Итоги торгов 29.01:
Индекс ММВБ понизился на 0,45% до 1462,99п.
Индекс РТС понизился на 1,84% до 1308,00п.
Российский рынок в среду с самого открытия начал свое восстановительное движение, в рамках которого индексу ММВБ вплотную удалось приблизиться к круглой отметке 1500. Однако всплеск оптимизма продлился совсем недолго и всю вторую половину дня мы наблюдали за поступательными распродажами, вернувшими нас к ключевому уровню поддержки. Объемы торгов акциями в среду оказались рекордными для этого года и перевалили за 50 млрд.
Что касается долларового индекса РТС, то здесь мы видим, что котировки практически достигли наших среднесрочных целей, подобравшись к промежуточной области поддержки на 1290-1300. Это последние рубежи, которые могут выступить в качестве опоры и в случае их пробоя далее останется лишь самая важная область поддержки последних лет в районе 1200-1230.
Ключевым и самым ожидаемым событием прошедшей сессии стало заседание ФРС. По его итогам члены Комитета по открытым рынкам приняли решение о сокращении объема программы количественного смягчения еще на $10 млрд. Таким образом, ежемесячные покупки теперь в себя включают $35 млрд. трежерис и $30 млрд. ипотечных бумаг. Ключевая процентная ставка естественно была сохранена на прежнем уровне в 0-0,25%. Также было объявлено о том, что в США наблюдается определенное усиление роста экономической активности и ФРС продолжает следить за улучшением на рынке труда, несмотря даже на слабые декабрьские данные о занятости. Также напомню, что было принято решение о том, что председатель ФРС Бен Бернанке уходит в отставку. Его преемницей станет Джанет Йеллен.
Все решения американского регулятора совпали с предварительными ожиданиями аналитиков, так что экстремального роста волатильности по итогам объявления результатов заседания мы не увидели.
Тем не менее ситуация на западных фондовых площадках в среду продолжила развиваться по негативному сценарию. После непродолжительного отскока снижение индексов Европы и США снова стало актуальным. В данный момент существует множество мнений по поводу дальнейших перспектив индекса SnP 500, однако на мой взгляд, если в ближайшей перспективе не удастся вернуться к 1815, то нас будет ждать ускорение снижения и еще более серьезная волна распродаж.
Возвращаясь к российскому рынку, отметим, что закрытие вчерашней сессии по индексу ММВБ прошло ровно на нижней границе среднесрочного восходящего канала. Если котировки продолжат свое снижение, то последним сигнальным уровнем поддержки станет район 1440-1450, который отделяет от начала сценария значительно более масштабных распродаж.
Что касается ситуации на рынке черного золота, то все беды с рублем проходят на фоне абсолютного флэта в котировках нефти. Практически с самого начала января фьючерсы на североморскую Brent лишь болтаются в пределах очень узкого коридора. Снизу расположена поддержка на $105-106 за баррель, сверху сопротивление на $109-110.
Ну и в конце конечно же скажем несколько слов о валютном рынке. В среду продолжилась поступательная распродажа российского рубля. Еще в самом начале сессии среды казалось, что наконец-то мы увидим долгожданный рост национальной валюты, однако коррекционное движение оказалось совсем недолгим. Недавние рекордные интервенции ЦБ РФ были "съедены" рынком, и снижение рубля продолжилось. К текущему моменту пара USD/RUB успела выйти на новые максимумы и поднялась до уровня 35,20. Подобных высот мы не видели со времен кризиса 2008-2009 годов. С начала января рубль просел по отношению к доллару уже почти на 7%. Бивалютная корзина в свою очередь в среду снова пробивала верхнюю границу бивалютного коридора, что наверняка заставило ЦБ опять значительно увеличивать объем интервенций.
Сказать конкретно о том, когда же развернется рубль, очень сложно. Убежден, что точку слома тенденции роста сейчас можно только угадать, так как технические инструменты в текущей ситуации во многом потеряли свою полезность, ведь налицо панические настроения толпы.
Но в то же время отмечу, что среднесрочная картина по-прежнему отдает преимущество именно доллару против рубля. Да, в ближайшее время мы так или иначе увидим очень серьезный откат, однако это вряд ли в итоге избавит нас от достижения тех целей, которые мы ранее уже обозначали. В частности я сделал прогноз о том, что в этом году мы обновим исторический максимум по паре usd/rub, поднявшись выше 36,5. Сохраняю подобный взгляд.
Среди важной публикуемой статистики сегодня хочется выделить предварительные данные по изменению объема ВВП в США за четвертый квартал. Согласно прогнозам аналитиков, прирост ВВП составит 3,2%.
Внешний фон на данный момент складывается умеренно негативный. Американские площадки после нашего закрытия в среду еще немного снизились. Азиатские рынки сегодня торгуются на отрицательной территории. Фьючерс на SnP500 с утра падает на 0,13%, фьючерс на Brent в плюсе всего на 0,06%. С учетом результатов вечерней сессии можно предположить, что при сохранении текущего фона открытие торгов по ММВБ пройдет совсем недалеко от уровня закрытия среды.
Индекс ММВБ понизился на 0,45% до 1462,99п.
Индекс РТС понизился на 1,84% до 1308,00п.
Российский рынок в среду с самого открытия начал свое восстановительное движение, в рамках которого индексу ММВБ вплотную удалось приблизиться к круглой отметке 1500. Однако всплеск оптимизма продлился совсем недолго и всю вторую половину дня мы наблюдали за поступательными распродажами, вернувшими нас к ключевому уровню поддержки. Объемы торгов акциями в среду оказались рекордными для этого года и перевалили за 50 млрд.
Что касается долларового индекса РТС, то здесь мы видим, что котировки практически достигли наших среднесрочных целей, подобравшись к промежуточной области поддержки на 1290-1300. Это последние рубежи, которые могут выступить в качестве опоры и в случае их пробоя далее останется лишь самая важная область поддержки последних лет в районе 1200-1230.
Ключевым и самым ожидаемым событием прошедшей сессии стало заседание ФРС. По его итогам члены Комитета по открытым рынкам приняли решение о сокращении объема программы количественного смягчения еще на $10 млрд. Таким образом, ежемесячные покупки теперь в себя включают $35 млрд. трежерис и $30 млрд. ипотечных бумаг. Ключевая процентная ставка естественно была сохранена на прежнем уровне в 0-0,25%. Также было объявлено о том, что в США наблюдается определенное усиление роста экономической активности и ФРС продолжает следить за улучшением на рынке труда, несмотря даже на слабые декабрьские данные о занятости. Также напомню, что было принято решение о том, что председатель ФРС Бен Бернанке уходит в отставку. Его преемницей станет Джанет Йеллен.
Все решения американского регулятора совпали с предварительными ожиданиями аналитиков, так что экстремального роста волатильности по итогам объявления результатов заседания мы не увидели.
Тем не менее ситуация на западных фондовых площадках в среду продолжила развиваться по негативному сценарию. После непродолжительного отскока снижение индексов Европы и США снова стало актуальным. В данный момент существует множество мнений по поводу дальнейших перспектив индекса SnP 500, однако на мой взгляд, если в ближайшей перспективе не удастся вернуться к 1815, то нас будет ждать ускорение снижения и еще более серьезная волна распродаж.
Возвращаясь к российскому рынку, отметим, что закрытие вчерашней сессии по индексу ММВБ прошло ровно на нижней границе среднесрочного восходящего канала. Если котировки продолжат свое снижение, то последним сигнальным уровнем поддержки станет район 1440-1450, который отделяет от начала сценария значительно более масштабных распродаж.
Что касается ситуации на рынке черного золота, то все беды с рублем проходят на фоне абсолютного флэта в котировках нефти. Практически с самого начала января фьючерсы на североморскую Brent лишь болтаются в пределах очень узкого коридора. Снизу расположена поддержка на $105-106 за баррель, сверху сопротивление на $109-110.
Ну и в конце конечно же скажем несколько слов о валютном рынке. В среду продолжилась поступательная распродажа российского рубля. Еще в самом начале сессии среды казалось, что наконец-то мы увидим долгожданный рост национальной валюты, однако коррекционное движение оказалось совсем недолгим. Недавние рекордные интервенции ЦБ РФ были "съедены" рынком, и снижение рубля продолжилось. К текущему моменту пара USD/RUB успела выйти на новые максимумы и поднялась до уровня 35,20. Подобных высот мы не видели со времен кризиса 2008-2009 годов. С начала января рубль просел по отношению к доллару уже почти на 7%. Бивалютная корзина в свою очередь в среду снова пробивала верхнюю границу бивалютного коридора, что наверняка заставило ЦБ опять значительно увеличивать объем интервенций.
Сказать конкретно о том, когда же развернется рубль, очень сложно. Убежден, что точку слома тенденции роста сейчас можно только угадать, так как технические инструменты в текущей ситуации во многом потеряли свою полезность, ведь налицо панические настроения толпы.
Но в то же время отмечу, что среднесрочная картина по-прежнему отдает преимущество именно доллару против рубля. Да, в ближайшее время мы так или иначе увидим очень серьезный откат, однако это вряд ли в итоге избавит нас от достижения тех целей, которые мы ранее уже обозначали. В частности я сделал прогноз о том, что в этом году мы обновим исторический максимум по паре usd/rub, поднявшись выше 36,5. Сохраняю подобный взгляд.
Среди важной публикуемой статистики сегодня хочется выделить предварительные данные по изменению объема ВВП в США за четвертый квартал. Согласно прогнозам аналитиков, прирост ВВП составит 3,2%.
Внешний фон на данный момент складывается умеренно негативный. Американские площадки после нашего закрытия в среду еще немного снизились. Азиатские рынки сегодня торгуются на отрицательной территории. Фьючерс на SnP500 с утра падает на 0,13%, фьючерс на Brent в плюсе всего на 0,06%. С учетом результатов вечерней сессии можно предположить, что при сохранении текущего фона открытие торгов по ММВБ пройдет совсем недалеко от уровня закрытия среды.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба