29 сентября 2015 Pro Finance Service
Рубль выглядит лучше других валют развивающихся стран
Сегодня утром доллар/рубль попытался продолжить начатый вчера рост, но возобновление роста котировок нефти привело к укреплению российской валюты примерно на один процент. Похоже, что теперь, после окончания налогового периода и на фоне сохраняющегося геополитического напряжения, рубль опять остался один на один с нефтью. Однако российская валюта пока выглядит более уверенно по сравнению с активами других развивающихся стран, так как турецкая лира и южноафриканский рэнд, например, находятся в области исторических минимумов против доллара, а Deutsche Bank рекомендует покупать рубль против малазийского ринггита, ссылаясь на внушительный размер резервов Банка России. Напомним, что ЦБ РФ не осуществлял сделок купли-продажи иностранной валюты на открытом рынке с конца июля
Доллар пассивно торгуется в диапазоне
Курс доллара США к евро остается без значительных изменений во вторник после скачка по итогам предыдущих торгов, невзирая на поддержку, которую американской валюте в понедельник оказали заявления главы Федерального резервного банка Нью-Йорка Уильяма Дадли о том, что Федрезерв, вероятно, повысит процентную ставку в 2015 году, несмотря на неопределенность в отношении темпов роста мировой экономики. "Я думаю, мы повысим ставку в этом году", - заявил он, отметив, что "дела в экономике США идут довольно хорошо". Другой представитель американского регулятора - руководитель ФРБ Сан-Франциско Джон Уильямс - также заявил, что ожидает повышения ставки ФРС в этом году.
Курс доллара и доходности гособлигаций США выросли, "когда Дадли заявил о вероятном подъеме ставки в 2015 году", отмечает аналитик по валютным рынкам Westpac Banking Corp. в Сиднее Шон Кэллоу. "Однако эта реакция сошла на нет на фоне общего ослабления аппетита к риску", - пояснил он. Американские акции вчера продолжили сползать вниз в рамках нового медвежьего рынка. Люди брали займы в евро и вкладывали их в акции. Падение акций заставляет их возвращать занятые ранее евро. Курс евро к доллару США находится во вторник на уровне $1.1232 по сравнению с $1.1244 на закрытие предыдущей сессии. В понедельник американская валюта подорожала на 0,4% относительно евро.
По словам валютного трейдера Mizuho Bank Ltd. в Нью-Йорке Кеисуке Хино, участники рынка , возможно, возвращают денежные средства на домашние рынки в преддверие конца квартала. "Сезонные факторы могут поддержать спрос на покупку национальных валют, - говорит Хино. - Курсы доллара и иены будут колебаться в зависимости от ситуации на фондовых рынках, которые реагируют на те или иные новости, и это дополнит влияние сезонных факторов"
BNP Paribas: торговые сигналы квантовой модели STEER
Валютные стратеги BNP Paribas обновили свою еженедельную оценку ситуации на валютном рынке, в подготовке которой используется квантовая модель «STEER», довольно успешно зарекомендовавшая себя с точки зрения точности своих прогнозов. Напомним, что данный банк является пионером использования данного подхода к оценке «справедливости» текущих валютных курсов. Основу данной методики представляет взаимосвязь между процентными ставками, стоимостью акций и цен на сырьевые товары. Ниже приведена таблица с указанием валютной пары, ее текущего курса, «справедливой» цены, дельты между двумя предыдущими параметрами и сигналом на покупку/продажу.
Прим. ProFinance.ru: квантовым называется инвестиционный фонд, торговая стратегия которого основана на количественном анализе. Фонд управляется сложной компьютерной формулой, которая и определяет, какие активы являются привлекательными для инвестиций. В классическом варианте квантового фонда окончательное решение о покупке или же продаже актива принимается исключительно на основании показателей расчетной модели. Однако есть квантовые фонды, в которых управляющий или группа управляющих на основе человеческого суждения может вносить корректировки в компьютерную модель.
На этой неделе модель предполагает привлекательность продажи доллар/канады с расчетом на коррекцию к C$1.3030, а также евро против норвежской кроны, справедливый курс которой находится в районе 9.3710. Привлекательной выглядит также и покупка аусси/доллара с целью в районе $0.7210
RBC: доллар/иена остается привлекательным для покупок на спадах
Валютные стратеги RBC обращают внимание на то, что, в то время как среди членов FOMC есть различные мнения относительно повышения ставки по федеральным фондам, последние сигналы со стороны его представителей носили позитивный для американской валюты характер. В банке отмечают, что доллар/иена продолжает консолидироваться в диапазоне, и в свете более жесткой риторики представителей ФРС советуют использовать движение к нижней границе для открытия тактических длинных позиций. Стратеги RBC рекомендуют лонг в доллар/иене со стопом на Y119.20 и расчетом на рост к Y122.50, добавляя, что повод оставаться в лагере быков дает и ситуация в экономике Японии, которая предполагает более значительные риски новых стимулирующих мер, нежели на данный момент учитывает рынок. Повод для оптимизма относительно ближайших перспектив пары также дают новости о переговорах о покупке американской Santa Fe Natural Tobacco со стороны японской Japan Tobacco за $5 млрд.
UBS: рекомендации по торговле основными валютами
Евро/доллар: вчера активная покупка единой валюты в кроссах привела к росту евро/доллара. Рынок искушает открыть новые короткие позиции, но мы подождем до $1.1300, где продадим со стопом выше $1.1355. Похоже, пара нащупала новый коридор $1.1100-$1.1500, и мы не думаем, что в ближайшее время евро/доллар его покинет;
Аусси/доллар: мы продолжаем думать, что потенциал снижения еще не исчерпан. Продавайте на росте к $0.6980 и $0.7010 со стопом выше $0.7080 и целями $0.6900, $0.6870 и $0.6750;
Доллар/луни: вновь вернулся выше фигуры С$1.3400 и теперь пытается преодолеть максимумы прошлой недели. Покупайте на спадах к С$1.3380 и С$1.3350 со стопом ниже С$1.3290 и целью С$1.3800.
SEB: технические комментарии по основным валютам
Евро/доллар: перед возобновлением снижения вероятен тест области $1.1296-$1.1359. Спады продолжают привлекать покупателей, а бычье закрытие вчерашней дневной свечи говорит о силе восходящего моментума. Ключевая поддержка - $1.1146;
Доллар/иена: тестирует основание дневного треугольника. После неудачной попытки вырваться из этой фигуры вверх в пятницу, пара вернулась к ее основанию. За прорывом ключевой поддержки Y119.25-04 может последовать резкое падение;
Доллар/луни: разворотная дневная медвежья свеча, сформированная в четверг, не сработала. Ближайшие уровни сопротивления - С$1.3415, С$1.3470 и С$1.3570-85. Важная поддержка - С$1.3350;
Евро/фунт: продолжает привлекать покупателей даже во время теста важного сопротивления stg0.7420. Хорошими целями являются stg0.7515 и stg0.7590.
Сегодня утром доллар/рубль попытался продолжить начатый вчера рост, но возобновление роста котировок нефти привело к укреплению российской валюты примерно на один процент. Похоже, что теперь, после окончания налогового периода и на фоне сохраняющегося геополитического напряжения, рубль опять остался один на один с нефтью. Однако российская валюта пока выглядит более уверенно по сравнению с активами других развивающихся стран, так как турецкая лира и южноафриканский рэнд, например, находятся в области исторических минимумов против доллара, а Deutsche Bank рекомендует покупать рубль против малазийского ринггита, ссылаясь на внушительный размер резервов Банка России. Напомним, что ЦБ РФ не осуществлял сделок купли-продажи иностранной валюты на открытом рынке с конца июля
Доллар пассивно торгуется в диапазоне
Курс доллара США к евро остается без значительных изменений во вторник после скачка по итогам предыдущих торгов, невзирая на поддержку, которую американской валюте в понедельник оказали заявления главы Федерального резервного банка Нью-Йорка Уильяма Дадли о том, что Федрезерв, вероятно, повысит процентную ставку в 2015 году, несмотря на неопределенность в отношении темпов роста мировой экономики. "Я думаю, мы повысим ставку в этом году", - заявил он, отметив, что "дела в экономике США идут довольно хорошо". Другой представитель американского регулятора - руководитель ФРБ Сан-Франциско Джон Уильямс - также заявил, что ожидает повышения ставки ФРС в этом году.
Курс доллара и доходности гособлигаций США выросли, "когда Дадли заявил о вероятном подъеме ставки в 2015 году", отмечает аналитик по валютным рынкам Westpac Banking Corp. в Сиднее Шон Кэллоу. "Однако эта реакция сошла на нет на фоне общего ослабления аппетита к риску", - пояснил он. Американские акции вчера продолжили сползать вниз в рамках нового медвежьего рынка. Люди брали займы в евро и вкладывали их в акции. Падение акций заставляет их возвращать занятые ранее евро. Курс евро к доллару США находится во вторник на уровне $1.1232 по сравнению с $1.1244 на закрытие предыдущей сессии. В понедельник американская валюта подорожала на 0,4% относительно евро.
По словам валютного трейдера Mizuho Bank Ltd. в Нью-Йорке Кеисуке Хино, участники рынка , возможно, возвращают денежные средства на домашние рынки в преддверие конца квартала. "Сезонные факторы могут поддержать спрос на покупку национальных валют, - говорит Хино. - Курсы доллара и иены будут колебаться в зависимости от ситуации на фондовых рынках, которые реагируют на те или иные новости, и это дополнит влияние сезонных факторов"
BNP Paribas: торговые сигналы квантовой модели STEER
Валютные стратеги BNP Paribas обновили свою еженедельную оценку ситуации на валютном рынке, в подготовке которой используется квантовая модель «STEER», довольно успешно зарекомендовавшая себя с точки зрения точности своих прогнозов. Напомним, что данный банк является пионером использования данного подхода к оценке «справедливости» текущих валютных курсов. Основу данной методики представляет взаимосвязь между процентными ставками, стоимостью акций и цен на сырьевые товары. Ниже приведена таблица с указанием валютной пары, ее текущего курса, «справедливой» цены, дельты между двумя предыдущими параметрами и сигналом на покупку/продажу.
Прим. ProFinance.ru: квантовым называется инвестиционный фонд, торговая стратегия которого основана на количественном анализе. Фонд управляется сложной компьютерной формулой, которая и определяет, какие активы являются привлекательными для инвестиций. В классическом варианте квантового фонда окончательное решение о покупке или же продаже актива принимается исключительно на основании показателей расчетной модели. Однако есть квантовые фонды, в которых управляющий или группа управляющих на основе человеческого суждения может вносить корректировки в компьютерную модель.
На этой неделе модель предполагает привлекательность продажи доллар/канады с расчетом на коррекцию к C$1.3030, а также евро против норвежской кроны, справедливый курс которой находится в районе 9.3710. Привлекательной выглядит также и покупка аусси/доллара с целью в районе $0.7210
RBC: доллар/иена остается привлекательным для покупок на спадах
Валютные стратеги RBC обращают внимание на то, что, в то время как среди членов FOMC есть различные мнения относительно повышения ставки по федеральным фондам, последние сигналы со стороны его представителей носили позитивный для американской валюты характер. В банке отмечают, что доллар/иена продолжает консолидироваться в диапазоне, и в свете более жесткой риторики представителей ФРС советуют использовать движение к нижней границе для открытия тактических длинных позиций. Стратеги RBC рекомендуют лонг в доллар/иене со стопом на Y119.20 и расчетом на рост к Y122.50, добавляя, что повод оставаться в лагере быков дает и ситуация в экономике Японии, которая предполагает более значительные риски новых стимулирующих мер, нежели на данный момент учитывает рынок. Повод для оптимизма относительно ближайших перспектив пары также дают новости о переговорах о покупке американской Santa Fe Natural Tobacco со стороны японской Japan Tobacco за $5 млрд.
UBS: рекомендации по торговле основными валютами
Евро/доллар: вчера активная покупка единой валюты в кроссах привела к росту евро/доллара. Рынок искушает открыть новые короткие позиции, но мы подождем до $1.1300, где продадим со стопом выше $1.1355. Похоже, пара нащупала новый коридор $1.1100-$1.1500, и мы не думаем, что в ближайшее время евро/доллар его покинет;
Аусси/доллар: мы продолжаем думать, что потенциал снижения еще не исчерпан. Продавайте на росте к $0.6980 и $0.7010 со стопом выше $0.7080 и целями $0.6900, $0.6870 и $0.6750;
Доллар/луни: вновь вернулся выше фигуры С$1.3400 и теперь пытается преодолеть максимумы прошлой недели. Покупайте на спадах к С$1.3380 и С$1.3350 со стопом ниже С$1.3290 и целью С$1.3800.
SEB: технические комментарии по основным валютам
Евро/доллар: перед возобновлением снижения вероятен тест области $1.1296-$1.1359. Спады продолжают привлекать покупателей, а бычье закрытие вчерашней дневной свечи говорит о силе восходящего моментума. Ключевая поддержка - $1.1146;
Доллар/иена: тестирует основание дневного треугольника. После неудачной попытки вырваться из этой фигуры вверх в пятницу, пара вернулась к ее основанию. За прорывом ключевой поддержки Y119.25-04 может последовать резкое падение;
Доллар/луни: разворотная дневная медвежья свеча, сформированная в четверг, не сработала. Ближайшие уровни сопротивления - С$1.3415, С$1.3470 и С$1.3570-85. Важная поддержка - С$1.3350;
Евро/фунт: продолжает привлекать покупателей даже во время теста важного сопротивления stg0.7420. Хорошими целями являются stg0.7515 и stg0.7590.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба