29 января 2013 РБК | ОАО "Газпром" | Сбербанк (SBER) | ГМК НорНикель | Роснефть Минеева Юлия, Звягинцев Максим
Во вторник, 29 января, торги на российском рынке акций открылись снижением цен большинства ликвидных бумаг. Внешний новостной фон, сформировавшийся к утру, можно охарактеризовать как нейтральный. Накануне американские фондовые индексы завершили сессию разнонаправленно, при этом на рынок оказывали влияние смешанные факторы. С одной стороны, объем заказов на товары длительного пользования в декабре в США увеличился на 4,6% при ожиданиях роста на 1,9%, а объем заказов без учета транспорта - на 1,3%, также превзойдя прогнозы. Кроме того, в целом неплохой оказалась отчетность компании Caterpillar. С другой стороны, индекс незавершенных сделок по продаже домов за декабрь неожиданно упал на 4,3%, что несколько подпортило настроение игрокам. Уже после закрытия торгов квартальную отчетность опубликовала Yahoo!, результаты оказались сильными - выручка и прибыль компании превысили средние прогнозы.
Во вторник с утра фьючерсы на индексы США демонстрировали умеренный прирост. На азиатских фондовых биржах доминировал позитивный настрой. Промышленные металлы на текущий момент преимущественно прибавляют в стоимости. Незначительно дорожает и нефть - на 11:30 мск котировки мартовского фьючерса на марку Brent изменялись около отметки 113,54 долл./барр.
Что же касается российского рынка акций, то после негативного открытия торгов инвесторы предприняли попытку отыграть утренние потери, так что через некоторое время оба российских индекса сумели выбраться на положительную территорию. Правда, РТС в "плюсе" все же не удержался. В результате к 12:30 мск он снизился до 1634,16 пункта (-0,08%), индекс ММВБ прибавил 0,06%, достигнув 1563,9 пункта, а RTS Standard вырос до 10626,54 пункта (+0,14%). Общий объем торгов на Московской Бирже к указанному времени составил 148,57 млрд руб.
Основным ориентиром для инвесторов станет корпоративная отчетность
По словам аналитиков компании "Атон", оптимистичные настроения в Азии и продолжение роста цен на нефть во вторник вполне могут вывести российский рынок в небольшой "плюс", однако покупки от текущих уровней игрокам по мере роста перекупленности становится делать все сложнее. Стоит помнить, что основные мировые биржи уже довольно давно готовы к началу коррекции и ждут лишь соответствующих фундаментальных поводов. Значит, "быкам" стоит быть предельно осторожными, но не торопиться с закрытием позиций до появления негативных сигналов, подчеркнули эксперты. В свою очередь аналитики ИК "Велес Капитал" не ожидают продолжения опережающего роста российского рынка во вторник. Основным ориентиром для инвесторов станет корпоративная отчетность (будут опубликованы результаты Ford, Pfizer, U.S.Steel, DR Horton, Eli Lilly и др.). По мнению специалистов, определенное влияние на настрой инвесторов может оказать и публикация данных об индексе уверенности потребителей в США за январь. Также инвесторы будут ждать результатов заседания ФРС. Рынки опасаются намеков на приближение сроков окончания программ стимулирования, тем не менее, несмотря на позитивные сдвиги, риски для экономики сохраняются и уровни безработицы и инфляции еще далеки от целевых, добавили экономисты.
Динамику лучше рынка во вторник в целом демонстрирует энергетический сектор: к 12:30 мск Холдинг МРСК вырос на 1,91%, ФСК ЕЭС - на 1,38%, "РусГидро" - на 1,73%, МОЭСК - на 0,79%, "Интер РАО" - на 0,07%, а "Мосэнерго" снизилось на 0,88%. Накануне компания "РусГидро" представила операционные результаты за 2012г. Как подчеркнули аналитики "Уралсиб Кэпитал", в IV квартале 2012г. она произвела 22,5 ГВт энергии, что предполагает рост на 26,7% в годовом выражении. Благодаря необычно большому объему выработки в прошлом квартале (без учета "РАО ЭС Востока") по итогам 2012г. она составила 81,1 ГВт-ч (рост на 5,4% в годовом сопоставлении). По мнению экспертов, сильные операционные результаты "РусГидро" положительно скажутся на цене ее акций. Однако гораздо большее значение для компании в настоящее время имеет оценка активов (включая "Иркутскэнерго") в рамках планируемой допэмиссии, проведение которой должно быть одобрено советом директоров на заседании 29 января. Специалисты считают, что основным катализатором роста котировок компании остаются условия приобретения пакета "Иркутскэнерго" объемом 40%, а также подробности дальнейшего обмена активами с "ЕвроСибЭнерго".
Тем временем операционные результаты за 2012г. другого игрока сектора, "Мосэнерго", в целом совпали с рыночными ожиданиями. Генерация электроэнергии компанией составила 61,3 ГВт (снижение на 5,1% в годовом выражении), что соответствует прогнозу руководства, представленному в ноябре прошлого года. Производство теплоэнергии достигло 68,4 Гкал (рост на 3% относительно 2011г.) и превзошло оценку компании на 1,6%. По словам аналитиков "Уралсиб Кэпитал", результаты "Мосэнерго" в целом совпадают с ожиданиями рынка и вряд ли повлияют на динамику котировок компании.
В металлургическом сегменте рынка пока нет единой динамики: к 12:30 мск "Норникель" подешевел на 0,08%, "Северсталь" - на 1,13%, ММК подорожал на 0,59%, НЛМК - на 0,59%. "Полюс Золото" к указанному времени прибавило в цене 1,79%.
Нет единодушия пока и среди банковских бумаг: к 12:30 мск обыкновенные акции Сбербанка прибавили в стоимости 1,02%, привилегированные - 0,58%, ВТБ просел на 0,2%.
Разнонаправленно торгуются во вторник и телекомы: к 12:30 мск обыкновенные акции "Ростелекома" подорожали на 0,8%, привилегированные - на 0,39%, а бумаги МТС подешевели на 0,04%.
В понедельник нефть выросла в цене. По мнению аналитиков компании "Атон", поддержку котировкам оказали сильные данные о динамике заказов на товары длительного пользования в США в декабре, а также заявления ОПЕК о сбалансированности нефтяного рынка. С технической точки зрения в краткосрочном периоде основной тренд ценам по-прежнему задают "быки", однако необходимо помнить о нахождении котировок марки WTI в зоне перекупленности и опасности коррекции с достигнутых вершин, подчеркнули специалисты. На текущий момент нефть незначительно дорожает, однако акции российских нефтегазовых компаний пока снижаются в цене. Так, ЛУКОЙЛ к 12:30 мск просел на 0,25%, "Роснефть" - на 0,53%, "Сургутнефтегаз" - на 0,36%, "Татнефть" - на 0,24%, "Газпром нефть" - на 0,48%, привилегированные бумаги "Транснефти" - на 0,12%, Газпром - на 0,23%, НОВАТЭК - на 0,3%.
Рынок РФ на этой неделе будет идти за мировыми площадками с оглядкой на сырьевые биржи
С точки зрения экспертов, в фокусе внимания игроков в ближайшие дни будет находиться заседание ФРС США. Как отметил директор аналитического департамента ИФК "Алемар" Василий Конузин, динамику торгов в ближайшие дни определят статистика, выходящая в США, и заседание американского регулятора. Индексы в США и Европе торгуются у многолетних максимумов. Более того, Dow Jones и S&P близки к тому, чтобы побить исторические рекорды. Вполне возможно, что при условии сильных макроданных и на обещаниях ФРС сохранить стимулы для экономики фондовые активы могут сделать еще один рывок вверх. Тем не менее за горизонтом этой недели у рынка остается совсем немного факторов, которые могли бы дать ему достаточно сил для преодоления максимумов, так что не исключено начало коррекционного снижения, полагает специалист.
Директор аналитического департамента ИФК "Метрополь" Марк Рубинштейн также считает, что на этой неделе внимание рынков будет приковано к заседанию ФРС, которое пройдет во вторник-среду. 30 января по итогам двухдневного заседания американский ЦБ опубликует заявление о текущей ситуации и о своих планах. Рынки будут внимательно изучать это заявление: не будет ли в нем озвучен этап, на котором может быть завершена мягкая монетарная политика США, что негативно скажется на рынках. Но специалист полагает, что таких тезисов озвучено не будет, так что, скорее всего, заявление ФРС окажет на рынки нейтральное влияние. На текущей неделе выйдет много макроэкономической отчетности в США. В частности, в среду появятся данные ВВП США за IV квартал 2012г. в первом чтении. Предполагается, что в IV квартале американская экономика росла самыми низкими темпами за последние два года - 1,2%. Тем не менее все экономисты и участники рынка предсказывают ускорение роста американской экономики в начале этого года. Экономист добавил, что российский рынок на этой неделе будет идти за мировыми площадками с оглядкой на сырьевые рынки, а на последних на фоне выходящей макростатистики динамика будет, скорее всего, нейтральной. Поэтому сильных движений на рынках ждать не стоит. Тем не менее настрой участников рынка останется положительным. Российский рынок растет уже десять недель подряд. Правда, на прошедшей неделе мы видели замедление роста, и рынок закрылся без изменений. Вероятно, и на этой неделе в целом значительных изменений мы не увидим, заключил специалист.
Технический взгляд дня
Во вторник, 29 января, российский рынок немного снижается. Ничего страшного к 14:30 мск не произошло - индекс ММВБ скорректировался вниз лишь на половину волны роста предшествовавшей сессии. Судя по показаниям технических индикаторов, рынок может еще немного попадать. Ближе к концу сессии есть вероятность увидеть ММВБ в районе 1550 пунктов. Там будут интересны новые покупки на краткосрочную перспективу.
С Газпромом ситуация остается неясной. Акции этой компании выглядят дешево по индикатору Stochastic, но дорого по MACD. Полноценной коррекции к волне роста ноября 2012г. - января 2013г. так и не произошло, поэтому есть смысл ждать цену акций хотя бы немного ниже. В любом случае, действовать предстоит строго по ситуации: либо покупать вблизи поддержки 144 руб./акция (1), либо продавать на уровне 150 руб./акция (2). Занимать какую-либо позицию посередине этого диапазона нецелесообразно.
Сбербанк во вторник теряет в цене медленнее рынка - покупатели не торопятся отказываться от своих планов. Поскольку котировки остаются заметно выше пробитого уровня 103,85 руб./акция (1), а следующая цель роста, расположенная на 110 руб./акция (2), предполагает потенциал повышения еще чуть более чем в 3%, "быки" не упустят эту возможность заработать. Толерантным к риску игрокам можно покупать Сбербанк по любой цене, а более осторожным придется ждать сколько-нибудь заметного отката котировок вниз. По состоянию на 14:30 мск он толком и не начинался.
В понедельник котировки "Роснефти" практически доросли до сильного уровня сопротивления 276,2 руб./акция (3) - это максимум 2011г. Но поскольку во вторник цена акций пошла вниз, появился веский повод опасаться начала сильного коррекционного движения вниз. Тем более что "Роснефть" выглядит очень дорого на всех интервалах, начиная с дневного и заканчивая месячным. По текущей цене рекомендуется открывать короткие позиции с любым горизонтом. Спекулятивную прибыль можно будет зафиксировать на долгосрочного нисходящем тренде (2) - в районе 266 руб./акция, среднесрочные "шорты" можно будет прикрыть на уровне поддержки 255 руб./акция (1).
ГМК "Норильский никель" расти к уровню 6183 руб./акция (3), похоже, больше не собирается. И правильно делает, ведь индикаторы MACD и Stochastic дают четкие сигналы на продажу. А во вторник котировки опустились ниже круглой отметки 6000 руб./акция (2), и это должно придать "медведям" уверенности. Здесь уместно активно "шортить" ГМК с целью 5800 руб./акция (1). Среднесрочный перегрев столь небольшое падение не снимет, но на "бычьем" рынке пока сложно рассчитывать на более глубокий заход вниз. В случае пробоя поддержки 1 будет видно, безопасно ли "шортить" дальше.
http://top.rbc.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Во вторник с утра фьючерсы на индексы США демонстрировали умеренный прирост. На азиатских фондовых биржах доминировал позитивный настрой. Промышленные металлы на текущий момент преимущественно прибавляют в стоимости. Незначительно дорожает и нефть - на 11:30 мск котировки мартовского фьючерса на марку Brent изменялись около отметки 113,54 долл./барр.
Что же касается российского рынка акций, то после негативного открытия торгов инвесторы предприняли попытку отыграть утренние потери, так что через некоторое время оба российских индекса сумели выбраться на положительную территорию. Правда, РТС в "плюсе" все же не удержался. В результате к 12:30 мск он снизился до 1634,16 пункта (-0,08%), индекс ММВБ прибавил 0,06%, достигнув 1563,9 пункта, а RTS Standard вырос до 10626,54 пункта (+0,14%). Общий объем торгов на Московской Бирже к указанному времени составил 148,57 млрд руб.
Основным ориентиром для инвесторов станет корпоративная отчетность
По словам аналитиков компании "Атон", оптимистичные настроения в Азии и продолжение роста цен на нефть во вторник вполне могут вывести российский рынок в небольшой "плюс", однако покупки от текущих уровней игрокам по мере роста перекупленности становится делать все сложнее. Стоит помнить, что основные мировые биржи уже довольно давно готовы к началу коррекции и ждут лишь соответствующих фундаментальных поводов. Значит, "быкам" стоит быть предельно осторожными, но не торопиться с закрытием позиций до появления негативных сигналов, подчеркнули эксперты. В свою очередь аналитики ИК "Велес Капитал" не ожидают продолжения опережающего роста российского рынка во вторник. Основным ориентиром для инвесторов станет корпоративная отчетность (будут опубликованы результаты Ford, Pfizer, U.S.Steel, DR Horton, Eli Lilly и др.). По мнению специалистов, определенное влияние на настрой инвесторов может оказать и публикация данных об индексе уверенности потребителей в США за январь. Также инвесторы будут ждать результатов заседания ФРС. Рынки опасаются намеков на приближение сроков окончания программ стимулирования, тем не менее, несмотря на позитивные сдвиги, риски для экономики сохраняются и уровни безработицы и инфляции еще далеки от целевых, добавили экономисты.
Динамику лучше рынка во вторник в целом демонстрирует энергетический сектор: к 12:30 мск Холдинг МРСК вырос на 1,91%, ФСК ЕЭС - на 1,38%, "РусГидро" - на 1,73%, МОЭСК - на 0,79%, "Интер РАО" - на 0,07%, а "Мосэнерго" снизилось на 0,88%. Накануне компания "РусГидро" представила операционные результаты за 2012г. Как подчеркнули аналитики "Уралсиб Кэпитал", в IV квартале 2012г. она произвела 22,5 ГВт энергии, что предполагает рост на 26,7% в годовом выражении. Благодаря необычно большому объему выработки в прошлом квартале (без учета "РАО ЭС Востока") по итогам 2012г. она составила 81,1 ГВт-ч (рост на 5,4% в годовом сопоставлении). По мнению экспертов, сильные операционные результаты "РусГидро" положительно скажутся на цене ее акций. Однако гораздо большее значение для компании в настоящее время имеет оценка активов (включая "Иркутскэнерго") в рамках планируемой допэмиссии, проведение которой должно быть одобрено советом директоров на заседании 29 января. Специалисты считают, что основным катализатором роста котировок компании остаются условия приобретения пакета "Иркутскэнерго" объемом 40%, а также подробности дальнейшего обмена активами с "ЕвроСибЭнерго".
Тем временем операционные результаты за 2012г. другого игрока сектора, "Мосэнерго", в целом совпали с рыночными ожиданиями. Генерация электроэнергии компанией составила 61,3 ГВт (снижение на 5,1% в годовом выражении), что соответствует прогнозу руководства, представленному в ноябре прошлого года. Производство теплоэнергии достигло 68,4 Гкал (рост на 3% относительно 2011г.) и превзошло оценку компании на 1,6%. По словам аналитиков "Уралсиб Кэпитал", результаты "Мосэнерго" в целом совпадают с ожиданиями рынка и вряд ли повлияют на динамику котировок компании.
В металлургическом сегменте рынка пока нет единой динамики: к 12:30 мск "Норникель" подешевел на 0,08%, "Северсталь" - на 1,13%, ММК подорожал на 0,59%, НЛМК - на 0,59%. "Полюс Золото" к указанному времени прибавило в цене 1,79%.
Нет единодушия пока и среди банковских бумаг: к 12:30 мск обыкновенные акции Сбербанка прибавили в стоимости 1,02%, привилегированные - 0,58%, ВТБ просел на 0,2%.
Разнонаправленно торгуются во вторник и телекомы: к 12:30 мск обыкновенные акции "Ростелекома" подорожали на 0,8%, привилегированные - на 0,39%, а бумаги МТС подешевели на 0,04%.
В понедельник нефть выросла в цене. По мнению аналитиков компании "Атон", поддержку котировкам оказали сильные данные о динамике заказов на товары длительного пользования в США в декабре, а также заявления ОПЕК о сбалансированности нефтяного рынка. С технической точки зрения в краткосрочном периоде основной тренд ценам по-прежнему задают "быки", однако необходимо помнить о нахождении котировок марки WTI в зоне перекупленности и опасности коррекции с достигнутых вершин, подчеркнули специалисты. На текущий момент нефть незначительно дорожает, однако акции российских нефтегазовых компаний пока снижаются в цене. Так, ЛУКОЙЛ к 12:30 мск просел на 0,25%, "Роснефть" - на 0,53%, "Сургутнефтегаз" - на 0,36%, "Татнефть" - на 0,24%, "Газпром нефть" - на 0,48%, привилегированные бумаги "Транснефти" - на 0,12%, Газпром - на 0,23%, НОВАТЭК - на 0,3%.
Рынок РФ на этой неделе будет идти за мировыми площадками с оглядкой на сырьевые биржи
С точки зрения экспертов, в фокусе внимания игроков в ближайшие дни будет находиться заседание ФРС США. Как отметил директор аналитического департамента ИФК "Алемар" Василий Конузин, динамику торгов в ближайшие дни определят статистика, выходящая в США, и заседание американского регулятора. Индексы в США и Европе торгуются у многолетних максимумов. Более того, Dow Jones и S&P близки к тому, чтобы побить исторические рекорды. Вполне возможно, что при условии сильных макроданных и на обещаниях ФРС сохранить стимулы для экономики фондовые активы могут сделать еще один рывок вверх. Тем не менее за горизонтом этой недели у рынка остается совсем немного факторов, которые могли бы дать ему достаточно сил для преодоления максимумов, так что не исключено начало коррекционного снижения, полагает специалист.
Директор аналитического департамента ИФК "Метрополь" Марк Рубинштейн также считает, что на этой неделе внимание рынков будет приковано к заседанию ФРС, которое пройдет во вторник-среду. 30 января по итогам двухдневного заседания американский ЦБ опубликует заявление о текущей ситуации и о своих планах. Рынки будут внимательно изучать это заявление: не будет ли в нем озвучен этап, на котором может быть завершена мягкая монетарная политика США, что негативно скажется на рынках. Но специалист полагает, что таких тезисов озвучено не будет, так что, скорее всего, заявление ФРС окажет на рынки нейтральное влияние. На текущей неделе выйдет много макроэкономической отчетности в США. В частности, в среду появятся данные ВВП США за IV квартал 2012г. в первом чтении. Предполагается, что в IV квартале американская экономика росла самыми низкими темпами за последние два года - 1,2%. Тем не менее все экономисты и участники рынка предсказывают ускорение роста американской экономики в начале этого года. Экономист добавил, что российский рынок на этой неделе будет идти за мировыми площадками с оглядкой на сырьевые рынки, а на последних на фоне выходящей макростатистики динамика будет, скорее всего, нейтральной. Поэтому сильных движений на рынках ждать не стоит. Тем не менее настрой участников рынка останется положительным. Российский рынок растет уже десять недель подряд. Правда, на прошедшей неделе мы видели замедление роста, и рынок закрылся без изменений. Вероятно, и на этой неделе в целом значительных изменений мы не увидим, заключил специалист.
Технический взгляд дня
Во вторник, 29 января, российский рынок немного снижается. Ничего страшного к 14:30 мск не произошло - индекс ММВБ скорректировался вниз лишь на половину волны роста предшествовавшей сессии. Судя по показаниям технических индикаторов, рынок может еще немного попадать. Ближе к концу сессии есть вероятность увидеть ММВБ в районе 1550 пунктов. Там будут интересны новые покупки на краткосрочную перспективу.
С Газпромом ситуация остается неясной. Акции этой компании выглядят дешево по индикатору Stochastic, но дорого по MACD. Полноценной коррекции к волне роста ноября 2012г. - января 2013г. так и не произошло, поэтому есть смысл ждать цену акций хотя бы немного ниже. В любом случае, действовать предстоит строго по ситуации: либо покупать вблизи поддержки 144 руб./акция (1), либо продавать на уровне 150 руб./акция (2). Занимать какую-либо позицию посередине этого диапазона нецелесообразно.
Сбербанк во вторник теряет в цене медленнее рынка - покупатели не торопятся отказываться от своих планов. Поскольку котировки остаются заметно выше пробитого уровня 103,85 руб./акция (1), а следующая цель роста, расположенная на 110 руб./акция (2), предполагает потенциал повышения еще чуть более чем в 3%, "быки" не упустят эту возможность заработать. Толерантным к риску игрокам можно покупать Сбербанк по любой цене, а более осторожным придется ждать сколько-нибудь заметного отката котировок вниз. По состоянию на 14:30 мск он толком и не начинался.
В понедельник котировки "Роснефти" практически доросли до сильного уровня сопротивления 276,2 руб./акция (3) - это максимум 2011г. Но поскольку во вторник цена акций пошла вниз, появился веский повод опасаться начала сильного коррекционного движения вниз. Тем более что "Роснефть" выглядит очень дорого на всех интервалах, начиная с дневного и заканчивая месячным. По текущей цене рекомендуется открывать короткие позиции с любым горизонтом. Спекулятивную прибыль можно будет зафиксировать на долгосрочного нисходящем тренде (2) - в районе 266 руб./акция, среднесрочные "шорты" можно будет прикрыть на уровне поддержки 255 руб./акция (1).
ГМК "Норильский никель" расти к уровню 6183 руб./акция (3), похоже, больше не собирается. И правильно делает, ведь индикаторы MACD и Stochastic дают четкие сигналы на продажу. А во вторник котировки опустились ниже круглой отметки 6000 руб./акция (2), и это должно придать "медведям" уверенности. Здесь уместно активно "шортить" ГМК с целью 5800 руб./акция (1). Среднесрочный перегрев столь небольшое падение не снимет, но на "бычьем" рынке пока сложно рассчитывать на более глубокий заход вниз. В случае пробоя поддержки 1 будет видно, безопасно ли "шортить" дальше.
/Компиляция. 29 января. 2013 г. Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
Предыдущая страница
Следующая страница
http://top.rbc.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter