USD/RUB TOM 54.08 (+2.49%) 17:24 мск
EUR/RUB TOM 60.93 (+3.11%) 17:24 мск
Бивалютная корзина 57.17 (+2.88%) 17:24 мск
Факторы в поддержку рубля
ЦБ РФ сократил покупки валюты с расчетами 2.06 до 150$ млн. Незначительный позитив для рубля
Перепроданность российской валюты после роста USDRUB с 49 до 54 практически без остановки.
Негативные факторы для рубля
Снижение цен на нефть накануне заседания ОПЕК 5.06. Brent 65.58$ (-0.9%). Отчет API указал на рот запасов нефти в США на 1.8 млн баррелей.
Геополитика. Эскалация конфликта в Донецкой области (бои за Марьинку) накануне саммита G7 7-8.06, где будет обсуждаться Украина и антироссийские санкции.
В паре USDRUB актуален «военный бид», что означает покупки доллара определенной группой участников на фоне ухудшения ситуации на юго-востоке Украины, а именно сообщений в среду о боях за Марьинку (Донецкая область) с применением артиллерии и большим количеством раненных. Ситуация усугубляется тем, что данная эскалация происходит накануне саммита «Большой семерки» 7-8 июня, который как раз посвящен ситуации на Украине. В этой связи рынок по рублю может опасаться еще большей антироссийской риторики в предстоящие выходные вплоть до спекуляций по поводу усиления санкций против РФ, что мы сейчас и дисконтируем.
Возросшая геополитическая премия может означать, в том числе актуальность торгов по USDRUB выше 54. Не исключено, что за данным уровнем сопротивления может располагаться немало стоп-лоссов к позициям на продажу в USDRUB. Если отбросить геополитику, то на текущих уровнях рубль кажется уже недооцененным.
В поддержку рублю по-прежнему цены на нефть в районе 64-65$ по Brent. Соответственно в фокусе отчет Минэнерго США в 17:30 мск.
Июньская стратегия
На прошлой неделе я хеджировал риски роста USDRUB к 54 в июне, сейчас уже с учетом геополитики частично страхую риски роста курса доллара выше 54, пытаясь подтянуть среднюю цену открытых позиций на продажу в USDRUB ближе к 53.
Не исключаю, что до осени еще раз протестируем поддержку 50 в USDRUB. Если говорить о перспективах лета, то 55 по USDRUB для меня «дорого». Вероятно, буду ставить на то, что выше 55-58 мы до конца лета по USDRUB не уйдем. Для начала хотелось бы дождаться итогов саммита G7 и заседания ОПЕК.
У 50 и ниже есть желание уже начать формировать долгосрочные позиции на покупку в USDRUB.
Технический анализ
Краткосрочный тренд в USDRUB продолжает оставаться восходящим. Можно говорить о перекупленности доллара, о назревшей фиксации прибыли и коррекции к росту с 49 до 54, однако пока мы не видим пересечение скользящих средних ЕМА(15) и ЕМА(30), говорить о завершении повышательной тенденции проблематично.
USD/RUB TOM (60 мин, Московская Биржа)
Несколько негативные перспективы для рубля рисует в среду бивалютная корзина, которая накануне преодолела 200-дневное скользящее среднее, а сегодня сопротивление 55.75. Данная динамика – потенциальный сигнал к возобновлению восходящего тренда по бивалютной корзине.
Бивалютная корзина (Daily, Московская Биржа)
Календарь
5.06 – заседание ОПЕК, Греция должна выплатить МВФ 300 млн евро, отчет по рынку труда США.
7-8.06 – саммит G7, обсуждение ситуации на Украине и антироссийских санкций.
15.06 — заседание ЦБ РФ (прогноз -100 б.п., рыночные ожидания вплоть до -150 б.п.).
16-17.06 – заседание ФРС
EUR/RUB TOM 60.93 (+3.11%) 17:24 мск
Бивалютная корзина 57.17 (+2.88%) 17:24 мск
Факторы в поддержку рубля
ЦБ РФ сократил покупки валюты с расчетами 2.06 до 150$ млн. Незначительный позитив для рубля
Перепроданность российской валюты после роста USDRUB с 49 до 54 практически без остановки.
Негативные факторы для рубля
Снижение цен на нефть накануне заседания ОПЕК 5.06. Brent 65.58$ (-0.9%). Отчет API указал на рот запасов нефти в США на 1.8 млн баррелей.
Геополитика. Эскалация конфликта в Донецкой области (бои за Марьинку) накануне саммита G7 7-8.06, где будет обсуждаться Украина и антироссийские санкции.
В паре USDRUB актуален «военный бид», что означает покупки доллара определенной группой участников на фоне ухудшения ситуации на юго-востоке Украины, а именно сообщений в среду о боях за Марьинку (Донецкая область) с применением артиллерии и большим количеством раненных. Ситуация усугубляется тем, что данная эскалация происходит накануне саммита «Большой семерки» 7-8 июня, который как раз посвящен ситуации на Украине. В этой связи рынок по рублю может опасаться еще большей антироссийской риторики в предстоящие выходные вплоть до спекуляций по поводу усиления санкций против РФ, что мы сейчас и дисконтируем.
Возросшая геополитическая премия может означать, в том числе актуальность торгов по USDRUB выше 54. Не исключено, что за данным уровнем сопротивления может располагаться немало стоп-лоссов к позициям на продажу в USDRUB. Если отбросить геополитику, то на текущих уровнях рубль кажется уже недооцененным.
В поддержку рублю по-прежнему цены на нефть в районе 64-65$ по Brent. Соответственно в фокусе отчет Минэнерго США в 17:30 мск.
Июньская стратегия
На прошлой неделе я хеджировал риски роста USDRUB к 54 в июне, сейчас уже с учетом геополитики частично страхую риски роста курса доллара выше 54, пытаясь подтянуть среднюю цену открытых позиций на продажу в USDRUB ближе к 53.
Не исключаю, что до осени еще раз протестируем поддержку 50 в USDRUB. Если говорить о перспективах лета, то 55 по USDRUB для меня «дорого». Вероятно, буду ставить на то, что выше 55-58 мы до конца лета по USDRUB не уйдем. Для начала хотелось бы дождаться итогов саммита G7 и заседания ОПЕК.
У 50 и ниже есть желание уже начать формировать долгосрочные позиции на покупку в USDRUB.
Технический анализ
Краткосрочный тренд в USDRUB продолжает оставаться восходящим. Можно говорить о перекупленности доллара, о назревшей фиксации прибыли и коррекции к росту с 49 до 54, однако пока мы не видим пересечение скользящих средних ЕМА(15) и ЕМА(30), говорить о завершении повышательной тенденции проблематично.
USD/RUB TOM (60 мин, Московская Биржа)
Несколько негативные перспективы для рубля рисует в среду бивалютная корзина, которая накануне преодолела 200-дневное скользящее среднее, а сегодня сопротивление 55.75. Данная динамика – потенциальный сигнал к возобновлению восходящего тренда по бивалютной корзине.
Бивалютная корзина (Daily, Московская Биржа)
Календарь
5.06 – заседание ОПЕК, Греция должна выплатить МВФ 300 млн евро, отчет по рынку труда США.
7-8.06 – саммит G7, обсуждение ситуации на Украине и антироссийских санкций.
15.06 — заседание ЦБ РФ (прогноз -100 б.п., рыночные ожидания вплоть до -150 б.п.).
16-17.06 – заседание ФРС
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба