Торги на российском рынке акций во вторник, 29 октября, начались разнонаправленным движением ведущих фондовых индексов на умеренно негативном внешнем фоне. Фондовые торги в Японии 29 октября завершились снижением Nikkei на 0,49%. Ведущий японский индекс на протяжении всей торговой сессии держался на "красном" поле из-за разочарования инвесторов слабой корпоративной отчетностью.
Фондовые торги в Европе 29 октября открылись разнонаправленным движением ведущих индексов. Оптимизм инвесторов постепенно падает в ожидании отчетности крупных корпораций. Покупать акции вслепую, до публикации квартальных результатов, игроки рынка более не стремятся. Эксперты полагают, что рынок фондовых акций будет находиться в подвешенном состоянии минимум до 1 ноября 2013г. За день до этого, в 22:00 мск, когда европейские торговые площадки уже закроются, в США завершится заседание Комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) ФРС США. По итогам двухдневной встречи будет принято "окончательное" решение о сокращении программы количественного смягчения (QE3). Правда, окончательным оно будет лишь до следующего заседания FOMC в декабре 2013г., однако большинство аналитиков и инвесторов уверены - урезания QE3 в 2013г. не будет.
На ход европейских торгов влияла как макростатистика, так и корпоративная отчетность. Так, индекс потребительского доверия во Франции в октябре не изменился в месячном исчислении и составил 85 пунктов, что совпало с ожиданиями аналитиков. Большим разочарованием для рынков стала отчетность Deutsche Bank AG за III квартал 2013г. Чистая прибыль крупнейшего в Германии банка сократилась в 14,8 раза и составила 51 млн евро против 754 млн евро за аналогичный период 2012г.
Один из крупнейших в мире производителей сотовых телефонов - финская Nokia также сообщила об убытках, однако по сравнению с 2012г. они оказались меньше. Чистый убыток Nokia за III квартал 2013г. сократился в 10,5 раза и составил 91 млн евро против убытка 959 млн евро по итогам аналогичного периода 2012г. Чистый убыток на акцию компании составил 0,02 евро. Скорректированная прибыль составила 1 евроцент на акцию, в то время как аналитики ожидали нулевого показателя по скорректированной прибыли на акцию при выручке 8,15 млрд долл. (5,92 млрд евро).
Макроэкономическая статистика из США оказалась по большей части негативной, однако это даже слегка обрадовало игроков на российском рынке, опасающихся сворачивания QE из-за улучшения экономических показателей США, опубликованных ранее. Объем розничных продаж в США в сентябре 2013г. снизился на 0,1% по сравнению с предыдущим месяцем, тогда как аналитики прогнозировали, что объем розничных продаж в месячном исчислении, наоборот, повысится на 0,1%. Индекс потребительского доверия в США в октябре 2013г. также снизился - до 71,2 пункта вместо ожидавшихся 75,0 пункта. При этом значение индекса за сентябрь 2013г. было пересмотрено в сторону повышения: 80,2 пункта против предварительных 79,7 пункта.
После разнонаправленного начала торгов давление продавцов на российском рынке возросло, и индекс ММВБ направился к поддержке 1500 пунктов, однако все же сумел затормозить на отметке 1506,72 пункта. До публикации американской макростатистики рынок колебался в "боковике" 1512-1516 пунктов, а после публикации отправился вверх и смог подняться до 1520,95 пункта. Но под занавес торгов индикатор чуть отступил назад.
По итогам торговой сессии 29 октября индекс ММВБ повысился на 0,31% и остановился на отметке 1516,17 пункта, индекс РТС опустился на 0,10%, до 1491,56 пункта. Объем торгов на Московской Бирже по итогам дня составил 399,27 млрд руб.
Нефтегазовый сектор выглядел сильнее рынка
Российские акции завершили сессию разнонаправленно, при этом значительных ценовых колебаний во вторник не зафиксировано. Наибольшим спросом пользовались акции "Протека" (+2,85%), а также АК "АЛРОСА" и АФК "Система", подорожавшие по итогам дня на 2,56% и 2,53% соответственно. Рост остальных бумаг до 2% не дотягивал. Так, "Акрон" поднялся на 1,75%, "Магнит" - на 1,52%, АВТОВАЗ - на 1,69%, привилегированные акции Сбербанка - на 1,27%.
В лидерах снижения были бумаги МРСК Урала, подешевевшие на 3,62%. На 3,47% понизились акции "Аптечной сети 36,6", на 1,71% - привилегированные акции АВТОВАЗа, на 1,31% - акции "Норникеля". Снижение остальных бумаг было менее значительным.
Нефтегазовый сектор завершил торги разнонаправленно, однако все же он выглядел немного сильнее рынка. Цены на нефть во вторник снижались в пределах 1%. Отрицательная динамика цен на фьючерсы во многом была обусловлена их техническими продажами. По итогам торгов накануне цены на нефтяные фьючерсы заметно выросли и в значительной степени отыграли свое падение за предыдущую торговую неделю, обеспечив премию для спекулятивных продаж. Дополнительным аргументом в пользу продаж также были ожидания дальнейшего увеличения в США коммерческих запасов сырой нефти, которые растут уже пять недель подряд.
Снизившийся спрос на нефтяные фьючерсы в целом вызван отсутствием у биржевых экспертов и инвесторов единого мнения относительно ближайших перспектив программы монетарного стимулирования американской экономики. Во вторник начинается двухдневное заседание Комитета по открытому рынку ФРС США, где и будет принято соответствующее решение, которое окажет сильное влияние на глобальные рынки.
Рост по итогам торгов показали акции Газпрома (+0,38%), ЛУКОЙЛа (+0,43%), "Татнефти" (+0,24%), привилегированные акции "Транснефти" (+0,14%), а также обыкновенные и привилегированные акции "Башнефти", поднявшиеся на 1,89% и 4,82% соответственно. Во вторник совет директоров "Башнефти" одобрил обратный выкуп акций (в объеме около 2,45% ее уставного капитала) у компании United Platform S.A. (Люксембург).
Остальные компании сектора завершили день снижением. Так, НОВАТЭК потерял 0,02%, "Сургутнефтегаз" - 0,10%, "Газпром нефть" - 1,89%, "Роснефть" - на 0,06%. Чистая прибыль "Роснефти" по МСФО за девять месяцев 2013г. составила 417 млрд руб., в III квартале - 280 млрд руб. Показатель в III квартале по сравнению со II кварталом 2013г. вырос в восемь раз. Чистый долг "Роснефти" по МСФО также вырос - на 2,5% и на 30 сентября 2013г. составил 1,909 трлн руб. против 1,862 трлн руб. на 30 июня 2013г.
Сокращение спрэда между развивающимися и развитыми рынками возобновится
Российский рынок немного подрастал в ожидании итогов заседания ФРС. Участники торгов не ожидают начала сворачивания QE вплоть до марта 2014г., подчеркивает старший вице-президент ФГ БКС Евгений Селянский. С технической точки зрения, поддержкой индексу ММВБ выступает отметка 1500 пунктов. Сопротивление располагается на уровне 1540. Эксперт ожидает, что в ближайшее время возобновится сокращения спрэда между развивающимися и развитыми рынками. Триггером этого процесса, по его мнению, станут восстановление ВВП Европы и лучшее, чем ожидалось, состояние экономики Китая.
Аналитики дают следующие рекомендации по акциям ведущих российских компаний:
Банк ВТБ: держать
Газпром: накапливать
ЛУКОЙЛ: покупать
МТС: накапливать
Норильский никель: покупать
НК Роснефть: накапливать
Сбербанк России: покупать
Сургутнефтегаз: накапливать
Аналитический взгляд на среду
Во вторник, 29 октября, инвесторы на российском фондовом рынке проявляли осторожность. Как отмечают аналитики, объемы торгов небольшие, биржевые барометры днем плавно перетекли из "минуса" в "плюс" - инвесторы следят за ФРС. Эксперты прогнозируют на среду, 30 октября, боковую динамику индексов.
Российский рынок вдохновляют успехи американских индексов, считает начальник отдела доверительного управления Абсолют банка Иван Фоменко. Во вторник российские биржевые индикаторы торговались в небольшом "плюсе" на фоне того, что американский рынок накануне закрылся на очередном историческом максимуме (судя по всему, это уже становится традицией), говорит эксперт. В свою очередь позитив инвесторов определили вышедшие в США данные о розничных продажах и ценах производителей. Цифры оказались лучше прогнозов.
"Вообще, ситуация довольно странная: с одной стороны, рынки приветствуют рост американской экономики (сильная статистика), с другой стороны, они так же позитивно реагируют на то, что ФРС США может оставить программу выкупа облигаций с рынка без изменений - на 85 млрд долл. ежемесячно. Но несмотря на противоречивость доводов, инвесторы используют поступающую информацию в своих интересах, пытаясь продолжить игру на повышение", - констатирует И.Фоменко.
По словам аналитика, определенную уверенность вселяет тот факт, что до конца года осталось два месяца, и за этот период, возможно, уже ничего плохого не случится - неприятных сюрпризов пока ждать неоткуда, ситуация выглядит достаточно стабильной для того, чтобы закрыть год на максимальных значениях с позитивной динамикой.
И.Фоменко полагает, что шансы на рост можно отнести и к российскому рынку, хотя здесь, скорее всего, достижения будут более скромными, в первую очередь из-за слабости экономического роста. Участников рынка в основном будут вдохновлять успехи американских бирж.
Во вторник начнется двухдневное заседание ФРС США, по итогам которого, скорее всего, программа ежемесячных покупок облигаций останется неизменной. До выступления главы ФРС США Бена Бернанке на торговых площадках сохранится безыдейная торговля. Российский рынок, по расчетам И.Фоменко, в среду будет торговаться вблизи текущих уровней, а ожидаемый торговый диапазон - 1510-1530 пунктов по индексу ММВБ.
О влиянии, которое оказывают на мировые торговые площадки заседания Комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) ФРС США, напоминает и аналитик ИК "Велес Капитал" Айрат Халиков. Обычно, подчеркивает он, комментарии по итогам этих заседаний и сами итоги оказывают очень сильное влияние на финансовые рынки. Результаты текущего заседания будут опубликованы в среду вечером уже после закрытия торгов на Московской Бирже. "Соответственно, можно уверенно утверждать, что динамика акций в четверг и пятницу будет определяться итогами встречи. Не самые сильные макроэкономические данные (прежде всего данные о предстоящих продажах домов в США) вселяют в инвесторов надежду на то, что ФРС продолжит программу поддержку экономического роста", - указывает А.Халиков.
Инвесторы во вторник осторожничали: объемы в торгах на российском фондовом рынке были небольшими, биржевые барометры днем плавно перетекли из минуса в плюс, но рынок не горит желанием торговаться прямо сейчас - все следят за ФРС. Как подчеркивает аналитик МФЦ Анна Линевская, все прекрасно понимают, что сократить объемы QE3 именно сейчас было бы самоубийством, но продолжают надеяться на какие-нибудь неожиданные детали.
"Не будем бежать впереди паровоза и дождемся фактов, но вряд ли объемы третьего раунда стимулирования американской экономики начнут сокращать в октябре", - полагает эксперт. По ее расчетам, первая половина сессии среды для российского рынка может пройти в боковом диапазоне, в пределах 1515-1527 пунктов по ММВБ.
Фондовые торги в Европе 29 октября открылись разнонаправленным движением ведущих индексов. Оптимизм инвесторов постепенно падает в ожидании отчетности крупных корпораций. Покупать акции вслепую, до публикации квартальных результатов, игроки рынка более не стремятся. Эксперты полагают, что рынок фондовых акций будет находиться в подвешенном состоянии минимум до 1 ноября 2013г. За день до этого, в 22:00 мск, когда европейские торговые площадки уже закроются, в США завершится заседание Комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) ФРС США. По итогам двухдневной встречи будет принято "окончательное" решение о сокращении программы количественного смягчения (QE3). Правда, окончательным оно будет лишь до следующего заседания FOMC в декабре 2013г., однако большинство аналитиков и инвесторов уверены - урезания QE3 в 2013г. не будет.
На ход европейских торгов влияла как макростатистика, так и корпоративная отчетность. Так, индекс потребительского доверия во Франции в октябре не изменился в месячном исчислении и составил 85 пунктов, что совпало с ожиданиями аналитиков. Большим разочарованием для рынков стала отчетность Deutsche Bank AG за III квартал 2013г. Чистая прибыль крупнейшего в Германии банка сократилась в 14,8 раза и составила 51 млн евро против 754 млн евро за аналогичный период 2012г.
Один из крупнейших в мире производителей сотовых телефонов - финская Nokia также сообщила об убытках, однако по сравнению с 2012г. они оказались меньше. Чистый убыток Nokia за III квартал 2013г. сократился в 10,5 раза и составил 91 млн евро против убытка 959 млн евро по итогам аналогичного периода 2012г. Чистый убыток на акцию компании составил 0,02 евро. Скорректированная прибыль составила 1 евроцент на акцию, в то время как аналитики ожидали нулевого показателя по скорректированной прибыли на акцию при выручке 8,15 млрд долл. (5,92 млрд евро).
Макроэкономическая статистика из США оказалась по большей части негативной, однако это даже слегка обрадовало игроков на российском рынке, опасающихся сворачивания QE из-за улучшения экономических показателей США, опубликованных ранее. Объем розничных продаж в США в сентябре 2013г. снизился на 0,1% по сравнению с предыдущим месяцем, тогда как аналитики прогнозировали, что объем розничных продаж в месячном исчислении, наоборот, повысится на 0,1%. Индекс потребительского доверия в США в октябре 2013г. также снизился - до 71,2 пункта вместо ожидавшихся 75,0 пункта. При этом значение индекса за сентябрь 2013г. было пересмотрено в сторону повышения: 80,2 пункта против предварительных 79,7 пункта.
После разнонаправленного начала торгов давление продавцов на российском рынке возросло, и индекс ММВБ направился к поддержке 1500 пунктов, однако все же сумел затормозить на отметке 1506,72 пункта. До публикации американской макростатистики рынок колебался в "боковике" 1512-1516 пунктов, а после публикации отправился вверх и смог подняться до 1520,95 пункта. Но под занавес торгов индикатор чуть отступил назад.
По итогам торговой сессии 29 октября индекс ММВБ повысился на 0,31% и остановился на отметке 1516,17 пункта, индекс РТС опустился на 0,10%, до 1491,56 пункта. Объем торгов на Московской Бирже по итогам дня составил 399,27 млрд руб.
Нефтегазовый сектор выглядел сильнее рынка
Российские акции завершили сессию разнонаправленно, при этом значительных ценовых колебаний во вторник не зафиксировано. Наибольшим спросом пользовались акции "Протека" (+2,85%), а также АК "АЛРОСА" и АФК "Система", подорожавшие по итогам дня на 2,56% и 2,53% соответственно. Рост остальных бумаг до 2% не дотягивал. Так, "Акрон" поднялся на 1,75%, "Магнит" - на 1,52%, АВТОВАЗ - на 1,69%, привилегированные акции Сбербанка - на 1,27%.
В лидерах снижения были бумаги МРСК Урала, подешевевшие на 3,62%. На 3,47% понизились акции "Аптечной сети 36,6", на 1,71% - привилегированные акции АВТОВАЗа, на 1,31% - акции "Норникеля". Снижение остальных бумаг было менее значительным.
Нефтегазовый сектор завершил торги разнонаправленно, однако все же он выглядел немного сильнее рынка. Цены на нефть во вторник снижались в пределах 1%. Отрицательная динамика цен на фьючерсы во многом была обусловлена их техническими продажами. По итогам торгов накануне цены на нефтяные фьючерсы заметно выросли и в значительной степени отыграли свое падение за предыдущую торговую неделю, обеспечив премию для спекулятивных продаж. Дополнительным аргументом в пользу продаж также были ожидания дальнейшего увеличения в США коммерческих запасов сырой нефти, которые растут уже пять недель подряд.
Снизившийся спрос на нефтяные фьючерсы в целом вызван отсутствием у биржевых экспертов и инвесторов единого мнения относительно ближайших перспектив программы монетарного стимулирования американской экономики. Во вторник начинается двухдневное заседание Комитета по открытому рынку ФРС США, где и будет принято соответствующее решение, которое окажет сильное влияние на глобальные рынки.
Рост по итогам торгов показали акции Газпрома (+0,38%), ЛУКОЙЛа (+0,43%), "Татнефти" (+0,24%), привилегированные акции "Транснефти" (+0,14%), а также обыкновенные и привилегированные акции "Башнефти", поднявшиеся на 1,89% и 4,82% соответственно. Во вторник совет директоров "Башнефти" одобрил обратный выкуп акций (в объеме около 2,45% ее уставного капитала) у компании United Platform S.A. (Люксембург).
Остальные компании сектора завершили день снижением. Так, НОВАТЭК потерял 0,02%, "Сургутнефтегаз" - 0,10%, "Газпром нефть" - 1,89%, "Роснефть" - на 0,06%. Чистая прибыль "Роснефти" по МСФО за девять месяцев 2013г. составила 417 млрд руб., в III квартале - 280 млрд руб. Показатель в III квартале по сравнению со II кварталом 2013г. вырос в восемь раз. Чистый долг "Роснефти" по МСФО также вырос - на 2,5% и на 30 сентября 2013г. составил 1,909 трлн руб. против 1,862 трлн руб. на 30 июня 2013г.
Сокращение спрэда между развивающимися и развитыми рынками возобновится
Российский рынок немного подрастал в ожидании итогов заседания ФРС. Участники торгов не ожидают начала сворачивания QE вплоть до марта 2014г., подчеркивает старший вице-президент ФГ БКС Евгений Селянский. С технической точки зрения, поддержкой индексу ММВБ выступает отметка 1500 пунктов. Сопротивление располагается на уровне 1540. Эксперт ожидает, что в ближайшее время возобновится сокращения спрэда между развивающимися и развитыми рынками. Триггером этого процесса, по его мнению, станут восстановление ВВП Европы и лучшее, чем ожидалось, состояние экономики Китая.
Аналитики дают следующие рекомендации по акциям ведущих российских компаний:
Банк ВТБ: держать
Газпром: накапливать
ЛУКОЙЛ: покупать
МТС: накапливать
Норильский никель: покупать
НК Роснефть: накапливать
Сбербанк России: покупать
Сургутнефтегаз: накапливать
Аналитический взгляд на среду
Во вторник, 29 октября, инвесторы на российском фондовом рынке проявляли осторожность. Как отмечают аналитики, объемы торгов небольшие, биржевые барометры днем плавно перетекли из "минуса" в "плюс" - инвесторы следят за ФРС. Эксперты прогнозируют на среду, 30 октября, боковую динамику индексов.
Российский рынок вдохновляют успехи американских индексов, считает начальник отдела доверительного управления Абсолют банка Иван Фоменко. Во вторник российские биржевые индикаторы торговались в небольшом "плюсе" на фоне того, что американский рынок накануне закрылся на очередном историческом максимуме (судя по всему, это уже становится традицией), говорит эксперт. В свою очередь позитив инвесторов определили вышедшие в США данные о розничных продажах и ценах производителей. Цифры оказались лучше прогнозов.
"Вообще, ситуация довольно странная: с одной стороны, рынки приветствуют рост американской экономики (сильная статистика), с другой стороны, они так же позитивно реагируют на то, что ФРС США может оставить программу выкупа облигаций с рынка без изменений - на 85 млрд долл. ежемесячно. Но несмотря на противоречивость доводов, инвесторы используют поступающую информацию в своих интересах, пытаясь продолжить игру на повышение", - констатирует И.Фоменко.
По словам аналитика, определенную уверенность вселяет тот факт, что до конца года осталось два месяца, и за этот период, возможно, уже ничего плохого не случится - неприятных сюрпризов пока ждать неоткуда, ситуация выглядит достаточно стабильной для того, чтобы закрыть год на максимальных значениях с позитивной динамикой.
И.Фоменко полагает, что шансы на рост можно отнести и к российскому рынку, хотя здесь, скорее всего, достижения будут более скромными, в первую очередь из-за слабости экономического роста. Участников рынка в основном будут вдохновлять успехи американских бирж.
Во вторник начнется двухдневное заседание ФРС США, по итогам которого, скорее всего, программа ежемесячных покупок облигаций останется неизменной. До выступления главы ФРС США Бена Бернанке на торговых площадках сохранится безыдейная торговля. Российский рынок, по расчетам И.Фоменко, в среду будет торговаться вблизи текущих уровней, а ожидаемый торговый диапазон - 1510-1530 пунктов по индексу ММВБ.
О влиянии, которое оказывают на мировые торговые площадки заседания Комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) ФРС США, напоминает и аналитик ИК "Велес Капитал" Айрат Халиков. Обычно, подчеркивает он, комментарии по итогам этих заседаний и сами итоги оказывают очень сильное влияние на финансовые рынки. Результаты текущего заседания будут опубликованы в среду вечером уже после закрытия торгов на Московской Бирже. "Соответственно, можно уверенно утверждать, что динамика акций в четверг и пятницу будет определяться итогами встречи. Не самые сильные макроэкономические данные (прежде всего данные о предстоящих продажах домов в США) вселяют в инвесторов надежду на то, что ФРС продолжит программу поддержку экономического роста", - указывает А.Халиков.
Инвесторы во вторник осторожничали: объемы в торгах на российском фондовом рынке были небольшими, биржевые барометры днем плавно перетекли из минуса в плюс, но рынок не горит желанием торговаться прямо сейчас - все следят за ФРС. Как подчеркивает аналитик МФЦ Анна Линевская, все прекрасно понимают, что сократить объемы QE3 именно сейчас было бы самоубийством, но продолжают надеяться на какие-нибудь неожиданные детали.
"Не будем бежать впереди паровоза и дождемся фактов, но вряд ли объемы третьего раунда стимулирования американской экономики начнут сокращать в октябре", - полагает эксперт. По ее расчетам, первая половина сессии среды для российского рынка может пройти в боковом диапазоне, в пределах 1515-1527 пунктов по ММВБ.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба