Торги на российском рынке акций во вторник, 18 февраля, начались ростом ведущих фондовых индексов, при этом сложившийся к утру внешний фон был смешанным. Фондовые торги в Японии закрылись ростом индекса Nikkei на 3,13% после заседания руководства Банка Японии и ослабления иены. Глава банка Харухико Курода подтвердил намерение увеличить объем программы количественного смягчения до 60-70 трлн иен (590-690 млрд долл.) ежегодно. Основная цель, которую ставит перед собой Банк Японии, - преодолеть дефляцию, которой японская экономика подвержена последние 15 лет, и разогнать инфляцию до 2% в год. И пока это не будет выполнено, регулятор не планирует снижать объем скупки облигаций. Более того, некоторые другие стимулирующие программы (например, кредитование банков для стимулирования частных заемщиков) были увеличены в объеме, а их срок действия продлен дополнительно на год. В целом Х.Курода ожидает, что и рост потребительских цен, и темпы восстановления экономики у Японии будут приблизительно соответствовать среднемировому уровню. На этом фоне курс иены по отношению к доллару упал до двухнедельного минимума и составил 102,75 иены/долл.
Хорошие новости пришли и из Китая, где объем прямых инвестиций в экономику страны в январе вырос сразу на 16,1% против предыдущего роста на 5,3%.
Фондовые торги в Европе 18 февраля также открылись повышением большинства ведущих индексов на фоне ожидания макроэкономических данных. Они оказались не такими позитивными, как рассчитывали рынки. Индекс деловых ожиданийZEW в зоне евро в феврале 2014г. составил 68,5 пункта против 73,3 в январе 2014г. Эксперты прогнозировали рост до 73,9 пункта. В ведущей экономике региона - Германии индекс деловых ожиданийв феврале снизился до 55,7 пункта с 61,7 месяцем ранее. Аналитики ожидали, что значение показателя не изменится. Серьезно вырос лишь индекс текущих экономических условий в ФРГ. В декабре он равнялся 32,4 пункта, в январе - 41,2 пункта, в феврале - ровно 50 пунктов. Аналитики же прогнозировали гораздо более умеренный рост - до 44 пунктов.
Из российских новостей внимания заслуживает прогноз Центрального банка (ЦБ) РФ, который считает возможным ускорение роста ВВП страны в 2015-2016гг. до 1,7-2% против 1,5-1,8% в 2014г. В 2015-2016гг. ожидается некоторое ускорение роста импорта на фоне восстановления инвестиционного спроса. В то же время в условиях восстановления мировой экономики экспорт товаров и услуг также должен увеличиться, считают в ЦБ.
Под вечер негатива рынкам добавили макроданные из США, где индекс деловой активности в промышленности ФРБ Нью-Йорка в феврале составил 4,48 пункта, тогда как ожидалось 9 пунктов.
После позитивного начала торгов рынок большую часть дня оставался в "боковике", успев между делом обновить трехмесячный максимум, добравшись до отметки 1517,96 пункта по ММВБ. Однако во второй половине дня настроения на рынке ухудшились, индикатор перешел на отрицательную территорию и скатился к поддержке 1500 пунктов.
По итогам торгов 18 февраля индекс ММВБ понизился на 0,22% и остановился на отметке 1504,24 пункта, РТС опустился на 0,28% - до 1343,62 пункта. Объем торгов на Московской Бирже по итогам дня составил 1 трлн 887 млрд руб.
Продавцы прошлись по всем секторам
Российские акции завершили торги с преобладанием негатива, и хотя больших распродаж все же не было, "медведи" прошлись по всем секторам. В лидерах снижения оказалась "Распадская" (-4,35%). На 2,77% подешевел заметно подросший накануне "Ростелеком", на 2,68% опустилась КТК, на 2,06% - "Интер РАО", на 1,82% - ФСК ЕЭС, на 2,14% - Polymetal International Plc.
Наибольший рост показали акции ЗИЛа, взлетевшие на 15,19%. Кроме того, покупки, но уже гораздо меньшие, наблюдались в акциях Qiwi Plc (+5,93%), ДВМП (+2,98%), "Полюс Золота" (+2,26%) и "МегаФона" (+1,19%).
Нефтегазовый сектор завершил торги разнонаправленно, однако нефтяные фьючерсы Brent и Light Sweet торговались в положительной ценовой зоне на фоне ожидаемого возобновления деловой активности в США после завершения трехдневного уик-энда.
Рост по итогам торгов показали акции Газпрома (+1,12%), "Роснефти" (+0,04%), "Сургутнефтегаза" (+0,17%), "Башнефти" (+0,74%) и "Татнефти" (+0,58%). Остальные бумаги завершили торги снижением. Так, НОВАТЭК потерял 1,10% стоимости, ЛУКОЙЛ - 0,78%, "Газпром нефть" - 0,91%, привилегированные акции "Транснефти" - 1,47%.
Рынок остается заложником курса рубля
Российский рынок остается заложником курса рубля, считает аналитик "Открытие-Брокер" Андрей Кочетков. По словам эксперта, его ослабление частично поддерживает акции, но в целом негативно влияет на настроения инвесторов, не позволяя воспользоваться относительно позитивным внешним фоном.
Аналитики дают следующие рекомендации по акциям ведущих российских компаний:
Банк ВТБ: накапливать
Газпром: накапливать
ЛУКОЙЛ: покупать
МТС: покупать
Норильский никель: накапливать
НК Роснефть: накапливать
Сбербанк России: покупать
Сургутнефтегаз: накапливать
Аналитический взгляд на среду
Российский фондовый рынок, открыв торги во вторник, 18 февраля, уверенным ростом, не смог удержаться на "зеленой" территории. Возможно, отсутствие четких ориентиров помешало отечественным площадкам удержать завоеванные позиции. Выходящая статистика не особенно порадовала инвесторов, что также не способствовало движению вверх. Эксперты считают, что хотя негатив и пришел на российский рынок, но все же, возможно, ненадолго, поскольку потенциал роста пока не исчерпан. Говоря о долгосрочных перспективах, специалисты полагают, что движение российского фондового рынка в ближайшие месяцы будет носить инерционный и неустойчивый характер.
Российский рынок во вторник рос незначительно, отмечает эксперт БКС Экспресс Иван Копейкин. Дальнейшему росту сейчас препятствует умеренно негативная статистика из еврозоны, где индекс настроения деловых ожиданий снизился в феврале до уровня 68,5 пункта с отметки 73,3 в январе. В свою очередь сглаживает данный негатив статистика по платежному балансу еврозоны. Данный показатель в декабре показал рост до 21,3 млрд евро. При этом, подчеркивает эксперт, высокие цены на нефть продолжают поддерживать покупателей российской валюты и фондовый рынок. Тем временем уже в среду, 19 февраля, будут опубликованы протоколы с предыдущего заседания ФРС, которые и станут драйвером для движения фондовых индексов на ближайшие недели.
По мнению старшего аналитика ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Олега Душина, российский рынок продолжает олимпийский забег. Повышение большинства бумаг сдерживал небольшой негативный фон на европейских рынках. Эксперт не исключает, что американский рынок поддастся коррекционным настроениям во вторник, как и Европа. "Поэтому в среду возможно негативное открытие на российском рынке. В среднесрочном плане взгляд на рынок остается позитивным. Индекс ММВБ второй день удерживался выше уровня 1500 пунктов, консолидация в районе 1500-1520 задает восходящий вектор российскому рынку", - подытожил О.Душин.
Как считает начальник отдела доверительного управления Абсолют Банка Иван Фоменко, потенциал роста еще не исчерпан. В отсутствие четких ориентиров и в ожидании открытия торговой сессии в США после выходного дня российский рынок прирастал в пределах 0,2. Из позитивных новостей эксперт отмечает сообщение об увеличении инвестиций в проекты "Транснефти" до 2020г. – сумма инвестиций составит порядка 2 трлн руб. Неплохую динамику продемонстрировали акции Газпрома, "Норникеля", "Сургутнефтегаза" и "Роснефти". "По ожиданиям, американские рынки еще могут продолжить рост, правда, его темпы могут оказаться несопоставимыми с темпами, наблюдаемыми в январе. Тем не менее, потенциал еще не исчерпан. Это окажет поддержку российскому рынку. Индекс ММВБ протестировал отметку 1510 пунктов, однако закрепиться выше не удалось. В ближайшие дни будут предприняты очередные попытки закрепиться выше уровня сопротивления", - резюмировал И.Фоменко.
Как считает начальник аналитического отдела ОАО "ИК Русс-Инвест" Дмитрий Беденков, на динамику российского фондового рынка в среднесрочной перспективе продолжает оказывать влияние усиление внешних факторов риска, разнонаправленные корпоративные новости, ограниченное количество инвестиционных идей, отток капиталов с развивающихся рынков. В то же время позитивными моментами стали разрешение проблемы потолка госдолга США и благоприятная для рынка позиция ФРС, которую озвучила на своем первом выступлении в Конгрессе в качестве главы ФРС Джанет Йеллен. "Индекс ММВБ находится на технически важном уровне 20-и и 50-и дневной скользящей средней. Несмотря на возможный рост в краткосрочной перспективе среднесрочные факторы риска сохраняются. Политическая премия за риск в ценах на нефть может ослабнуть в среднесрочной перспективе в свете достигнутых промежуточных договоренностей по иранской проблеме. В свете перспектив ослабления конъюнктуры рынка нефти движение российского фондового рынка в ближайшие месяцы будет носить инерционный и неустойчивый характер", - заключил Д.Беденков.
Хорошие новости пришли и из Китая, где объем прямых инвестиций в экономику страны в январе вырос сразу на 16,1% против предыдущего роста на 5,3%.
Фондовые торги в Европе 18 февраля также открылись повышением большинства ведущих индексов на фоне ожидания макроэкономических данных. Они оказались не такими позитивными, как рассчитывали рынки. Индекс деловых ожиданийZEW в зоне евро в феврале 2014г. составил 68,5 пункта против 73,3 в январе 2014г. Эксперты прогнозировали рост до 73,9 пункта. В ведущей экономике региона - Германии индекс деловых ожиданийв феврале снизился до 55,7 пункта с 61,7 месяцем ранее. Аналитики ожидали, что значение показателя не изменится. Серьезно вырос лишь индекс текущих экономических условий в ФРГ. В декабре он равнялся 32,4 пункта, в январе - 41,2 пункта, в феврале - ровно 50 пунктов. Аналитики же прогнозировали гораздо более умеренный рост - до 44 пунктов.
Из российских новостей внимания заслуживает прогноз Центрального банка (ЦБ) РФ, который считает возможным ускорение роста ВВП страны в 2015-2016гг. до 1,7-2% против 1,5-1,8% в 2014г. В 2015-2016гг. ожидается некоторое ускорение роста импорта на фоне восстановления инвестиционного спроса. В то же время в условиях восстановления мировой экономики экспорт товаров и услуг также должен увеличиться, считают в ЦБ.
Под вечер негатива рынкам добавили макроданные из США, где индекс деловой активности в промышленности ФРБ Нью-Йорка в феврале составил 4,48 пункта, тогда как ожидалось 9 пунктов.
После позитивного начала торгов рынок большую часть дня оставался в "боковике", успев между делом обновить трехмесячный максимум, добравшись до отметки 1517,96 пункта по ММВБ. Однако во второй половине дня настроения на рынке ухудшились, индикатор перешел на отрицательную территорию и скатился к поддержке 1500 пунктов.
По итогам торгов 18 февраля индекс ММВБ понизился на 0,22% и остановился на отметке 1504,24 пункта, РТС опустился на 0,28% - до 1343,62 пункта. Объем торгов на Московской Бирже по итогам дня составил 1 трлн 887 млрд руб.
Продавцы прошлись по всем секторам
Российские акции завершили торги с преобладанием негатива, и хотя больших распродаж все же не было, "медведи" прошлись по всем секторам. В лидерах снижения оказалась "Распадская" (-4,35%). На 2,77% подешевел заметно подросший накануне "Ростелеком", на 2,68% опустилась КТК, на 2,06% - "Интер РАО", на 1,82% - ФСК ЕЭС, на 2,14% - Polymetal International Plc.
Наибольший рост показали акции ЗИЛа, взлетевшие на 15,19%. Кроме того, покупки, но уже гораздо меньшие, наблюдались в акциях Qiwi Plc (+5,93%), ДВМП (+2,98%), "Полюс Золота" (+2,26%) и "МегаФона" (+1,19%).
Нефтегазовый сектор завершил торги разнонаправленно, однако нефтяные фьючерсы Brent и Light Sweet торговались в положительной ценовой зоне на фоне ожидаемого возобновления деловой активности в США после завершения трехдневного уик-энда.
Рост по итогам торгов показали акции Газпрома (+1,12%), "Роснефти" (+0,04%), "Сургутнефтегаза" (+0,17%), "Башнефти" (+0,74%) и "Татнефти" (+0,58%). Остальные бумаги завершили торги снижением. Так, НОВАТЭК потерял 1,10% стоимости, ЛУКОЙЛ - 0,78%, "Газпром нефть" - 0,91%, привилегированные акции "Транснефти" - 1,47%.
Рынок остается заложником курса рубля
Российский рынок остается заложником курса рубля, считает аналитик "Открытие-Брокер" Андрей Кочетков. По словам эксперта, его ослабление частично поддерживает акции, но в целом негативно влияет на настроения инвесторов, не позволяя воспользоваться относительно позитивным внешним фоном.
Аналитики дают следующие рекомендации по акциям ведущих российских компаний:
Банк ВТБ: накапливать
Газпром: накапливать
ЛУКОЙЛ: покупать
МТС: покупать
Норильский никель: накапливать
НК Роснефть: накапливать
Сбербанк России: покупать
Сургутнефтегаз: накапливать
Аналитический взгляд на среду
Российский фондовый рынок, открыв торги во вторник, 18 февраля, уверенным ростом, не смог удержаться на "зеленой" территории. Возможно, отсутствие четких ориентиров помешало отечественным площадкам удержать завоеванные позиции. Выходящая статистика не особенно порадовала инвесторов, что также не способствовало движению вверх. Эксперты считают, что хотя негатив и пришел на российский рынок, но все же, возможно, ненадолго, поскольку потенциал роста пока не исчерпан. Говоря о долгосрочных перспективах, специалисты полагают, что движение российского фондового рынка в ближайшие месяцы будет носить инерционный и неустойчивый характер.
Российский рынок во вторник рос незначительно, отмечает эксперт БКС Экспресс Иван Копейкин. Дальнейшему росту сейчас препятствует умеренно негативная статистика из еврозоны, где индекс настроения деловых ожиданий снизился в феврале до уровня 68,5 пункта с отметки 73,3 в январе. В свою очередь сглаживает данный негатив статистика по платежному балансу еврозоны. Данный показатель в декабре показал рост до 21,3 млрд евро. При этом, подчеркивает эксперт, высокие цены на нефть продолжают поддерживать покупателей российской валюты и фондовый рынок. Тем временем уже в среду, 19 февраля, будут опубликованы протоколы с предыдущего заседания ФРС, которые и станут драйвером для движения фондовых индексов на ближайшие недели.
По мнению старшего аналитика ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Олега Душина, российский рынок продолжает олимпийский забег. Повышение большинства бумаг сдерживал небольшой негативный фон на европейских рынках. Эксперт не исключает, что американский рынок поддастся коррекционным настроениям во вторник, как и Европа. "Поэтому в среду возможно негативное открытие на российском рынке. В среднесрочном плане взгляд на рынок остается позитивным. Индекс ММВБ второй день удерживался выше уровня 1500 пунктов, консолидация в районе 1500-1520 задает восходящий вектор российскому рынку", - подытожил О.Душин.
Как считает начальник отдела доверительного управления Абсолют Банка Иван Фоменко, потенциал роста еще не исчерпан. В отсутствие четких ориентиров и в ожидании открытия торговой сессии в США после выходного дня российский рынок прирастал в пределах 0,2. Из позитивных новостей эксперт отмечает сообщение об увеличении инвестиций в проекты "Транснефти" до 2020г. – сумма инвестиций составит порядка 2 трлн руб. Неплохую динамику продемонстрировали акции Газпрома, "Норникеля", "Сургутнефтегаза" и "Роснефти". "По ожиданиям, американские рынки еще могут продолжить рост, правда, его темпы могут оказаться несопоставимыми с темпами, наблюдаемыми в январе. Тем не менее, потенциал еще не исчерпан. Это окажет поддержку российскому рынку. Индекс ММВБ протестировал отметку 1510 пунктов, однако закрепиться выше не удалось. В ближайшие дни будут предприняты очередные попытки закрепиться выше уровня сопротивления", - резюмировал И.Фоменко.
Как считает начальник аналитического отдела ОАО "ИК Русс-Инвест" Дмитрий Беденков, на динамику российского фондового рынка в среднесрочной перспективе продолжает оказывать влияние усиление внешних факторов риска, разнонаправленные корпоративные новости, ограниченное количество инвестиционных идей, отток капиталов с развивающихся рынков. В то же время позитивными моментами стали разрешение проблемы потолка госдолга США и благоприятная для рынка позиция ФРС, которую озвучила на своем первом выступлении в Конгрессе в качестве главы ФРС Джанет Йеллен. "Индекс ММВБ находится на технически важном уровне 20-и и 50-и дневной скользящей средней. Несмотря на возможный рост в краткосрочной перспективе среднесрочные факторы риска сохраняются. Политическая премия за риск в ценах на нефть может ослабнуть в среднесрочной перспективе в свете достигнутых промежуточных договоренностей по иранской проблеме. В свете перспектив ослабления конъюнктуры рынка нефти движение российского фондового рынка в ближайшие месяцы будет носить инерционный и неустойчивый характер", - заключил Д.Беденков.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба