Торги на российском рынке акций в среду, 30 октября, начались ростом ведущих фондовых индексов, чему способствовал улучшившийся внешний новостной фон. Фондовые торги в Японии 30 октября завершились уверенным ростом индекса Nikkei (+1,23%). Причины такого резкого роста - снижение курса иены и позитивные ожидания от решения Федеральной резервной системы (ФРС) США по программе количественного смягчения" (QE3). Официально мероприятие завершится в 22:00 мск 30 октября, когда Токио будет готовиться к открытию новой торговой сессии. Тогда же станет известно, будет ли сокращена на этот раз стимулирующая программа QE3. Трейдеры и аналитики уверены, что ее урезание все же будет отложено на неопределенный срок, как это было на предыдущем заседании Комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) ФРС США в середине сентября. И сторонники, и противники QE3 уверены, что экономика США еще недостаточно восстановилась после кризиса для начала сворачивания стимулирующей программы.
Фондовые торги в Европе 30 октября открылись ростом ведущих индексов. Инвесторы в Европе, как и их коллеги по всему миру, ждут окончания заседания ФРС. Макроэкономическая статистика, опубликованная в ходе торгов, способствовала поддержанию оптимизма на рынках. Так, потребительские цены в Германии в октябре 2013г., по предварительным данным, в годовом исчислении выросли на 1,2%. Аналитики прогнозировали рост показателя на 1,4%. Инфляция в Германии, по гармонизированным с Евросоюзом данным, составила в октябре 1,3% в годовом и 0,2% в месячном исчислении (аналитики прогнозировали рост потребительских цен на 1,5% в годовом и неизменность показателя в месячном исчислении). Безработица в Германии осталась на уровне 6,9%, индекс делового климата в еврозоне улучшился, поднявшись с минус 0,02 до минус 0,01 пункта.
Порадовала инвесторов и отчетность Volkswagen. Квартальная прибыль немецкого автопроизводителя превысила ожидания аналитиков в связи с сокращением издержек. Прибыль до налогообложения за III квартал 2013г. составила 2,78 млрд евро против 2,32 млрд евро в 2012г. Аналитики ожидали прибыли 2,72 млрд евро.
Макроданные США, опубликованные днем, оказались неоднозначными. Так, потребительские цены в стране в сентябре 2013г. повысились на 0,2% по сравнению с августом 2013г., что совпало с прогнозами аналитиков. Индикатор занятости от ADP в октябре составил 130 тыс. рабочих мест, что оказалось ниже прогнозов (150 тыс.) и ниже предыдущего значения - 166 тыс.
Опубликовавший отчет до начала торгов в США автоконцерн General Motors (GM) сообщил о снижении чистой прибыли в III квартале 2013г. в два раза в годовом измерении. Она составила 698 млн долл. против 1,5 млрд долл. в III квартале 2012г. Прибыль на акцию компании по итогам квартала составила 0,45 долл. против 0,89 долл. в III квартале 2012г. Показатели GM оказались хуже показателей его конкурента Ford, чистая прибыль которого в III квартале 2013г. составила 1,27 млрд долл. Ford обнародовал свои финансовые результаты 24 октября.
После позитивного начала торгов на российском рынке покупатели предприняли попытку поднять индекс ММВБ повыше, что им удалось - индикатор вырос до 1527 пунктов и оставался в этом районе большую часть дня. Однако с началом заседания ФРС (17:00 мск) индикатор резко ушел вниз, потеряв сразу более 10 пунктов. По всей видимости, игроки решили не рисковать и на время уйти с рынка. Между тем, добравшись до 1510,81 пункта, ММВБ попробовал отскочить вверх, однако завершил сессию на отметках вторника.
По итогам торговой сессии 30 октября индекс ММВБ понизился на 0,01% и остановился на отметке 1516,00 пункта, индекс РТС поднялся на 0,11%, до 1493,14 пункта. Объем торгов на Московской Бирже по итогам дня составил 475,39 млрд руб.
Корпоративные новости поддержали спрос на некоторые акции
Российские акции завершили сессию разнонаправленно с преобладанием негатива. Лидером снижения стали акции МРСК Волги, подешевевшие на 4,11%. Другие акции потеряли гораздо меньше. "Фармстандарт" опустился на 1,73%, "Аэрофлот" - на 1,39%, "Уралкалий" - на 1,31%. Акции "Норникеля" подешевели на 0,3% на фоне не слишком впечатляющей отчетности по РСБУ. Согласно опубликованным в среду данным, чистая прибыль ОАО "ГМК "Норильский никель" в январе-сентябре 2013г. сократилась в годовом исчислении на 7,4% и составила 74 млрд 870,7 млн руб., выручка - на 7% - до 205,456 млрд руб.
Лидером роста по итогам среды стал "Номос-банк", акции которого подорожали на 4,11%. Кроме того, на 3,17% повысилась стоимость акций АК "АЛРОСА" на фоне позитивной отчетности. Чистая прибыль компании по РСБУ за девять месяцев 2013г. выросла на 2,8% - до 22,833 млрд руб. в годовом исчислении.
Хороший спрос наблюдался также на акции ТМК (+2,08%), ОГК-2 (+1,54%), ВТБ (+1,48%), "Дикси" (+1,21%). Рост остальных бумаг был менее заметным.
Нефтегазовый сектор завершил торги разнонаправленно, что соответствовало динамике цен на нефть на мировом рынке. В ходе торгов нефть WTI (Light Sweet) дешевела, Brent демонстрировала небольшой рост. Давление на глобальные рынки, в том числе и на рынок нефтяных фьючерсов, оказывала неопределенность в отношении ближайших перспектив программы монетарного стимулирования американской экономики. Однако нефть Brent в ходе дня частично отыграла снижение вторника и чуть поднялась в цене из-за технических покупок.
А вот WTI оставалась в отрицательной ценовой зоне на фоне ожиданий увеличения запасов сырой нефти в США. По предварительным данным Американского института нефти (American Petroleum Institute, API), которые вышли в среду в 0:30 мск, коммерческие запасы сырой нефти по итогам недели, завершившейся 25 октября, выросли на 5,9 млн барр. Согласно опубликованным вечером в среду официальным данным, коммерческие запасы нефти за неделю, завершившуюся 25 октября, выросли на 4,087 млн барр.
Рост по итогам торгов показали акции "Сургутнефтегаза" (+1,12%), "Татнефти" (+1,33%), привилегированные акции "Транснефти" (+0,37%), акции "Газпром нефти" (+0,34%) РН-Холдинга (+0,02%) и Газпрома (+0,05%). По распоряжению правительства ОАО "Газпром" будут предоставлены сквозные лицензии на шесть участков недр федерального значения, расположенных на шельфе Карского моря. Речь идет о лицензиях, дающих право на ведение геологоразведочных работ и добычу углеводородного сырья на лицензионных площадях в указанных координатах и границах. В настоящий момент компания владеет лицензиями на 28 шельфовых участков.
Остальные акции сектора по итогам дня снизились. ЛУКОЙЛ подешевел на 0,81%, "Башнефть" - на 0,2%, НОВАТЭК - на 0,70%, "Роснефть" - на 1,44%. Продажа почти 10% РН-Холдинга в дальнейшем может дать "Роснефти" возможность выкупа его акций у миноритариев. Такое мнение высказали эксперты, комментируя информацию о продаже "Роснефтью" акций РН-Холдинга. 29 октября в отчете "Роснефти" сообщалось, что в III квартале 2013г. 9,989% акций ОАО "РН Холдинг", являющегося дочерним обществом компании, были проданы ряду не аффилированных с компанией третьих лиц за совокупное денежное вознаграждение в сумме 97 млрд руб.
Аналитики "ВТБ Капитала" отмечают, что продажа этого пакета открывает "Роснефти" возможность выкупа у миноритариев оставшихся акций РН-Холдинга. "Это может произойти в том случае, если "Роснефть" купит 10% или более акций в ходе недавно объявленной добровольной оферты и одновременно станет владельцем акций на сумму более чем 95% от общей стоимости акционерного капитала", - поясняют эксперты.
В четверг рынок может немного скорректироваться вниз
"В четверг мы не исключаем как роста волатильности на российском фондовом рынке, так и возможной умеренной коррекции на фоне фиксации прибыли международными инвесторами по факту итоговых заявлений ФРС в связи с окончанием двухдневного заседания", - полагает брокер по работе с ключевыми клиентами ФГ БКС Владимир Крохалев. Акции европейских и американских компаний росли в последнее время на фоне ожидания сохранения объемов QE, а также публикации сильных квартальных отчетов. Однако по факту публикации итогов ФРС эксперт не исключает, что спекулятивно настроенный капитал предпочтет частично выйти из рисковых активов. С технической точки зрения, индекс ММВБ имеет потенциал роста до 1550-1600 пунктов, поддержки же расположены в диапазоне 1500-1450 пунктов.
Аналитики дают следующие рекомендации по акциям ведущих российских компаний:
Банк ВТБ: держать
Газпром: накапливать
ЛУКОЙЛ: покупать
МТС: накапливать
Норильский никель: покупать
НК Роснефть: накапливать
Сбербанк России: покупать
Сургутнефтегаз: накапливать
Аналитический взгляд на четверг
В среду, 30 октября, российский рынок после достижения дневного максимума в районе полудня колебался в узком боковом диапазоне 1527-1522 пункта, а с началом заседания ФРС (в 17:00 мск) начал заметно снижаться. Как отмечают эксперты, в целом активность на российском фондовом рынке невысокая - инвесторы не торопятся совершать решительные шаги до окончания заседания ФРС. В четверг же все будет зависеть от решения ФРС (будет обнародовано уже после закрытия российского фондового рынка) и реакции на него западных площадок.
Как указывает портфельный управляющий УК "Райффайзен Капитал" Михаил Кузин, небольшой подъем на российском рынке в среду был обусловлен обновлением годовых максимумов американскими индексами накануне, а также умеренным оптимизмом на европейских площадках. Сдерживающим фактором выступили цены на нефть - американская WTI потеряла около 1 долл./барр. и ушла ниже 97 долл./барр.
Ключевым же событием для рынков в среду будут итоги заседания ФРС США. "Большинство инвесторов склоняются к тому, что программа выкупа активов будет сохранена в полном объеме. Если так и случится, заметного влияния на рынки это не окажет. Однако монетарные власти США могут преподнести неприятный сюрприз инвесторам, обозначив возможные сроки сворачивания QE3", - подчеркивает М.Кузин.
Начальник отдела доверительного управления Абсолют банка Иван Фоменко также полагает, что пусть и небольшая, но вероятность сюрпризов со стороны ФРС существует. Однако большинство инвесторов рассчитывают на то, что мягкая монетарная политика и стимулирующие меры будут сохранены в полном объеме.
Но по факту, подчеркивает И.Фоменко, за этим решением может последовать коррекция - американский рынок достаточно сильно перегрет. "Если американские индикаторы начнут снижаться, это затронет и все остальные рынки, равно как и в случае, если биржи США продолжат рост, однако есть большие сомнения в том, что и российский рынок последует за ними. Другими словами, рост будет, но он будет вынужденным. Давление на фондовые индикаторы продолжает оказывать напряженная ситуация на денежном рынке в Китае", - считает И.Фоменко.
По мнению же главного специалиста отдела брокерских операций "РосЕвроБанка" Дмитрия Миренского, рынки полны оптимизма. Результаты основного события недели, заседания ФРС США, будут известны в 22:00 мск, но ведущие мировые фондовые площадки не желают прерываться и продолжают подъем, констатирует аналитик. Фьючерс на фондовый индекс S&P 500 день за днем обновляет свои максимумы.
На российском фондовом рынке активность невысокая, инвесторы не торопятся совершать какие-либо решительные шаги до окончания заседания ФРС, но и сюрпризов не ожидают. "Скорее всего, ФРС США четко даст понять, что не собирается сворачивать свою деятельность на открытых рынках. И если ФРС не изменит свою монетарную политику, рынки покажут агрессивный подъем, за которым может последовать более глубокая коррекция", - полагает эксперт.
По словам директора по анализу финансовых рынков и макроэкономики УК "Альфа-Капитал" Владимира Брагина, опасность того, что ФРС может все-таки пойти на сокращение объема выкупа активов, существует, хотя это и будет противоречить той картине, которую рисуют инвесторы, исходя из публикуемых статданных. Вряд ли ФРС объявит о чем-то подобном по итогам нынешнего заседания, но вот текст заявления эксперт советует читать внимательно. Помимо этого, по-прежнему не нужно списывать со счетов вопросы бюджета и долга США, которые в ближайшие месяцы снова могут выйти на первый план, напоминает В.Брагин.
Заместитель начальника управления анализа рынка акций ИК "Велес Капитал" Василий Танурков практически уверен, что ФРС не пойдет на сокращение QE на текущем заседании. Но вероятность фиксации прибыли на факте в четверг он рассматривает как достаточно высокую. "Рынок перегрет, при этом любые намеки на сворачивание, а тем более обозначение конкретных сроков начала процесса могут стать поводом для распродаж", - заключает В.Танурков.
Фондовые торги в Европе 30 октября открылись ростом ведущих индексов. Инвесторы в Европе, как и их коллеги по всему миру, ждут окончания заседания ФРС. Макроэкономическая статистика, опубликованная в ходе торгов, способствовала поддержанию оптимизма на рынках. Так, потребительские цены в Германии в октябре 2013г., по предварительным данным, в годовом исчислении выросли на 1,2%. Аналитики прогнозировали рост показателя на 1,4%. Инфляция в Германии, по гармонизированным с Евросоюзом данным, составила в октябре 1,3% в годовом и 0,2% в месячном исчислении (аналитики прогнозировали рост потребительских цен на 1,5% в годовом и неизменность показателя в месячном исчислении). Безработица в Германии осталась на уровне 6,9%, индекс делового климата в еврозоне улучшился, поднявшись с минус 0,02 до минус 0,01 пункта.
Порадовала инвесторов и отчетность Volkswagen. Квартальная прибыль немецкого автопроизводителя превысила ожидания аналитиков в связи с сокращением издержек. Прибыль до налогообложения за III квартал 2013г. составила 2,78 млрд евро против 2,32 млрд евро в 2012г. Аналитики ожидали прибыли 2,72 млрд евро.
Макроданные США, опубликованные днем, оказались неоднозначными. Так, потребительские цены в стране в сентябре 2013г. повысились на 0,2% по сравнению с августом 2013г., что совпало с прогнозами аналитиков. Индикатор занятости от ADP в октябре составил 130 тыс. рабочих мест, что оказалось ниже прогнозов (150 тыс.) и ниже предыдущего значения - 166 тыс.
Опубликовавший отчет до начала торгов в США автоконцерн General Motors (GM) сообщил о снижении чистой прибыли в III квартале 2013г. в два раза в годовом измерении. Она составила 698 млн долл. против 1,5 млрд долл. в III квартале 2012г. Прибыль на акцию компании по итогам квартала составила 0,45 долл. против 0,89 долл. в III квартале 2012г. Показатели GM оказались хуже показателей его конкурента Ford, чистая прибыль которого в III квартале 2013г. составила 1,27 млрд долл. Ford обнародовал свои финансовые результаты 24 октября.
После позитивного начала торгов на российском рынке покупатели предприняли попытку поднять индекс ММВБ повыше, что им удалось - индикатор вырос до 1527 пунктов и оставался в этом районе большую часть дня. Однако с началом заседания ФРС (17:00 мск) индикатор резко ушел вниз, потеряв сразу более 10 пунктов. По всей видимости, игроки решили не рисковать и на время уйти с рынка. Между тем, добравшись до 1510,81 пункта, ММВБ попробовал отскочить вверх, однако завершил сессию на отметках вторника.
По итогам торговой сессии 30 октября индекс ММВБ понизился на 0,01% и остановился на отметке 1516,00 пункта, индекс РТС поднялся на 0,11%, до 1493,14 пункта. Объем торгов на Московской Бирже по итогам дня составил 475,39 млрд руб.
Корпоративные новости поддержали спрос на некоторые акции
Российские акции завершили сессию разнонаправленно с преобладанием негатива. Лидером снижения стали акции МРСК Волги, подешевевшие на 4,11%. Другие акции потеряли гораздо меньше. "Фармстандарт" опустился на 1,73%, "Аэрофлот" - на 1,39%, "Уралкалий" - на 1,31%. Акции "Норникеля" подешевели на 0,3% на фоне не слишком впечатляющей отчетности по РСБУ. Согласно опубликованным в среду данным, чистая прибыль ОАО "ГМК "Норильский никель" в январе-сентябре 2013г. сократилась в годовом исчислении на 7,4% и составила 74 млрд 870,7 млн руб., выручка - на 7% - до 205,456 млрд руб.
Лидером роста по итогам среды стал "Номос-банк", акции которого подорожали на 4,11%. Кроме того, на 3,17% повысилась стоимость акций АК "АЛРОСА" на фоне позитивной отчетности. Чистая прибыль компании по РСБУ за девять месяцев 2013г. выросла на 2,8% - до 22,833 млрд руб. в годовом исчислении.
Хороший спрос наблюдался также на акции ТМК (+2,08%), ОГК-2 (+1,54%), ВТБ (+1,48%), "Дикси" (+1,21%). Рост остальных бумаг был менее заметным.
Нефтегазовый сектор завершил торги разнонаправленно, что соответствовало динамике цен на нефть на мировом рынке. В ходе торгов нефть WTI (Light Sweet) дешевела, Brent демонстрировала небольшой рост. Давление на глобальные рынки, в том числе и на рынок нефтяных фьючерсов, оказывала неопределенность в отношении ближайших перспектив программы монетарного стимулирования американской экономики. Однако нефть Brent в ходе дня частично отыграла снижение вторника и чуть поднялась в цене из-за технических покупок.
А вот WTI оставалась в отрицательной ценовой зоне на фоне ожиданий увеличения запасов сырой нефти в США. По предварительным данным Американского института нефти (American Petroleum Institute, API), которые вышли в среду в 0:30 мск, коммерческие запасы сырой нефти по итогам недели, завершившейся 25 октября, выросли на 5,9 млн барр. Согласно опубликованным вечером в среду официальным данным, коммерческие запасы нефти за неделю, завершившуюся 25 октября, выросли на 4,087 млн барр.
Рост по итогам торгов показали акции "Сургутнефтегаза" (+1,12%), "Татнефти" (+1,33%), привилегированные акции "Транснефти" (+0,37%), акции "Газпром нефти" (+0,34%) РН-Холдинга (+0,02%) и Газпрома (+0,05%). По распоряжению правительства ОАО "Газпром" будут предоставлены сквозные лицензии на шесть участков недр федерального значения, расположенных на шельфе Карского моря. Речь идет о лицензиях, дающих право на ведение геологоразведочных работ и добычу углеводородного сырья на лицензионных площадях в указанных координатах и границах. В настоящий момент компания владеет лицензиями на 28 шельфовых участков.
Остальные акции сектора по итогам дня снизились. ЛУКОЙЛ подешевел на 0,81%, "Башнефть" - на 0,2%, НОВАТЭК - на 0,70%, "Роснефть" - на 1,44%. Продажа почти 10% РН-Холдинга в дальнейшем может дать "Роснефти" возможность выкупа его акций у миноритариев. Такое мнение высказали эксперты, комментируя информацию о продаже "Роснефтью" акций РН-Холдинга. 29 октября в отчете "Роснефти" сообщалось, что в III квартале 2013г. 9,989% акций ОАО "РН Холдинг", являющегося дочерним обществом компании, были проданы ряду не аффилированных с компанией третьих лиц за совокупное денежное вознаграждение в сумме 97 млрд руб.
Аналитики "ВТБ Капитала" отмечают, что продажа этого пакета открывает "Роснефти" возможность выкупа у миноритариев оставшихся акций РН-Холдинга. "Это может произойти в том случае, если "Роснефть" купит 10% или более акций в ходе недавно объявленной добровольной оферты и одновременно станет владельцем акций на сумму более чем 95% от общей стоимости акционерного капитала", - поясняют эксперты.
В четверг рынок может немного скорректироваться вниз
"В четверг мы не исключаем как роста волатильности на российском фондовом рынке, так и возможной умеренной коррекции на фоне фиксации прибыли международными инвесторами по факту итоговых заявлений ФРС в связи с окончанием двухдневного заседания", - полагает брокер по работе с ключевыми клиентами ФГ БКС Владимир Крохалев. Акции европейских и американских компаний росли в последнее время на фоне ожидания сохранения объемов QE, а также публикации сильных квартальных отчетов. Однако по факту публикации итогов ФРС эксперт не исключает, что спекулятивно настроенный капитал предпочтет частично выйти из рисковых активов. С технической точки зрения, индекс ММВБ имеет потенциал роста до 1550-1600 пунктов, поддержки же расположены в диапазоне 1500-1450 пунктов.
Аналитики дают следующие рекомендации по акциям ведущих российских компаний:
Банк ВТБ: держать
Газпром: накапливать
ЛУКОЙЛ: покупать
МТС: накапливать
Норильский никель: покупать
НК Роснефть: накапливать
Сбербанк России: покупать
Сургутнефтегаз: накапливать
Аналитический взгляд на четверг
В среду, 30 октября, российский рынок после достижения дневного максимума в районе полудня колебался в узком боковом диапазоне 1527-1522 пункта, а с началом заседания ФРС (в 17:00 мск) начал заметно снижаться. Как отмечают эксперты, в целом активность на российском фондовом рынке невысокая - инвесторы не торопятся совершать решительные шаги до окончания заседания ФРС. В четверг же все будет зависеть от решения ФРС (будет обнародовано уже после закрытия российского фондового рынка) и реакции на него западных площадок.
Как указывает портфельный управляющий УК "Райффайзен Капитал" Михаил Кузин, небольшой подъем на российском рынке в среду был обусловлен обновлением годовых максимумов американскими индексами накануне, а также умеренным оптимизмом на европейских площадках. Сдерживающим фактором выступили цены на нефть - американская WTI потеряла около 1 долл./барр. и ушла ниже 97 долл./барр.
Ключевым же событием для рынков в среду будут итоги заседания ФРС США. "Большинство инвесторов склоняются к тому, что программа выкупа активов будет сохранена в полном объеме. Если так и случится, заметного влияния на рынки это не окажет. Однако монетарные власти США могут преподнести неприятный сюрприз инвесторам, обозначив возможные сроки сворачивания QE3", - подчеркивает М.Кузин.
Начальник отдела доверительного управления Абсолют банка Иван Фоменко также полагает, что пусть и небольшая, но вероятность сюрпризов со стороны ФРС существует. Однако большинство инвесторов рассчитывают на то, что мягкая монетарная политика и стимулирующие меры будут сохранены в полном объеме.
Но по факту, подчеркивает И.Фоменко, за этим решением может последовать коррекция - американский рынок достаточно сильно перегрет. "Если американские индикаторы начнут снижаться, это затронет и все остальные рынки, равно как и в случае, если биржи США продолжат рост, однако есть большие сомнения в том, что и российский рынок последует за ними. Другими словами, рост будет, но он будет вынужденным. Давление на фондовые индикаторы продолжает оказывать напряженная ситуация на денежном рынке в Китае", - считает И.Фоменко.
По мнению же главного специалиста отдела брокерских операций "РосЕвроБанка" Дмитрия Миренского, рынки полны оптимизма. Результаты основного события недели, заседания ФРС США, будут известны в 22:00 мск, но ведущие мировые фондовые площадки не желают прерываться и продолжают подъем, констатирует аналитик. Фьючерс на фондовый индекс S&P 500 день за днем обновляет свои максимумы.
На российском фондовом рынке активность невысокая, инвесторы не торопятся совершать какие-либо решительные шаги до окончания заседания ФРС, но и сюрпризов не ожидают. "Скорее всего, ФРС США четко даст понять, что не собирается сворачивать свою деятельность на открытых рынках. И если ФРС не изменит свою монетарную политику, рынки покажут агрессивный подъем, за которым может последовать более глубокая коррекция", - полагает эксперт.
По словам директора по анализу финансовых рынков и макроэкономики УК "Альфа-Капитал" Владимира Брагина, опасность того, что ФРС может все-таки пойти на сокращение объема выкупа активов, существует, хотя это и будет противоречить той картине, которую рисуют инвесторы, исходя из публикуемых статданных. Вряд ли ФРС объявит о чем-то подобном по итогам нынешнего заседания, но вот текст заявления эксперт советует читать внимательно. Помимо этого, по-прежнему не нужно списывать со счетов вопросы бюджета и долга США, которые в ближайшие месяцы снова могут выйти на первый план, напоминает В.Брагин.
Заместитель начальника управления анализа рынка акций ИК "Велес Капитал" Василий Танурков практически уверен, что ФРС не пойдет на сокращение QE на текущем заседании. Но вероятность фиксации прибыли на факте в четверг он рассматривает как достаточно высокую. "Рынок перегрет, при этом любые намеки на сворачивание, а тем более обозначение конкретных сроков начала процесса могут стать поводом для распродаж", - заключает В.Танурков.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба