Активируйте JavaScript для полноценного использования elitetrader.ru Проверьте настройки браузера.
Преобладают потоки капитала в «тихие гавани» » Элитный трейдер
Элитный трейдер
Искать автора

Преобладают потоки капитала в «тихие гавани»

26 сентября 2014 Swissquote Розенштрайх Петер
Рисковые настроения на мировых рынках слабые, что движет капитал в «тихие гавани» на азиатской сессии после вчерашнего снижения на фондовых рынках в США, произошедшего из-за технических данных. Азиатские фондовые рынки также несут потери, особенно австралийские и японские (-1,28% и -0,88%, соответственно). По слухам (источники ссылаются на веб-сайт российской Государственной Думы), в России готовится закон, который позволит устанавливать контроль над активами других государств, что не измененило негативных настроений. Инвесторы спорят, являются ли главными причинами этого снижения замедление роста или геополитические риски. Волатильность на фондовых и валютных рынках растет, а доходность облигаций снизилась. Даже недавно сдавшее позиции золото немного подросло до 1225 долларов за унцию. На валютных рынках доллар США продолжает пользоваться спросом, а валюты с высокой доходностью продаются. Курс евро к доллару торговался в пределах диапазона после вчерашнего резко снижения из-за того, что глава ЕЦБ Драги заявил, что нетрадиционные меры все еще остаются на повестке дня. Геополитические опасения, неясность региональных прогнозов роста и ожидания по смягчению политики ЕЦБ продолжают способствовать ослаблению евро. Сегодняшние данные по доверию потребителей в Германии, которые должны снизиться с 8,6 до 8,5, могут стать катализатором для дальнейшего снижения курса евро к доллару (однако, рынок по-прежнему больше сосредоточен на снижении среднесрочных прогнозов инфляции, чем на вопросах роста ВВП). Азиатские валюты получили сильный удар, индийская и индонезийская рупии и южнокорейский вон резко снизились из-за негативных региональных новостей о том, что парламент Индонезии прекратит прямые выборы должностных лиц. Среди валют развивающихся стран только рубль потерял больше, а курс доллара США к бразильскому реалу приближается к максимуму критического диапазона на отметке 2,34. В Японии базовая инфляция снизилась до 3,1% в годовом исчислении против 3,2%, ожидавшихся в августе. Рынок ожидал некоторого замедления, но его темп оказался немного быстрее, чем ожидалось. Теоретически, этот нисходящий тренд окажет некоторое давление на Банк Японии в пользу дальнейшего смягчения. Однако, существует мнение, что снижение инфляции будет продолжаться до октября. Побочный эффект для иены пока был ограниченным, также было замечено недостаточное предложение от потока в «тихие гавани». Однако, некоторая слабость иены была отмечена после того, как министр труда Шиозаки заявил, накануне требуемого пересмотра закона, что он будет продвигать реформы государственного пенсионного инвестиционного фонда.

Данные из США

По данным из США повышательный тренд продолжает крепнуть, что увеличивает ожидания в отношении того, что ФРС изменит свой тон на октябрьском заседании. Вчера предварительные данные по заказам на товары длительного пользования в США показали замедление, что дает многим возможность сомневаться в восстановлении роста в США. Однако, это снижение в целом ожидалось из-за большого увеличения заказов самолетов (22,6% в месячном исчислении в июле), а базовые данные по заказам и доставкам товаров длительного пользовании оказались крепкими. Недельные данные по заявкам на бирже труда оказались немного лучше чем ожидалось, что задает фон для прироста несельскохозяйственной занятости на следующей неделе, который должен составить около 250 тыс. рабочих мест. Инвесторы будут следить за сегодняшней окончательной оценкой ВВП США за 2 квартал; рынок ждет пересмотра в сторону увеличения до 4,6% по сравнению с предварительными данными в 4,2%. Наконец, консенсусный прогноз для окончательного Мичиганского индекса настроений потребителей составляет 84,6 при таком же предыдущем значении.

Преобладают потоки капитала в «тихие гавани»


EURUSD EUR/USD Пара тестирует зону значительной поддержки между 1,2755 и 1,2662. Краткосрочный импульс будет отрицательным, пока пара не преодолеет часовое сопротивление на отметке 1,2901 (максимум 23 сентября 2014 г.). Ближайшее сопротивление сосредоточено на уровне 1,2816 (минимум 22 сентября 2014 г.) В долгосрочной перспективе EUR/USD с мая 2014 г. находится в фазе понижения максимумов и минимумов. Зона поддержки между 1,2755 (минимум 9 июля 2013 г.) и 1,2662 (минимум 13 ноября 2012 г.) сейчас под угрозой. В дальнейшем можно прогнозировать ее пробитие сверху вниз. Ключевое сопротивление сосредоточено на отметке 1,2995 (максимум 16 сентября 2014 г.). Значительная поддержка также расположена на уровне 1,2043 (минимум 24 июля 2012 г.).

GBPUSD GBP/USD Пара пробила линию краткосрочного восходящего тренда, что указывает на краткосрочную фазу коррекции в районе поддержки 1,6162 (минимум 16 сентября 2014 г.). Пробитие часовой поддержки на отметке 1,6285 подтвердит этот сценарий. Часовое сопротивление сосредоточено на уровне 1,6416, ключевое сопротивление – на отметке 1,6525. В долгосрочной перспективе пара упала, достигнув уровня 4-летнего максимума. В результате образовалось значительное сопротивление на уровне 1,7192, преодоление которого в ближайшие месяцы кажется маловероятным. Следите за текущим восстановлением, оно может указывать на начало среднесрочной фазы консолидации. Поддержка расположена на уровнях 1,6052 и 1,5855 (минимум 12 ноября 2013 г.). Сопротивление сосредоточено на отметке 1,6644.

USDJPY USD/JPY Пара торгуется в боковом коридоре в районе основного сопротивления на уровне 110,66 (максимум 15 августа 2014 г.). Следите за горизонтальным диапазоном, заданным часовой поддержкой на отметке 108,26 и часовым сопротивлением на уровне 109,46. Часовая поддержка также расположена на уровне 107,39. В долгосрочной перспективе можно прогнозировать «бычью» динамику, пока ключевая поддержка 100,76 (минимум 4 февраля 2014 г.) выдерживает натиск. Обновление максимумов подтверждает повышательный тренд. Можно прогнозировать преодоление основного сопротивления 110,66 (максимум 15 августа 2008 г.). Сопротивление также расположено на уровне 114,66 (максимум 27 декабря 2007 г.).

USDCHF USD/CHF Пара преодолела значительное сопротивление на отметке 0,9456, однако образованная вчера большая верхняя тень (фигура «падающая звезда») указывает на рост понижательного давления. Часовая поддержка сейчас сосредоточена на уровнях 0,9433 (максимум 18 сентября 2014 г.) и 0,9353 (минимум 23 сентября 2014 г.). Часовое сопротивление расположено на отметке 0,9515 (максимум 25 сентября 2014 г.). В более долгосрочной перспективе технические индикаторы указывают на завершение длительной фазы коррекции, начавшейся в июле 2012 г. Значительное сопротивление на уровне 0,9456 (максимум 6 сентября 2013 г.) сейчас под угрозой. Сопротивление также сосредоточено на уровне 0,9751 (максимум 9 июля 2013 г.). Поддержка расположена на отметках 0,9301 (минимум 16 сентября 2014 г.) и 0,9176 (минимум 3 сентября 2014 г.).