Фиксация длинных позиций по американскому рынку акций наблюдалась в прошедшую среду. Ключевые индексы отступали от исторических максимумов в преддверие и по факту публикации итогового стейтмента по результатам октябрьского заседания ФРС.
Регулятор оставил все как есть, сохранив текущую стимулирующую политику в тех же темпах, как собственно и ожидали аналитики, склоняющиеся в массе своей после октябрьского shutdown к первым шагам по сокращению QE не ранее марта 2014 года. Тем не менее, устранение фактора неопределенности вызвало фиксацию, которая не очень удивительна на фоне того, что рынок находился на рекордных уровнях.
Отступление проходило широким фронтом. Все 10 отраслевых индексов семейства S&P закрылись в красной зоне. На NYSE и NASDAQ подешевели порядка 70% торгующихся акций.
Между тем, обнародованная еще до открытия статистика была скорее позитивная в плане все тех же возможных действий ФРС по снижению темпов стимулирования, которые менее очевидны при ухудшении динамики экономических показателей.
Отчет ADP по занятости в частном секторе указал на рост рабочих мест в октябре на уровне 130 тыс., тогда как аналитики ожидали 150 тыс. При этом сентябрьское значение было пересмотрено в сторону ухудшения со 160 тыс. до 145 тыс. Глядя на график очевидно замедление роста рабочих мест четвертый месяц подряд, что едва ли сигнализирует о целесообразности снижения монетарной поддержки.
В свою очередь отчет по инфляции, по-прежнему свидетельствует о том, что на этой ниве пока Федрезерву опасаться нечего. Индекс потребительских цен в сентябре вырос на 0,2%, как и ожидалось. В годовом выражении рост замедлился до 1,2% с 1,5%. Рост базового CPI замедлился с 1,8% до 1,7%.
Продолжающийся сезон отчетов вчера был представлен публикациями финрезультатов Visa, Starbucks, MetLife, которые тем или иным образом разочаровали акционеров, что привело к просадке их акций на постмаркете на 2,5%-3% и напротив позитивными данными General Motors (+3,24%). Любопытную динамику на постмаркете показали акции социальной сети Facebook Inc., которые в моменте подскочили на 18% до $57,98 за акцию, однако к концу периода столь же быстро подешевели, вернувшись к цене закрытия основной сессии.
Прогресс в мобильной рекламе позволил компании получить чистую прибыль на уровне $425 млн., или 17 центов на акцию, по сравнению с чистым убытком в $59 млн., или 2 цента на акцию в аналогичный период прошлого года. Скорректированная прибыль составила 25 центов на акцию, превысив прогнозные 19 центов. Выручка превысила ожидаемые $1,91 млрд., показав рост на 60% до $2,02 млрд. Однако комментарии финансового директора Дэвида Эберсмана об оттоке подростковой аудитории привели к подобным результатам.
ФРС признала замедление восстановления рынка жилья
Ничем не удивила ФРС участников рынка касательно своей монетарной политики по итогам двухдневного октябрьского заседания. Изначально на данную встречу не было запланировано выступление с разъяснениями председателя Бена Бернанке, и одно это снижало шансы на какие-либо значительные изменения в проводимом курсе. Впрочем, главным образом инвесторы придерживались точки зрения сохранения текущей политики ввиду последствий октябрьской приостановки работы правительственных ведомств, вследствие бюджетных споров республиканцев и демократов.
Опубликованный итоговый стейтмент конечно содержит ряд изменений, но знакомые с привычным форматом данного документа, и обращающие свой взор на его вторую половину, которая обычно содержит ключевые количественные формулировки, на этот раз не увидели в этой части ровно никаких отличий.
В то же время в описании текущей макроэкономической ситуации, члены FOMC изменили свой взгляд на динамику на рынке жилья. Если в сентябре речь шла об укреплении в жилищном секторе, но тревожном росте ипотечных ставок, то теперь Фед говорит о факте замедления восстановления в последние месяцы. Вот и все, что касается изменений, в сравнении с сентябрьской встречей.
Соответственно Фед продолжит выкуп гособлигаций в размере $45 млрд. в месяц и ипотечных бумаг в размере $40 млрд. Дальнейшие покупки активов по-прежнему не имеют установленного курса, и решения Комитета по поводу их темпа будет зависеть от экономической ситуации.
Индекс широкого рынка S&P500, к моменту публикации дрейфовавший в небольшом минусе после небольшого скачка волатильности, впоследствии усилил нисходящее движение. В целом обозначенная позиция Феда, безусловно, позитивна, хотя возможно кто-то ожидал более категоричных заявлений по последствиям shutdown. В любом случае, с учетом того, что рынок находится на историческом максимуме фиксация по факту прояснения ситуации дело не удивительное.
Индекс S&P500: Откат должен продолжиться
По итогам предыдущей сессии индекс S&P500 понизился на 0,40%. Котировки остановились на уровне 1753,5 пунктов.
Ключевым событием прошедшего дня естественно стало объявление результатов заседания ФРС. По его итогам регулятор вполне ожидаемо принял решение сохранить базовую процентную ставку на уровне в 0-0,25% годовых (не меняется с 2008) и продолжить выкуп гособлигаций и ипотечных бумаг на общую сумму 85 миллиардов долларов ежемесячно.
На этом фоне американские фондовые площадки немного просели, так как никакого дополнительного позитива в сопроводительном заявлении обнаружено не было - все совпало с ожиданиями. Этот момент был использован для начала фиксации. В это же время отметим, что индекс широкого рынка начал двигаться в рамках разворотного сценария. S&P 500 зашел в озвученную ранее зону торможения 1770-1780, после чего послушно начал откатываться вниз. Сегодня это снижение, скорее всего, будет продолжено. Уже сейчас практически на всех таймфреймах осцилляторы находятся в зоне перекупленности, сигнализируя о необходимости коррекционного движения вниз. В качестве первой цели потенциального отката выделим уровень 1730п.
Однако сразу же замечу, что пока появились всего лишь первые локальные признаки слома тенденции. Вариант с пробоем 1780 и дальнейшим стремительным ростом (с очень высокими целями в районе 1850-1870п.) пока конечно же не сбрасываем со счетов.
В данный момент фьючерсный контракт на SP500 торгуется с понижением на 0,40% около отметки 1754.
Сопротивления: 1780 / 1805 / 1850 / 1870
Поддержки: 1730 / 1710 / 1695 / 1675/ 1650 / 1635
Регулятор оставил все как есть, сохранив текущую стимулирующую политику в тех же темпах, как собственно и ожидали аналитики, склоняющиеся в массе своей после октябрьского shutdown к первым шагам по сокращению QE не ранее марта 2014 года. Тем не менее, устранение фактора неопределенности вызвало фиксацию, которая не очень удивительна на фоне того, что рынок находился на рекордных уровнях.
Отступление проходило широким фронтом. Все 10 отраслевых индексов семейства S&P закрылись в красной зоне. На NYSE и NASDAQ подешевели порядка 70% торгующихся акций.
Между тем, обнародованная еще до открытия статистика была скорее позитивная в плане все тех же возможных действий ФРС по снижению темпов стимулирования, которые менее очевидны при ухудшении динамики экономических показателей.
Отчет ADP по занятости в частном секторе указал на рост рабочих мест в октябре на уровне 130 тыс., тогда как аналитики ожидали 150 тыс. При этом сентябрьское значение было пересмотрено в сторону ухудшения со 160 тыс. до 145 тыс. Глядя на график очевидно замедление роста рабочих мест четвертый месяц подряд, что едва ли сигнализирует о целесообразности снижения монетарной поддержки.
В свою очередь отчет по инфляции, по-прежнему свидетельствует о том, что на этой ниве пока Федрезерву опасаться нечего. Индекс потребительских цен в сентябре вырос на 0,2%, как и ожидалось. В годовом выражении рост замедлился до 1,2% с 1,5%. Рост базового CPI замедлился с 1,8% до 1,7%.
Продолжающийся сезон отчетов вчера был представлен публикациями финрезультатов Visa, Starbucks, MetLife, которые тем или иным образом разочаровали акционеров, что привело к просадке их акций на постмаркете на 2,5%-3% и напротив позитивными данными General Motors (+3,24%). Любопытную динамику на постмаркете показали акции социальной сети Facebook Inc., которые в моменте подскочили на 18% до $57,98 за акцию, однако к концу периода столь же быстро подешевели, вернувшись к цене закрытия основной сессии.
Прогресс в мобильной рекламе позволил компании получить чистую прибыль на уровне $425 млн., или 17 центов на акцию, по сравнению с чистым убытком в $59 млн., или 2 цента на акцию в аналогичный период прошлого года. Скорректированная прибыль составила 25 центов на акцию, превысив прогнозные 19 центов. Выручка превысила ожидаемые $1,91 млрд., показав рост на 60% до $2,02 млрд. Однако комментарии финансового директора Дэвида Эберсмана об оттоке подростковой аудитории привели к подобным результатам.
ФРС признала замедление восстановления рынка жилья
Ничем не удивила ФРС участников рынка касательно своей монетарной политики по итогам двухдневного октябрьского заседания. Изначально на данную встречу не было запланировано выступление с разъяснениями председателя Бена Бернанке, и одно это снижало шансы на какие-либо значительные изменения в проводимом курсе. Впрочем, главным образом инвесторы придерживались точки зрения сохранения текущей политики ввиду последствий октябрьской приостановки работы правительственных ведомств, вследствие бюджетных споров республиканцев и демократов.
Опубликованный итоговый стейтмент конечно содержит ряд изменений, но знакомые с привычным форматом данного документа, и обращающие свой взор на его вторую половину, которая обычно содержит ключевые количественные формулировки, на этот раз не увидели в этой части ровно никаких отличий.
В то же время в описании текущей макроэкономической ситуации, члены FOMC изменили свой взгляд на динамику на рынке жилья. Если в сентябре речь шла об укреплении в жилищном секторе, но тревожном росте ипотечных ставок, то теперь Фед говорит о факте замедления восстановления в последние месяцы. Вот и все, что касается изменений, в сравнении с сентябрьской встречей.
Соответственно Фед продолжит выкуп гособлигаций в размере $45 млрд. в месяц и ипотечных бумаг в размере $40 млрд. Дальнейшие покупки активов по-прежнему не имеют установленного курса, и решения Комитета по поводу их темпа будет зависеть от экономической ситуации.
Индекс широкого рынка S&P500, к моменту публикации дрейфовавший в небольшом минусе после небольшого скачка волатильности, впоследствии усилил нисходящее движение. В целом обозначенная позиция Феда, безусловно, позитивна, хотя возможно кто-то ожидал более категоричных заявлений по последствиям shutdown. В любом случае, с учетом того, что рынок находится на историческом максимуме фиксация по факту прояснения ситуации дело не удивительное.
Индекс S&P500: Откат должен продолжиться
По итогам предыдущей сессии индекс S&P500 понизился на 0,40%. Котировки остановились на уровне 1753,5 пунктов.
Ключевым событием прошедшего дня естественно стало объявление результатов заседания ФРС. По его итогам регулятор вполне ожидаемо принял решение сохранить базовую процентную ставку на уровне в 0-0,25% годовых (не меняется с 2008) и продолжить выкуп гособлигаций и ипотечных бумаг на общую сумму 85 миллиардов долларов ежемесячно.
На этом фоне американские фондовые площадки немного просели, так как никакого дополнительного позитива в сопроводительном заявлении обнаружено не было - все совпало с ожиданиями. Этот момент был использован для начала фиксации. В это же время отметим, что индекс широкого рынка начал двигаться в рамках разворотного сценария. S&P 500 зашел в озвученную ранее зону торможения 1770-1780, после чего послушно начал откатываться вниз. Сегодня это снижение, скорее всего, будет продолжено. Уже сейчас практически на всех таймфреймах осцилляторы находятся в зоне перекупленности, сигнализируя о необходимости коррекционного движения вниз. В качестве первой цели потенциального отката выделим уровень 1730п.
Однако сразу же замечу, что пока появились всего лишь первые локальные признаки слома тенденции. Вариант с пробоем 1780 и дальнейшим стремительным ростом (с очень высокими целями в районе 1850-1870п.) пока конечно же не сбрасываем со счетов.
В данный момент фьючерсный контракт на SP500 торгуется с понижением на 0,40% около отметки 1754.
Сопротивления: 1780 / 1805 / 1850 / 1870
Поддержки: 1730 / 1710 / 1695 / 1675/ 1650 / 1635
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба