Фьючерс на SnP 500 +0,01% (1985), Nasdaq 100 +0,08% (4073)
Внешний фон: немецкий индекс DAX +0,2%; японские биржи закрыты в связи с национальным праздником; китайский Shanghai Composite +0,31%.
В выходные вышли слабые макроданные по Китаю. Темпы роста промпроизводства в августе замедлились до 6,9% в годовом выражении, что является минимальным подъемом с декабря 2008 года. Аналитики, опрошенные агентством Bloomberg, в среднем прогнозировали рост на 8,8% после июльского скачка на 9%. Розничные продажи в Китае в августе выросли на 11,9% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года (эксперты в среднем прогнозировали подъем на 12,1%). Объем прямых иностранных инвестиций в экономику КНР в августе увеличился на 16,5% (17% в июле), однако темпы роста не оправдали ожиданий экономистов, оценивавших повышение в среднем на уровне 16,9%.
Отсюда можно сделать вывод об ослаблении экономики Поднебесной, что является негативом для США, которые являются их ключевым торговым партнером. Именно китайскими новостями обусловлена утренняя просадка фьючерсов на американские индексы. При этом индекс Shanghai Composite в итоге закрылся в плюсе, видимо, на спекуляциях о возможных стимулирующих мерах со стороны регуляторов.
Макростатистика США: в 16:30 мск был опубликован Индекс деловой активности в промышленности ФРБ Нью-Йорка за сентябрь, который вырос до 27,54 пунктов – практически пятилетнего максимума (прогноз: 16). При этом подындекс занятости в рамках показателя ослаб, что является не самым хорошим признаком. В целом, индекс часто бывает волатильным и далеко не всегда влияет на рынки.
В 17:15 мск выйдут данные по промышленному производству за август (прогноз: 0,3%). Их можно будет посмотреть в нашем календаре статистики.
Напомним, что ключевым событием предстоящей недели может стать заседание ФРС, точнее риторика ее представителей. Инвесторы боятся услышать намеки на возможное повышение процентных ставок не летом, а весной следующего года, то есть раньше. Также отметим, что в пятницу состоится квартальная экспирация по производным инструментам.
Мнения: В пятницу мы цитировали мнение Deutsche Bank относительно «пузыря» на рынке гособлигаций. Сегодня хотелось бы еще раз коснуться этой темы. Экономист банка Торстен Слок выделил основные факторы, которые в перспективе могут оказывать давление на процентные ставки в США, даже если ФРС займет более жесткую позицию по монетарной политике. Вот они:
1. Покупка Treasuries американскими центробанками.
2. Геополитические риски, связанные с Украиной, повышают ценность защитных активов.
3. Слабая экономика Европы делает американские доходности более привлекательными (многие европейские еще ниже).
4. Структурная перестройка экономики США сделала крайне низкие ставки более естественными.
5. Пенсионные фонды и страховые компании продают акции и покупают облигации.
6. Многие инвесторы, долгое время ожидавшие существенного роста доходностей, сдались и перестали играть против облигаций.
В качестве факторов, которые в перспективе говорят в пользу повышения процентных ставок, эксперт выделил:
1. Улучшение макроситуации в США.
2. ФРС в перспективе, вероятно, все же станет более жестким.
Напомним, что именно крайне низкие процентные ставки способствовали продолжительному ралли в американских акциях. В итоге, именно значительный рост доходностей облигаций может обусловить слабость фондового рынка США.
Корпоративный сектор:
В пятницу Apple сообщил, что предзаказы на новые iPhone достигли рекордного уровня, хотя и не представил конкретные цифры. Спрос превысил предложение, запасов продукции не хватает. В итоге модель iPhone 6 Plus может появиться с задержкой на 3-4 недели. Также сегодня аналитики BNP Paribas подтвердили рекомендацию на покупку акций Apple с таргетом $130 (см. наш обзор).
Alibaba Group планирует увеличить объем первичного размещения акций на фоне высокого спроса со стороны инвесторов, сообщает Bloomberg со ссылкой на анонимные источники. Помимо этого, китайский интернет-гигант может поднять цену размещения до свыше $70 за акцию с объявленных ранее $60-66. Акции Yahoo растут на премаркете на 2%.
Американская корпорация SanDisk разработала карту памяти, вмещающую 512 гигабайт. Сейчас это самый объёмный из существующих носителей информации в подобном формате. Новая карта, которая имеет стандартные размеры, поступит в широкую продажу и будет стоить $800.Она предназначена для видеокамер, которые используют формат высокого разрешения 4К. Всего 10 лет назад компания выпустила карту на 512 мегабайт, таким образом, за десятилетие объем этого носителя вырос более чем в тысячу раз.
В целом, новостной фон на данный момент смешанный. Данные по Китаю слабы, по Америке – формально неплохи, однако статистику США сейчас нельзя трактовать однозначно в преддверии заседания ФРС.
Техническая картина: сегодня фьючерс на SnP 500 пробил горизонтальную поддержку 1980 пунктов, но пока отскочил. Ситуация является пограничной, ибо ранее отмечалось, что пробитие отметки в 1980 пунктов может открыть дорогу фьючерсу в район 1920 пунктов (нижняя граница долгосрочного канала). Локально за последние дни сформировался небольшой медвежий канал. По сути, мы сегодня отскочили от его нижней границы. Верхняя линия фигуры – 1998 пунктов. То есть пока мы не выйдем вверх из канала и не пробьем 2000, имеет смысл ориентироваться на понижательное движение по SnP 500.
Apple: Предзаказы на новые iPhone достигли рекордного уровня
Капитализация Apple на прошлой торговой сессии выросла на 0,23%. К закрытию рынков в США акции стоили $101,66.
В пятницу компания сообщила, что предзаказы на новые iPhone достигли рекордного уровня, хотя и не представила конкретные цифры. Спрос превысил предложение, запасов продукции не хватает. В итоге модель iPhone 6 Plus может появиться с задержкой на 3-4 недели. Также сегодня аналитики BNP Paribas подтвердили рекомендацию на покупку акций Apple с таргетом $130.
С июня бумаги движутся в восходящем канале. В день презентации были примерно отработаны обе границы фигуры. Правда, дальнейшей фиксации позиций не произошло. Акции начали подрастать. Сейчас мы движемся по направлению к верхней линии канала ($103) и историческому максимуму ($103,7). Где-то в этой зоне находится сопротивление, оттолкнувшись от которого акции могут отправиться вниз с ближайшей целью $96,5-96 (нижняя граница канала).
Судя по комментариям аналитиков, эйфория вокруг Apple сохраняется. При пробитии обозначенных сопротивлений рост может и продолжиться. В качестве следующего таргета тогда можно обозначить проекцию канала – примерно $110. Указанная отметка также соответствует консенсус-таргету аналитиков по данным Yahoo Finance.
Внешний фон - умеренно-негативный: фьючерс на SnP 500 -0,18% (1981), Nasdaq 100 -0,16% (4063); немецкий индекс DAX 0%; японские биржи закрыты в связи с национальным праздником; китайский Shanghai Composite +0,31%. Котировка Apple на премаркете - $101,70 (+0,04%).
Уровни сопротивления: 103-103,7 / 110
Уровни поддержки: 96,5-96 / 89,7 / 84
eBay: Слухи о заинтересованности Google в покупке доли компании были опровергнуты
Капитализация eBay на прошлой торговой сессии выросла на 2,98%. К закрытию рынков в США акции стоили $52,19.
В пятницу ходили спекуляции о том, что Google заинтересован в приобретении доли в операторе онлайн-аукционов. Позже эти слухи были опровергнуты. В тот же день аналитики инвесткомпании Cantor Fitzgerald защитили eBay. По мнению экспертов, новость о создании платежной системы Apple Pay имеет скорее психологический характер. Вряд ли она сможет нанести серьезный урон PayPal, принадлежащей eBay. Как результат, аналитики Cantor Fitzgerald подтверждают рекомендацию на покупку акций.
Глобально бумаги движутся в широком торговом диапазоне. В пятницу они достигли его нижней границы. Позитивный новостной фон возник весьма вовремя и позволил акциям оттолкнуться от уровня. В моменте бумаги росли более чем на 5%. В итоге на внутридневном максимуме была практически достигнута 200-дневная скользящая средняя. Таким образом, сработала представленная нами ранее техническая картина (см. обзор). Сейчас 200-дневная средняя ($53,2) служит первым сопротивлением. При ее пробитии возможен уход на верхнюю границу боковика ($56-57).
Тем не менее, боковик работает уже давно. В определенный момент фигура может быть нарушена. Это уже наблюдалось весной, в то время акции установили минимум этого года - $48. Сейчас эта отметка может стать следующей поддержкой при пробитии нижней границы фигуры, то есть $50.
Внешний фон – умеренно-негативный: фьючерс на SnP 500 -0,18% (1981), Nasdaq 100 -0,16% (4063); немецкий индекс DAX 0%; японские биржи закрыты в связи с национальным праздником; китайский Shanghai Composite +0,31%. Котировка eBay на премаркете - $52,50 (+0,59%).
Уровни сопротивления: 53,2 / 56-57 / 59,7
Уровни поддержки: 50 / 48 / 44
Внешний фон: немецкий индекс DAX +0,2%; японские биржи закрыты в связи с национальным праздником; китайский Shanghai Composite +0,31%.
В выходные вышли слабые макроданные по Китаю. Темпы роста промпроизводства в августе замедлились до 6,9% в годовом выражении, что является минимальным подъемом с декабря 2008 года. Аналитики, опрошенные агентством Bloomberg, в среднем прогнозировали рост на 8,8% после июльского скачка на 9%. Розничные продажи в Китае в августе выросли на 11,9% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года (эксперты в среднем прогнозировали подъем на 12,1%). Объем прямых иностранных инвестиций в экономику КНР в августе увеличился на 16,5% (17% в июле), однако темпы роста не оправдали ожиданий экономистов, оценивавших повышение в среднем на уровне 16,9%.
Отсюда можно сделать вывод об ослаблении экономики Поднебесной, что является негативом для США, которые являются их ключевым торговым партнером. Именно китайскими новостями обусловлена утренняя просадка фьючерсов на американские индексы. При этом индекс Shanghai Composite в итоге закрылся в плюсе, видимо, на спекуляциях о возможных стимулирующих мерах со стороны регуляторов.
Макростатистика США: в 16:30 мск был опубликован Индекс деловой активности в промышленности ФРБ Нью-Йорка за сентябрь, который вырос до 27,54 пунктов – практически пятилетнего максимума (прогноз: 16). При этом подындекс занятости в рамках показателя ослаб, что является не самым хорошим признаком. В целом, индекс часто бывает волатильным и далеко не всегда влияет на рынки.
В 17:15 мск выйдут данные по промышленному производству за август (прогноз: 0,3%). Их можно будет посмотреть в нашем календаре статистики.
Напомним, что ключевым событием предстоящей недели может стать заседание ФРС, точнее риторика ее представителей. Инвесторы боятся услышать намеки на возможное повышение процентных ставок не летом, а весной следующего года, то есть раньше. Также отметим, что в пятницу состоится квартальная экспирация по производным инструментам.
Мнения: В пятницу мы цитировали мнение Deutsche Bank относительно «пузыря» на рынке гособлигаций. Сегодня хотелось бы еще раз коснуться этой темы. Экономист банка Торстен Слок выделил основные факторы, которые в перспективе могут оказывать давление на процентные ставки в США, даже если ФРС займет более жесткую позицию по монетарной политике. Вот они:
1. Покупка Treasuries американскими центробанками.
2. Геополитические риски, связанные с Украиной, повышают ценность защитных активов.
3. Слабая экономика Европы делает американские доходности более привлекательными (многие европейские еще ниже).
4. Структурная перестройка экономики США сделала крайне низкие ставки более естественными.
5. Пенсионные фонды и страховые компании продают акции и покупают облигации.
6. Многие инвесторы, долгое время ожидавшие существенного роста доходностей, сдались и перестали играть против облигаций.
В качестве факторов, которые в перспективе говорят в пользу повышения процентных ставок, эксперт выделил:
1. Улучшение макроситуации в США.
2. ФРС в перспективе, вероятно, все же станет более жестким.
Напомним, что именно крайне низкие процентные ставки способствовали продолжительному ралли в американских акциях. В итоге, именно значительный рост доходностей облигаций может обусловить слабость фондового рынка США.
Корпоративный сектор:
В пятницу Apple сообщил, что предзаказы на новые iPhone достигли рекордного уровня, хотя и не представил конкретные цифры. Спрос превысил предложение, запасов продукции не хватает. В итоге модель iPhone 6 Plus может появиться с задержкой на 3-4 недели. Также сегодня аналитики BNP Paribas подтвердили рекомендацию на покупку акций Apple с таргетом $130 (см. наш обзор).
Alibaba Group планирует увеличить объем первичного размещения акций на фоне высокого спроса со стороны инвесторов, сообщает Bloomberg со ссылкой на анонимные источники. Помимо этого, китайский интернет-гигант может поднять цену размещения до свыше $70 за акцию с объявленных ранее $60-66. Акции Yahoo растут на премаркете на 2%.
Американская корпорация SanDisk разработала карту памяти, вмещающую 512 гигабайт. Сейчас это самый объёмный из существующих носителей информации в подобном формате. Новая карта, которая имеет стандартные размеры, поступит в широкую продажу и будет стоить $800.Она предназначена для видеокамер, которые используют формат высокого разрешения 4К. Всего 10 лет назад компания выпустила карту на 512 мегабайт, таким образом, за десятилетие объем этого носителя вырос более чем в тысячу раз.
В целом, новостной фон на данный момент смешанный. Данные по Китаю слабы, по Америке – формально неплохи, однако статистику США сейчас нельзя трактовать однозначно в преддверии заседания ФРС.
Техническая картина: сегодня фьючерс на SnP 500 пробил горизонтальную поддержку 1980 пунктов, но пока отскочил. Ситуация является пограничной, ибо ранее отмечалось, что пробитие отметки в 1980 пунктов может открыть дорогу фьючерсу в район 1920 пунктов (нижняя граница долгосрочного канала). Локально за последние дни сформировался небольшой медвежий канал. По сути, мы сегодня отскочили от его нижней границы. Верхняя линия фигуры – 1998 пунктов. То есть пока мы не выйдем вверх из канала и не пробьем 2000, имеет смысл ориентироваться на понижательное движение по SnP 500.
Apple: Предзаказы на новые iPhone достигли рекордного уровня
Капитализация Apple на прошлой торговой сессии выросла на 0,23%. К закрытию рынков в США акции стоили $101,66.
В пятницу компания сообщила, что предзаказы на новые iPhone достигли рекордного уровня, хотя и не представила конкретные цифры. Спрос превысил предложение, запасов продукции не хватает. В итоге модель iPhone 6 Plus может появиться с задержкой на 3-4 недели. Также сегодня аналитики BNP Paribas подтвердили рекомендацию на покупку акций Apple с таргетом $130.
С июня бумаги движутся в восходящем канале. В день презентации были примерно отработаны обе границы фигуры. Правда, дальнейшей фиксации позиций не произошло. Акции начали подрастать. Сейчас мы движемся по направлению к верхней линии канала ($103) и историческому максимуму ($103,7). Где-то в этой зоне находится сопротивление, оттолкнувшись от которого акции могут отправиться вниз с ближайшей целью $96,5-96 (нижняя граница канала).
Судя по комментариям аналитиков, эйфория вокруг Apple сохраняется. При пробитии обозначенных сопротивлений рост может и продолжиться. В качестве следующего таргета тогда можно обозначить проекцию канала – примерно $110. Указанная отметка также соответствует консенсус-таргету аналитиков по данным Yahoo Finance.
Внешний фон - умеренно-негативный: фьючерс на SnP 500 -0,18% (1981), Nasdaq 100 -0,16% (4063); немецкий индекс DAX 0%; японские биржи закрыты в связи с национальным праздником; китайский Shanghai Composite +0,31%. Котировка Apple на премаркете - $101,70 (+0,04%).
Уровни сопротивления: 103-103,7 / 110
Уровни поддержки: 96,5-96 / 89,7 / 84
eBay: Слухи о заинтересованности Google в покупке доли компании были опровергнуты
Капитализация eBay на прошлой торговой сессии выросла на 2,98%. К закрытию рынков в США акции стоили $52,19.
В пятницу ходили спекуляции о том, что Google заинтересован в приобретении доли в операторе онлайн-аукционов. Позже эти слухи были опровергнуты. В тот же день аналитики инвесткомпании Cantor Fitzgerald защитили eBay. По мнению экспертов, новость о создании платежной системы Apple Pay имеет скорее психологический характер. Вряд ли она сможет нанести серьезный урон PayPal, принадлежащей eBay. Как результат, аналитики Cantor Fitzgerald подтверждают рекомендацию на покупку акций.
Глобально бумаги движутся в широком торговом диапазоне. В пятницу они достигли его нижней границы. Позитивный новостной фон возник весьма вовремя и позволил акциям оттолкнуться от уровня. В моменте бумаги росли более чем на 5%. В итоге на внутридневном максимуме была практически достигнута 200-дневная скользящая средняя. Таким образом, сработала представленная нами ранее техническая картина (см. обзор). Сейчас 200-дневная средняя ($53,2) служит первым сопротивлением. При ее пробитии возможен уход на верхнюю границу боковика ($56-57).
Тем не менее, боковик работает уже давно. В определенный момент фигура может быть нарушена. Это уже наблюдалось весной, в то время акции установили минимум этого года - $48. Сейчас эта отметка может стать следующей поддержкой при пробитии нижней границы фигуры, то есть $50.
Внешний фон – умеренно-негативный: фьючерс на SnP 500 -0,18% (1981), Nasdaq 100 -0,16% (4063); немецкий индекс DAX 0%; японские биржи закрыты в связи с национальным праздником; китайский Shanghai Composite +0,31%. Котировка eBay на премаркете - $52,50 (+0,59%).
Уровни сопротивления: 53,2 / 56-57 / 59,7
Уровни поддержки: 50 / 48 / 44
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба