необитаемые острова, царства девственной, дикой природы. Там обитали птицы, которых не было больше нигде на — Земле. Там не было хищных зверей. Там не было ядовитых растений или растений с колючками и шипами. Это был истинный рай на Земле. Когда моряки приходили к такому острову в следующий раз, там их ждали стада свиней или коз. Моряки называли такие стада «посеянным мясом».
© Чак Паланик «Колыбельная»
Учитывая намерения «сеятелей», по другой версии «архитекторов рынка», можно предположить, что в случае закрытия следующего месяца ниже уровня: ~ 1180, вероятность «поживиться капиталами» золотых инвесторов, существенно увеличится. Однако здесь важно понимать, что «дождь не может идти вечно», то есть падение цены на «презренный металл» закончится, и здесь важно «не прозевать» момент входа в «золотой рынок». Потому что долгосрочные цели по-прежнему расположены выше 3000 долларов за унцию. Более подробно уровни «капитуляции золотых жуков» можно рассмотреть на среднесрочном, недельном тайм фрейме.
XAUUSD, недельный фрейм:
С момента публикации предыдущего июньского обзора, техническая карта движения не претерпела существенных изменений. Цена золота вышла за границы диапазона долгосрочной консолидации, преодолев поддержку нижней границы на уровне: 1225.00, что по факту увеличило вероятность продолжения нисходящего движения к уровню: 1120.00.
Следует выделить довольно плотное скопление ценовых уровней у отметки: 1120.00, которые сигнализируют о том, что вблизи данного уровня присутствовал достаточно активный спрос покупателей «презренного металла», данный факт может оказать поддержку «золотому рынку», убедившись в которой цена может вернуться в диапазон: 1225.00 – 1385.00 за унцию. Данный сценарий можно идентифицировать как развитие «плоской коррекции».
В случае усиления динамики нисходящего движения и консолидация цены золота ниже уровня: 1120.00, вероятность дальнейшего снижения к уровню: ~ 930.00, существенно увеличится. Данный сценарий предполагает начало более активных продаж золота, и снижение цены к целевым уровням коррекции долгосрочных фреймов.
http://ru.tradingfloor.com/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter