11 октября 2012 Международный финансовый центр Чернолецкая Елена
Российский рынок
▲ Федеральный бюджет РФ в январе-сентябре 2012 года исполнен с профицитом в размере 635,76 млрд рублей, или 1,4% ВВП, говорится в сообщении Минфина РФ со ссылкой на предварительные данные об исполнении бюджета.
По предварительной оценке, первичный профицит федерального бюджета в январе-сентябре 2012 года составил 910,08 млрд рублей, или 2,1% ВВП.
Комментарий по рынку: От пробоя поддержки 1450 по ММВБ будет зависеть динамика российского рынка до нового года.
На российском рынке акций наблюдается медленное сползание к уровню поддержки. В ходе основной торговой сессии вчера индекс ММВБ упал на 0,82% и закрылся на уровне 1 460,93 пунктов.
Объем торгов по бумагам из базы расчета индекса за основную торговую сессию составил 24,056 млрд. руб.
И сейчас рынок переходит в фазу возможного тестирования поддержки. Как мы говорили ранее, техническая конфигурация по индексу требует пробоя какого-либо из уровней бокового канала. Раз уровень сопротивления около 1490 пунктов сломать не удалось, индекс получает дополнительный импульс для пробоя поддержки.
Сейчас важно понять, как российские игроки отреагируют на внешние события, а главное, не произойдет ли отток тех, пусть и небольших, средств, которые пришли сюда с начала года.
Американский индекс S&P также сейчас подошел к важному техническому уровню 1430 пунктов: в начале сентября этот уровень был сопротивлением и был пробит на решении ФРС включить бессрочную программу QE3, а затем возвращался сюда же 26 сентября на первых же опасениях о неэффективности данных мер. Таким образом, на S&P сформирована интересная картина: реализация «двойной вершины» или «двойного дна»? Если уровень 1430 будет пройден, то индикатор сломает долгосрочный растущий тренд.
Для российского рынка это будет означать усиление продаж со стороны спекулянтов, так как крупных инвесторов здесь уже давно нет: ежедневные объемы торгов уже полгода, как опустились до уровней начала 2006 года.
Но если в Штатах пробой поддержки не подтвердится, то и в России можно будет рассчитывать на новый рост и делать локальные покупки в диапазоне 1450-1460 пунктов. Ведь в этом случае у отечественных «быков» есть козырь в виде цен на нефть: Brent, наконец, сломала боковик и готовится к возврату на предыдущую вершину около $119.
Сегодня с утра мы видим, что фьючерс на индекс S&P, но на рынке бэквордация – фьючерс в отличие от индекса уже торгуется ниже ключевого сопротивления и с утра может просто выравнивать позиции.
Кроме того, сегодня надо увидеть, как Европа отнесется к снижению рейтинга Испании. Это было ожидаемо, к тому же большинство инвесторов, кто при составлении портфелей ориентируется на рейтинг, как показатель риска, уже давно сократили свои позиции по ценным бумагам Испании. Но спекулятивно на волне падения евро новость может отыгрываться и биржевыми «медведями».
Так что силы равны, надо только дождаться, какие начнут преобладать. В этот момент лучше быть вне позиций.
Новости мировых рынков.
► Запасы товаров на оптовых складах в США увеличились в августе на 0,5% относительно предыдущего месяца, говорится в сообщении министерства торговли страны.
Аналитики, опрошенные агентством Bloomberg, прогнозировали рост показателя на 0,4%.
Согласно пересмотренным данным, в июле запасы повысились на 0,6%, а не на 0,7%, как сообщалось ранее.
Продажи со складов подскочили на 0,9% после прироста на 0,2% в предыдущем месяце. При текущих темпах продаж запасов товаров на оптовых складах хватило бы, чтобы обеспечить спрос в течение 1,21 месяца.
Оптовые запасы товаров длительного пользования выросли в августе на 0,1%, продажи товаров этой категории поднялись на 0,9%. Запасы товаров недлительного пользования увеличились в августе на 1,2%, продажи - повысились также на 0,9%
На долю оптовых складов приходится около 30% от общего объема складских запасов в США.
▼ Международное рейтинговое агентство Standard & Poor's снизило долгосрочный рейтинг Испании до уровня "BBB минус" с "BBB плюс", сохранив негативный прогноз и указав на растущие риски для бюджетной системы страны вследствие углубляющегося экономического и политического кризиса.
ВВП Испании может упасть в этом году на 1,8%, кредитоспособность страны может продолжить снижение, считают эксперты агентства. Колебания Мадрида, связанные с получением полномасштабной помощи ЕС, увеличивают негативные риски для рейтинга. Растет также напряженность между центральным правительством и регионами, падает способность политических институтов решать возникающие проблемы, что снижает эффективность принимаемых властями решений.
Рейтинг Испании теперь лишь на одну ступень выше бросового уровня.
► Премьер-министр Италии Марио Монти объявил о снижении налога на доходы физических лиц для беднейших слоев населения страны в рамках презентации бюджета на следующий год, чтобы компенсировать запланированное на следующий год повышение НДС.
Как сообщило агентство Bloomberg, правительство Италии одобрило меры экономии на 2013 год общим объемом 10 млрд евро.
Ставка налога для группы населения с наименьшими доходами (менее 15 тыс. евро в год) будет снижена на 1 процентный пункт (п.п.) - с 23% до 22%. Для итальянцев, зарабатывающих от 15 тыс. до 28 тыс. евро в год, налог составит 26%, а не 27%, как сейчас.
Подобный ход стал сюрпризом для рынков, отмечает Reuters. По данным источника агентства в министерстве финансов Италии, снижение налогов для двух беднейших групп населения обойдется бюджету в 5 млрд евро.
НДС в Италии с 1 июля 2013 года будет повышен на 1 п.п., до 22%, а не на 2 п.п., как было объявлено летом.
Налоговые льготы вступят в силу за несколько месяцев до следующих парламентских выборов в Италии, которые пройдут в апреле 2013 года.
Италия планирует ликвидировать структурный дефицит бюджета в 2013 году, для чего в июле были озвучены жесткие меры бюджетной экономии. В том числе бюджетные расходы будут сокращены на 25-26 млрд евро за три года, а также уволены около 10% работников госслужб на обычных должностях и 20% - на руководящих.
Правительство Италии ожидает сокращения ВВП на 2,4% в этом году, что вдвое хуже апрельской оценки, и продолжения рецессии в 2013 году. В конце сентября прогноз на следующий год был пересмотрен с роста на 0,5% на снижение на 0,2%.
► Организация стран-экспортеров нефти (ОПЕК) сохранила прогноз мирового спроса на нефть в 2013 году на прежнем уровне - 89,6 млн баррелей в сутки (рост на 780 тыс. баррелей в сутки к 2012 году), говорится в ежемесячном отчете картеля.
Страны, не входящие в ОПЕК, увеличат добычу на 890 тыс. баррелей в сутки в следующем году за счет США и Канады.
Добыча ОПЕК в сентябре упала на 265 тыс. баррелей в сутки - до 31,08 млн баррелей в сутки, что на 1 млн баррелей превышает установленную квоту. Наибольший спад пришелся на Анголу, Нигерию и Алжир.
Саудовская Аравия, напротив, увеличила добычу с 9,81 млн баррелей в сутки в августе до 9,85 млн баррелей в сентябре. Ирак остается вторым крупнейшим производителем в картеле с добычей 3,13 млн баррелей в сутки.
ОПЕК увеличила прогноз спроса на свою нефть в 2013 году на 200 тыс. баррелей в сутки - до 29,8 млн баррелей в сутки. Вместе с тем, организация снизила прогноз добычи в странах, не входящих в ОПЕК, до 53,89 млн баррелей в сутки.
Ожидается сегодня
В России
► Х5 Retail Group планирует опубликовать операционные результаты третьего квартала 2012 года.
В мире
► Федеральное статистическое управление Германии опубликует окончательные данные об изменении потребительских цен в сентябре. (10:00)
► Французское Национальное статистическое управление Insee опубликует данные об изменении потребительских цен в сентябре. (10:45)
► Министерство торговли США опубликует внешнеторговый баланс за август. (16:30)
► Министерство труда США обнародует данные о количестве граждан, впервые обратившихся за пособием по безработице на прошлой неделе, а также об изменении импортных цен в сентябре. (16:30).
► Член совета управляющих Федеральной резервной системы Дж.Стейн выступит в Вашингтоне с речью о денежно-кредитной политике. (18:00)
► Министерство энергетики США опубликует еженедельный доклад о коммерческих запасах нефти, бензина и дистиллятов в стране. (19:00)
► Глава Федерального резервного банка Филадельфии Ч.Плоссер выступит с оценкой состояния экономики США. (20:30)
► Председатель Федерального резервного банка Сент-Луиса Дж.Баллард проведет пресс-конференцию.
https://mfc.group/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
▲ Федеральный бюджет РФ в январе-сентябре 2012 года исполнен с профицитом в размере 635,76 млрд рублей, или 1,4% ВВП, говорится в сообщении Минфина РФ со ссылкой на предварительные данные об исполнении бюджета.
По предварительной оценке, первичный профицит федерального бюджета в январе-сентябре 2012 года составил 910,08 млрд рублей, или 2,1% ВВП.
Комментарий по рынку: От пробоя поддержки 1450 по ММВБ будет зависеть динамика российского рынка до нового года.
На российском рынке акций наблюдается медленное сползание к уровню поддержки. В ходе основной торговой сессии вчера индекс ММВБ упал на 0,82% и закрылся на уровне 1 460,93 пунктов.
Объем торгов по бумагам из базы расчета индекса за основную торговую сессию составил 24,056 млрд. руб.
И сейчас рынок переходит в фазу возможного тестирования поддержки. Как мы говорили ранее, техническая конфигурация по индексу требует пробоя какого-либо из уровней бокового канала. Раз уровень сопротивления около 1490 пунктов сломать не удалось, индекс получает дополнительный импульс для пробоя поддержки.
Сейчас важно понять, как российские игроки отреагируют на внешние события, а главное, не произойдет ли отток тех, пусть и небольших, средств, которые пришли сюда с начала года.
Американский индекс S&P также сейчас подошел к важному техническому уровню 1430 пунктов: в начале сентября этот уровень был сопротивлением и был пробит на решении ФРС включить бессрочную программу QE3, а затем возвращался сюда же 26 сентября на первых же опасениях о неэффективности данных мер. Таким образом, на S&P сформирована интересная картина: реализация «двойной вершины» или «двойного дна»? Если уровень 1430 будет пройден, то индикатор сломает долгосрочный растущий тренд.
Для российского рынка это будет означать усиление продаж со стороны спекулянтов, так как крупных инвесторов здесь уже давно нет: ежедневные объемы торгов уже полгода, как опустились до уровней начала 2006 года.
Но если в Штатах пробой поддержки не подтвердится, то и в России можно будет рассчитывать на новый рост и делать локальные покупки в диапазоне 1450-1460 пунктов. Ведь в этом случае у отечественных «быков» есть козырь в виде цен на нефть: Brent, наконец, сломала боковик и готовится к возврату на предыдущую вершину около $119.
Сегодня с утра мы видим, что фьючерс на индекс S&P, но на рынке бэквордация – фьючерс в отличие от индекса уже торгуется ниже ключевого сопротивления и с утра может просто выравнивать позиции.
Кроме того, сегодня надо увидеть, как Европа отнесется к снижению рейтинга Испании. Это было ожидаемо, к тому же большинство инвесторов, кто при составлении портфелей ориентируется на рейтинг, как показатель риска, уже давно сократили свои позиции по ценным бумагам Испании. Но спекулятивно на волне падения евро новость может отыгрываться и биржевыми «медведями».
Так что силы равны, надо только дождаться, какие начнут преобладать. В этот момент лучше быть вне позиций.
Новости мировых рынков.
► Запасы товаров на оптовых складах в США увеличились в августе на 0,5% относительно предыдущего месяца, говорится в сообщении министерства торговли страны.
Аналитики, опрошенные агентством Bloomberg, прогнозировали рост показателя на 0,4%.
Согласно пересмотренным данным, в июле запасы повысились на 0,6%, а не на 0,7%, как сообщалось ранее.
Продажи со складов подскочили на 0,9% после прироста на 0,2% в предыдущем месяце. При текущих темпах продаж запасов товаров на оптовых складах хватило бы, чтобы обеспечить спрос в течение 1,21 месяца.
Оптовые запасы товаров длительного пользования выросли в августе на 0,1%, продажи товаров этой категории поднялись на 0,9%. Запасы товаров недлительного пользования увеличились в августе на 1,2%, продажи - повысились также на 0,9%
На долю оптовых складов приходится около 30% от общего объема складских запасов в США.
▼ Международное рейтинговое агентство Standard & Poor's снизило долгосрочный рейтинг Испании до уровня "BBB минус" с "BBB плюс", сохранив негативный прогноз и указав на растущие риски для бюджетной системы страны вследствие углубляющегося экономического и политического кризиса.
ВВП Испании может упасть в этом году на 1,8%, кредитоспособность страны может продолжить снижение, считают эксперты агентства. Колебания Мадрида, связанные с получением полномасштабной помощи ЕС, увеличивают негативные риски для рейтинга. Растет также напряженность между центральным правительством и регионами, падает способность политических институтов решать возникающие проблемы, что снижает эффективность принимаемых властями решений.
Рейтинг Испании теперь лишь на одну ступень выше бросового уровня.
► Премьер-министр Италии Марио Монти объявил о снижении налога на доходы физических лиц для беднейших слоев населения страны в рамках презентации бюджета на следующий год, чтобы компенсировать запланированное на следующий год повышение НДС.
Как сообщило агентство Bloomberg, правительство Италии одобрило меры экономии на 2013 год общим объемом 10 млрд евро.
Ставка налога для группы населения с наименьшими доходами (менее 15 тыс. евро в год) будет снижена на 1 процентный пункт (п.п.) - с 23% до 22%. Для итальянцев, зарабатывающих от 15 тыс. до 28 тыс. евро в год, налог составит 26%, а не 27%, как сейчас.
Подобный ход стал сюрпризом для рынков, отмечает Reuters. По данным источника агентства в министерстве финансов Италии, снижение налогов для двух беднейших групп населения обойдется бюджету в 5 млрд евро.
НДС в Италии с 1 июля 2013 года будет повышен на 1 п.п., до 22%, а не на 2 п.п., как было объявлено летом.
Налоговые льготы вступят в силу за несколько месяцев до следующих парламентских выборов в Италии, которые пройдут в апреле 2013 года.
Италия планирует ликвидировать структурный дефицит бюджета в 2013 году, для чего в июле были озвучены жесткие меры бюджетной экономии. В том числе бюджетные расходы будут сокращены на 25-26 млрд евро за три года, а также уволены около 10% работников госслужб на обычных должностях и 20% - на руководящих.
Правительство Италии ожидает сокращения ВВП на 2,4% в этом году, что вдвое хуже апрельской оценки, и продолжения рецессии в 2013 году. В конце сентября прогноз на следующий год был пересмотрен с роста на 0,5% на снижение на 0,2%.
► Организация стран-экспортеров нефти (ОПЕК) сохранила прогноз мирового спроса на нефть в 2013 году на прежнем уровне - 89,6 млн баррелей в сутки (рост на 780 тыс. баррелей в сутки к 2012 году), говорится в ежемесячном отчете картеля.
Страны, не входящие в ОПЕК, увеличат добычу на 890 тыс. баррелей в сутки в следующем году за счет США и Канады.
Добыча ОПЕК в сентябре упала на 265 тыс. баррелей в сутки - до 31,08 млн баррелей в сутки, что на 1 млн баррелей превышает установленную квоту. Наибольший спад пришелся на Анголу, Нигерию и Алжир.
Саудовская Аравия, напротив, увеличила добычу с 9,81 млн баррелей в сутки в августе до 9,85 млн баррелей в сентябре. Ирак остается вторым крупнейшим производителем в картеле с добычей 3,13 млн баррелей в сутки.
ОПЕК увеличила прогноз спроса на свою нефть в 2013 году на 200 тыс. баррелей в сутки - до 29,8 млн баррелей в сутки. Вместе с тем, организация снизила прогноз добычи в странах, не входящих в ОПЕК, до 53,89 млн баррелей в сутки.
Ожидается сегодня
В России
► Х5 Retail Group планирует опубликовать операционные результаты третьего квартала 2012 года.
В мире
► Федеральное статистическое управление Германии опубликует окончательные данные об изменении потребительских цен в сентябре. (10:00)
► Французское Национальное статистическое управление Insee опубликует данные об изменении потребительских цен в сентябре. (10:45)
► Министерство торговли США опубликует внешнеторговый баланс за август. (16:30)
► Министерство труда США обнародует данные о количестве граждан, впервые обратившихся за пособием по безработице на прошлой неделе, а также об изменении импортных цен в сентябре. (16:30).
► Член совета управляющих Федеральной резервной системы Дж.Стейн выступит в Вашингтоне с речью о денежно-кредитной политике. (18:00)
► Министерство энергетики США опубликует еженедельный доклад о коммерческих запасах нефти, бензина и дистиллятов в стране. (19:00)
► Глава Федерального резервного банка Филадельфии Ч.Плоссер выступит с оценкой состояния экономики США. (20:30)
► Председатель Федерального резервного банка Сент-Луиса Дж.Баллард проведет пресс-конференцию.
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
https://mfc.group/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter