5 ноября 2019 smart-lab.ru Горчаков Александр
Рассмотрим два похода.
1 подход: мы вкладываем начальную сумму, а потом каждый месяц довносим 10% от нее.
2 подход: вкладываем начальную сумму и не довносим.
В качестве объектов для инвестиций возьмем индекс полной доходности Мосбиржи нетто по ставкам российских организаций и «корзину ЦБ»: 55% доллар США+45% евро по официальному курсу. Комиссию за покупки положим 0,1%
Естественно нас будет интересовать не простой рост, а рост относительно инфляции, поэтому для официальной инфляции также сформируем два виртуальных портфеля по первому и второму подходам, но уже с нулевой «комиссией».
В качестве начальной точки для инвестиций выберем самый неудачный момент с точки зрения фондового индекса: конец мая 2008-го
Что получим, если соответствующий портфель соотнести к инфляции по правилу 100%*(стоимость портфеля/стоимость «инфляции»-1)? А вот что
И итоговые цифры на конец октября 2019
Какие выводы?
1. Первый подход для фондового индекса значительно лучше.
2. При комиссии 0,1% большой разницы между подходами у «корзины ЦБ» нет.
3. Время падений портфелей «корзины ЦБ» значительно превосходит время ростов (примерно в 7 раз).
4. Портфель «Мосбиржа с довносом» превзошел инфляцию уже в августе 2009-го
5. Время, когда портфель «Мосбиржа с довносом» лучше портфелей «корзина ЦБ» в 4 с лишним раза больше обратного.
PS. Валютные вклады посмотреть за тот же период не могу, так как статистика ЦБ по их ставкам начинается с 2010-го года. Но в 2010-2019 они в разы хуже «Мосбиржа с довносом» по рассматриваемому показателю.
/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
1 подход: мы вкладываем начальную сумму, а потом каждый месяц довносим 10% от нее.
2 подход: вкладываем начальную сумму и не довносим.
В качестве объектов для инвестиций возьмем индекс полной доходности Мосбиржи нетто по ставкам российских организаций и «корзину ЦБ»: 55% доллар США+45% евро по официальному курсу. Комиссию за покупки положим 0,1%
Естественно нас будет интересовать не простой рост, а рост относительно инфляции, поэтому для официальной инфляции также сформируем два виртуальных портфеля по первому и второму подходам, но уже с нулевой «комиссией».
В качестве начальной точки для инвестиций выберем самый неудачный момент с точки зрения фондового индекса: конец мая 2008-го
Что получим, если соответствующий портфель соотнести к инфляции по правилу 100%*(стоимость портфеля/стоимость «инфляции»-1)? А вот что
И итоговые цифры на конец октября 2019
Какие выводы?
1. Первый подход для фондового индекса значительно лучше.
2. При комиссии 0,1% большой разницы между подходами у «корзины ЦБ» нет.
3. Время падений портфелей «корзины ЦБ» значительно превосходит время ростов (примерно в 7 раз).
4. Портфель «Мосбиржа с довносом» превзошел инфляцию уже в августе 2009-го
5. Время, когда портфель «Мосбиржа с довносом» лучше портфелей «корзина ЦБ» в 4 с лишним раза больше обратного.
PS. Валютные вклады посмотреть за тот же период не могу, так как статистика ЦБ по их ставкам начинается с 2010-го года. Но в 2010-2019 они в разы хуже «Мосбиржа с довносом» по рассматриваемому показателю.
/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter