19 июня 2012 Открытие Кочетков Андрей
Российский рынок игнорирует нефть и пытается удержаться на завоеванных позициях. Испания разместила краткосрочные облигации с очень высокой доходностью, но рынки отреагировали на высокий спрос. В остальном рискованные активы демонстрируют незначительную волатильность.
К 15:30 мск индекс ММВБ подрастал на +0,18% до 1391,46, а RTS снижался на -0,23% до 1345,28. Утро на российском рынке началось с небольшой просадки до 1382,3 по ММВБ. Однако очень быстро покупатели вернули рублевый индекс в плюс и даже заметное ослабление рубля не помешало этому. Существенных корпоративных новостей нет, поэтому ориентиром служат торги в Европе. Большинство «голубых фишек» торговалось на уровне рынка: «Газпром» +0,03%, «Роснефть» +0,15%, «ЛУКОЙЛ» +0,45%, ГМК «Норникель» +1,21%, «Северсталь» +0,07%, «Сбербанк» +0,12%, «Русгидро» -5,08%. Технически, рынок начал консолидироваться выше поддержки 1380, и даже ухудшение фундаментального фона не привело к попытке пробоя. Если консолидация продолжится, то она создаст основу для повышения рублевого индекса до отметки 1440, где проходит линия 50% коррекции в диапазоне минимума и максимума текущего года.
Основные события проходили на валютном рынке. Дефицит рублевой ликвидности слабеет. Ставка MosPrime снизилась сразу на 47 базисных пункта до 5,88%. Впрочем, по рублю также есть некоторые новости из правительства. Вице-премьер И. Шувалов заявил, что бюджет потребует пересмотра в случае, если нефть упадет ниже $90 за баррель. Шувалов также отметил в интервью WSJ, что в правительстве не надеются на приватизацию государственных компаний по максимальным ценам в ближайшие годы. Минфин РФ уже начал действовать. Министр финансов А. Силуанов заявил в интервью Financial Times, что правительство РФ согласилось выделить 500 млрд рублей на антикризисные меры в бюджете 2013 года. В текущем году сумма на схожие цели составляет 200 млрд рублей. Вполне вероятно, что суммы эти могут оказаться весьма востребованными. На торгах 19 июня нефть продолжила обновлять минимальные значения года и опускалась почти до $94,6 за баррель Brent. Естественно, в таких условиях рубль чувствует себя менее уютно. Впрочем, в ближайшую неделю можно ожидать, что ослабление, как минимум, замедлится из-за налоговых выплат экспортеров. К 15:30 мск доллар укреплялся к рублю на +0,55% до 32,628, а евро на +0,91% до 41,17.
Причин для снижения в Европе предостаточно, но инвесторы пока верят в завтрашние решения ФРС. Однако вспомним о рисках. Во-первых, по заявлению ЦБ Испании, публикация результатов аудита местных банков отложена до сентября. Аукцион по 12-ти и 18-ти месячным долговым обязательствам Испании показал следующие доходности: 5,074% и 5,107% соответственно. На предыдущем аукционе доходности по этим бумагам составляли: 2,985% и 3,302%. Новости из Германии также оказались неприятными. Индекс текущих условий ZEW упал до 33,2 с 44,1 в мае, а ожиданий инвесторов до -16,9 с 10,8 в мае. Позитив есть лишь из Греции, где ожидается назначение нового кабинета министров в ближайшие часы, или сутки. А также поступают некоторые новости с саммита G20, где на канцлера Германии Ангелу Меркель оказывают сильное давление с целью расширения антикризисных мер. К 15:40 мск FTSE 100 +0,97%, CAC 40 +0,24%, DAX 30 +0,57%.
Нефть продолжила снижаться во вторник. Основные идеи остались прежними: замедление экономики еврозоны, а также возможный прогресс на переговорах Ирана и представителей Совбеза ООН и Германии. Президент США Барак Обама отметил, что еще сохраняется пространство и время для дипломатического решения проблемы. Представитель Ирана Али Бахери подчеркнул, что переговоры в Москве были более конструктивными, чем в предыдущем раунде. Более уверенно себя чувствует золото накануне решения ФРС. Впрочем, как отмечают некоторые эксперты, надежды рынка могут не состояться. Для повторения программы «Твист» ФРС может использовать лишь $180 млрд, оставшиеся в краткосрочных облигациях. При этом доходности по американским казначейским обязательствам и ипотечным облигациям находятся вблизи рекордно низких значений. Если же на пресс-конференции в среду председатель ФРС Бен Бернанки не скажет чего-либо нового, то первым от этого пострадает именно золото. К 15:30 мск Brent -0,28% $95,79, WTI +0,16% $83,73, медь -0,09%, никель +0,32%, золото +0,27%, платина +0,11%, серебро +0,3%.
Фьючерс на индекс доллара снижался на 0,25% до 82,04. Сырьевые CAD, AUD и NZD укреплялись в пределах 0,3% к USD. На некоторые сомнения наводит японская иена, которая укреплялась против доллара США. К 15:30 мск EUR-JPY +0,09%, EUR-USD +0,32% $1,262.
На вечер остается немного статистики из США: в 16:30 мск новые строительства домов и разрешения на строительство в США за май, в 00:30 мск 20 июня данные API по запасам нефти и нефтепродуктов в США. Внешний фон немного улучшился по сравнению с утренними часами, хотя нефть остается в минусе. Тем не менее, металлы пытаются расти, сырьевые валюты укрепляться, а рынки Европы преимущественно в плюсе. Вероятно, что в отсутствии неожиданных негативных новостей российский рынок попытается закрыть день в плюсе. С другой стороны, дальнейшее падение нефти может поставить под сомнение весь оптимизм последних дней. Из актуальных уровней ММВБ можно отметить снизу 1380, а сверху 1400-1410. Фьючерс на SNP 500 подрастал в пределах 0,2%.
Греческого оптимизма рынкам хватило на полдня, пока на передний план не вышли новые рекорды доходности по испанским облигациям. Укрепление доллара и ожидания кризиса становятся основным фактором давления на рискованные активы.
По итогам торгов 18 июня, индекс ММВБ вырос на +1,0% до 1389, а RTS на +0,81% до 1348,38. Даже на фоне некоторой неуверенности в Европе, российский рынок смог к закрытию получить хороший плюс на объемах торгов выше среднего. Этому способствовали новости из Греции, а также ослабление дефицита рублевой ликвидности. Кроме того, многие спекулянты рассчитывают, что дно по нефтяным ценам уже близко и впереди нас ждет разворот на ожиданиях и фактических количественных смягчениях от центральных банков, как ЕЦБ, так и ФРС. «Голубые фишки» завершили день на уровне рынка, хотя банковский сектор выделялся ростом: «Газпром» +0,96%, «Роснефть» +0,31%, «ЛУКОЙЛ» +0,7%, ГМК «Норникель» +1,36%, «Северсталь» +0,58%, «Сбербанк» +2,21%, «ВТБ» +1,93%, «ИРАО» +1,11%. Если же говорить о техническом анализе, то закрытие выше 1380 отметки по ММВБ открывает возможность роста до 1440 пунктов, или 50% коррекции в диапазоне максимума и минимума текущего года. Однако без поддержки внешнего фона данный технический сигнал может остаться нереализованным. Более того, на дневном и недельном графике ММВБ начинает формироваться легкая перекупленность, что допускает вероятность консолидации на достигнутых уровнях.
Торги в Нью-Йорке завершились с переменным успехом. Dow Jones снизился, а вот индекс широкого рынка SNP 500 немного подрос. Естественно, основной оптимизм связан с Грецией, но и собственные ожидания заседания ФРС заставили инвесторов покупать. QE-III становится навязчивой идеей спекулянтов, которые наблюдают за замедлением американской экономики. В остальном, движения на рынке можно было назвать консолидационным. В итоге, DJIA -0,2% 12741,82, а SNP 500 +0,14% 1344,78. На текущий момент на американском рынке слабо выражены какие-либо тренды, но в качестве актуального уровня сопротивления можно выделить 1360 пунктов по SNP 500. Вполне очевидно, что рынок может среагировать весьма негативно, если в среду председатель ФРС Бен Бернанки не даст существенных намеков на QE-III.
Рынки в Азии не смогли найти в себе силы для роста, но и продавцы не были активны. Индекс MSCI Asia-Pacific колебался вокруг отметки закрытия предыдущего дня. Комментарии в Азии сводятся к тому, что выборы в Греции это позитивно, но продолжающийся рост доходности по испанским облигациям указывает на явную эскалацию кризиса. Объем «плохих» кредитов в испанских банках достиг 8,72%, что является максимальным показателем почти за 20 лет. Меж тем, из Мексики приходят первые результаты саммита G20. Согласно неофициальной информации и проекту итогового коммюнике, лидеры G20 обещают предпринять все необходимые меры, чтобы преодолеть европейский долговой кризис, а страны с эмиссионными центрами предпримут координированные интервенции, если ситуация ухудшится. За полтора часа до закрытия японский Nikkei 225 снижался на -0,3%, а китайский Shanghai Composite ушел на дневной перерыв с падением на -0,47%.
В условиях неопределенности в Европе вполне уверенно себя чувствует золото. Накануне резервы SPDR Gold Trust выросли еще на 4 тонны до 1281,62 тонны. Прочие товарные активы оказались под сильным давлением. Нефть в Лондоне переписала недавний минимум, опустившись ниже $95,5 за баррель. Частично, за провал нефти может отвечать информация из Москвы. Дипломаты отмечают, что переговоры между Ираном и представителями Совбеза ООН и Германии проходят конструктивно, хотя и жестко. На азиатской сессии сырьевые товары торговались преимущественно в плюсе. К 9:15 мск Brent -0,13% $95,92, WTI -0,4% $83,26, медь +0,11%, никель +0,23%, золото +0,17%, платина +0,13%, серебро +0,22%.
Фьючерс на индекс доллара снижался на -0,2% до 82,07. Сырьевые AUD, CAD и NZD укреплялись в пределах 0,2% к USD. Впрочем, в основных парах движения также были незначительными. К 9:15 мск EUR-JPY +0,12%, EUR-USD +0,24% $1,261.
Из существенной статистики на предстоящий день можно выделить: в 10:45 мск индекс делового климата во Франции за июнь, в 12:30 мск потребительские цены в Великобритании за май, в 13:00 мск индексы ZEW для Германии за июнь, в 16:30 мск новые строительства домов и разрешения на строительство в США за май, в 00:30 мск 20 июня данные API по запасам нефти и нефтепродуктов в США. Внешний фон перед началом торгов в России нейтральный: нефть незначительно снижается, металлы в слабом плюсе, сырьевые валюты немного укрепляются, а рынки в Азии торгуются неуверенно. Вполне вероятно, что начало торгов принесет небольшое снижение. На уровне 1380 находится поддержка, которая ранее была сопротивлением, а сверху движение рынка может быть ограничено зоной 1400-1410. Фьючерс на SNP 500 снижался на -0,1%
http://open-broker.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
К 15:30 мск индекс ММВБ подрастал на +0,18% до 1391,46, а RTS снижался на -0,23% до 1345,28. Утро на российском рынке началось с небольшой просадки до 1382,3 по ММВБ. Однако очень быстро покупатели вернули рублевый индекс в плюс и даже заметное ослабление рубля не помешало этому. Существенных корпоративных новостей нет, поэтому ориентиром служат торги в Европе. Большинство «голубых фишек» торговалось на уровне рынка: «Газпром» +0,03%, «Роснефть» +0,15%, «ЛУКОЙЛ» +0,45%, ГМК «Норникель» +1,21%, «Северсталь» +0,07%, «Сбербанк» +0,12%, «Русгидро» -5,08%. Технически, рынок начал консолидироваться выше поддержки 1380, и даже ухудшение фундаментального фона не привело к попытке пробоя. Если консолидация продолжится, то она создаст основу для повышения рублевого индекса до отметки 1440, где проходит линия 50% коррекции в диапазоне минимума и максимума текущего года.
Основные события проходили на валютном рынке. Дефицит рублевой ликвидности слабеет. Ставка MosPrime снизилась сразу на 47 базисных пункта до 5,88%. Впрочем, по рублю также есть некоторые новости из правительства. Вице-премьер И. Шувалов заявил, что бюджет потребует пересмотра в случае, если нефть упадет ниже $90 за баррель. Шувалов также отметил в интервью WSJ, что в правительстве не надеются на приватизацию государственных компаний по максимальным ценам в ближайшие годы. Минфин РФ уже начал действовать. Министр финансов А. Силуанов заявил в интервью Financial Times, что правительство РФ согласилось выделить 500 млрд рублей на антикризисные меры в бюджете 2013 года. В текущем году сумма на схожие цели составляет 200 млрд рублей. Вполне вероятно, что суммы эти могут оказаться весьма востребованными. На торгах 19 июня нефть продолжила обновлять минимальные значения года и опускалась почти до $94,6 за баррель Brent. Естественно, в таких условиях рубль чувствует себя менее уютно. Впрочем, в ближайшую неделю можно ожидать, что ослабление, как минимум, замедлится из-за налоговых выплат экспортеров. К 15:30 мск доллар укреплялся к рублю на +0,55% до 32,628, а евро на +0,91% до 41,17.
Причин для снижения в Европе предостаточно, но инвесторы пока верят в завтрашние решения ФРС. Однако вспомним о рисках. Во-первых, по заявлению ЦБ Испании, публикация результатов аудита местных банков отложена до сентября. Аукцион по 12-ти и 18-ти месячным долговым обязательствам Испании показал следующие доходности: 5,074% и 5,107% соответственно. На предыдущем аукционе доходности по этим бумагам составляли: 2,985% и 3,302%. Новости из Германии также оказались неприятными. Индекс текущих условий ZEW упал до 33,2 с 44,1 в мае, а ожиданий инвесторов до -16,9 с 10,8 в мае. Позитив есть лишь из Греции, где ожидается назначение нового кабинета министров в ближайшие часы, или сутки. А также поступают некоторые новости с саммита G20, где на канцлера Германии Ангелу Меркель оказывают сильное давление с целью расширения антикризисных мер. К 15:40 мск FTSE 100 +0,97%, CAC 40 +0,24%, DAX 30 +0,57%.
Нефть продолжила снижаться во вторник. Основные идеи остались прежними: замедление экономики еврозоны, а также возможный прогресс на переговорах Ирана и представителей Совбеза ООН и Германии. Президент США Барак Обама отметил, что еще сохраняется пространство и время для дипломатического решения проблемы. Представитель Ирана Али Бахери подчеркнул, что переговоры в Москве были более конструктивными, чем в предыдущем раунде. Более уверенно себя чувствует золото накануне решения ФРС. Впрочем, как отмечают некоторые эксперты, надежды рынка могут не состояться. Для повторения программы «Твист» ФРС может использовать лишь $180 млрд, оставшиеся в краткосрочных облигациях. При этом доходности по американским казначейским обязательствам и ипотечным облигациям находятся вблизи рекордно низких значений. Если же на пресс-конференции в среду председатель ФРС Бен Бернанки не скажет чего-либо нового, то первым от этого пострадает именно золото. К 15:30 мск Brent -0,28% $95,79, WTI +0,16% $83,73, медь -0,09%, никель +0,32%, золото +0,27%, платина +0,11%, серебро +0,3%.
Фьючерс на индекс доллара снижался на 0,25% до 82,04. Сырьевые CAD, AUD и NZD укреплялись в пределах 0,3% к USD. На некоторые сомнения наводит японская иена, которая укреплялась против доллара США. К 15:30 мск EUR-JPY +0,09%, EUR-USD +0,32% $1,262.
На вечер остается немного статистики из США: в 16:30 мск новые строительства домов и разрешения на строительство в США за май, в 00:30 мск 20 июня данные API по запасам нефти и нефтепродуктов в США. Внешний фон немного улучшился по сравнению с утренними часами, хотя нефть остается в минусе. Тем не менее, металлы пытаются расти, сырьевые валюты укрепляться, а рынки Европы преимущественно в плюсе. Вероятно, что в отсутствии неожиданных негативных новостей российский рынок попытается закрыть день в плюсе. С другой стороны, дальнейшее падение нефти может поставить под сомнение весь оптимизм последних дней. Из актуальных уровней ММВБ можно отметить снизу 1380, а сверху 1400-1410. Фьючерс на SNP 500 подрастал в пределах 0,2%.
Греческого оптимизма рынкам хватило на полдня, пока на передний план не вышли новые рекорды доходности по испанским облигациям. Укрепление доллара и ожидания кризиса становятся основным фактором давления на рискованные активы.
По итогам торгов 18 июня, индекс ММВБ вырос на +1,0% до 1389, а RTS на +0,81% до 1348,38. Даже на фоне некоторой неуверенности в Европе, российский рынок смог к закрытию получить хороший плюс на объемах торгов выше среднего. Этому способствовали новости из Греции, а также ослабление дефицита рублевой ликвидности. Кроме того, многие спекулянты рассчитывают, что дно по нефтяным ценам уже близко и впереди нас ждет разворот на ожиданиях и фактических количественных смягчениях от центральных банков, как ЕЦБ, так и ФРС. «Голубые фишки» завершили день на уровне рынка, хотя банковский сектор выделялся ростом: «Газпром» +0,96%, «Роснефть» +0,31%, «ЛУКОЙЛ» +0,7%, ГМК «Норникель» +1,36%, «Северсталь» +0,58%, «Сбербанк» +2,21%, «ВТБ» +1,93%, «ИРАО» +1,11%. Если же говорить о техническом анализе, то закрытие выше 1380 отметки по ММВБ открывает возможность роста до 1440 пунктов, или 50% коррекции в диапазоне максимума и минимума текущего года. Однако без поддержки внешнего фона данный технический сигнал может остаться нереализованным. Более того, на дневном и недельном графике ММВБ начинает формироваться легкая перекупленность, что допускает вероятность консолидации на достигнутых уровнях.
Торги в Нью-Йорке завершились с переменным успехом. Dow Jones снизился, а вот индекс широкого рынка SNP 500 немного подрос. Естественно, основной оптимизм связан с Грецией, но и собственные ожидания заседания ФРС заставили инвесторов покупать. QE-III становится навязчивой идеей спекулянтов, которые наблюдают за замедлением американской экономики. В остальном, движения на рынке можно было назвать консолидационным. В итоге, DJIA -0,2% 12741,82, а SNP 500 +0,14% 1344,78. На текущий момент на американском рынке слабо выражены какие-либо тренды, но в качестве актуального уровня сопротивления можно выделить 1360 пунктов по SNP 500. Вполне очевидно, что рынок может среагировать весьма негативно, если в среду председатель ФРС Бен Бернанки не даст существенных намеков на QE-III.
Рынки в Азии не смогли найти в себе силы для роста, но и продавцы не были активны. Индекс MSCI Asia-Pacific колебался вокруг отметки закрытия предыдущего дня. Комментарии в Азии сводятся к тому, что выборы в Греции это позитивно, но продолжающийся рост доходности по испанским облигациям указывает на явную эскалацию кризиса. Объем «плохих» кредитов в испанских банках достиг 8,72%, что является максимальным показателем почти за 20 лет. Меж тем, из Мексики приходят первые результаты саммита G20. Согласно неофициальной информации и проекту итогового коммюнике, лидеры G20 обещают предпринять все необходимые меры, чтобы преодолеть европейский долговой кризис, а страны с эмиссионными центрами предпримут координированные интервенции, если ситуация ухудшится. За полтора часа до закрытия японский Nikkei 225 снижался на -0,3%, а китайский Shanghai Composite ушел на дневной перерыв с падением на -0,47%.
В условиях неопределенности в Европе вполне уверенно себя чувствует золото. Накануне резервы SPDR Gold Trust выросли еще на 4 тонны до 1281,62 тонны. Прочие товарные активы оказались под сильным давлением. Нефть в Лондоне переписала недавний минимум, опустившись ниже $95,5 за баррель. Частично, за провал нефти может отвечать информация из Москвы. Дипломаты отмечают, что переговоры между Ираном и представителями Совбеза ООН и Германии проходят конструктивно, хотя и жестко. На азиатской сессии сырьевые товары торговались преимущественно в плюсе. К 9:15 мск Brent -0,13% $95,92, WTI -0,4% $83,26, медь +0,11%, никель +0,23%, золото +0,17%, платина +0,13%, серебро +0,22%.
Фьючерс на индекс доллара снижался на -0,2% до 82,07. Сырьевые AUD, CAD и NZD укреплялись в пределах 0,2% к USD. Впрочем, в основных парах движения также были незначительными. К 9:15 мск EUR-JPY +0,12%, EUR-USD +0,24% $1,261.
Из существенной статистики на предстоящий день можно выделить: в 10:45 мск индекс делового климата во Франции за июнь, в 12:30 мск потребительские цены в Великобритании за май, в 13:00 мск индексы ZEW для Германии за июнь, в 16:30 мск новые строительства домов и разрешения на строительство в США за май, в 00:30 мск 20 июня данные API по запасам нефти и нефтепродуктов в США. Внешний фон перед началом торгов в России нейтральный: нефть незначительно снижается, металлы в слабом плюсе, сырьевые валюты немного укрепляются, а рынки в Азии торгуются неуверенно. Вполне вероятно, что начало торгов принесет небольшое снижение. На уровне 1380 находится поддержка, которая ранее была сопротивлением, а сверху движение рынка может быть ограничено зоной 1400-1410. Фьючерс на SNP 500 снижался на -0,1%
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://open-broker.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу