7 сентября 2010 Финмаркет
Единой динамики в корпоративном секторе российского долгового рынка во вторник не сложится из-за разнонаправленных внешних и внутренних факторов, считают эксперты.
С одной стороны, большинство фондовых индексов Азии снижается в ходе торгов во вторник, лидерами падения выступают японские автоконцерны на фоне укрепления иены, которое приводит к снижению выручки экспортеров за рубежом. Между тем акции производителей стали Азиатско-Тихоокеанского региона дорожают благодаря $50-миллиардной программе инвестиций в инфраструктуру, предложенной президентом США Бараком Обамой, и росту цен на сталь в Китае.
С другой стороны, объем рублевой ликвидности в банковском секторе продолжает увеличиваться, поддерживая на низком уровне ставки денежного рынка, тем самым стимулируя покупки долговых инструментов.
На утро вторника уровень рублевой ликвидности коммерческих банков на корсчетах и депозитах в ЦБ РФ вырос на 29,1 млрд рублей - до 1149,8 млрд рублей. Остатки на корсчетах выросли на 62,7 млрд рублей, составив 505 млрд рублей, депозиты коммерческих банков в Банке России снизились на 33,6 млрд рублей - до 644,8 млрд рублей. При этом ЦБ РФ 7 сентября должен будет предоставить банковскому сектору ликвидность в объеме 183,2 млрд рублей.
На первичном рынке во вторник три эмитента предложат инвесторам четыре выпуска облигаций общим объемом 18 млрд рублей, что снизит интерес инвесторов к вторичным торгам.
ОАО "Якутскэнерго" (РТС: YAEN) начнет размещение биржевых облигаций серии БО-01 на 3 млрд рублей. Оно будет проходить в форме аукциона по определению ставки 1-го купона облигаций. Ставки 2-6 купонов приравнены к ставке первого купона. Срок обращения выпуска - 3 года
ОАО "Мечел" (РТС: MTLR) также разместит облигаций 13-й и 14-й серий объемом 5 млрд рублей каждая. Ставка первого купона облигаций обоих серий установлена по итогам закрытия книги заявок на уровне 10% годовых при первоначальном диапазоне 9,75-10,5% годовых. По 10-летним облигациям будет объявлена 5-летняя оферта на досрочный выкуп.
ЗАО "ЮниКредит Банк" 7 сентября планирует начать размещение облигаций серии 05 объемом 5 млрд рублей. Ставка первого купона облигаций определена по итогам book building в размере 7,5% годовых. Ориентир ставки купона облигаций находился в диапазоне 7-7,5% годовых, что соответствует доходности 7,12-7,64% годовых к 3-летней оферте. По 5-летним облигациям будут выплачиваться полугодовые купоны.
В понедельник из-за крайне низкой торговой активности на рынке еврооблигаций и выходного дня в США на российском долговом рынке царило спокойствие, цены большинства выпусков колебались около уровней закрытия пятницы без ярко выраженной динамики.
Ценовой индекс IFX-Cbonds-P по итогам торгов 6 сентября опустился на 0,05%, составив 111,61 пункта, а индекс полной доходности IFX-Cbonds (за счет накопленного купонного дохода за выходные) подрос на 0,03% - до 286,35 пункта.
Среди лидеров по оборотам по итогам дня небольшой рост цены показали выпуски "АИЖК-12" (+0,64%), "ВБД ПП-3" (+0,53%), "Копейка БО-1" (+0,16%), "ХКФБ-7" (+0,16%), "МТС-5" (+0,14%), "Сибметинвест-2" (+0,15%). В то же время снижение цены показали "Трансконтейнер-2" (-0,79%), "ВК-Инвест-1" (-0,56%), "РЖД-6" (-0,24%), "РСХБ-9" (-0,25%), "АФК Система-3" (-0,24%), "Башнефть (РТС: BANE) -3" (-0,21%).
Среди корпоративных событий минувшего дня можно отметить сообщение о том, что ОАО "Вимм-Билль-Данн Продукты Питания" (РТС: WBDF) в пятницу, 3 сентября, приобрело у инвесторов в рамках оферты 2,15 млн облигаций 3-й серии. Таким образом, эмитент потратил около 2,15 млрд рублей на выкуп 43% выпуска объемом 5 млрд рублей.
Кроме того, банк "Московское ипотечное агентство" (РТС: MIAB) (МИА) в понедельник приобрел у инвесторов в рамках оферты 52 тыс. облигаций 3-й серии, потратив около 52 млн рублей на выкуп 3,5% выпуска объемом 1,5 млрд рублей.
Банк "Зенит" (РТС: ZENT) в этот день открыл книгу заявок инвесторов на приобретение биржевых облигаций серии БО-02 объемом 5 млрд рублей. Ориентир ставки 1-го купона облигаций находится в диапазоне 7,75-8% годовых, что соответствует доходности в размере 7,9-8,16% годовых к 2-летней оферте. Размещение бумаг по открытой подписке на ФБ ММВБ назначено на 22 сентября. Срок обращения выпуска - 3 года.
http://www.finmarket.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
С одной стороны, большинство фондовых индексов Азии снижается в ходе торгов во вторник, лидерами падения выступают японские автоконцерны на фоне укрепления иены, которое приводит к снижению выручки экспортеров за рубежом. Между тем акции производителей стали Азиатско-Тихоокеанского региона дорожают благодаря $50-миллиардной программе инвестиций в инфраструктуру, предложенной президентом США Бараком Обамой, и росту цен на сталь в Китае.
С другой стороны, объем рублевой ликвидности в банковском секторе продолжает увеличиваться, поддерживая на низком уровне ставки денежного рынка, тем самым стимулируя покупки долговых инструментов.
На утро вторника уровень рублевой ликвидности коммерческих банков на корсчетах и депозитах в ЦБ РФ вырос на 29,1 млрд рублей - до 1149,8 млрд рублей. Остатки на корсчетах выросли на 62,7 млрд рублей, составив 505 млрд рублей, депозиты коммерческих банков в Банке России снизились на 33,6 млрд рублей - до 644,8 млрд рублей. При этом ЦБ РФ 7 сентября должен будет предоставить банковскому сектору ликвидность в объеме 183,2 млрд рублей.
На первичном рынке во вторник три эмитента предложат инвесторам четыре выпуска облигаций общим объемом 18 млрд рублей, что снизит интерес инвесторов к вторичным торгам.
ОАО "Якутскэнерго" (РТС: YAEN) начнет размещение биржевых облигаций серии БО-01 на 3 млрд рублей. Оно будет проходить в форме аукциона по определению ставки 1-го купона облигаций. Ставки 2-6 купонов приравнены к ставке первого купона. Срок обращения выпуска - 3 года
ОАО "Мечел" (РТС: MTLR) также разместит облигаций 13-й и 14-й серий объемом 5 млрд рублей каждая. Ставка первого купона облигаций обоих серий установлена по итогам закрытия книги заявок на уровне 10% годовых при первоначальном диапазоне 9,75-10,5% годовых. По 10-летним облигациям будет объявлена 5-летняя оферта на досрочный выкуп.
ЗАО "ЮниКредит Банк" 7 сентября планирует начать размещение облигаций серии 05 объемом 5 млрд рублей. Ставка первого купона облигаций определена по итогам book building в размере 7,5% годовых. Ориентир ставки купона облигаций находился в диапазоне 7-7,5% годовых, что соответствует доходности 7,12-7,64% годовых к 3-летней оферте. По 5-летним облигациям будут выплачиваться полугодовые купоны.
В понедельник из-за крайне низкой торговой активности на рынке еврооблигаций и выходного дня в США на российском долговом рынке царило спокойствие, цены большинства выпусков колебались около уровней закрытия пятницы без ярко выраженной динамики.
Ценовой индекс IFX-Cbonds-P по итогам торгов 6 сентября опустился на 0,05%, составив 111,61 пункта, а индекс полной доходности IFX-Cbonds (за счет накопленного купонного дохода за выходные) подрос на 0,03% - до 286,35 пункта.
Среди лидеров по оборотам по итогам дня небольшой рост цены показали выпуски "АИЖК-12" (+0,64%), "ВБД ПП-3" (+0,53%), "Копейка БО-1" (+0,16%), "ХКФБ-7" (+0,16%), "МТС-5" (+0,14%), "Сибметинвест-2" (+0,15%). В то же время снижение цены показали "Трансконтейнер-2" (-0,79%), "ВК-Инвест-1" (-0,56%), "РЖД-6" (-0,24%), "РСХБ-9" (-0,25%), "АФК Система-3" (-0,24%), "Башнефть (РТС: BANE) -3" (-0,21%).
Среди корпоративных событий минувшего дня можно отметить сообщение о том, что ОАО "Вимм-Билль-Данн Продукты Питания" (РТС: WBDF) в пятницу, 3 сентября, приобрело у инвесторов в рамках оферты 2,15 млн облигаций 3-й серии. Таким образом, эмитент потратил около 2,15 млрд рублей на выкуп 43% выпуска объемом 5 млрд рублей.
Кроме того, банк "Московское ипотечное агентство" (РТС: MIAB) (МИА) в понедельник приобрел у инвесторов в рамках оферты 52 тыс. облигаций 3-й серии, потратив около 52 млн рублей на выкуп 3,5% выпуска объемом 1,5 млрд рублей.
Банк "Зенит" (РТС: ZENT) в этот день открыл книгу заявок инвесторов на приобретение биржевых облигаций серии БО-02 объемом 5 млрд рублей. Ориентир ставки 1-го купона облигаций находится в диапазоне 7,75-8% годовых, что соответствует доходности в размере 7,9-8,16% годовых к 2-летней оферте. Размещение бумаг по открытой подписке на ФБ ММВБ назначено на 22 сентября. Срок обращения выпуска - 3 года.
http://www.finmarket.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу