РЫНКИ АМЕРИКИ
ЗНАЧЕНИЯ ИНДЕКСОВ США на закрытии:
DJ вырос на 0,36% до 12491,60
S&P 500 вырос на 0,31% до 1317,72
NASDAQ вырос на 0,54% до 2796,92
После трех дней заметного падения американские индексы сделали небольшую паузу на торгах среды, закрыв сессию в умеренном плюсе, благодаря привычному спасителю бычьих позиций - главе ФРС США Б.Бернанке. Президент Феда вчера отчитывался за прошедшие полгода перед финансовым комитетом Палаты Представителей Конгресса США. В ходе своего выступления Бернанке дал понять, что Федеральная резервная система готова предпринять шаги по дальнейшему смягчению монетарной политики в случае ухудшения ситуации. "Не исключено, что недавний экономический спад может продлиться дольше, чем ожидалось, и что дефляционные риски повысились, подразумевая необходимость в дополнительных мерах поддержки", - заявил глава регулятора. Кроме того, он отметил, что программа QE2 была эффективной как в плане стимулирования экономической активности, так и относительно снижения стоимости госзаймов. Однако если взглянуть на доходности американских гособлигаций можно заметить несколько иную картину. Показатель доходности резко стал набирать обороты непосредственно в ноябре прошлого года, и только сейчас по 2-летним облигациям он вернулся к ноябрьским уровням, по бумагам с более далекими сроками кривая так и не достигла уровней запуска QE2.
Тем не менее, в моменте рынки ликовали, индекс S&P500 достиг отметки в 1330 пунктов, но пыл покупателей вновь охладили действия рейтинговых агентств. Так, Fitch понизило кредитный рейтинг Греции на четыре ступени в иностранной и национальной валюте до «CCC» с «B+», в связи с отсутствием новой финансируемой и заслуживающей доверия программы помощи от ЕС и МВФ.
Более того, после закрытия торгов на Wall Street, Moody''s Investors Service сообщило, что поместило кредитный рейтинг правительства США на уровне ААА на пересмотр с возможностью понижения. По мнению специалистов Moody''s вероятность дефолта по облигациям США низка, однако она уже не является «минимальной». Агентство также поместило в список на пересмотр с возможностью понижения рейтинги финансовых институтов, напрямую связанных с правительством, включая ипотечных гигантов Fannie Mae и Freddie Mac.
Что касается статистики, вчера были данные по динамике импортных цен, которые соответствовали словам Бернанке о росте дефляционных рисков - в июне цены на импорт снизились на 0,5%, хотя аналитики ожидали еще больше снижения на 0,6%. Сегодня будет опубликованы данные по еще одному инфляционному показателю индексу цен производителей, по которому также ожидается снижение. После вчерашнего выступления главы ФРС резко повысилась вероятность того, что данные по таким показателям как розничные продажи, безработица и др. будут отыгрываться от обратного, в том смысле, что слабые результаты дают повод к QE3, но в то же время, маловероятно, что сильные цифры приведут к продажам. Таким образом, надеется на статистику медведям в ближайшее время не стоит.
Однако у продавцов есть и другие факторы для продаж. В частности пятый день подряд обновляет исторические максимумы доходность греческих двухлетних облигаций, зафиксировав в среду экстремум на уровне 32,613. Тот же показатель набирает обороты по 10-летним облигациям Ирландии - максимум на 14,389. Заметно подскочила доходность французских 10-летних бондов, вернувшись к майским уровням на 3,589.
Нельзя не упомянуть об еще одном важном моменте - проходящем сезоне отчетностей в штатах, который пока вызывает мало эмоций. Однако как раз сегодня инвесторы обратят свой взор в сторону корпоративного сегмента, ввиду того, что в четверг свои отчеты за II квартал 2011 года предоставят JPMorgan Chase и Google, прогнозы по прибыли на акцию для которых составляют $1,2-1,21 и $7,83-7,86 соответственно
РЫНОК НЕФТИ: Вернулся к двухмесячным максимумам
Нефть марки Brent подорожала на 0.6% до $118.5 за баррель
Нефть марки WTI подорожала на 0.4% до $97.8 за баррель
В деталях:
После небольшого снижения нефтяной рынок продолжил расти, вернувшись к предыдущим максимумам начала июля. Марка Brent поднялась до $119 за баррель, WTI - в моменте до $99. Спрэд между марками по-прежнему составляет стабильные $20 за баррель.
Поводом для новых покупок стало заявление председателя ФРС Бена Бернанке о том, что ФРС США готов предпринять дополнительные меры стимулирования, включая начало очередного раунда выкупа гособлигаций, если экономика окажется под угрозой нового спада. После этого цены снова на мировых рынках снова начали расти. Но после этого агентство Moody''s заявило, что поставило рейтинг США на пересмотр с возможностью понижения. На этом весь позитив инвесторов быстро улетучился. Продажи снова вернулись на рынки.
Также были обнародованы данные по коммерческим запасам сырой нефти в США. Цифры уменьшились на 3,12 млн барр. при прогнозах снижения на 1,8 млн барр. Кроме того, накануне Международное энергетическое агентство в своем на ежемесячном отчете опубликовало, что ожидает спроса на нефть в 2012 году на уровне 91 млн баррелей в сутки. Прогноз спроса на нефть в 2011 году составляет 89,5 млн баррелей в сутки, что на 1,7% выше показателя за 2010 году.
После небольшого отката назад нефтяной рынок снова направился вверх, возвращаясь к максимумам последних двух месяцев. Марка Brent снова протестировала сопротивление в районе $120 за баррель. Но сегодня с утра снижение с макисмумов продолжается, нефть дешевеет еще на треть процента
Металлы: Стратегия по золоту себя оправдывает
"То, чего мы ждем – повышение лимита госдолга. И нам без разницы, каким путем они к этому придут", - сказал Стивен Гесс, старший кредитный менеджер Moody’s в Нью-Йорке, комментируя постановку рейтинга США на пересмотр с негативным прогнозом. На таком «радостном» событии курс доллара начал снижаться по отношению к евро – теперь обе валюты, фактически, соревнуются в скорости падения. Сырьевые рынки на это реагируют соответственным образом.
Сразу хочу отметить рост драгоценных металлов: золото выстрелило вверх на 1,17%, подорожав до $1584. Серебро прибавило 5,55% закрывшись по 38,15$. Если все будет продолжаться такими темпами, то локальный таргет будет достигнут достаточно быстро. Это естественно, очень хорошо, но есть пара замечаний по дальнейшему развитию событий. Действия Moody’s оказывают дополнительное давление на сенаторов США и подталкивают их к принятию решения. То, что политические торги по планке продолжатся какое-то время сомнений нет, но поздно или (!) рано планка будет повышена. С очень высокой долей вероятности техдефолта не допустят. Как только это случится – спадет огромное психологическое давление с рынков, доллар моментально улетит вверх. Соответственно, большой привет золоту, серебру и остальным commodities…
Теперь, о том, как можно избежать убытков, если вы последовали рекомендации купить золото от $1550. Во-первых, очень пристально отслеживать ситуацию с лимитом госдолга – как только проскочит сообщение о том, что официальное решение принято, сразу позицию ликвидировать. Во-вторых, постепенно подтягивать стопы ближе к текущей цене. В-третьих, Барак Обама планирует пригласить сенаторов в Кемп Дэвид на выходных для еще одной попытки прийти к взаимопониманию по лимиту. Т.е., скорее всего до выходных резких движений со стороны США не произойдет.
В сухом остатке: внимательно следим за новостным фоном из администрации президента США и готовимся закрыть длинную позицию по золоту ближе к концу торгов пятницы. По меди короткую позицию продолжаем держать.
По итогам торгов (перед открытием РФ):
Никель: $23975/т. (+1,40%)
Медь: $9737/т. (-0,68%)
Алюминий: $2513/т. (+0,76%)
Золото: $1584/тр. унц. (+1,17%)
Серебро: $38,15/тр. унц. (+5,55%)
Палладий: $781,55/тр. унц. (+1,92%)
Платина: $1767,5/тр. унц. (+1,46%)
Справка:
1 фунт = 453,592 гр.
1 тр. унц. = 31,1035 гр.
COMEX - Commodity Exchange of N. Y.
NYMEX - N. Y. Merchantile Exchange
LME - London Metal Exchange
Азиатские рынки: Moody''s грозится стать вторым, после китайской Dagong
Гонконгский Hang Seng -0,76%
Корейский Kospi -1,08%
Японский Nikkei -0,7%
Шанхайский SSE +0,14%
Четверг для фондовых индексов Азиатско-Тихоокеанского региона проходит преимущественно с негативной динамикой, и причиной тому, в очередной раз, выступило агентство Moody''s. На этот раз под ударом оказались американские облигации, однако дело ограничилось лишь переводом в список на пересмотр с возможностью понижения, несмотря на то, что чуть больше двух недель отделяют США от возможного технического дефолта. Стоит отметить, что китайское рейтинговое агентство Dagong Global Credit Rating Co. еще в 2010 году понизило суверенный кредитный рейтинг США. Слова Б. Бернанке, о готовности ФРС возобновить программу «количественного смягчения» в случае необходимости, не оказали на азиатские рынки такого влияния, как на западные (индекс S&P вырос на 0,31%.)
В стране восходящего солнца продолжается политическая борьба, нынешний премьер-министр должен уйти в отставку в ближайшее время, по ожиданиям в августе, на фоне требований данного шага гражданами Японии, неудовлетворенными действиями текущих властей. Один из кандидатов на освобождающийся пост премьера - Сумио Мабучи, специальный советник нынешнего премьера Наото Кана, заявил о необходимости национализировать ядерную энергетику в стране, так как для частных операторов это слишком большое бремя. Акции Tokyo Electric Power, оператора аварийной АЭС «Фукусима-1», растут на 2,9%. Лучше рынка на торгах в Токио выглядит производитель титана Toho Titanium (+3,1%), после того, как банк Mitsubishi UFJ Financial Group (-1%) повысил рекомендацию по компании в связи с восстановлением спроса на титан. Слабеющий доллар вывод японскую йену на новый максимум, пара торгуется на уровне 78,5.
В КНР на заявление Moody''s снижением реагируют банки, Bank of China (-2,2%), China Construction Bank (-1,5%), China Merchants Bank (-1,1%). Также в Поднебесной снижаются котировки авиаперевозчиков из-за вновь растущих цен на бензин, Air China теряет 1% капитализации, China Eastern Airlines (-0,8%), Hainan Airlines (-0,7%). Еще одним лидером снижения является производитель одежды Esprit Holdings, теряющий на торгах в Гонконге более 3%.
Вслед за японским ЦБ, без изменения ключевую ставку оставил корейский Центральный Банк, на уровне 3,25, однако данное решение было ожидаемым и особого влияния на рынок не оказало.
ЗНАЧЕНИЯ ИНДЕКСОВ США на закрытии:
DJ вырос на 0,36% до 12491,60
S&P 500 вырос на 0,31% до 1317,72
NASDAQ вырос на 0,54% до 2796,92
После трех дней заметного падения американские индексы сделали небольшую паузу на торгах среды, закрыв сессию в умеренном плюсе, благодаря привычному спасителю бычьих позиций - главе ФРС США Б.Бернанке. Президент Феда вчера отчитывался за прошедшие полгода перед финансовым комитетом Палаты Представителей Конгресса США. В ходе своего выступления Бернанке дал понять, что Федеральная резервная система готова предпринять шаги по дальнейшему смягчению монетарной политики в случае ухудшения ситуации. "Не исключено, что недавний экономический спад может продлиться дольше, чем ожидалось, и что дефляционные риски повысились, подразумевая необходимость в дополнительных мерах поддержки", - заявил глава регулятора. Кроме того, он отметил, что программа QE2 была эффективной как в плане стимулирования экономической активности, так и относительно снижения стоимости госзаймов. Однако если взглянуть на доходности американских гособлигаций можно заметить несколько иную картину. Показатель доходности резко стал набирать обороты непосредственно в ноябре прошлого года, и только сейчас по 2-летним облигациям он вернулся к ноябрьским уровням, по бумагам с более далекими сроками кривая так и не достигла уровней запуска QE2.
Тем не менее, в моменте рынки ликовали, индекс S&P500 достиг отметки в 1330 пунктов, но пыл покупателей вновь охладили действия рейтинговых агентств. Так, Fitch понизило кредитный рейтинг Греции на четыре ступени в иностранной и национальной валюте до «CCC» с «B+», в связи с отсутствием новой финансируемой и заслуживающей доверия программы помощи от ЕС и МВФ.
Более того, после закрытия торгов на Wall Street, Moody''s Investors Service сообщило, что поместило кредитный рейтинг правительства США на уровне ААА на пересмотр с возможностью понижения. По мнению специалистов Moody''s вероятность дефолта по облигациям США низка, однако она уже не является «минимальной». Агентство также поместило в список на пересмотр с возможностью понижения рейтинги финансовых институтов, напрямую связанных с правительством, включая ипотечных гигантов Fannie Mae и Freddie Mac.
Что касается статистики, вчера были данные по динамике импортных цен, которые соответствовали словам Бернанке о росте дефляционных рисков - в июне цены на импорт снизились на 0,5%, хотя аналитики ожидали еще больше снижения на 0,6%. Сегодня будет опубликованы данные по еще одному инфляционному показателю индексу цен производителей, по которому также ожидается снижение. После вчерашнего выступления главы ФРС резко повысилась вероятность того, что данные по таким показателям как розничные продажи, безработица и др. будут отыгрываться от обратного, в том смысле, что слабые результаты дают повод к QE3, но в то же время, маловероятно, что сильные цифры приведут к продажам. Таким образом, надеется на статистику медведям в ближайшее время не стоит.
Однако у продавцов есть и другие факторы для продаж. В частности пятый день подряд обновляет исторические максимумы доходность греческих двухлетних облигаций, зафиксировав в среду экстремум на уровне 32,613. Тот же показатель набирает обороты по 10-летним облигациям Ирландии - максимум на 14,389. Заметно подскочила доходность французских 10-летних бондов, вернувшись к майским уровням на 3,589.
Нельзя не упомянуть об еще одном важном моменте - проходящем сезоне отчетностей в штатах, который пока вызывает мало эмоций. Однако как раз сегодня инвесторы обратят свой взор в сторону корпоративного сегмента, ввиду того, что в четверг свои отчеты за II квартал 2011 года предоставят JPMorgan Chase и Google, прогнозы по прибыли на акцию для которых составляют $1,2-1,21 и $7,83-7,86 соответственно
РЫНОК НЕФТИ: Вернулся к двухмесячным максимумам
Нефть марки Brent подорожала на 0.6% до $118.5 за баррель
Нефть марки WTI подорожала на 0.4% до $97.8 за баррель
В деталях:
После небольшого снижения нефтяной рынок продолжил расти, вернувшись к предыдущим максимумам начала июля. Марка Brent поднялась до $119 за баррель, WTI - в моменте до $99. Спрэд между марками по-прежнему составляет стабильные $20 за баррель.
Поводом для новых покупок стало заявление председателя ФРС Бена Бернанке о том, что ФРС США готов предпринять дополнительные меры стимулирования, включая начало очередного раунда выкупа гособлигаций, если экономика окажется под угрозой нового спада. После этого цены снова на мировых рынках снова начали расти. Но после этого агентство Moody''s заявило, что поставило рейтинг США на пересмотр с возможностью понижения. На этом весь позитив инвесторов быстро улетучился. Продажи снова вернулись на рынки.
Также были обнародованы данные по коммерческим запасам сырой нефти в США. Цифры уменьшились на 3,12 млн барр. при прогнозах снижения на 1,8 млн барр. Кроме того, накануне Международное энергетическое агентство в своем на ежемесячном отчете опубликовало, что ожидает спроса на нефть в 2012 году на уровне 91 млн баррелей в сутки. Прогноз спроса на нефть в 2011 году составляет 89,5 млн баррелей в сутки, что на 1,7% выше показателя за 2010 году.
После небольшого отката назад нефтяной рынок снова направился вверх, возвращаясь к максимумам последних двух месяцев. Марка Brent снова протестировала сопротивление в районе $120 за баррель. Но сегодня с утра снижение с макисмумов продолжается, нефть дешевеет еще на треть процента
Металлы: Стратегия по золоту себя оправдывает
"То, чего мы ждем – повышение лимита госдолга. И нам без разницы, каким путем они к этому придут", - сказал Стивен Гесс, старший кредитный менеджер Moody’s в Нью-Йорке, комментируя постановку рейтинга США на пересмотр с негативным прогнозом. На таком «радостном» событии курс доллара начал снижаться по отношению к евро – теперь обе валюты, фактически, соревнуются в скорости падения. Сырьевые рынки на это реагируют соответственным образом.
Сразу хочу отметить рост драгоценных металлов: золото выстрелило вверх на 1,17%, подорожав до $1584. Серебро прибавило 5,55% закрывшись по 38,15$. Если все будет продолжаться такими темпами, то локальный таргет будет достигнут достаточно быстро. Это естественно, очень хорошо, но есть пара замечаний по дальнейшему развитию событий. Действия Moody’s оказывают дополнительное давление на сенаторов США и подталкивают их к принятию решения. То, что политические торги по планке продолжатся какое-то время сомнений нет, но поздно или (!) рано планка будет повышена. С очень высокой долей вероятности техдефолта не допустят. Как только это случится – спадет огромное психологическое давление с рынков, доллар моментально улетит вверх. Соответственно, большой привет золоту, серебру и остальным commodities…
Теперь, о том, как можно избежать убытков, если вы последовали рекомендации купить золото от $1550. Во-первых, очень пристально отслеживать ситуацию с лимитом госдолга – как только проскочит сообщение о том, что официальное решение принято, сразу позицию ликвидировать. Во-вторых, постепенно подтягивать стопы ближе к текущей цене. В-третьих, Барак Обама планирует пригласить сенаторов в Кемп Дэвид на выходных для еще одной попытки прийти к взаимопониманию по лимиту. Т.е., скорее всего до выходных резких движений со стороны США не произойдет.
В сухом остатке: внимательно следим за новостным фоном из администрации президента США и готовимся закрыть длинную позицию по золоту ближе к концу торгов пятницы. По меди короткую позицию продолжаем держать.
По итогам торгов (перед открытием РФ):
Никель: $23975/т. (+1,40%)
Медь: $9737/т. (-0,68%)
Алюминий: $2513/т. (+0,76%)
Золото: $1584/тр. унц. (+1,17%)
Серебро: $38,15/тр. унц. (+5,55%)
Палладий: $781,55/тр. унц. (+1,92%)
Платина: $1767,5/тр. унц. (+1,46%)
Справка:
1 фунт = 453,592 гр.
1 тр. унц. = 31,1035 гр.
COMEX - Commodity Exchange of N. Y.
NYMEX - N. Y. Merchantile Exchange
LME - London Metal Exchange
Азиатские рынки: Moody''s грозится стать вторым, после китайской Dagong
Гонконгский Hang Seng -0,76%
Корейский Kospi -1,08%
Японский Nikkei -0,7%
Шанхайский SSE +0,14%
Четверг для фондовых индексов Азиатско-Тихоокеанского региона проходит преимущественно с негативной динамикой, и причиной тому, в очередной раз, выступило агентство Moody''s. На этот раз под ударом оказались американские облигации, однако дело ограничилось лишь переводом в список на пересмотр с возможностью понижения, несмотря на то, что чуть больше двух недель отделяют США от возможного технического дефолта. Стоит отметить, что китайское рейтинговое агентство Dagong Global Credit Rating Co. еще в 2010 году понизило суверенный кредитный рейтинг США. Слова Б. Бернанке, о готовности ФРС возобновить программу «количественного смягчения» в случае необходимости, не оказали на азиатские рынки такого влияния, как на западные (индекс S&P вырос на 0,31%.)
В стране восходящего солнца продолжается политическая борьба, нынешний премьер-министр должен уйти в отставку в ближайшее время, по ожиданиям в августе, на фоне требований данного шага гражданами Японии, неудовлетворенными действиями текущих властей. Один из кандидатов на освобождающийся пост премьера - Сумио Мабучи, специальный советник нынешнего премьера Наото Кана, заявил о необходимости национализировать ядерную энергетику в стране, так как для частных операторов это слишком большое бремя. Акции Tokyo Electric Power, оператора аварийной АЭС «Фукусима-1», растут на 2,9%. Лучше рынка на торгах в Токио выглядит производитель титана Toho Titanium (+3,1%), после того, как банк Mitsubishi UFJ Financial Group (-1%) повысил рекомендацию по компании в связи с восстановлением спроса на титан. Слабеющий доллар вывод японскую йену на новый максимум, пара торгуется на уровне 78,5.
В КНР на заявление Moody''s снижением реагируют банки, Bank of China (-2,2%), China Construction Bank (-1,5%), China Merchants Bank (-1,1%). Также в Поднебесной снижаются котировки авиаперевозчиков из-за вновь растущих цен на бензин, Air China теряет 1% капитализации, China Eastern Airlines (-0,8%), Hainan Airlines (-0,7%). Еще одним лидером снижения является производитель одежды Esprit Holdings, теряющий на торгах в Гонконге более 3%.
Вслед за японским ЦБ, без изменения ключевую ставку оставил корейский Центральный Банк, на уровне 3,25, однако данное решение было ожидаемым и особого влияния на рынок не оказало.
http://bcs-express.ru/ Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба