25 июля 2011 МФД-ИнфоЦентр
В ночь с воскресенья на понедельник по московскому времени фьючерсы на фондовые индексы США подешевели почти на 1% после сообщений, что в выходные американским конгрессменам так и не удалось заключить соглашения о повышении лимита по госдолгу США.
В пятницу вечером сенат отверг законопроект, который позволил бы поднять потолок по госдолгу с текущего уровня 14.3 трлн долл и обеспечил бы значительное сокращение государственных расходов. Против законопроекта проголосовал 51 сенатор, «за» - 46. Затем, в течение всего уик-энда конгрессмены и представители властей выражали оптимизм, заявляя о том, что соглашение будет принято до открытия азиатских рынков в понедельник. Однако компромисс так и не был достигнут.
В воскресенье вечером президент США Барак Обама провёл экстренную встречу с лидерами Демократической партии в конгрессе и в сенате Нэнси Пэлоси и Гарри Рейдом.
«В ходе встречи президент получил свежие данные о ситуации, складывающейся на переговорах на Капитолийском холме, от лидера Пэлоси и лидера Рейда; и лидеры, и президент подтвердили наше несогласие с предложением о краткосрочном повышении лимита по госдолгу», - говорится в официальном сообщении Белого дома, опубликованном после экстренной встречи.
Спикер нижней палаты конгресса республиканец Джон Бонэр в воскресенье вечером сообщил своим коллегам, что он всё ещё работает над двухэтапным планом, и что республиканцы «намерены потребовать от вас принести некоторые жертвы». В план Бонэра включены предложения о немедленном увеличении потолка по госдолгу почти на 1 трлн долл и о дополнительном повышении лимита в следующем году, размер которого будет определён специальной комиссией. В свою очередь, демократ Гарри Рейд работает над собственным планом, который предполагает немедленное повышение потолка по госдолгу на 2.4 трлн долл.
Министр финансов США Тимоти Гайтнер в воскресенье вновь заявил, что у конгресса нет другой альтернативы, кроме как повысить потолок госдолга. Важнейшая задача конгресса - снять угрозу технического дефолта по долговым обязательствам США хотя бы на предстоящие 18 месяцев, сказал Гайтнер. По его словам, правительство проанализировало конституционные возможности Барака Обамы и пришло к выводу, что президент не обладает полномочиями самостоятельно повысить лимит госдолга в обход решения конгресса.
Аналитики MF Global полагают, что «в конечном итоге» компромисс между республиканцами и демократами будет достигнут, учитывая «нежелание каждой из сторон председательствовать на процессе дефолта, однако мучительно долгий маршрут к такому скучному результату, вероятно, будет держать рынки в напряжении».
В пятницу, 22 июля, фондовые индексы США закрылись разнонаправленно. Индекс Dow Jones Industrial Average снизился на 0.34% до 12681.16 пункта после выхода разочаровывающей квартальной отчётности производителя строительного оборудования Caterpillar. Вместе с тем, позитивные финансовые результаты технологических компаний Advanced Micro Devices и Sandisk, а также решение лидеров Евросоюза о предоставлении нового пакета помощи Греции способствовали повышению индексов S&P 500 и Nasdaq Composite.
К закрытию регулярных торгов S&P 500 и Nasdaq выросли на 0.09% (до 1345.02) и 0.86% (до 2858.83) соответственно.
По итогам недели индекс DJIA вырос на 1.61%, S&P 500 – на 2.19%, Nasdaq – на 2.47%.
Совокупный торговый оборот на NYSE, ASE и Nasdaq в пятницу составил 5.81 млрд акций против среднего дневного оборота за текущий год в 7.48 млрд акций и за прошлый год - в 8.47 млрд акций.
Пара EUR/USD к 00:00 мск достигла отметки 1.4367 против 1.4378 вечером в четверг после первоначального роста к 1.4438.
Согласно предварительным данным, объём новой программы помощи Греции составит 109 млрд евро; средства будут выделены в течение следующих трех лет под 3.5% годовых. В программе примут участие частные кредиторы, согласившиеся пойти на обмен принадлежащих им греческих облигаций на бумаги с более длительными сроками погашения (от 15 до 30 лет). Новые бумаги будут нескольких типов - с различными видами купонов и гарантий. Некоторые бонды будут обеспечены правительственными гарантиями европейских стран и/или активами, имеющими рейтинг «ААА».
Британский банк HSBC Holdings, немецкий Deutsche Bank и страховая компания Munich Re оказались в числе 30 финансовых компаний, согласившихся обменять греческие долговые обязательства на облигации, обеспеченные гарантиями европейских правительств, с понижением номинала своих вложений на 21%. Как ожидается, общая сумма участия частного сектора составит 37 млрд евро до 2014 года, а до 2019 года сумма увеличится до 106 млрд евро. Кроме того, предполагается сократить объём греческого долга на 12.6 млрд евро за счёт скупки части бумаг по нынешним низким рыночным ценам.
В дополнение, было принято решение расширить полномочия Европейского фонда финансовой стабильности, предоставив ему возможность самостоятельно выдавать кредиты проблемным странам региона, принимать участие в рекапитализации банков и покупать суверенные долговые обязательства на вторичном рынке.
Ложкой дёгтя стало заявление рейтингового агентства Fitch Ratings о том, что одобренное европейскими лидерами привлечение частного сектора к программе помощи Греции может привести к «ограниченному дефолту» по долговым обязательствам этой страны. Отметив, что запланированный обмен долговых обязательств предполагает 20%-ные убытки для банков и других держателей греческих долгов, Fitch заявило, что «любой обмен, ведущий к созданию новых ценных бумаг с условиями выпуска, которые будут хуже, чем первичные контрактные обязательства, предусмотренные в ныне существующих бумагах, и в рамках которого суверенное государство подвергается рискам финансового краха, создаёт дефолтное событие».
Крайне негативную реакцию на решение лидеров стран ЕС высказал глава Бундесбанка Йенс Вейдман. «Путём переноса значительных дополнительных рисков на страны, предоставляющие помощь [Греции], и на их налогоплательщиков, Еврозона сделала большой шаг к коллективизации рисков в том, что касается непрочных госбюджетов и экономических ошибок, - заявил Вейдман. – Это ослабляет базовые принципы монетарного союза, основанного на самостоятельной фискальной ответственности. В будущем будет намного сложней стимулировать [участников союза] к проведению надёжной фискальной политики».
В пятницу среди акций 30-ти компаний, входящих в индекс Dow Jones Industrial, 17 закрылись в отрицательной области. Лидером снижения стали акции производителя строительного оборудования Caterpillar, подешевевшие на 5.8% после выхода данных о росте квартальной прибыли на 44% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до 1.02 млрд долл или 1.52 долл на акцию. Выручка компании увеличилась на 37% до 14.23 млрд долл.
Прибыль Caterpillar от продолжающихся операций, исключая расходы в размере 204 млн долл, связанные с поглощением компании Bucyrus, выросла до 1.72 долл на акцию против 1.09 долл годом ранее. Аналитики прогнозировали прибыль Caterpillar на уровне 1.74 долл на акцию и доходы в размере 13.3 млрд долл.
Акции телекоммуникационной компании Verizon подешевели на 2.2% после её сообщения о получении прибыли по итогам II квартала 2011 года в размере 1.61 млрд долл или 0.57 долл на акцию против убытков в 1.19 млрд долл или 0.42 долл на акцию годом ранее. Доходы компании выросли до 27.54 млрд долл против 26.77 млрд долл за аналогичный период прошлого года. Аналитики прогнозировали прибыль Verizon на уровне 0.55 долл на акцию и доходы в размере 27.47 млрд долл.
Verizon также сообщила, что её правление одобрило назначение Лоуэлла Макадама на должность исполнительного директора (CEO), который заменит Айвана Сейденберга, сохранившего за собой пост главы совета директоров Verizon.
Акции промышленного конгломерата General Electric снизились на 0.6%, несмотря на его сообщение о росте прибыли во II квартале почти на 22%. Прибыль GE от продолжающихся операций составила 0.34 долл, однако доходы компании снизились на 3.5% до 35.63 млрд долл.
К закрытию NYSE акции крупнейших банков JPMorgan и Bank of America подешевели на 0.2% и 1% соответственно, индекс финансового сектора в S&P 500 снизился на 0.3%.
Лучше рынка выглядели акции корпорации McDonald`s (+2.3%), прибыль которой во II квартале выросла на 15% до 1.41 млрд долл, а выручка увеличилась на 16% до 6.91 млрд долл. Согласно предварительной оценке McDonald`s, продажи в ресторанах сети, открытых не менее года, в июле вырастут на 4% - 5%.
Акции ведущих нефтяных компаний Exxon Mobil Corp. (+0.2%) и Chevron Corp. (-0.4%) закрылись разнонаправленно на фоне повышения стоимости сентябрьского контракта на нефть марки WTI к закрытию Nymex на 0.74 долл (+0.75%) до 99.87 долл за барр. По итогам недели цены на нефть выросли на 2.7%.
Акции производителя программного обеспечения Microsoft прибавили 1.6% после выхода данных о превысившем прогнозы росте прибыли по итогам IV финансового квартала. Вместе с тем, выручка от продаж Windows оказалась хуже рыночных ожиданий.
Индекс технологического сектора в S&P 500 вырос почти на 1%, продемонстрировав лучшую динамику среди индексов 10 ключевых промышленных групп благодаря повышению акций Advanced Micro Devices (+19.23%), одного из мировых лидеров по производству микропроцессоров и графических решений.
Чистая прибыль Advanced Micro Devices во II квартале составила 510 млн долл против убытков в 43 млн долл годом ранее, однако выручка компании за отчётный период снизилась на 4.8% до 1.57 млрд, а операционная прибыль сократилась на 16% до 105 млн долл. Вместе с тем, AMD сообщила об ожидаемом увеличении доходов в текущем квартале на 10% благодаря выпуску микропроцессоров нового поколения, которые, по расчётам компании, позволят отнять долю рынка у основного конкурента AMD - корпорации Intel (+1.4%).
В рамках плана перехода к новым технологиям AMD планирует прекратить приём заказов на процессоры Athlon II, Phenom II и Sempron к концу IV квартала этого года и в дальнейшем отказаться от использования брендов Athlon, Phenom, Sempron при выпуске новых чипов.
После закрытия регулярных торгов в ходе постторговой сессии акции он-лайн брокера E-Trade Financial Corp. подорожали на 3.6% на фоне сообщений, что компания отклонила предложение своего ведущего акционера Citadel LLC о созыве экстренного собрания, мотивируя отказ тем, что «это не в интересах большинства акционеров E-Trade».
Ранее Citadel Group заявила, что её не устраивают результаты финансовой деятельности E-Trade, поэтому, по её мнению, правлению E-Trade следует нанять финансового консультанта и рассмотреть вопрос о продаже контрольного пакета акций E-Trade. По итогам прошлой недели акции E-Trade подорожали на 21%.
В понедельник, 25 июля, в 16:30 мск Федеральный резервный банк Чикаго опубликует данные индекса национальной деловой активности в США за июнь.
В 18:30 мск Федеральный резервный банк Далласа опубликует данные индекса деловой активности в производственном секторе штата Техас за июль.
В 19:30 мск Минфин США объявит результаты аукционов по размещению краткосрочных казначейских облигаций.
Квартальную отчётность представят компании: Anadarko Petroleum, Baidu Inc, Broadcom, Kimberly Clark, Netflix, Radioshack, STMicroelectronics NV, Texas Instruments.
Подготовлено отделом аналитики МФД – ИнфоЦентра с использованием материалов Reuters, CNBC и The Wall Street Journal.
http://mfd.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
В пятницу вечером сенат отверг законопроект, который позволил бы поднять потолок по госдолгу с текущего уровня 14.3 трлн долл и обеспечил бы значительное сокращение государственных расходов. Против законопроекта проголосовал 51 сенатор, «за» - 46. Затем, в течение всего уик-энда конгрессмены и представители властей выражали оптимизм, заявляя о том, что соглашение будет принято до открытия азиатских рынков в понедельник. Однако компромисс так и не был достигнут.
В воскресенье вечером президент США Барак Обама провёл экстренную встречу с лидерами Демократической партии в конгрессе и в сенате Нэнси Пэлоси и Гарри Рейдом.
«В ходе встречи президент получил свежие данные о ситуации, складывающейся на переговорах на Капитолийском холме, от лидера Пэлоси и лидера Рейда; и лидеры, и президент подтвердили наше несогласие с предложением о краткосрочном повышении лимита по госдолгу», - говорится в официальном сообщении Белого дома, опубликованном после экстренной встречи.
Спикер нижней палаты конгресса республиканец Джон Бонэр в воскресенье вечером сообщил своим коллегам, что он всё ещё работает над двухэтапным планом, и что республиканцы «намерены потребовать от вас принести некоторые жертвы». В план Бонэра включены предложения о немедленном увеличении потолка по госдолгу почти на 1 трлн долл и о дополнительном повышении лимита в следующем году, размер которого будет определён специальной комиссией. В свою очередь, демократ Гарри Рейд работает над собственным планом, который предполагает немедленное повышение потолка по госдолгу на 2.4 трлн долл.
Министр финансов США Тимоти Гайтнер в воскресенье вновь заявил, что у конгресса нет другой альтернативы, кроме как повысить потолок госдолга. Важнейшая задача конгресса - снять угрозу технического дефолта по долговым обязательствам США хотя бы на предстоящие 18 месяцев, сказал Гайтнер. По его словам, правительство проанализировало конституционные возможности Барака Обамы и пришло к выводу, что президент не обладает полномочиями самостоятельно повысить лимит госдолга в обход решения конгресса.
Аналитики MF Global полагают, что «в конечном итоге» компромисс между республиканцами и демократами будет достигнут, учитывая «нежелание каждой из сторон председательствовать на процессе дефолта, однако мучительно долгий маршрут к такому скучному результату, вероятно, будет держать рынки в напряжении».
В пятницу, 22 июля, фондовые индексы США закрылись разнонаправленно. Индекс Dow Jones Industrial Average снизился на 0.34% до 12681.16 пункта после выхода разочаровывающей квартальной отчётности производителя строительного оборудования Caterpillar. Вместе с тем, позитивные финансовые результаты технологических компаний Advanced Micro Devices и Sandisk, а также решение лидеров Евросоюза о предоставлении нового пакета помощи Греции способствовали повышению индексов S&P 500 и Nasdaq Composite.
К закрытию регулярных торгов S&P 500 и Nasdaq выросли на 0.09% (до 1345.02) и 0.86% (до 2858.83) соответственно.
По итогам недели индекс DJIA вырос на 1.61%, S&P 500 – на 2.19%, Nasdaq – на 2.47%.
Совокупный торговый оборот на NYSE, ASE и Nasdaq в пятницу составил 5.81 млрд акций против среднего дневного оборота за текущий год в 7.48 млрд акций и за прошлый год - в 8.47 млрд акций.
Пара EUR/USD к 00:00 мск достигла отметки 1.4367 против 1.4378 вечером в четверг после первоначального роста к 1.4438.
Согласно предварительным данным, объём новой программы помощи Греции составит 109 млрд евро; средства будут выделены в течение следующих трех лет под 3.5% годовых. В программе примут участие частные кредиторы, согласившиеся пойти на обмен принадлежащих им греческих облигаций на бумаги с более длительными сроками погашения (от 15 до 30 лет). Новые бумаги будут нескольких типов - с различными видами купонов и гарантий. Некоторые бонды будут обеспечены правительственными гарантиями европейских стран и/или активами, имеющими рейтинг «ААА».
Британский банк HSBC Holdings, немецкий Deutsche Bank и страховая компания Munich Re оказались в числе 30 финансовых компаний, согласившихся обменять греческие долговые обязательства на облигации, обеспеченные гарантиями европейских правительств, с понижением номинала своих вложений на 21%. Как ожидается, общая сумма участия частного сектора составит 37 млрд евро до 2014 года, а до 2019 года сумма увеличится до 106 млрд евро. Кроме того, предполагается сократить объём греческого долга на 12.6 млрд евро за счёт скупки части бумаг по нынешним низким рыночным ценам.
В дополнение, было принято решение расширить полномочия Европейского фонда финансовой стабильности, предоставив ему возможность самостоятельно выдавать кредиты проблемным странам региона, принимать участие в рекапитализации банков и покупать суверенные долговые обязательства на вторичном рынке.
Ложкой дёгтя стало заявление рейтингового агентства Fitch Ratings о том, что одобренное европейскими лидерами привлечение частного сектора к программе помощи Греции может привести к «ограниченному дефолту» по долговым обязательствам этой страны. Отметив, что запланированный обмен долговых обязательств предполагает 20%-ные убытки для банков и других держателей греческих долгов, Fitch заявило, что «любой обмен, ведущий к созданию новых ценных бумаг с условиями выпуска, которые будут хуже, чем первичные контрактные обязательства, предусмотренные в ныне существующих бумагах, и в рамках которого суверенное государство подвергается рискам финансового краха, создаёт дефолтное событие».
Крайне негативную реакцию на решение лидеров стран ЕС высказал глава Бундесбанка Йенс Вейдман. «Путём переноса значительных дополнительных рисков на страны, предоставляющие помощь [Греции], и на их налогоплательщиков, Еврозона сделала большой шаг к коллективизации рисков в том, что касается непрочных госбюджетов и экономических ошибок, - заявил Вейдман. – Это ослабляет базовые принципы монетарного союза, основанного на самостоятельной фискальной ответственности. В будущем будет намного сложней стимулировать [участников союза] к проведению надёжной фискальной политики».
В пятницу среди акций 30-ти компаний, входящих в индекс Dow Jones Industrial, 17 закрылись в отрицательной области. Лидером снижения стали акции производителя строительного оборудования Caterpillar, подешевевшие на 5.8% после выхода данных о росте квартальной прибыли на 44% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до 1.02 млрд долл или 1.52 долл на акцию. Выручка компании увеличилась на 37% до 14.23 млрд долл.
Прибыль Caterpillar от продолжающихся операций, исключая расходы в размере 204 млн долл, связанные с поглощением компании Bucyrus, выросла до 1.72 долл на акцию против 1.09 долл годом ранее. Аналитики прогнозировали прибыль Caterpillar на уровне 1.74 долл на акцию и доходы в размере 13.3 млрд долл.
Акции телекоммуникационной компании Verizon подешевели на 2.2% после её сообщения о получении прибыли по итогам II квартала 2011 года в размере 1.61 млрд долл или 0.57 долл на акцию против убытков в 1.19 млрд долл или 0.42 долл на акцию годом ранее. Доходы компании выросли до 27.54 млрд долл против 26.77 млрд долл за аналогичный период прошлого года. Аналитики прогнозировали прибыль Verizon на уровне 0.55 долл на акцию и доходы в размере 27.47 млрд долл.
Verizon также сообщила, что её правление одобрило назначение Лоуэлла Макадама на должность исполнительного директора (CEO), который заменит Айвана Сейденберга, сохранившего за собой пост главы совета директоров Verizon.
Акции промышленного конгломерата General Electric снизились на 0.6%, несмотря на его сообщение о росте прибыли во II квартале почти на 22%. Прибыль GE от продолжающихся операций составила 0.34 долл, однако доходы компании снизились на 3.5% до 35.63 млрд долл.
К закрытию NYSE акции крупнейших банков JPMorgan и Bank of America подешевели на 0.2% и 1% соответственно, индекс финансового сектора в S&P 500 снизился на 0.3%.
Лучше рынка выглядели акции корпорации McDonald`s (+2.3%), прибыль которой во II квартале выросла на 15% до 1.41 млрд долл, а выручка увеличилась на 16% до 6.91 млрд долл. Согласно предварительной оценке McDonald`s, продажи в ресторанах сети, открытых не менее года, в июле вырастут на 4% - 5%.
Акции ведущих нефтяных компаний Exxon Mobil Corp. (+0.2%) и Chevron Corp. (-0.4%) закрылись разнонаправленно на фоне повышения стоимости сентябрьского контракта на нефть марки WTI к закрытию Nymex на 0.74 долл (+0.75%) до 99.87 долл за барр. По итогам недели цены на нефть выросли на 2.7%.
Акции производителя программного обеспечения Microsoft прибавили 1.6% после выхода данных о превысившем прогнозы росте прибыли по итогам IV финансового квартала. Вместе с тем, выручка от продаж Windows оказалась хуже рыночных ожиданий.
Индекс технологического сектора в S&P 500 вырос почти на 1%, продемонстрировав лучшую динамику среди индексов 10 ключевых промышленных групп благодаря повышению акций Advanced Micro Devices (+19.23%), одного из мировых лидеров по производству микропроцессоров и графических решений.
Чистая прибыль Advanced Micro Devices во II квартале составила 510 млн долл против убытков в 43 млн долл годом ранее, однако выручка компании за отчётный период снизилась на 4.8% до 1.57 млрд, а операционная прибыль сократилась на 16% до 105 млн долл. Вместе с тем, AMD сообщила об ожидаемом увеличении доходов в текущем квартале на 10% благодаря выпуску микропроцессоров нового поколения, которые, по расчётам компании, позволят отнять долю рынка у основного конкурента AMD - корпорации Intel (+1.4%).
В рамках плана перехода к новым технологиям AMD планирует прекратить приём заказов на процессоры Athlon II, Phenom II и Sempron к концу IV квартала этого года и в дальнейшем отказаться от использования брендов Athlon, Phenom, Sempron при выпуске новых чипов.
После закрытия регулярных торгов в ходе постторговой сессии акции он-лайн брокера E-Trade Financial Corp. подорожали на 3.6% на фоне сообщений, что компания отклонила предложение своего ведущего акционера Citadel LLC о созыве экстренного собрания, мотивируя отказ тем, что «это не в интересах большинства акционеров E-Trade».
Ранее Citadel Group заявила, что её не устраивают результаты финансовой деятельности E-Trade, поэтому, по её мнению, правлению E-Trade следует нанять финансового консультанта и рассмотреть вопрос о продаже контрольного пакета акций E-Trade. По итогам прошлой недели акции E-Trade подорожали на 21%.
В понедельник, 25 июля, в 16:30 мск Федеральный резервный банк Чикаго опубликует данные индекса национальной деловой активности в США за июнь.
В 18:30 мск Федеральный резервный банк Далласа опубликует данные индекса деловой активности в производственном секторе штата Техас за июль.
В 19:30 мск Минфин США объявит результаты аукционов по размещению краткосрочных казначейских облигаций.
Квартальную отчётность представят компании: Anadarko Petroleum, Baidu Inc, Broadcom, Kimberly Clark, Netflix, Radioshack, STMicroelectronics NV, Texas Instruments.
Подготовлено отделом аналитики МФД – ИнфоЦентра с использованием материалов Reuters, CNBC и The Wall Street Journal.
http://mfd.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу