Месячный график
Нервотрепка по поводу избыточного предложения нефти на глобальном рынке не дает поднять голову нефтяным ценам, несмотря на то, что с конца августа по добыче нефти США заметен тренд на снижение. Аргументы против роста цен следующие, ОПЕК качает нефть на около рекордных уровнях и еще прибавит после снятия нефтяных санкций с Ирана США и Евросоюзом. Импорт нефти в Китай в августе упал по сравнению с историческим рекордом в июле на 13.4%(м/м), хотя и вырос в годовом сравнении г/г на 5.57%. Опасения по поводу замедления роста в Китае распространяются на весь мир. Запасы нефти в США остаются на уровнях около 100 млн барр. выше 5-летней сезонной средней. В итоге 3-ий квартал brent закончил на (-23.9%), а сентябрь (-10.67%).
Одним из политических факторов поддержки brent является негативная позиция Белого Дома к инициативе Конгресса по отмене 40-летнего запрета на экспорт нефти из США. Белый Дом наложит вето на разрешительные билли, подготовленные нефтяным лобби, поскольку считает, что США импортирует еще большой объем нефти. Другим неявным фактором поддержки нефти выступает напряженная обстановка на Ближнем Востоке(Сирия).
На месячном графике также выделим 2 глобальных минимума, адресуясь к обрисовке больших рисков по нефтяным ценам.
Первый “остался” от финансового кризиса 2008-2009гг. – 36.2. Второй является результатом кризиса перепроизводства нефти 2014-2015гг. – 45.19. Вариант тестирования минимума 2008г. полностью не сходит с повестки дня, пока нефтяные цены не возвратились в районе 70р. Технически цены должны закрыть любой месяц выше 69.53 – это первая цель Фибоначчи пробития вниз уровня 88.49. Пока цены не вышли устойчиво к $70 за баррель, актуальна вторая цель указанного пробития – 38.85.
Недельный график
На недельном графике видно осеннее сужение рейнджа колебаний цены brent до 45.98-50.34. Об иранском факторе в сентябре говорят не так часто, большее влияние оказывают страхи по поводу окончания летнего автомобильного сезона в США и предстоящей остановки нефтеперерабатывающих заводов на плановые ремонты в октябре, что увеличит и без того большие запасы нефти в США. Начало текущей недели началось на медвежьей ноте из опасений, что замедление экономического роста скажется на спросе на нефть. Понижение прогноза роста МВФ на 2015 и 2016гг. и снижение прибыли китайских корпораций в августе на 8.8% (г/г) нивелировали пятничное сообщение Baker Hughes о снижении буровых установок на 4 до 640. Снижение установок продолжалось 4-ую неделю подряд.
Дневной график
Рост цен утром в четверг привел цену brent под $50 за баррель. Октябрь начался с сообщения о росте официального промышленного индекса деловой активности в Китае с 49.7 до 49.8 (оценка 49.7). Помимо того финальный индекс PMI Сoaxin оказался получше предварительного. Однако аллюр быков был сбит в 17.00 МСК с выходом данных о падении индекса деловой активности в США (ISM), который упал более ожидаемого с 51.1 до 50.2 (оценка 50.6). Также на трейдеров воздействовали риски остановки нефтеперерабатывающих заводов на северо-востоке США в связи с ураганом Джоакин. Трейдеры опасаются избыточного роста запасов нефти, если на побережье хлынет вода. И без того запасы нефти в США выросли на этой неделе на 4 млн барр. из-за снижения потребности в нефтепереработке, - недельная загрузка мощностей последней снизилась по данным EIA с 90.9% до 89.8% . Как бы подчеркивая окончание автомобильного сезона, запасы бензина выросли на 3.3 млн барр. С другой стороны, недельная добыча нефти снизилась на 40000 барр. до 9096 млн барр.. Заметим, что в расчете за год добыча нефти в США все же выросла - на 2.93%.
На поведение нефти сегодня повлияют доклад о занятости в США и новые данные Baker Hughes по буровым установкам.
http://onlinebroker.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Нервотрепка по поводу избыточного предложения нефти на глобальном рынке не дает поднять голову нефтяным ценам, несмотря на то, что с конца августа по добыче нефти США заметен тренд на снижение. Аргументы против роста цен следующие, ОПЕК качает нефть на около рекордных уровнях и еще прибавит после снятия нефтяных санкций с Ирана США и Евросоюзом. Импорт нефти в Китай в августе упал по сравнению с историческим рекордом в июле на 13.4%(м/м), хотя и вырос в годовом сравнении г/г на 5.57%. Опасения по поводу замедления роста в Китае распространяются на весь мир. Запасы нефти в США остаются на уровнях около 100 млн барр. выше 5-летней сезонной средней. В итоге 3-ий квартал brent закончил на (-23.9%), а сентябрь (-10.67%).
Одним из политических факторов поддержки brent является негативная позиция Белого Дома к инициативе Конгресса по отмене 40-летнего запрета на экспорт нефти из США. Белый Дом наложит вето на разрешительные билли, подготовленные нефтяным лобби, поскольку считает, что США импортирует еще большой объем нефти. Другим неявным фактором поддержки нефти выступает напряженная обстановка на Ближнем Востоке(Сирия).
На месячном графике также выделим 2 глобальных минимума, адресуясь к обрисовке больших рисков по нефтяным ценам.
Первый “остался” от финансового кризиса 2008-2009гг. – 36.2. Второй является результатом кризиса перепроизводства нефти 2014-2015гг. – 45.19. Вариант тестирования минимума 2008г. полностью не сходит с повестки дня, пока нефтяные цены не возвратились в районе 70р. Технически цены должны закрыть любой месяц выше 69.53 – это первая цель Фибоначчи пробития вниз уровня 88.49. Пока цены не вышли устойчиво к $70 за баррель, актуальна вторая цель указанного пробития – 38.85.
Недельный график
На недельном графике видно осеннее сужение рейнджа колебаний цены brent до 45.98-50.34. Об иранском факторе в сентябре говорят не так часто, большее влияние оказывают страхи по поводу окончания летнего автомобильного сезона в США и предстоящей остановки нефтеперерабатывающих заводов на плановые ремонты в октябре, что увеличит и без того большие запасы нефти в США. Начало текущей недели началось на медвежьей ноте из опасений, что замедление экономического роста скажется на спросе на нефть. Понижение прогноза роста МВФ на 2015 и 2016гг. и снижение прибыли китайских корпораций в августе на 8.8% (г/г) нивелировали пятничное сообщение Baker Hughes о снижении буровых установок на 4 до 640. Снижение установок продолжалось 4-ую неделю подряд.
Дневной график
Рост цен утром в четверг привел цену brent под $50 за баррель. Октябрь начался с сообщения о росте официального промышленного индекса деловой активности в Китае с 49.7 до 49.8 (оценка 49.7). Помимо того финальный индекс PMI Сoaxin оказался получше предварительного. Однако аллюр быков был сбит в 17.00 МСК с выходом данных о падении индекса деловой активности в США (ISM), который упал более ожидаемого с 51.1 до 50.2 (оценка 50.6). Также на трейдеров воздействовали риски остановки нефтеперерабатывающих заводов на северо-востоке США в связи с ураганом Джоакин. Трейдеры опасаются избыточного роста запасов нефти, если на побережье хлынет вода. И без того запасы нефти в США выросли на этой неделе на 4 млн барр. из-за снижения потребности в нефтепереработке, - недельная загрузка мощностей последней снизилась по данным EIA с 90.9% до 89.8% . Как бы подчеркивая окончание автомобильного сезона, запасы бензина выросли на 3.3 млн барр. С другой стороны, недельная добыча нефти снизилась на 40000 барр. до 9096 млн барр.. Заметим, что в расчете за год добыча нефти в США все же выросла - на 2.93%.
На поведение нефти сегодня повлияют доклад о занятости в США и новые данные Baker Hughes по буровым установкам.
http://onlinebroker.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter