Вчера в 15:53 мск Роснефть завершила выкуп 100% акций ТНК-ВР. Условия сделки были согласованы ещё в октябре прошлого года, и в последние месяцы Роснефть занималась поиском денежных средств для этой покупки. Планировалось закрыть сделку в начале 2 квартала, но усилиями Игоря Сечина сделка прошла раньше.
В результате сделки ВР получила 12.48 млрд долларов наличными средствами и 18.5% акций Роснефти. Российская НК, в свою очередь, приобрела 50% долю ВР в ТНК-ВР в обмен на 16.65 млрд долларов денежных средств и 12.84% акций компании. Помимо этого, ВР приобрела 5.66% акций Роснефти у Роснефтигаза за 4.87 млрд долларов. Также Роснефть завершила сделку и по приобретению доли ААР в ТНК-ВР за 27.73 млрд долларов.
Таким образом, данная сделка является крупнейшей в истории российских корпораций. Роснефть привлекла займ на 16.8 млрд долларов у консорциума европейских банков под 3% годовых, ещё 10 млрд долларов у контрангентов-нефтяных трейдеров (Shell, Total, Glencore и Vitol) в счёт будущих поставок 67 тонн нефти. Оставшуюся сумму Роснефть взяла из собственных денежных средств и денежных средств дочерних компаний. Кроме того, осенью Роснефть разместила облигации на 20 млрд рублей и привлекла кредит у Газпромбанка на 184.4 млрд рублей.
Таким образом, суммарно Роснефть привлекла займы более чем на 50 млрд долларов. Долговая нагрузка компании при этом выросла вдвое. В ближайшее время Роснефть сосредоточится на интеграции ТНК-ВР. После этого вероятно проведение SPO на западных площадках. Спрос со стороны инвесторов на акции крупнейшей нефтяной компании будет гарантирован. Это позволит снизить возросшую долговую нагрузку.
По результатам сделки BP с 19.75% пакетом стала крупнейшим после государства акционером Роснефти. Президент ВР Роберт Дадли был выдвинут в Совет Директоров Роснефти, голосование по СД состоится на собрании акционеров 20 июня. BP сможет выдвинуть в Совет двух своих представителей. Руководством ТНК-ВР займётся лично Игорь Сечин.
После сделки Роснефть будет добывать почти 50% российской нефти - более 220 млн тонн неф¬ти в год. Кроме того, изменился международный статус компании. По объёму добычи и уровню запасов (3.96 млрд тонн нефтяного эквивалента) она стала крупнейшей в мире публичной нефтяной компанией (за скобками оставим национальные нефтяные компании, например Saudi Aramco в Саудовской Аравии). Фактически аналогом Газпрома в нефтяном секторе с соответствующим влиянием на российском рынке и международном уровне.
Фондовый рынок позитивно отреагировал на завершение сделки – вчера акции Роснефти выросли на 1.85% на фоне роста индекс ММВБ на 0.01%. В ближайшее время эти акции могут продолжить выглядеть лучше рынка
К середине дня российский фондовый рынок торгуется с существенным понижением по индексам ММВБ и РТС. После умеренно-негативного старта торгов локальные индексы начали сползать вниз, приближаясь к своим недавним минимальным значениям, достигнутым в минувший вторник. Вместе с тем, динамика внешних рыночных индикаторов пока не даёт поводов для усиления распродаж. Текущее падение российского рынка состоялось на фоне незначительного изменения стоимости нефти и слабого повышения фьючерсов на фондовые индексы США. Утреннее снижение основных европейских индексов так же оказалось более скромным, чем состоявшаяся просадка индексов ММВБ и РТС.
К 15.00 мск индекс ММВБ потерял 0.79%. Индекс РТС понизился на 0.73%.
Существенная вечерняя бэквордация июньских фьючерсов на индекс РТС (RIH3) по отношению к базовому активу, составлявшая 48 п., к середине дня незначительно сократилась до 47 п., или 3.2%. Участники срочного рынка оценивают ближайшие перспективы индекса РТС негативно.
На фоне существенной просадки индекса ММВБ ликвидные акции торгуются преимущественно с понижением в диапазоне 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.
Наиболее заметным событием текущего дня стало обвальное падение акций ТНК-ВР-ао (TNBP RM, -17.09%), ТНК-ВР-ап (TNBPP RM, -16.90%). Вчера вечером «Роснефть» (ROSN RM, -1.16%) официально заявила о завершении нескольких сделок по приобретению ТНК-BP, в результате которых она консолидировала 100% поглощаемой нефтяной компании. Негативной новостью для миноритарных акционеров «ТНК-ВР Холдинга» стало заявление главы «Роснефти» Игоря Сечина о том, что компания не заинтересована в выкупе их долей. Кроме того, в связи со сменой контролирующего акционера материнской компании ТНК-BP, в ближайшем будущем не исключен пересмотр традиционно щедрой дивидендной политики эмитента.
Акции «Аэрофлота» (AFLT RM, -3.69%) подверглись опережающим распродажам на фоне решения международного рейтингового агентства Fitch о понижении долгосрочного рейтинга дефолта эмитента в российской и иностранной валюте на две ступени до «BB-», со «стабильным» прогнозом. Кроме того, был понижен рейтинг «Аэрофлота» по национальной шкале до «A+(rus)» с «AA(rus)».
Еще одним значимым корпоративным событием стала публикация ожидаемо сильной финансовой отчётности розничной торговой сети «Магнит» (MGNТ RM, -1.35%) по МСФО за 2012 год. Акции торговой сети, находящиеся вблизи своих исторических максимумов, подверглись умеренной фиксации по факту. Между тем, чистая прибыль ОАО «Магнит» по итогам минувшего года увеличилась на 104.14%, до уровня в 25.117 млрд руб. Годовая выручка эмитента увеличилась на 34%, до уровня в 448.66 млрд руб.
Причиной столь существенного улучшения основных финансовых показателей «Магнита» стал значительный годовой прирост торговых площадей, составивший порядка 29%. За 2012 год компания открыла 1575 новых магазинов, доведя их общее количество в сети до 6884 единиц.
Сильнее рынка торгуются акции «ЛУКОЙЛа» (LKOH RM, +0.26%), «Северсталь» (CHMF RM, +0.33%), «Мечел»-ао (MTLR RM, +0.06%), «Полюс Золото» (PLZL RM, +0.12%).
В настоящее время индекс ММВБ стабилизировался вблизи своего внутридневного минимума, закрепившись ниже значимой отметки 1450 п. Выхода значимой иностранной статистики до закрытия торгов не ожидается. Улучшающийся внешний фон говорит в пользу вероятного сокращения текущей просадки российского рынка. Мы ожидаем закрытие рынка с умеренным понижением в пределах 0.8% по индексу ММВБ.
В результате сделки ВР получила 12.48 млрд долларов наличными средствами и 18.5% акций Роснефти. Российская НК, в свою очередь, приобрела 50% долю ВР в ТНК-ВР в обмен на 16.65 млрд долларов денежных средств и 12.84% акций компании. Помимо этого, ВР приобрела 5.66% акций Роснефти у Роснефтигаза за 4.87 млрд долларов. Также Роснефть завершила сделку и по приобретению доли ААР в ТНК-ВР за 27.73 млрд долларов.
Таким образом, данная сделка является крупнейшей в истории российских корпораций. Роснефть привлекла займ на 16.8 млрд долларов у консорциума европейских банков под 3% годовых, ещё 10 млрд долларов у контрангентов-нефтяных трейдеров (Shell, Total, Glencore и Vitol) в счёт будущих поставок 67 тонн нефти. Оставшуюся сумму Роснефть взяла из собственных денежных средств и денежных средств дочерних компаний. Кроме того, осенью Роснефть разместила облигации на 20 млрд рублей и привлекла кредит у Газпромбанка на 184.4 млрд рублей.
Таким образом, суммарно Роснефть привлекла займы более чем на 50 млрд долларов. Долговая нагрузка компании при этом выросла вдвое. В ближайшее время Роснефть сосредоточится на интеграции ТНК-ВР. После этого вероятно проведение SPO на западных площадках. Спрос со стороны инвесторов на акции крупнейшей нефтяной компании будет гарантирован. Это позволит снизить возросшую долговую нагрузку.
По результатам сделки BP с 19.75% пакетом стала крупнейшим после государства акционером Роснефти. Президент ВР Роберт Дадли был выдвинут в Совет Директоров Роснефти, голосование по СД состоится на собрании акционеров 20 июня. BP сможет выдвинуть в Совет двух своих представителей. Руководством ТНК-ВР займётся лично Игорь Сечин.
После сделки Роснефть будет добывать почти 50% российской нефти - более 220 млн тонн неф¬ти в год. Кроме того, изменился международный статус компании. По объёму добычи и уровню запасов (3.96 млрд тонн нефтяного эквивалента) она стала крупнейшей в мире публичной нефтяной компанией (за скобками оставим национальные нефтяные компании, например Saudi Aramco в Саудовской Аравии). Фактически аналогом Газпрома в нефтяном секторе с соответствующим влиянием на российском рынке и международном уровне.
Фондовый рынок позитивно отреагировал на завершение сделки – вчера акции Роснефти выросли на 1.85% на фоне роста индекс ММВБ на 0.01%. В ближайшее время эти акции могут продолжить выглядеть лучше рынка
К середине дня российский фондовый рынок торгуется с существенным понижением по индексам ММВБ и РТС. После умеренно-негативного старта торгов локальные индексы начали сползать вниз, приближаясь к своим недавним минимальным значениям, достигнутым в минувший вторник. Вместе с тем, динамика внешних рыночных индикаторов пока не даёт поводов для усиления распродаж. Текущее падение российского рынка состоялось на фоне незначительного изменения стоимости нефти и слабого повышения фьючерсов на фондовые индексы США. Утреннее снижение основных европейских индексов так же оказалось более скромным, чем состоявшаяся просадка индексов ММВБ и РТС.
К 15.00 мск индекс ММВБ потерял 0.79%. Индекс РТС понизился на 0.73%.
Существенная вечерняя бэквордация июньских фьючерсов на индекс РТС (RIH3) по отношению к базовому активу, составлявшая 48 п., к середине дня незначительно сократилась до 47 п., или 3.2%. Участники срочного рынка оценивают ближайшие перспективы индекса РТС негативно.
На фоне существенной просадки индекса ММВБ ликвидные акции торгуются преимущественно с понижением в диапазоне 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.
Наиболее заметным событием текущего дня стало обвальное падение акций ТНК-ВР-ао (TNBP RM, -17.09%), ТНК-ВР-ап (TNBPP RM, -16.90%). Вчера вечером «Роснефть» (ROSN RM, -1.16%) официально заявила о завершении нескольких сделок по приобретению ТНК-BP, в результате которых она консолидировала 100% поглощаемой нефтяной компании. Негативной новостью для миноритарных акционеров «ТНК-ВР Холдинга» стало заявление главы «Роснефти» Игоря Сечина о том, что компания не заинтересована в выкупе их долей. Кроме того, в связи со сменой контролирующего акционера материнской компании ТНК-BP, в ближайшем будущем не исключен пересмотр традиционно щедрой дивидендной политики эмитента.
Акции «Аэрофлота» (AFLT RM, -3.69%) подверглись опережающим распродажам на фоне решения международного рейтингового агентства Fitch о понижении долгосрочного рейтинга дефолта эмитента в российской и иностранной валюте на две ступени до «BB-», со «стабильным» прогнозом. Кроме того, был понижен рейтинг «Аэрофлота» по национальной шкале до «A+(rus)» с «AA(rus)».
Еще одним значимым корпоративным событием стала публикация ожидаемо сильной финансовой отчётности розничной торговой сети «Магнит» (MGNТ RM, -1.35%) по МСФО за 2012 год. Акции торговой сети, находящиеся вблизи своих исторических максимумов, подверглись умеренной фиксации по факту. Между тем, чистая прибыль ОАО «Магнит» по итогам минувшего года увеличилась на 104.14%, до уровня в 25.117 млрд руб. Годовая выручка эмитента увеличилась на 34%, до уровня в 448.66 млрд руб.
Причиной столь существенного улучшения основных финансовых показателей «Магнита» стал значительный годовой прирост торговых площадей, составивший порядка 29%. За 2012 год компания открыла 1575 новых магазинов, доведя их общее количество в сети до 6884 единиц.
Сильнее рынка торгуются акции «ЛУКОЙЛа» (LKOH RM, +0.26%), «Северсталь» (CHMF RM, +0.33%), «Мечел»-ао (MTLR RM, +0.06%), «Полюс Золото» (PLZL RM, +0.12%).
В настоящее время индекс ММВБ стабилизировался вблизи своего внутридневного минимума, закрепившись ниже значимой отметки 1450 п. Выхода значимой иностранной статистики до закрытия торгов не ожидается. Улучшающийся внешний фон говорит в пользу вероятного сокращения текущей просадки российского рынка. Мы ожидаем закрытие рынка с умеренным понижением в пределах 0.8% по индексу ММВБ.
/Компиляция. 22 марта. 2013 г. Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://www.ncapital.ru/ Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба