Торги на российском рынке акций во вторник, 15 октября, начались ростом ведущих фондовых индексов, чему способствовал улучшившийся внешний новостной фон. Позитивные новости пришли из США. Как заявили американские конгрессмены, они достигли существенного прогресса в вопросе потолка госдолга, дав тем самым инвесторам основания надеяться на скорое разрешение проблем и возможность избежать дефолта. Но американские госучреждения все еще закрыты, новый бюджет так и не принят, а проблема потолка не решена. Сессия в Японии 15 октября завершилась повышением индекса Nikkei на 0,26%, где поводом для оптимизма опять-таки стали надежды на разрешение финансовых проблем США.
Торги в Европе 15 октября открылись ростом основных индексов в пределах 1% на фоне обнадеживающих новостей из США. Опубликованные во вторник утром данные об инфляции во Франции совпали с прогнозами: потребительские цены снизились на 0,2% по сравнению с предыдущим месяцем. При этом индекс деловых ожиданий в Германии в октябре превзошел прогнозы, поднявшись до 52,8 пункта с 49,6 пункта в сентябре. Аналитики полагали, что значение индекса не изменится.
До начала торгов в США свою отчетность опубликовали две американские компании. Чистая прибыль одного из ведущих американских банков Citigroup Inc. по итогам III квартала 2013г. выросла в семь раз в годовом исчислении - до 3,22 млрд долл. Скорректированная чистая прибыль Citigroup без учета переоценки производных финансовых инструментов и собственного долга (CVA/DVA) в III квартале 2013г. практически не изменилась относительно того же квартала 2012г. и составила 3,26 млрд долл., или 1,02 долл. в расчете на акцию. По этому показателю Citigroup не удалось превзойти прогнозы аналитиков, ожидавших 1,06 долл. на акцию (согласно опросу Thomson Reuters).
Чистая прибыль крупнейшего в мире производителя безалкогольных напитков - американской компании Coca-Cola Co., доступная для распределения среди акционеров головной компании, в III квартале 2013г. выросла на 6% - до 2,45 млрд долл. против соответствующего показателя III квартала 2012г. в размере 2,31 млрд долл. Чистая операционная выручка корпорации снизилась на 3% - до 12,03 млрд долл. против 12,34 млрд долл. годом ранее. Результаты компании за III квартал совпали с ожиданиями аналитиков по показателю скорректированной прибыли на акцию, которая составила 0,53 долл./акция.
Из российской макростатистики стоит отметить данные о динамике промпроизводства. Согласно представленной Росстатом информации, объем промышленного производства в России в сентябре 2013г. по сравнению с сентябрем 2012г. увеличился на 0,3%, по сравнению с августом 2013г. сократился на 0,7%. С исключением сезонного и календарного факторов в сентябре 2013г. по сравнению с предыдущим месяцем объем промышленного производства сократился на 0,4%. Объем промышленного производства в январе - сентябре 2013г. по сравнению с аналогичным периодом 2012г. вырос на 0,1%.
После позитивного начала сессии рост на рынке продолжился, а индекс ММВБ поднялся выше 1530 пунктов (1532,06 пункта), достигнув максимума более чем за семь месяцев. А потом до конца сессии индикатор колебался в "боковике" в районе указанной отметки.
По итогам торговой сессии 15 октября индекс ММВБ повысился на 1,23% и остановился на отметке 1531,67 пункта, индекс РТС поднялся на 1,45%, до 1495,31 пункта. Объем торгов на Московской Бирже по итогам дня составил 411,15 млрд руб.
Металлурги возглавили и рост, и снижение
Российские акции завершили день с преобладанием роста, который в среднем составил 2%. Лидером восходящей динамики стали акции НЛМК, поднявшиеся на 4,4%. На 3,85% выросла стоимость акций группы "ЛСР", на 2,49% - "Энел ОГК-5", на 2,73% - "Северстали", на 2,34% - МТС, на 2,03% - "Норникеля".
Продажи коснулись немногих бумаг. Здесь лидером стал Polymetal International Plc, упавший на 7,79%. Снижение остальных акций было не столь значительным. Так, уже несколько сессий подряд дешевеют "Россети", и по итогам вторника они потеряли еще 3% стоимости. Кроме того, на 2,39% снизился "Номос-банк", на 1,18% - АВТОВАЗ, на 0,39% - "Фосагро".
Нефтегазовый сектор завершил торги разнонаправленно с преобладанием позитива, при этом нефтяные фьючерсы во вторник снова снижались на фоне затянувшегося кризиса политической власти в США. По этой причине Министерство энергетики США (US Department of Energy) накануне объявило, что временно приостанавливает свою деятельность в связи с прекращением финансирования. Как минимум неделю рынок нефтяных фьючерсов будет жить без официальной информации о состоянии запасов сырой нефти и нефтепродуктов в США.
Снижение по итогам дня показали лишь акции "Башнефти" (-0,10%) и РН-Холдинга (-0,14%). Остальные бумаги завершили торги в "зеленой" зоне. Акции "Сургутнефтегаза" выросли на 2,41%, "Газпром нефти" - на 1,37%, "Татнефти" - на 0,85%, ЛУКОЙЛа - на 1,4%, "Роснефти" - на 0,18%, привилегированные акции "Транснефти" - на 1,53%. НОВАТЭК прибавил 0,05%, Газпром - 2,32%. Экспорт Газпрома в Европу в первой половине октября 2013г. составит 6,8 млрд куб. м, что на 30% больше, чем в аналогичном периоде 2012г. Об этом сообщил председатель правления Газпрома Алексей Миллер на совещании, посвященном балансу газа на осенне-зимний период. Поставки газа концерном в дальнее зарубежье за девять месяцев 2013г. выросли по сравнению с аналогичным периодом 2012г. на 15,5% - до 119,4 млрд куб. м. В первом полугодии 2013г. было поставлено 79,5 млрд куб. м (+9,6% в годовом исчислении).
На рынках сохраняется "бычий" настрой
Спрэд между развивающимися и развитыми рынками стабильно сокращается, отмечает старший вице-президент ФГ БКС Евгений Селянский. Экономика Европы достигла "дна" и начала восстанавливаться во втором полугодии. Для многих инвесторов это стало сигналом для начала инвестирования в более рисковые, но более недооцененные рынки. На текущий момент внимание участников торгов приковано к переговорам между республиканцами и демократами в США по поводу бюджета и потолка госдолга. Достижение договоренностей здесь ни для кого не станет сюрпризом. Отсутствие определенности могло быть поводом для коррекции, но не стало, что в очередной раз подтверждает "бычий" настрой на рынках, констатирует эксперт. По его мнению, с технической точки зрения высока вероятность продолжения ралли на отечественных площадках. Индекс ММВБ в ближайшие дни может достичь 1550 пунктов. Поддержка располагается на уровне 1500 пунктов.
Аналитики дают следующие рекомендации по акциям ведущих российских компаний:
Банк ВТБ: держать
Газпром: накапливать
ЛУКОЙЛ: покупать
МТС: накапливать
Норильский никель: накапливать
НК Роснефть: держать
Сбербанк России: накапливать
Сургутнефтегаз: накапливать
Аналитический взгляд на среду
Во вторник, 15 октября, российские "быки" совершили маленький подвиг: в отсутствие позитивных новостей и при снижающейся нефти они подняли ММВБ до 1530 пунктов – максимума за семь месяцев. Правда, все это имело место в первой половине дня - вторую часть дня рынок провел в боковом дрейфе. По мнению аналитиков, техническая картина по индексу все больше складывается в сторону развития восходящей тенденции, а ожидаемый торговый диапазон на среду - 1510-1530 пунктов.
Как отмечает начальник отдела доверительного управления Абсолют банка Иван Фоменко, во вторник российский рынок достиг новых локальных максимумов, хотя причины для роста отсутствовали. "В США конгрессмены так и не пришли к согласию, но ходят слухи, что вот-вот в вопросе повышения лимита госдолга должна быть поставлена точка", - сообщает аналитик. Впрочем, отмечает он, если смотреть на проблему глубже, то картина не столь трагична, какой ее рисуют многие. Во-первых, лимит средств не иссякнет в одночасье 17 октября (США могут продержаться как минимум до ноября), так что время еще есть.
Он не исключает и того, что на текущей неделе демократы и республиканцы могут не прийти к консенсусу, но не видит в этом ничего страшного. Другое дело, что затягивание переговоров по потолку госдолга и бюджету ухудшает макроэкономическую обстановку и может способствовать замедлению роста американского ВВП.
"На фоне проблем с бюджетом и долгом США рынки смогли скорректироваться, однако российский рынок совсем незначительно сдвинулся вниз и сейчас выглядит достаточно уверенно в своем стремлении закрепиться выше 1500 пунктов по ММВБ. Судя по всему, позитивные ожидания от роста мировой экономики пересиливают негативные моменты. Ожидаемый торговый диапазон на среду - 1510-1530 пунктов по индексу ММВБ", - полагает И.Фоменко.
Российские инвесторы продолжают покупать, констатирует аналитик МФЦ Анна Линевская. Фаза консолидации продлилась ровно сутки и не получила продолжения во вторник. "Рынок четко следует пословице no news - good news, покупая на отсутствии негатива", - отмечает она. Индекс ММВБ ворвался в диапазон выше 1525 пунктов и прекрасно себя при этом чувствует. По расчетам А.Линевской, еще немного, и планка 1500 по РТС также будет взята.
Примечательно, что отечественный рынок полностью игнорировал снижение нефтяных цен и стартовавшие разнонаправленно индексы США. Эксперт напоминает, что потолок госдолга уже совсем близок, и у парламентариев остается минимум времени, чтобы предотвратить дефолт, грядущий в четверг, 17 октября. "В бюджетный секвестр весной 2013г. тоже никто не верил, а помните, как все получилось? Правда, шансов на реализацию негативного сценария все же чуточку меньше, чем позитивного", - полагает А.Линевская.
По мнению главного специалиста отдела брокерских операций АКБ "РосЕвроБанк" Дмитрия Миренского, техническая картина индекса ММВБ все больше складывается в сторону развития восходящей тенденции. Преодоление круглой отметки 1500 пунктов сопровождается пробоем очередного технического уровня сопротивления, что открывает дорогу к дальнейшему подъему. У фондового индекса РТС круглая отметка 1500 пунктов все еще остается основной целью. Котировки нефти пока не демонстрируют однозначного направления, закрепившись выше уровня 107,5 долл./барр., что в принципе удовлетворительно для российского фондового рынка, подчеркивает Д.Миренский.
Но, несмотря на позитивный внешний фон, способствующий росту на российском фондовом рынке, эксперт рекомендует инвесторам быть осмотрительными в преддверии дедлайна с госдолгом США. А до этого эксперт не исключает и возникновения непредсказуемых ситуаций, как это бывало в прошлом, что вело к достижению договоренности в самый последний момент.
Между тем заместитель генерального директора по инвестиционному анализу ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Андрей Верников согласен с теми экспертами, которые ожидают во второй половине октября коррекцию. "Бежать впереди паровоза мы не будем: если индекс РТС пробьет снизу вверх максимум сентября (1496 пунктов), а через день это пробитие окажется ложным, будет время развернуть игру на понижение", - считает он.
Аналитик ИК "Велес Капитал" Александр Костюков полагает, что оставшиеся до 17 октября два дня сулят повышенную волатильность рынков на открытии. "В повышении потолка госдолга уже мало кто сомневается, однако важным моментом является конкретный день. В случае урегулирования вопроса еще во вторник, 15 октября, рынки ждет как минимум двухдневный стабильный рост. Замедление же приведет к просадке рынков в среду. После 17 октября ближайшей целью для индекса ММВБ станет преодоление уровня 1565 пунктов", - заключил эксперт.
Торги в Европе 15 октября открылись ростом основных индексов в пределах 1% на фоне обнадеживающих новостей из США. Опубликованные во вторник утром данные об инфляции во Франции совпали с прогнозами: потребительские цены снизились на 0,2% по сравнению с предыдущим месяцем. При этом индекс деловых ожиданий в Германии в октябре превзошел прогнозы, поднявшись до 52,8 пункта с 49,6 пункта в сентябре. Аналитики полагали, что значение индекса не изменится.
До начала торгов в США свою отчетность опубликовали две американские компании. Чистая прибыль одного из ведущих американских банков Citigroup Inc. по итогам III квартала 2013г. выросла в семь раз в годовом исчислении - до 3,22 млрд долл. Скорректированная чистая прибыль Citigroup без учета переоценки производных финансовых инструментов и собственного долга (CVA/DVA) в III квартале 2013г. практически не изменилась относительно того же квартала 2012г. и составила 3,26 млрд долл., или 1,02 долл. в расчете на акцию. По этому показателю Citigroup не удалось превзойти прогнозы аналитиков, ожидавших 1,06 долл. на акцию (согласно опросу Thomson Reuters).
Чистая прибыль крупнейшего в мире производителя безалкогольных напитков - американской компании Coca-Cola Co., доступная для распределения среди акционеров головной компании, в III квартале 2013г. выросла на 6% - до 2,45 млрд долл. против соответствующего показателя III квартала 2012г. в размере 2,31 млрд долл. Чистая операционная выручка корпорации снизилась на 3% - до 12,03 млрд долл. против 12,34 млрд долл. годом ранее. Результаты компании за III квартал совпали с ожиданиями аналитиков по показателю скорректированной прибыли на акцию, которая составила 0,53 долл./акция.
Из российской макростатистики стоит отметить данные о динамике промпроизводства. Согласно представленной Росстатом информации, объем промышленного производства в России в сентябре 2013г. по сравнению с сентябрем 2012г. увеличился на 0,3%, по сравнению с августом 2013г. сократился на 0,7%. С исключением сезонного и календарного факторов в сентябре 2013г. по сравнению с предыдущим месяцем объем промышленного производства сократился на 0,4%. Объем промышленного производства в январе - сентябре 2013г. по сравнению с аналогичным периодом 2012г. вырос на 0,1%.
После позитивного начала сессии рост на рынке продолжился, а индекс ММВБ поднялся выше 1530 пунктов (1532,06 пункта), достигнув максимума более чем за семь месяцев. А потом до конца сессии индикатор колебался в "боковике" в районе указанной отметки.
По итогам торговой сессии 15 октября индекс ММВБ повысился на 1,23% и остановился на отметке 1531,67 пункта, индекс РТС поднялся на 1,45%, до 1495,31 пункта. Объем торгов на Московской Бирже по итогам дня составил 411,15 млрд руб.
Металлурги возглавили и рост, и снижение
Российские акции завершили день с преобладанием роста, который в среднем составил 2%. Лидером восходящей динамики стали акции НЛМК, поднявшиеся на 4,4%. На 3,85% выросла стоимость акций группы "ЛСР", на 2,49% - "Энел ОГК-5", на 2,73% - "Северстали", на 2,34% - МТС, на 2,03% - "Норникеля".
Продажи коснулись немногих бумаг. Здесь лидером стал Polymetal International Plc, упавший на 7,79%. Снижение остальных акций было не столь значительным. Так, уже несколько сессий подряд дешевеют "Россети", и по итогам вторника они потеряли еще 3% стоимости. Кроме того, на 2,39% снизился "Номос-банк", на 1,18% - АВТОВАЗ, на 0,39% - "Фосагро".
Нефтегазовый сектор завершил торги разнонаправленно с преобладанием позитива, при этом нефтяные фьючерсы во вторник снова снижались на фоне затянувшегося кризиса политической власти в США. По этой причине Министерство энергетики США (US Department of Energy) накануне объявило, что временно приостанавливает свою деятельность в связи с прекращением финансирования. Как минимум неделю рынок нефтяных фьючерсов будет жить без официальной информации о состоянии запасов сырой нефти и нефтепродуктов в США.
Снижение по итогам дня показали лишь акции "Башнефти" (-0,10%) и РН-Холдинга (-0,14%). Остальные бумаги завершили торги в "зеленой" зоне. Акции "Сургутнефтегаза" выросли на 2,41%, "Газпром нефти" - на 1,37%, "Татнефти" - на 0,85%, ЛУКОЙЛа - на 1,4%, "Роснефти" - на 0,18%, привилегированные акции "Транснефти" - на 1,53%. НОВАТЭК прибавил 0,05%, Газпром - 2,32%. Экспорт Газпрома в Европу в первой половине октября 2013г. составит 6,8 млрд куб. м, что на 30% больше, чем в аналогичном периоде 2012г. Об этом сообщил председатель правления Газпрома Алексей Миллер на совещании, посвященном балансу газа на осенне-зимний период. Поставки газа концерном в дальнее зарубежье за девять месяцев 2013г. выросли по сравнению с аналогичным периодом 2012г. на 15,5% - до 119,4 млрд куб. м. В первом полугодии 2013г. было поставлено 79,5 млрд куб. м (+9,6% в годовом исчислении).
На рынках сохраняется "бычий" настрой
Спрэд между развивающимися и развитыми рынками стабильно сокращается, отмечает старший вице-президент ФГ БКС Евгений Селянский. Экономика Европы достигла "дна" и начала восстанавливаться во втором полугодии. Для многих инвесторов это стало сигналом для начала инвестирования в более рисковые, но более недооцененные рынки. На текущий момент внимание участников торгов приковано к переговорам между республиканцами и демократами в США по поводу бюджета и потолка госдолга. Достижение договоренностей здесь ни для кого не станет сюрпризом. Отсутствие определенности могло быть поводом для коррекции, но не стало, что в очередной раз подтверждает "бычий" настрой на рынках, констатирует эксперт. По его мнению, с технической точки зрения высока вероятность продолжения ралли на отечественных площадках. Индекс ММВБ в ближайшие дни может достичь 1550 пунктов. Поддержка располагается на уровне 1500 пунктов.
Аналитики дают следующие рекомендации по акциям ведущих российских компаний:
Банк ВТБ: держать
Газпром: накапливать
ЛУКОЙЛ: покупать
МТС: накапливать
Норильский никель: накапливать
НК Роснефть: держать
Сбербанк России: накапливать
Сургутнефтегаз: накапливать
Аналитический взгляд на среду
Во вторник, 15 октября, российские "быки" совершили маленький подвиг: в отсутствие позитивных новостей и при снижающейся нефти они подняли ММВБ до 1530 пунктов – максимума за семь месяцев. Правда, все это имело место в первой половине дня - вторую часть дня рынок провел в боковом дрейфе. По мнению аналитиков, техническая картина по индексу все больше складывается в сторону развития восходящей тенденции, а ожидаемый торговый диапазон на среду - 1510-1530 пунктов.
Как отмечает начальник отдела доверительного управления Абсолют банка Иван Фоменко, во вторник российский рынок достиг новых локальных максимумов, хотя причины для роста отсутствовали. "В США конгрессмены так и не пришли к согласию, но ходят слухи, что вот-вот в вопросе повышения лимита госдолга должна быть поставлена точка", - сообщает аналитик. Впрочем, отмечает он, если смотреть на проблему глубже, то картина не столь трагична, какой ее рисуют многие. Во-первых, лимит средств не иссякнет в одночасье 17 октября (США могут продержаться как минимум до ноября), так что время еще есть.
Он не исключает и того, что на текущей неделе демократы и республиканцы могут не прийти к консенсусу, но не видит в этом ничего страшного. Другое дело, что затягивание переговоров по потолку госдолга и бюджету ухудшает макроэкономическую обстановку и может способствовать замедлению роста американского ВВП.
"На фоне проблем с бюджетом и долгом США рынки смогли скорректироваться, однако российский рынок совсем незначительно сдвинулся вниз и сейчас выглядит достаточно уверенно в своем стремлении закрепиться выше 1500 пунктов по ММВБ. Судя по всему, позитивные ожидания от роста мировой экономики пересиливают негативные моменты. Ожидаемый торговый диапазон на среду - 1510-1530 пунктов по индексу ММВБ", - полагает И.Фоменко.
Российские инвесторы продолжают покупать, констатирует аналитик МФЦ Анна Линевская. Фаза консолидации продлилась ровно сутки и не получила продолжения во вторник. "Рынок четко следует пословице no news - good news, покупая на отсутствии негатива", - отмечает она. Индекс ММВБ ворвался в диапазон выше 1525 пунктов и прекрасно себя при этом чувствует. По расчетам А.Линевской, еще немного, и планка 1500 по РТС также будет взята.
Примечательно, что отечественный рынок полностью игнорировал снижение нефтяных цен и стартовавшие разнонаправленно индексы США. Эксперт напоминает, что потолок госдолга уже совсем близок, и у парламентариев остается минимум времени, чтобы предотвратить дефолт, грядущий в четверг, 17 октября. "В бюджетный секвестр весной 2013г. тоже никто не верил, а помните, как все получилось? Правда, шансов на реализацию негативного сценария все же чуточку меньше, чем позитивного", - полагает А.Линевская.
По мнению главного специалиста отдела брокерских операций АКБ "РосЕвроБанк" Дмитрия Миренского, техническая картина индекса ММВБ все больше складывается в сторону развития восходящей тенденции. Преодоление круглой отметки 1500 пунктов сопровождается пробоем очередного технического уровня сопротивления, что открывает дорогу к дальнейшему подъему. У фондового индекса РТС круглая отметка 1500 пунктов все еще остается основной целью. Котировки нефти пока не демонстрируют однозначного направления, закрепившись выше уровня 107,5 долл./барр., что в принципе удовлетворительно для российского фондового рынка, подчеркивает Д.Миренский.
Но, несмотря на позитивный внешний фон, способствующий росту на российском фондовом рынке, эксперт рекомендует инвесторам быть осмотрительными в преддверии дедлайна с госдолгом США. А до этого эксперт не исключает и возникновения непредсказуемых ситуаций, как это бывало в прошлом, что вело к достижению договоренности в самый последний момент.
Между тем заместитель генерального директора по инвестиционному анализу ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Андрей Верников согласен с теми экспертами, которые ожидают во второй половине октября коррекцию. "Бежать впереди паровоза мы не будем: если индекс РТС пробьет снизу вверх максимум сентября (1496 пунктов), а через день это пробитие окажется ложным, будет время развернуть игру на понижение", - считает он.
Аналитик ИК "Велес Капитал" Александр Костюков полагает, что оставшиеся до 17 октября два дня сулят повышенную волатильность рынков на открытии. "В повышении потолка госдолга уже мало кто сомневается, однако важным моментом является конкретный день. В случае урегулирования вопроса еще во вторник, 15 октября, рынки ждет как минимум двухдневный стабильный рост. Замедление же приведет к просадке рынков в среду. После 17 октября ближайшей целью для индекса ММВБ станет преодоление уровня 1565 пунктов", - заключил эксперт.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба