17 января 2024 Велес Капитал Кожухова Елена
Российский рынок акций в среду к окончанию основных торгов не показал единой динамики. Индекс Мосбиржи к 18:40 мск вырос менее чем на 0,1%, до 3182,22 пункта, чувствуя себя более уверенно благодаря динамике отдельных эмитентов и рубля. Индекс РТС упал на 1,07%, до 1129,16 пункта.
Рубль на Мосбирже к вечеру ускорил отступление от достигнутых в течение недели максимумов с июля и терял около 1% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 88,80 руб, 96,50 руб и 12,20 руб соответственно.
Эмитенты
В лидерах роста к завершению сессии пребывали расписки РусАгро (+3,77%), бумаги М. Видео (+3,02%), обыкновенные акции Ростелекома (+2,03%), котировки Совкомфлота (+1,70%), привилегированные акции Транснефти (+1,17%), обыкновенные и привилегированные акции Сбербанка (+0,8% по обоим типам бумаг).
Расписки РусАгро в среду выросли без очевидных фундаментальных драйверов.
Акции М. Видео в этом году пытаются сломить долгосрочный нисходящий тренд без конкретных новостей.
Бумаги Совкомфлота повышались на фоне продолжения кризиса в Красном море и перспективы дальнейшего роста стоимости морских перевозок.
Президент Ростелекома Михаил Осеевский в среду сообщил о том, что выручка компании в 2023 году превысила 700 млрд руб, при этом по итогам 2022 года этот показатель составил 627,1 млрд руб. На данный момент известны финансовые результаты Ростелекома за 3-й квартал 2023 года, согласно которым чистая прибыль за отчетный период подскочила на 58% г/г, до 13,56 млрд руб. Таким образом, можно говорить о вероятности привлекательных дивидендных выплат Ростелекома по итогам всего 2023 года. Напомним, что по итогам 2022 года доходность дивидендов Ростелекома по двум типам акций оказалась одной из самых высоких на рынке и составила около 7%.
Сбербанк в среду отчитался о рекордной чистой прибыли по РСБУ за прошлый год в размере 1,493 трлн руб при рентабельности капитала 24,7%. Инвесторы частично заложили в цены сильные результаты кредитора, но все же оба типа акций в ожидании объявления о высоких годовых дивидендах продолжают смотреть в район 300 руб.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали расписки TCS Group (-2,45%), привилегированные акции Мечела (-1,49%), расписки Глобалтранса (-1,36%), бумаги Черкизово (-1,31%), акции Эн+ Групп (-1,17%), котировки Селигдара (-0,99%).
Расписки TCS Group продолжали отступление от локальных максимумов в преддверии редомициляции в Россию и возможного «навеса» бумаг.
По акциям Глобалтранса, Мечела, Селигдара и других эмитентов продолжалась фиксация прибыли после повышения в предыдущие сессии.
Внешний фон: умеренно негативный
Биржи США: умеренно негативный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с понижением трех основных индексов на 0,1-1,2% во главе с высокотехнологичным Nasdaq. Доходность 10-летних гособлигаций США вновь поднялась выше 4% в результате ослабления ожиданий смягчения политики ФРС в ближайшие месяцы после очередных данных по американской экономике. Так, темпы роста розничных продаж в декабре ускорились с 0,3% до 0,6% м/м, а промышленного производства – замедлились с 0,2% до 0,1% м/м, но все же оказались лучше прогнозов неизменности показателя. Экономика США, таким образом, все еще демонстрирует устойчивость в условиях высоких процентных ставок.
Биржи Европы: негативный настрой. Торги в Европе к вечеру проходили со снижением индекса Euro Stoxx 50 примерно на 1,3%, который ускорил падение на фоне продолжения продаж в США. В четверг в регионе будут опубликованы протоколы заседания ЕЦБ, а также состоится выступление главы ЕЦБ Лагард. Тем временем рост окончательного индекса потребительских цен еврозоны в декабре был подтвержден на уровне 2,9% г/г против 2,4% месяцем ранее, а потребительская инфляция Великобритании за аналогичный период неожиданно ускорилась до 4% г/г. Статистика подчеркнула преждевременность надежд на скорое снижение процентных ставок ЕЦБ.
Нефтяной рынок: умеренно негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению сессии в РФ теряли около 1,5%, отступив от минимумов дня. В целом в последние сессии на рынке нефти по-прежнему не наблюдается значимых ценовых изменений, а ОПЕК в своем ежемесячном отчете в среду сохранила прогноз по росту спроса на нефть в этом году на уровне 2,25 млн барр/день. Глава саудовской Saudi Aramco, в то же время, ожидает увеличения спроса на 1,5 млн барр/день. Инвесторы по-прежнему игнорируют риски, исходящие от ситуации в Красном море, обращая основное внимание на перспективы более ограниченного спроса в том числе в Китае, а в четверг будут оценивать ежемесячный отчет МЭА и еженедельные данные Минэнерго США (ожидается сокращение запасов нефти на 2,4 млн при увеличении запасов нефтепродуктов на 2,2 млн баррелей).
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки в середине недели оставались в фазе ухода от риска. Судя по поступающим макроэкономическим данным и комментариям представителей центральных банков, снижение процентных ставок в западных экономиках придется отложить как минимум до 2-го полугодия, что умеренно негативно для золота и акций, а также краткосрочно позитивно для доллара. Индексы Мосбиржи и РТС по итогам сессии не показали единой динамики, реагируя на курс рубля и корпоративные факторы. Сбербанк подтвердил свою силу по итогам 2023 года и, соответственно, перспективу высоких дивидендов. Надежды на привлекательные итоговые выплаты также усилились в отношении Ростелекома.
События дня:
· ежемесячный отчет МЭА по рынку нефти (11.00 мск)
· протоколы заседания ЕЦБ (15.30 мск)
· число закладок новых домов, число разрешений на строительство в США в декабре (15.30 мск)
· торговый баланс России (16.00 мск)
· еженедельные данные по обращениям за пособиями по безработице в США (16.30 мск)
· индекс производственной активности ФРБ Филадельфии в январе (16.30 мск)
· выступление главы ЕЦБ Лагард (18.15 мск)
· отчет Минэнерго США о запасах нефти и нефтепродуктов (19.00 мск)
· Всемирный экономический форум в Давосе
· квартальные результаты KeyCorp, American Airlines
http://www.veles-capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Рубль на Мосбирже к вечеру ускорил отступление от достигнутых в течение недели максимумов с июля и терял около 1% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 88,80 руб, 96,50 руб и 12,20 руб соответственно.
Эмитенты
В лидерах роста к завершению сессии пребывали расписки РусАгро (+3,77%), бумаги М. Видео (+3,02%), обыкновенные акции Ростелекома (+2,03%), котировки Совкомфлота (+1,70%), привилегированные акции Транснефти (+1,17%), обыкновенные и привилегированные акции Сбербанка (+0,8% по обоим типам бумаг).
Расписки РусАгро в среду выросли без очевидных фундаментальных драйверов.
Акции М. Видео в этом году пытаются сломить долгосрочный нисходящий тренд без конкретных новостей.
Бумаги Совкомфлота повышались на фоне продолжения кризиса в Красном море и перспективы дальнейшего роста стоимости морских перевозок.
Президент Ростелекома Михаил Осеевский в среду сообщил о том, что выручка компании в 2023 году превысила 700 млрд руб, при этом по итогам 2022 года этот показатель составил 627,1 млрд руб. На данный момент известны финансовые результаты Ростелекома за 3-й квартал 2023 года, согласно которым чистая прибыль за отчетный период подскочила на 58% г/г, до 13,56 млрд руб. Таким образом, можно говорить о вероятности привлекательных дивидендных выплат Ростелекома по итогам всего 2023 года. Напомним, что по итогам 2022 года доходность дивидендов Ростелекома по двум типам акций оказалась одной из самых высоких на рынке и составила около 7%.
Сбербанк в среду отчитался о рекордной чистой прибыли по РСБУ за прошлый год в размере 1,493 трлн руб при рентабельности капитала 24,7%. Инвесторы частично заложили в цены сильные результаты кредитора, но все же оба типа акций в ожидании объявления о высоких годовых дивидендах продолжают смотреть в район 300 руб.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали расписки TCS Group (-2,45%), привилегированные акции Мечела (-1,49%), расписки Глобалтранса (-1,36%), бумаги Черкизово (-1,31%), акции Эн+ Групп (-1,17%), котировки Селигдара (-0,99%).
Расписки TCS Group продолжали отступление от локальных максимумов в преддверии редомициляции в Россию и возможного «навеса» бумаг.
По акциям Глобалтранса, Мечела, Селигдара и других эмитентов продолжалась фиксация прибыли после повышения в предыдущие сессии.
Внешний фон: умеренно негативный
Биржи США: умеренно негативный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с понижением трех основных индексов на 0,1-1,2% во главе с высокотехнологичным Nasdaq. Доходность 10-летних гособлигаций США вновь поднялась выше 4% в результате ослабления ожиданий смягчения политики ФРС в ближайшие месяцы после очередных данных по американской экономике. Так, темпы роста розничных продаж в декабре ускорились с 0,3% до 0,6% м/м, а промышленного производства – замедлились с 0,2% до 0,1% м/м, но все же оказались лучше прогнозов неизменности показателя. Экономика США, таким образом, все еще демонстрирует устойчивость в условиях высоких процентных ставок.
Биржи Европы: негативный настрой. Торги в Европе к вечеру проходили со снижением индекса Euro Stoxx 50 примерно на 1,3%, который ускорил падение на фоне продолжения продаж в США. В четверг в регионе будут опубликованы протоколы заседания ЕЦБ, а также состоится выступление главы ЕЦБ Лагард. Тем временем рост окончательного индекса потребительских цен еврозоны в декабре был подтвержден на уровне 2,9% г/г против 2,4% месяцем ранее, а потребительская инфляция Великобритании за аналогичный период неожиданно ускорилась до 4% г/г. Статистика подчеркнула преждевременность надежд на скорое снижение процентных ставок ЕЦБ.
Нефтяной рынок: умеренно негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению сессии в РФ теряли около 1,5%, отступив от минимумов дня. В целом в последние сессии на рынке нефти по-прежнему не наблюдается значимых ценовых изменений, а ОПЕК в своем ежемесячном отчете в среду сохранила прогноз по росту спроса на нефть в этом году на уровне 2,25 млн барр/день. Глава саудовской Saudi Aramco, в то же время, ожидает увеличения спроса на 1,5 млн барр/день. Инвесторы по-прежнему игнорируют риски, исходящие от ситуации в Красном море, обращая основное внимание на перспективы более ограниченного спроса в том числе в Китае, а в четверг будут оценивать ежемесячный отчет МЭА и еженедельные данные Минэнерго США (ожидается сокращение запасов нефти на 2,4 млн при увеличении запасов нефтепродуктов на 2,2 млн баррелей).
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки в середине недели оставались в фазе ухода от риска. Судя по поступающим макроэкономическим данным и комментариям представителей центральных банков, снижение процентных ставок в западных экономиках придется отложить как минимум до 2-го полугодия, что умеренно негативно для золота и акций, а также краткосрочно позитивно для доллара. Индексы Мосбиржи и РТС по итогам сессии не показали единой динамики, реагируя на курс рубля и корпоративные факторы. Сбербанк подтвердил свою силу по итогам 2023 года и, соответственно, перспективу высоких дивидендов. Надежды на привлекательные итоговые выплаты также усилились в отношении Ростелекома.
События дня:
· ежемесячный отчет МЭА по рынку нефти (11.00 мск)
· протоколы заседания ЕЦБ (15.30 мск)
· число закладок новых домов, число разрешений на строительство в США в декабре (15.30 мск)
· торговый баланс России (16.00 мск)
· еженедельные данные по обращениям за пособиями по безработице в США (16.30 мск)
· индекс производственной активности ФРБ Филадельфии в январе (16.30 мск)
· выступление главы ЕЦБ Лагард (18.15 мск)
· отчет Минэнерго США о запасах нефти и нефтепродуктов (19.00 мск)
· Всемирный экономический форум в Давосе
· квартальные результаты KeyCorp, American Airlines
http://www.veles-capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter