Индекс гособлигаций RGBI позитивно отреагировал на новости о том, что на сегодняшних аукционах Минфин предложит два флоатера и всего один выпуск ОФЗ-ПД со средней дюрацией. Такая стратегия ведомства снимает давление с ОФЗ-ПД и бенчмарка в целом.
Технически индекс вчера преодолел сопротивление на 116,86 п. и продолжил расти, отрабатывая фигуру «Двойное дно». Следующие цели/сопротивления просматриваются лишь на 118,24 п. и 118,95 п. Фактически путь к ним открыт.
Наибольшие объемы торгов сегодня утром наблюдаются в выпусках ОФЗ-ПД серий 26249 и 26252.
Букбилдинги
Полипласт проведет сбор заявок на валютные облигации с расчетами в рублях серии П02-БО-12. Срок — 2 года. Объем — $20 млн. Номинал бумаг — $100. Купоны ежемесячные, фиксированные. Ориентир по ставке — не выше 12,5%.
МТС собирает заявки на выпуск серии 002P-14. Срок — 3 года. Объем — 10 млрд руб. Купоны ежемесячные, плавающие, ключевая ставка + спред. Ориентир по спреду — не выше 2%.
ГПБ (эмитент СФО ГПБ-СПК) до 16:00 МСК 19 ноября проводит сбор заявок на облигации, обеспеченные портфелем потребительских кредитов Газпромбанка, серии А2. Объем — 7 млрд руб. Предельная дата погашения — 26 ноября 2033 г. Есть амортизация. Дюрация — 1,8 лет. Ставка — 16,5%. Купоны будут выплачиваться 26 числа каждого месяца, начиная с 26 января 2026 г.
Сбербанк (эмитент СФО СБ Секьюритизация 3) до 15:00 МСК 27 ноября проводит сбор заявок на выпуск облигаций с залоговым обеспечением класса А1. Объем — до 20 млрд руб. Портфель секьюритизации — необеспеченные потребительские кредиты, предоставленные физлицам. Ориентир ставки первого купона — 16,5%, что соответствует доходности к погашению в 17,77% годовых. Длительность первого купона — 59 дней, далее — 30 дней. Купоны выплачиваются 26 числа каждого месяца, начиная с 26 января 2026 г. Предельная дата погашения — 26 октября 2034 г. Есть амортизация. Прогнозируемая дата полного погашения — 26 июля 2028 г.
Новости рынка
Минфин выставил флоатеры на аукционы ОФЗ впервые с декабря 2024 г.
Минфин впервые разместит ОФЗ, номинированные в китайских юанях.
«Инвесторам будут предложены два выпуска облигаций федерального займа с постоянным купонным доходом, номинированных в китайских юанях, со сроками до погашения от 3 до 7 лет, купонным периодом 182 дня и номинальной стоимостью одной облигации 10 000 китайских юаней», — говорится в пресс-релизе.
Первый контейнерный терминал 17 ноября соберет заявки на выпуск серии 002Р-01. Срок — 4 года. Объем — 7,5 млрд руб. Купоны фиксированные, квартальные. Ориентир по доходности — не выше значения КБД Мосбиржи на сроке 4 года + 2,5% (~17,26%). Минимальная сумма заявки при участии в первичном размещении — 1,4 млн руб. Техразмещение — 20 ноября.
Совкомфлот 19 ноября проведет сбор заявок на долларовый выпуск с расчетами в рублях серии 001Р-02. Срок — 4 года. Номинал — $1000. Купоны фиксированные, ежемесячные. Ориентир по ставке — не выше 7,9%.
Балтийский лизинг 25 ноября планирует провести сбор заявок на выпуск серии БО-П20. Срок — 3 года. Дюрация — 1,6 года. Объем — не менее 3 млрд руб. Купоны фиксированные, ежемесячные. Ориентир по ставке — 19%, что соответствует доходности к погашению в 20,75% годовых. Амортизация — да, по 33% в даты 12 и 24-го купонов.
Томская область в результате сбора заявок установила финальный ориентир ставки купона по облигациям серии 34075 на уровне 16,2%, что соответствует доходности к погашению в размере 17,46% годовых.
Эксперт РА подтвердило рейтинг Трансконтейнера на уровне ruAA-, прогноз стабильный.
Эксперт РА подтвердило рейтинг Уралкалия на уровне ruA, прогноз позитивный.
Текущие доходности
Ключевая ставка — 16,5%.
Ставки денежного рынка: RUONIA — 16,41%, RUSFAR ON — 16,38%, RUSFAR CNY — 0,2%.
Доходность 10-летних ОФЗ — 14,34%.
Доходность 30 наиболее ликвидных корпоративных выпусков (IFX Cbonds) — 16,47%.
Cbonds CBI RU Middle Market Investable — 20,46%.
Доходность индекса замещающих облигаций — 8,19%.
Доходность индекса юаневых облигаций — 7,17%.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба