На прошлой неделе золото пережило распродажу наряду с долларом США и фондовым рынком, подав очень противоречивые сигналы, в которых инвесторы и аналитики пытаются разобраться.
Например, ECL SALES оставил комментарий под вчерашней статьей, в котором говорит: «Золото также падало в 2008 году параллельно с фондовым рынком. Все классы активов снижались в тандеме».
Хотя в целом это верно, большая разница в том, что доллар рос, делая золото дороже. Теперь доллар был распродан наряду с желтым металлом. Итак, что сдерживает золото?
Другой комментарий от Anthony Dadlani: «Была паническая распродажа, и по золоту ударило резкое снижение спроса на риск. Это был источник капитала для удовлетворения маржинальных требований». И эта точка зрения также подтверждается.
Но это будет означать, что те же инвесторы, чья вера была достаточно прочной для вложения средств в акции, также боялись риска и хотели золота. Конечно, есть еще хеджирование, но приведет ли оно к максимумам 2012 года? Даже если это произойдет, сегодняшнее восстановление фьючерсов может означать, что маржинальные требования были удовлетворены.
Золото сейчас находится в идеальной позиции для восстановления, но опять же, как и акции. Можно ли ожидать их совместного ралли? Такое поведение наблюдалось после победы Трампа на выборах. Одним фактором, который наверняка облегчит рост драгоценного металла, будет доллар, продолжающий снижаться на сигналах ФРС о возможном снижении ставок.
Золото упало со своего 7-летнего максимума до вершины предыдущей модели продолжения движения, вершина которой совпала с максимумами августа-сентября. 50-периодная DMA также выступает дополнительной поддержкой.
В пятницу драгоценный металл коснулся вершины фигуры и подскочил на целый процент. Сегодня золото прибавило в цене, отыграв около половины пятничных потерь, сформировав очередной провал в растущей серии пиков и впадин.
Пока что это рисует очень «бычью» картину. Единственными предостережениями являются индикаторы RSI и MACD, которые подают «медвежьи» сигналы. Мы, однако, считаем, что эти противоречивые сигналы формируются из-за беспорядочной динамики рынка, и чувствуем себя более уверенно, обращая внимание на суть технического анализа — ценовое движение.
Торговые стратегии
Консервативные трейдеры будут ждать нормализации взаимоотношения золота и фондового рынка (роста золота при падении акций), а также выравнивания технических индикаторов MACD и RSI в бычью формацию.
Умеренные трейдеры могут рискнуть и купить в том случае, если цена вернется к уровню поддержки $1570 или, по крайней мере, к уровню максимума конца января в $1590.
Агрессивные трейдеры могут открыть длинную позицию в любой момент при условии, что они осознают риски разворота.
Пример позиции
Вход: $1600
Стоп-лосс: $1570
Риск: $30
Таргет: $1690
Прибыль: $90
Отношение риска к прибыли: 1:3
Например, ECL SALES оставил комментарий под вчерашней статьей, в котором говорит: «Золото также падало в 2008 году параллельно с фондовым рынком. Все классы активов снижались в тандеме».
Хотя в целом это верно, большая разница в том, что доллар рос, делая золото дороже. Теперь доллар был распродан наряду с желтым металлом. Итак, что сдерживает золото?
Другой комментарий от Anthony Dadlani: «Была паническая распродажа, и по золоту ударило резкое снижение спроса на риск. Это был источник капитала для удовлетворения маржинальных требований». И эта точка зрения также подтверждается.
Но это будет означать, что те же инвесторы, чья вера была достаточно прочной для вложения средств в акции, также боялись риска и хотели золота. Конечно, есть еще хеджирование, но приведет ли оно к максимумам 2012 года? Даже если это произойдет, сегодняшнее восстановление фьючерсов может означать, что маржинальные требования были удовлетворены.
Золото сейчас находится в идеальной позиции для восстановления, но опять же, как и акции. Можно ли ожидать их совместного ралли? Такое поведение наблюдалось после победы Трампа на выборах. Одним фактором, который наверняка облегчит рост драгоценного металла, будет доллар, продолжающий снижаться на сигналах ФРС о возможном снижении ставок.
Золото упало со своего 7-летнего максимума до вершины предыдущей модели продолжения движения, вершина которой совпала с максимумами августа-сентября. 50-периодная DMA также выступает дополнительной поддержкой.
В пятницу драгоценный металл коснулся вершины фигуры и подскочил на целый процент. Сегодня золото прибавило в цене, отыграв около половины пятничных потерь, сформировав очередной провал в растущей серии пиков и впадин.
Пока что это рисует очень «бычью» картину. Единственными предостережениями являются индикаторы RSI и MACD, которые подают «медвежьи» сигналы. Мы, однако, считаем, что эти противоречивые сигналы формируются из-за беспорядочной динамики рынка, и чувствуем себя более уверенно, обращая внимание на суть технического анализа — ценовое движение.
Торговые стратегии
Консервативные трейдеры будут ждать нормализации взаимоотношения золота и фондового рынка (роста золота при падении акций), а также выравнивания технических индикаторов MACD и RSI в бычью формацию.
Умеренные трейдеры могут рискнуть и купить в том случае, если цена вернется к уровню поддержки $1570 или, по крайней мере, к уровню максимума конца января в $1590.
Агрессивные трейдеры могут открыть длинную позицию в любой момент при условии, что они осознают риски разворота.
Пример позиции
Вход: $1600
Стоп-лосс: $1570
Риск: $30
Таргет: $1690
Прибыль: $90
Отношение риска к прибыли: 1:3
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба