3 октября 2023 Велес Капитал Кожухова Елена
Российский рынок акций во вторник к окончанию основных торгов пытался стабилизироваться в плюсе благодаря отступлению рубля от минимумов, а также покупкам в отдельных акциях. Индекс Мосбиржи к 18.30 мск вырос на 0,32%, до 3142,21 пункта. Индекс РТС увеличился на 0,28%, до 994,99 пункта.
Рубль на Мосбирже к вечеру после утренней слабости оставался в плюсе и укреплялся на 0,5-0,9% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 99,20 руб, 104 руб и 13,55 руб соответственно. Утром доллар поднимался выше 100,25 руб – до максимума с августа. Благоприятное влияние на рубль в течение сессии оказали комментарии заместителя председателя ЦБ РФ Алексея Заботкина о необходимости поддерживать умеренно жесткую денежно-кредитную политику в течение 2024 года для возвращения инфляции к цели 4%. Пресс-секретарь президента Дмитрий Песков при этом заявил о том, что курс рубля не вызывает беспокойства в Кремле, а макроэкономическая стабильность полностью обеспечивается.
Эмитенты
Наибольший рост к завершению сессии показывали расписки Эталона (+5,14%), обыкновенные акции Сургутнефтегаза (+2,62%), котировки En+ Group (+2,06%), расписки X5 Retail Group (+2,01%), бумаги Полюса (+1,64%), акции Совкомфлота (+1,28%).
Расписки Эталона получили поддержку от новостей о разделении депозитарной программы. BNY Mellon, как сообщается, переведет часть глобальных депозитарных расписок Etalon под управление нового банка-депозитария.
Обыкновенные акции Сургутнефтегаза продолжали наметившееся в предыдущие сессии повышение, очевидно, пользуясь спросом на фоне надежд на выплату высоких дивидендов.
Акции Полюса во вторник чувствовали себя лучше рынка без очевидных фундаментальных сигналов. Ранее в сентябре глава компании Алексей Востоков подтвердил прогноз по производству 2,8-2,9 млн унций золота в 2023 году и сохранил прогноз по капзатратам. В конце августа Полюс также опубликовал сильную финансовую отчетность за 1-е полугодие текущего года, но перспективы выплаты дивидендов компанией после проведения обратного выкупа акций, а также в условиях более низких цен на золото и вероятного роста долговой нагрузки во 2-м полугодии остаются туманными. Наша текущая фундаментальная рекомендация по Полюсу «Держать» с целевой ценой 9 814 руб.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали бумаги ОГК-2 (-2,41%), акции Россетей (-2,08%), котировки Русснефти (-2,06%), бумаги Северстали (-2,06%), котировки Селигдара (-2,06%).
Внешний фон: неоднозначный
Биржи США: негативный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с понижением трех основных индексов на 1,3-1,6% во главе с высокотехнологичным Nasdaq. Инвесторов обеспокоили данные о неожиданном увеличении числа открытых вакансий в США в августе с 8,92 млн до 9,61 млн (прогнозировалось +8,8 млн). Сильный рынок труда выступает в пользу сохранения жесткой политики ФРС. На этом фоне доходность 10-летних гособлигаций США достигла новых многолетних пиков и стремилась к 4,8%, а индекс доллара поднялся до самого высокого значения с ноября 2022 года.
Биржи Европы: негативный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к вечеру ускорил снижение и терял около 1%, опустившись до минимума с марта текущего года под давлением общемирового ухода от риска. Ближайший район поддержек находится у 4035 пунктов. В среду инвесторов ждет блок интересных макроэкономических данных в виде производственной инфляции и розничных продаж еврозоны за август, окончательных оценок деловой активности в секторах услуг стран Европы за сентябрь (ожидается дальнейшее замедление), а также выступление главы ЕЦБ Лагард.
Нефтяной рынок: умеренно позитивный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ вышли в плюс и прибавляли порядка 0,5-1%, отступив от поддержек 89,50 долл и 87,50 долл соответственно. Участники в середине недели смогут оценить данные по запасам в нефти в США, а также итоги очередного заседания мониторингового комитета ОПЕК+. Изменения объемов производства по итогам заседания, вероятно, не произойдет, но страны могут прокомментировать недавние изменения на рынке, связанные с запретом экспорта нефтепродуктов из России.
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки во вторник вернулись к продажам, при этом индикатор S&P 500 обновил минимум с июня текущего года, подтверждая среднесрочный настрой на снижение в условиях высоких процентных ставок и по-прежнему сильного рынка труда. В среду очередные сильные данные по занятости в частном секторе США могут поступить от ADP. Индексы Мосбиржи и РТС смогли выйти в сдержанный плюс, пытаясь удержаться от развития падения. Краткосрочная ситуация в рублевом сегменте при положении индекса Мосбиржи выше 3110 пунктов выглядит умеренно позитивной с возможностью возвращения в район 3225 пунктов, но силы покупателей ограничивает наметившийся среднесрочный нисходящий тренд.
События дня:
· выходной день в Китае
· окончательные индексы деловой активности в секторах услуг стран Европы (10.15-11.30 мск) и США (16.45 мск) за сентябрь
· выступление главы ЕЦБ Лагард (11.00 мск и 19.00 мск)
· индекс цен производителей и розничные продажи еврозоны в августе (12.00 мск)
· ЦБ РФ огласит объем продаж валюты на октябрь (12.00 мск)
· заседание мониторингового комитета ОПЕК+ (13.00 мск)
· занятость в частном секторе США за август по оценке ADP (15.15 мск)
· индекс деловой активности в секторе услуг США за сентябрь от ISM (17.00 мск)
· производственные заказы США в августе (17.00 мск)
· отчет Минэнерго США о запасах нефти и нефтепродуктов (17.30 мск)
· выступления представителей ФРС и ЕЦБ (в течение дня)
Рубль на Мосбирже к вечеру после утренней слабости оставался в плюсе и укреплялся на 0,5-0,9% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 99,20 руб, 104 руб и 13,55 руб соответственно. Утром доллар поднимался выше 100,25 руб – до максимума с августа. Благоприятное влияние на рубль в течение сессии оказали комментарии заместителя председателя ЦБ РФ Алексея Заботкина о необходимости поддерживать умеренно жесткую денежно-кредитную политику в течение 2024 года для возвращения инфляции к цели 4%. Пресс-секретарь президента Дмитрий Песков при этом заявил о том, что курс рубля не вызывает беспокойства в Кремле, а макроэкономическая стабильность полностью обеспечивается.
Эмитенты
Наибольший рост к завершению сессии показывали расписки Эталона (+5,14%), обыкновенные акции Сургутнефтегаза (+2,62%), котировки En+ Group (+2,06%), расписки X5 Retail Group (+2,01%), бумаги Полюса (+1,64%), акции Совкомфлота (+1,28%).
Расписки Эталона получили поддержку от новостей о разделении депозитарной программы. BNY Mellon, как сообщается, переведет часть глобальных депозитарных расписок Etalon под управление нового банка-депозитария.
Обыкновенные акции Сургутнефтегаза продолжали наметившееся в предыдущие сессии повышение, очевидно, пользуясь спросом на фоне надежд на выплату высоких дивидендов.
Акции Полюса во вторник чувствовали себя лучше рынка без очевидных фундаментальных сигналов. Ранее в сентябре глава компании Алексей Востоков подтвердил прогноз по производству 2,8-2,9 млн унций золота в 2023 году и сохранил прогноз по капзатратам. В конце августа Полюс также опубликовал сильную финансовую отчетность за 1-е полугодие текущего года, но перспективы выплаты дивидендов компанией после проведения обратного выкупа акций, а также в условиях более низких цен на золото и вероятного роста долговой нагрузки во 2-м полугодии остаются туманными. Наша текущая фундаментальная рекомендация по Полюсу «Держать» с целевой ценой 9 814 руб.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали бумаги ОГК-2 (-2,41%), акции Россетей (-2,08%), котировки Русснефти (-2,06%), бумаги Северстали (-2,06%), котировки Селигдара (-2,06%).
Внешний фон: неоднозначный
Биржи США: негативный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с понижением трех основных индексов на 1,3-1,6% во главе с высокотехнологичным Nasdaq. Инвесторов обеспокоили данные о неожиданном увеличении числа открытых вакансий в США в августе с 8,92 млн до 9,61 млн (прогнозировалось +8,8 млн). Сильный рынок труда выступает в пользу сохранения жесткой политики ФРС. На этом фоне доходность 10-летних гособлигаций США достигла новых многолетних пиков и стремилась к 4,8%, а индекс доллара поднялся до самого высокого значения с ноября 2022 года.
Биржи Европы: негативный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к вечеру ускорил снижение и терял около 1%, опустившись до минимума с марта текущего года под давлением общемирового ухода от риска. Ближайший район поддержек находится у 4035 пунктов. В среду инвесторов ждет блок интересных макроэкономических данных в виде производственной инфляции и розничных продаж еврозоны за август, окончательных оценок деловой активности в секторах услуг стран Европы за сентябрь (ожидается дальнейшее замедление), а также выступление главы ЕЦБ Лагард.
Нефтяной рынок: умеренно позитивный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ вышли в плюс и прибавляли порядка 0,5-1%, отступив от поддержек 89,50 долл и 87,50 долл соответственно. Участники в середине недели смогут оценить данные по запасам в нефти в США, а также итоги очередного заседания мониторингового комитета ОПЕК+. Изменения объемов производства по итогам заседания, вероятно, не произойдет, но страны могут прокомментировать недавние изменения на рынке, связанные с запретом экспорта нефтепродуктов из России.
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки во вторник вернулись к продажам, при этом индикатор S&P 500 обновил минимум с июня текущего года, подтверждая среднесрочный настрой на снижение в условиях высоких процентных ставок и по-прежнему сильного рынка труда. В среду очередные сильные данные по занятости в частном секторе США могут поступить от ADP. Индексы Мосбиржи и РТС смогли выйти в сдержанный плюс, пытаясь удержаться от развития падения. Краткосрочная ситуация в рублевом сегменте при положении индекса Мосбиржи выше 3110 пунктов выглядит умеренно позитивной с возможностью возвращения в район 3225 пунктов, но силы покупателей ограничивает наметившийся среднесрочный нисходящий тренд.
События дня:
· выходной день в Китае
· окончательные индексы деловой активности в секторах услуг стран Европы (10.15-11.30 мск) и США (16.45 мск) за сентябрь
· выступление главы ЕЦБ Лагард (11.00 мск и 19.00 мск)
· индекс цен производителей и розничные продажи еврозоны в августе (12.00 мск)
· ЦБ РФ огласит объем продаж валюты на октябрь (12.00 мск)
· заседание мониторингового комитета ОПЕК+ (13.00 мск)
· занятость в частном секторе США за август по оценке ADP (15.15 мск)
· индекс деловой активности в секторе услуг США за сентябрь от ISM (17.00 мск)
· производственные заказы США в августе (17.00 мск)
· отчет Минэнерго США о запасах нефти и нефтепродуктов (17.30 мск)
· выступления представителей ФРС и ЕЦБ (в течение дня)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба