12 апреля 2009 Альпари
Медведи по евро каждый день в течение 5 дней устанавливали новый минимум. Именно такое поведение евро меня заставило изменить прогноз (рис.4) с ростом на $1,6038 и остановиться на формировании треугольника. Этот прогноз временный, так как других более интересных альтернативных моделей не вижу. Перед пасхальными праздниками европейская валюта похудела почти на 400 пунктов. В пятницу финансовые рынки не работали, поэтому рынок в европейскую был очень спокойным, а неделя закрылась на отметке $1,3186 около линии LB. Теперь вспомним, как развивались события уходящей недели.
В пятницу 03.04.09 после публикации отчёта по рынку занятости в США, индекс доллара торговался на уровне 84,40 пунктов. Линия D3 перед выходными днями смогла удержать медведей от более глубокого отката. До 16:30 мск. курс EURUSD находился в боковом тренде, а после выхода данных по рынку труда снизился до $1,3364. Снижение было точно до расчётной цели по медвежьему сценарию, а помогли снизиться к $1,3364 кросс-курсы EURGBP и EURCAD. Курс EURUSD в пятницу закрылся около линии U3, поэтому ожидал, что в понедельник рынок отроется падением.
Рис.1 МА каналы для дневного графика
Но в понедельник утром под влиянием кроссов по йене пара EURUSD пошла по собственной дорожке и выросла до линии U4 – $1.3580. Откат до линии LB находился в допустимых пределах, но к закрытию европейской сессии неспособность оттолкнуться от линии LB привели к тому, что евробыки побежали с рынка. Курс EURUSD снизился до $1,3357, а во вторник на торгах в Азии падение продолжилось до линии D3 – $1,3321. На фоне снижения кроссов с евро, курс EURUSD в европейскую сессию снизился до линии D4 - $1,3262. Фундаментальных данных по Европе и США выходило мало в первой половине недели, поэтому падение EURUSD связываю с техническими факторами.
Рис.2 МА каналы для часового графика
В среду после снижения к $1,3147 пришлось отменить сценарий с ростом к $1,4550, а в конце недели отменил основной сценарий по росту к $1,6038. До открытия европейской сессии EURUSD держался в канале между D3 – D4. После достижения отметки $1,3147, в кроссах по евро резко изменилось настроение трейдеров, что они начали покупать европейскую валюту. Это сразу отразилось на основной паре, так как медведи начали закрывать короткие позиции, а быки отрывать длинные.
По итогам среды курс EURUSD вырос до $1,3307. Индекс доллара снизился к линии LB после публикации протоколов заседания ФРС США. ФРС США понизила свой экономический прогноз на 2009 год. В протоколе мартовского заседания ФРС говорится, что рост ВВП во втором полугодии будет нулевым, а в 2010 году очень медленным. В пересмотренном прогнозе отмечено, что значительный рост безработицы продолжится в начале будущего года, а затем безработица "остановится на высоком уровне на остальную часть года". Есть информация, что официальные данные по уровню безработицы в США подтасованы, а реальный уровень безработицы в США составляет 15.6% вместо 8.5%, как сообщили 03.04.09.
Рис.3 Кросс – курсы по европейской валюте
Показатель 8.5% включает только тех, кто сейчас не имеет работы и находится в поиске. Те же, кто бросил попытки найти работу, но все еще являются безработными, в официальной статистике не учитываются. Утверждать не буду, но по-моему пособие выплачивается тем, кто попал под сокращение не более 6 месяцев в размере 50-60% от средней зарплаты, а после 6 месяцев минимальный уровень пособия, но какой по деньгам не знаю. Это не точная информация. За Российскую статистику вообще молчу, так как наша статистка, точно неверная на все 1000%. Кому не хватает денег, встают в центр занятости и устраиваются без оформления на работу. Получают одновременно пособие и заработную плату. Но здесь есть риски, что работодатель не выплатит зарплату и настучит в Центр занятости. В последнем случае придётся вернуть пособие. Есть экономические показатели, но они так для отражения общей динамики и уверен, что ими манипулируют, чтобы не вызвать паники. В России банки пытаются спрятать плохую задолженность, иначе увеличатся резервные отчисления, а кому хочется из бизнеса выдёргивать деньги. Дырок много в законодательстве, поэтому многие пользуются этим, чтобы показать наилучшие показатели за квартал и год.
Рис.4 Недельный график
В среду сформировалась модель к развороту и когда в четверг цена поднялась до 1,3334, то даже мыслей не было, что европейская валюта вновь снизится. По прогнозу снижение рассматривал, но на рынке преобладали бычьи настроения. День вообще получился очень интересным, так как европейская валюта своим снижением спровоцировала других участников в других парах покупать доллар США. Вообще не понятно, кто на что реагировал, но реакция участников рынка была неоднозначная. Несмотря на рост котировок акций, склонность к риску заметно снизилась.
Росту американских акций способствовали данные по числу первичных заявок на пособие по безработице, которые продемонстрировали улучшение, а также отчёт по торговому балансу США, согласно которого дефицит внешней торговли товарами и услугами в феврале сократился до 25,97 млрд долларов против пересмотренного январского показателя 36,20 млрд долларов. Первоначально сообщалось, что в январе дефицит составил 36,03 млрд долларов.
Рост доллара США ещё можно связать с длительными пасхальными праздниками, так как в пятницу в США, Европе, Канаде, Швейцарии и Британии рынки по случаю Страстной Пятницы не работали. В понедельник 13 числа отдыхают Австралия, Европа, Швейцария и Великобритания.
Рис.5 Анализ времени
На европейской сессии в четверг курс EURUSD вырос до отметки $1,3334 и после неудачного прорыва быки сдались. Почему сдались мне не совсем понятно. Выше я уже сказал. С одной стороны на продажу евро могли подтолкнуть кроссы, в которых начали продавать евро, а поводом для продажи евро могла выступить информация, что банк Barclays продаст свое подразделение по управлению биржевыми фондами iShares за 4,4 млрд фунтов. Это сообщение могло оказать влияние на трейдеров, которые понимая, что в пятницу выходной день начали в спешке закрывать длинные позиции. Если смотреть на фунт, то он снизился несильно. По итогам торгов курс EURUSD выполнил цель по отменённому прогнозу $1,3125.
В пятницу утром на азиатской сессии цена снизилась до 1,3089, но так как в этот день многие рынки были закрыты, то рассматривал в течение дня флэт. Обзора по европейской сессии не было. Если посмотреть на пятничный прогноз, то EURUSD прошёлся по зелёному сценарию.
Рис.6 Астрологические события
Переходим к графическому анализу.
Рис. 1 – В понедельник быки не смогли пройти линию U4 и за пять торговых дней от $1,3580 пара отскочила вниз к $1,3089. Закрепиться выше скоростной линии веера 61.8% быкам не удалось, поэтому ключевая поддержка находится по линии LB – 1.3004. Этот уровень поддерживается ещё и линией веера в 50%. На прошлой неделе я ожидал роста до 1,3870, но рост остановился на 1,3580 и итоге получился отскок к 1,3089. Теперь смотрим, что с индикаторами. Для начала посмотрите на модель от 1,3737. Чёткая тройка + к этому можно добавить и то, что за пять дней падения Стохастик вернулся к нижней границе и сигнализирует о готовности на дневном графике покупать европейскую валюту. Т.е. быки во вторник способны переломить нисходящую тенденцию. Почему во вторник? Потому что в понедельник Европа отдыхает.
Рис. 2 – Но что можно ожидать от рынка в понедельник? Резкие колебания возможны утром на азиатской сессии и в американскую сессию. Я же склоняюсь к тому, что в Азию не должно быть резких колебаний и рынок в спящем состоянии будет находиться до открытия американской сессии, а возможно и до вторника. Не исключаю и варианта очень резких колебаний, если рынок доберётся до стопов. Здесь не важно до чьих быков или медведей. На тонком рынке движение может получиться очень сильным. Прогноз смотрите на графике.
Рис. 3 – Кросс пары по евро почти все находятся у балансовой линии, а значит, новая неделька будет интересной.
Рис. 4 – В прошлом обзоре я написал: «…Модельный вариант интересный, но фундаментально не поддерживается. Для начала пусть дойдут до 1,4550 и пробьют этот уровень, а то есть высокие риски, что начнём формировать треугольник, после которого можем глубоко просесть вниз. Треугольник пугаться не надо, это лишь возможность подключать флэтовые стратегии…»
Как только курс EURUSD снизился до 1,3147, я отменил все сценарии. На рисунке 6 я давно начал рисовать треугольник, поэтому он сейчас основной сценарий. К тому же если посмотреть на недельные индикаторы, то европейской валюте в ближайшие недели стоит пережить стрессовый период. Почему стрессовый? Потому что она в течение месяца будет находиться под сильным давлением недельного таймфрейма. За счёт того, что на дневном графике (рис.1) индикаторы разгружены, быки могут подняться до линии сопротивления 1,4280, но и до этого уровня можем не дотянуть. Может желание у быков есть подняться к 1,4200, но активности не вижу. Отменил прогноз и потому, что быки не вписались в расписание по времени. Слишком долго готовились.
Рис. 5 – На этом графике всё без изменения, но стоит присмотреть к 15-16 апреля (среда-четверг).
Рис. 6 – Волновая формация в виде тройки, о которой я говорил в комментариях к рисунку 1 не кстати, так как для треугольника выбиваемся по времени. То, что не вписываемся по времени, может указывать на то, что кроме треугольника может быть и другая формация. Однозначно есть другие варианты, но остановлюсь пока на треугольнике. Итак, на рис.1 по индикаторам запас для роста сейчас хороший. Планетарная связка из Нептуна, Юпитера, Марса и Сатурна будет оказывать поддержку быкам, но если она будет пробита, то буду уже готов к падению до нижней границы треугольника 1,2480
https://alpari.com/ru (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
В пятницу 03.04.09 после публикации отчёта по рынку занятости в США, индекс доллара торговался на уровне 84,40 пунктов. Линия D3 перед выходными днями смогла удержать медведей от более глубокого отката. До 16:30 мск. курс EURUSD находился в боковом тренде, а после выхода данных по рынку труда снизился до $1,3364. Снижение было точно до расчётной цели по медвежьему сценарию, а помогли снизиться к $1,3364 кросс-курсы EURGBP и EURCAD. Курс EURUSD в пятницу закрылся около линии U3, поэтому ожидал, что в понедельник рынок отроется падением.
Рис.1 МА каналы для дневного графика
Но в понедельник утром под влиянием кроссов по йене пара EURUSD пошла по собственной дорожке и выросла до линии U4 – $1.3580. Откат до линии LB находился в допустимых пределах, но к закрытию европейской сессии неспособность оттолкнуться от линии LB привели к тому, что евробыки побежали с рынка. Курс EURUSD снизился до $1,3357, а во вторник на торгах в Азии падение продолжилось до линии D3 – $1,3321. На фоне снижения кроссов с евро, курс EURUSD в европейскую сессию снизился до линии D4 - $1,3262. Фундаментальных данных по Европе и США выходило мало в первой половине недели, поэтому падение EURUSD связываю с техническими факторами.
Рис.2 МА каналы для часового графика
В среду после снижения к $1,3147 пришлось отменить сценарий с ростом к $1,4550, а в конце недели отменил основной сценарий по росту к $1,6038. До открытия европейской сессии EURUSD держался в канале между D3 – D4. После достижения отметки $1,3147, в кроссах по евро резко изменилось настроение трейдеров, что они начали покупать европейскую валюту. Это сразу отразилось на основной паре, так как медведи начали закрывать короткие позиции, а быки отрывать длинные.
По итогам среды курс EURUSD вырос до $1,3307. Индекс доллара снизился к линии LB после публикации протоколов заседания ФРС США. ФРС США понизила свой экономический прогноз на 2009 год. В протоколе мартовского заседания ФРС говорится, что рост ВВП во втором полугодии будет нулевым, а в 2010 году очень медленным. В пересмотренном прогнозе отмечено, что значительный рост безработицы продолжится в начале будущего года, а затем безработица "остановится на высоком уровне на остальную часть года". Есть информация, что официальные данные по уровню безработицы в США подтасованы, а реальный уровень безработицы в США составляет 15.6% вместо 8.5%, как сообщили 03.04.09.
Рис.3 Кросс – курсы по европейской валюте
Показатель 8.5% включает только тех, кто сейчас не имеет работы и находится в поиске. Те же, кто бросил попытки найти работу, но все еще являются безработными, в официальной статистике не учитываются. Утверждать не буду, но по-моему пособие выплачивается тем, кто попал под сокращение не более 6 месяцев в размере 50-60% от средней зарплаты, а после 6 месяцев минимальный уровень пособия, но какой по деньгам не знаю. Это не точная информация. За Российскую статистику вообще молчу, так как наша статистка, точно неверная на все 1000%. Кому не хватает денег, встают в центр занятости и устраиваются без оформления на работу. Получают одновременно пособие и заработную плату. Но здесь есть риски, что работодатель не выплатит зарплату и настучит в Центр занятости. В последнем случае придётся вернуть пособие. Есть экономические показатели, но они так для отражения общей динамики и уверен, что ими манипулируют, чтобы не вызвать паники. В России банки пытаются спрятать плохую задолженность, иначе увеличатся резервные отчисления, а кому хочется из бизнеса выдёргивать деньги. Дырок много в законодательстве, поэтому многие пользуются этим, чтобы показать наилучшие показатели за квартал и год.
Рис.4 Недельный график
В среду сформировалась модель к развороту и когда в четверг цена поднялась до 1,3334, то даже мыслей не было, что европейская валюта вновь снизится. По прогнозу снижение рассматривал, но на рынке преобладали бычьи настроения. День вообще получился очень интересным, так как европейская валюта своим снижением спровоцировала других участников в других парах покупать доллар США. Вообще не понятно, кто на что реагировал, но реакция участников рынка была неоднозначная. Несмотря на рост котировок акций, склонность к риску заметно снизилась.
Росту американских акций способствовали данные по числу первичных заявок на пособие по безработице, которые продемонстрировали улучшение, а также отчёт по торговому балансу США, согласно которого дефицит внешней торговли товарами и услугами в феврале сократился до 25,97 млрд долларов против пересмотренного январского показателя 36,20 млрд долларов. Первоначально сообщалось, что в январе дефицит составил 36,03 млрд долларов.
Рост доллара США ещё можно связать с длительными пасхальными праздниками, так как в пятницу в США, Европе, Канаде, Швейцарии и Британии рынки по случаю Страстной Пятницы не работали. В понедельник 13 числа отдыхают Австралия, Европа, Швейцария и Великобритания.
Рис.5 Анализ времени
На европейской сессии в четверг курс EURUSD вырос до отметки $1,3334 и после неудачного прорыва быки сдались. Почему сдались мне не совсем понятно. Выше я уже сказал. С одной стороны на продажу евро могли подтолкнуть кроссы, в которых начали продавать евро, а поводом для продажи евро могла выступить информация, что банк Barclays продаст свое подразделение по управлению биржевыми фондами iShares за 4,4 млрд фунтов. Это сообщение могло оказать влияние на трейдеров, которые понимая, что в пятницу выходной день начали в спешке закрывать длинные позиции. Если смотреть на фунт, то он снизился несильно. По итогам торгов курс EURUSD выполнил цель по отменённому прогнозу $1,3125.
В пятницу утром на азиатской сессии цена снизилась до 1,3089, но так как в этот день многие рынки были закрыты, то рассматривал в течение дня флэт. Обзора по европейской сессии не было. Если посмотреть на пятничный прогноз, то EURUSD прошёлся по зелёному сценарию.
Рис.6 Астрологические события
Переходим к графическому анализу.
Рис. 1 – В понедельник быки не смогли пройти линию U4 и за пять торговых дней от $1,3580 пара отскочила вниз к $1,3089. Закрепиться выше скоростной линии веера 61.8% быкам не удалось, поэтому ключевая поддержка находится по линии LB – 1.3004. Этот уровень поддерживается ещё и линией веера в 50%. На прошлой неделе я ожидал роста до 1,3870, но рост остановился на 1,3580 и итоге получился отскок к 1,3089. Теперь смотрим, что с индикаторами. Для начала посмотрите на модель от 1,3737. Чёткая тройка + к этому можно добавить и то, что за пять дней падения Стохастик вернулся к нижней границе и сигнализирует о готовности на дневном графике покупать европейскую валюту. Т.е. быки во вторник способны переломить нисходящую тенденцию. Почему во вторник? Потому что в понедельник Европа отдыхает.
Рис. 2 – Но что можно ожидать от рынка в понедельник? Резкие колебания возможны утром на азиатской сессии и в американскую сессию. Я же склоняюсь к тому, что в Азию не должно быть резких колебаний и рынок в спящем состоянии будет находиться до открытия американской сессии, а возможно и до вторника. Не исключаю и варианта очень резких колебаний, если рынок доберётся до стопов. Здесь не важно до чьих быков или медведей. На тонком рынке движение может получиться очень сильным. Прогноз смотрите на графике.
Рис. 3 – Кросс пары по евро почти все находятся у балансовой линии, а значит, новая неделька будет интересной.
Рис. 4 – В прошлом обзоре я написал: «…Модельный вариант интересный, но фундаментально не поддерживается. Для начала пусть дойдут до 1,4550 и пробьют этот уровень, а то есть высокие риски, что начнём формировать треугольник, после которого можем глубоко просесть вниз. Треугольник пугаться не надо, это лишь возможность подключать флэтовые стратегии…»
Как только курс EURUSD снизился до 1,3147, я отменил все сценарии. На рисунке 6 я давно начал рисовать треугольник, поэтому он сейчас основной сценарий. К тому же если посмотреть на недельные индикаторы, то европейской валюте в ближайшие недели стоит пережить стрессовый период. Почему стрессовый? Потому что она в течение месяца будет находиться под сильным давлением недельного таймфрейма. За счёт того, что на дневном графике (рис.1) индикаторы разгружены, быки могут подняться до линии сопротивления 1,4280, но и до этого уровня можем не дотянуть. Может желание у быков есть подняться к 1,4200, но активности не вижу. Отменил прогноз и потому, что быки не вписались в расписание по времени. Слишком долго готовились.
Рис. 5 – На этом графике всё без изменения, но стоит присмотреть к 15-16 апреля (среда-четверг).
Рис. 6 – Волновая формация в виде тройки, о которой я говорил в комментариях к рисунку 1 не кстати, так как для треугольника выбиваемся по времени. То, что не вписываемся по времени, может указывать на то, что кроме треугольника может быть и другая формация. Однозначно есть другие варианты, но остановлюсь пока на треугольнике. Итак, на рис.1 по индикаторам запас для роста сейчас хороший. Планетарная связка из Нептуна, Юпитера, Марса и Сатурна будет оказывать поддержку быкам, но если она будет пробита, то буду уже готов к падению до нижней границы треугольника 1,2480
https://alpari.com/ru (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу