Как оказалось, поскромничали участники рынка на постмаркете торгов вторника, подняв котировки отчитавшегося производителя ПК Hewlett-Packard только на 5,6%. К закрытию основной сессии следующего дня капитализация компании выросла на 9,1%, поддержав сектор в целом, что нашло отражение в опережающем росте индекса NASDAQ Composite, который продолжает восходящее движение над уровнем 4000 пунктов.
Индекс семейства S&P сектора Information Technology вырос вчера на 0,98%, возглавив рост, тогда как доминировали продавцы в энергетическом секторе (-0,71%) на фоне выхода данных от EIA об очередном росте запасов нефти в штатах, продолжающемся 10 недель подряд.
Помимо данных по запасам нефтепродуктов, обнародованная вчера статистика в некоторых аспектах указала на ряд позитивных тенденций, что усиливает ожидания начала сворачивания темпов покупок трежерис и ипотечных бумаг в преддверие декабрьского заседания, но не все так однозначно и пока инвесторы не интерпретируют данные сколь либо категорично, и в большей степени стоит ожидать влияния отчета по рынку труда за ноябрь. К слову сказать, вчера не лучшим образом прошел аукцион по продаже 7-летних трежерис, где соотношение спроса-преложения (bid-to-cover ) оказалось минимальным с 2009 года, составив 2,36.
Тем не менее, Минтруда вчера указало на снижение заявок на получение пособий по безработице до 316 тыс., тогда как ожидался рост до 330 тыс.
Университет Мичигана сообщил о росте потребительского доверия в ноябре согласно окончательным данным до 75,1 пункта с 73,2. Отметим, что предварительные данные указывали на продолжение снижения до 72 пунктов. Аналитики ожидали 73,5 пункта.
Отчет ISM по PMI Chicago за ноябрь в целом нес позитивный настрой, хотя индекс и снизился до 63 пунктов. Но снизился с 31-месячного максимума, в месяц, когда был shutdown. Комментарии экономистов к отчету, говорят о том, что ситуация оптимистичная.
В то же время Министверство торговли сообщило о снижении заказов на товары длительного пользования, которое даже превзошло консенсус прогноз. Продажи упали в октябре на 2%, ожидалось -1,9%. Между тем, предыдущее значение было пересмотрено с 3,7% до 4,1%. Заказы без учета самолетов и военного оборудования - индикатор капиталовложений бизнеса снизились на 1,2%.
В целом рынок продолжает удерживаться на исторических максимумах в преддверие начала сезона рождественских распродаж, который стартует уже сегодня ночью, плавно переходящей в «черную пятницу», день, когда статистически фиксируется пик продаж ритейлеров. Ввиду данных ожиданий не удивителен рост последних дней высокотехнологичного сектора, товары которого будут одним из приоритетных направлений покупок, причем значительная их доля осуществляется онлайн.
Исследовательская организация ComScore в текущем году ожидает роста онлайн-продаж в сезон скидок ноября-декабря до $48,1 млрд., то есть на 14%, что соответствует темпам роста аналогичного периода прошлого года.
Национальная федерация ритейлеров США (NRF) ожидает, что общие продажи в ноябре-декабре вырастут на 3,9% до $602,1 млрд,, против 3,5% в 2012-м году. Данный прогноз выше среднего фактического роста продаж за последние 10 лет, составляющего 3,3%.
Непосредственно в четверг американские площадки будут закрыты в связи с Днем благодарения, а пятничная сессия будет укороченной на 3 часа.
Индекс S&P500: Покупатели поверили в свою безнаказанность
По итогам предыдущей сессии индекс S&P500 повысился на 0,25%. Котировки остановились на уровне 1808,23 пунктов.
Несмотря на то, что в среду индекс не переписал свои исторические максимумы, точка закрытия сессии была выше всех предыдущих. S&P 500 вплотную подобрался к важной зоне промежуточного сопротивления 1810-1820. Пока преодолевать эти высоты быки еще не начинали.
В ближайшей перспективе рост вполне может быть продолжен в рамках того долгосрочного восходящего тренда, в пределах которого мы находимся уже очень продолжительный период времени. Как мы уже ранее отмечали, преодоление зоны 1810-1820 откроет дорогу к финальному целевому диапазону сопротивления 1850-1870. Это, на мой взгляд, максимально возможная точка роста перед полноценной коррекцией. Более высоких уровней в перспективе ближайших месяцев ждать не стоит, так как сейчас мы уже находимся в самой финальной фазе роста и вскоре полномасштабное снижение неизбежно в независимости от того начнется ли снижение объемов QE или нет.
Но в то же время заметим, что точка отмены базового сценария роста находится на уровне 1775 (1750 для еще большей уверенности). Закрепление ниже этих отметок даст первый сигнал о развороте тренда.
В данный момент складывается очень опасное состояние «безнаказанности» покупателей. С учетом поддержки со стороны ФРС инвесторы уверовали в неотвратимость безграничного роста. Нет никакого страха перед потенциальным снижением. Аналитики повсеместно дают прогнозы о непрерывном подъеме рынка в 2014-2016 годах на 1900-2100-2200... Господа, хоть раз такие прогнозы сбывались? Практически никогда.
Очень часто весь этот хладнокровный оптимизм заканчивается мощным экспоненциальным ростом, после которого затянувшаяся тенденция завешается. Это прогноз естественно не следующей сессии, однако именно этот сценарий в текущей ситуации выглядит, как наиболее вероятный и «правильный». То есть перед разворотом тренда (коррекция как минимум на 10%) нам необходимо будет ускорение, и оно возможно как раз придется на цели в районе 1850-1875.
Напомню, что в США сегодня выходной - День Благодарения. Фьючерсы на индексы торгуются до 20:30 мск., Кроме того в пятницу (Black Friday) на американских биржах будет укороченный день, так что повышенной активности также ждать не стоит.
В данный момент фьючерсный контракт на SP500 торгуется с повышением на 0,10% около отметки 1806п.
Ближайшие уровни сопротивления: 1810-1815-1820 / 1850 / 1870-1875
Ближайшие уровни поддержки: 1774 / 1750 / 1730 / 1710 / 1695 / 1675
Индекс семейства S&P сектора Information Technology вырос вчера на 0,98%, возглавив рост, тогда как доминировали продавцы в энергетическом секторе (-0,71%) на фоне выхода данных от EIA об очередном росте запасов нефти в штатах, продолжающемся 10 недель подряд.
Помимо данных по запасам нефтепродуктов, обнародованная вчера статистика в некоторых аспектах указала на ряд позитивных тенденций, что усиливает ожидания начала сворачивания темпов покупок трежерис и ипотечных бумаг в преддверие декабрьского заседания, но не все так однозначно и пока инвесторы не интерпретируют данные сколь либо категорично, и в большей степени стоит ожидать влияния отчета по рынку труда за ноябрь. К слову сказать, вчера не лучшим образом прошел аукцион по продаже 7-летних трежерис, где соотношение спроса-преложения (bid-to-cover ) оказалось минимальным с 2009 года, составив 2,36.
Тем не менее, Минтруда вчера указало на снижение заявок на получение пособий по безработице до 316 тыс., тогда как ожидался рост до 330 тыс.
Университет Мичигана сообщил о росте потребительского доверия в ноябре согласно окончательным данным до 75,1 пункта с 73,2. Отметим, что предварительные данные указывали на продолжение снижения до 72 пунктов. Аналитики ожидали 73,5 пункта.
Отчет ISM по PMI Chicago за ноябрь в целом нес позитивный настрой, хотя индекс и снизился до 63 пунктов. Но снизился с 31-месячного максимума, в месяц, когда был shutdown. Комментарии экономистов к отчету, говорят о том, что ситуация оптимистичная.
В то же время Министверство торговли сообщило о снижении заказов на товары длительного пользования, которое даже превзошло консенсус прогноз. Продажи упали в октябре на 2%, ожидалось -1,9%. Между тем, предыдущее значение было пересмотрено с 3,7% до 4,1%. Заказы без учета самолетов и военного оборудования - индикатор капиталовложений бизнеса снизились на 1,2%.
В целом рынок продолжает удерживаться на исторических максимумах в преддверие начала сезона рождественских распродаж, который стартует уже сегодня ночью, плавно переходящей в «черную пятницу», день, когда статистически фиксируется пик продаж ритейлеров. Ввиду данных ожиданий не удивителен рост последних дней высокотехнологичного сектора, товары которого будут одним из приоритетных направлений покупок, причем значительная их доля осуществляется онлайн.
Исследовательская организация ComScore в текущем году ожидает роста онлайн-продаж в сезон скидок ноября-декабря до $48,1 млрд., то есть на 14%, что соответствует темпам роста аналогичного периода прошлого года.
Национальная федерация ритейлеров США (NRF) ожидает, что общие продажи в ноябре-декабре вырастут на 3,9% до $602,1 млрд,, против 3,5% в 2012-м году. Данный прогноз выше среднего фактического роста продаж за последние 10 лет, составляющего 3,3%.
Непосредственно в четверг американские площадки будут закрыты в связи с Днем благодарения, а пятничная сессия будет укороченной на 3 часа.
Индекс S&P500: Покупатели поверили в свою безнаказанность
По итогам предыдущей сессии индекс S&P500 повысился на 0,25%. Котировки остановились на уровне 1808,23 пунктов.
Несмотря на то, что в среду индекс не переписал свои исторические максимумы, точка закрытия сессии была выше всех предыдущих. S&P 500 вплотную подобрался к важной зоне промежуточного сопротивления 1810-1820. Пока преодолевать эти высоты быки еще не начинали.
В ближайшей перспективе рост вполне может быть продолжен в рамках того долгосрочного восходящего тренда, в пределах которого мы находимся уже очень продолжительный период времени. Как мы уже ранее отмечали, преодоление зоны 1810-1820 откроет дорогу к финальному целевому диапазону сопротивления 1850-1870. Это, на мой взгляд, максимально возможная точка роста перед полноценной коррекцией. Более высоких уровней в перспективе ближайших месяцев ждать не стоит, так как сейчас мы уже находимся в самой финальной фазе роста и вскоре полномасштабное снижение неизбежно в независимости от того начнется ли снижение объемов QE или нет.
Но в то же время заметим, что точка отмены базового сценария роста находится на уровне 1775 (1750 для еще большей уверенности). Закрепление ниже этих отметок даст первый сигнал о развороте тренда.
В данный момент складывается очень опасное состояние «безнаказанности» покупателей. С учетом поддержки со стороны ФРС инвесторы уверовали в неотвратимость безграничного роста. Нет никакого страха перед потенциальным снижением. Аналитики повсеместно дают прогнозы о непрерывном подъеме рынка в 2014-2016 годах на 1900-2100-2200... Господа, хоть раз такие прогнозы сбывались? Практически никогда.
Очень часто весь этот хладнокровный оптимизм заканчивается мощным экспоненциальным ростом, после которого затянувшаяся тенденция завешается. Это прогноз естественно не следующей сессии, однако именно этот сценарий в текущей ситуации выглядит, как наиболее вероятный и «правильный». То есть перед разворотом тренда (коррекция как минимум на 10%) нам необходимо будет ускорение, и оно возможно как раз придется на цели в районе 1850-1875.
Напомню, что в США сегодня выходной - День Благодарения. Фьючерсы на индексы торгуются до 20:30 мск., Кроме того в пятницу (Black Friday) на американских биржах будет укороченный день, так что повышенной активности также ждать не стоит.
В данный момент фьючерсный контракт на SP500 торгуется с повышением на 0,10% около отметки 1806п.
Ближайшие уровни сопротивления: 1810-1815-1820 / 1850 / 1870-1875
Ближайшие уровни поддержки: 1774 / 1750 / 1730 / 1710 / 1695 / 1675
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба