В предыдущем посте мы сообщили о том, что совокупные дивиденды Роснефти по итогам 2019 года, по заявлению Сечина, будут рекордными и составят 283 млрд рублей.
Исходя из полученной информации, мы пересчитали наш прогноз дивидендов по итогам 2 полугодия 2019 года и понизили размер дивиденда с 19,1 рубля на акцию до 11,4 рублей на акцию.
Позже представитель компании уточнила, что имелись ввиду уже выплаченные дивиденды, т.е. по итогам 2п 2018 и 1п 2019.
❗В связи с этим, мы возвращаем наш прежний прогноз и полагаем, что Роснефть может установить новый рекорд по совокупным дивидендам 2019 года.
Обоснование:
В первом полугодии 2019 года на промежуточные дивиденды Роснефть направила 162,6 млрд рублей. Учитывая сильный результат по прибыли в 3 квартале 2019 года, мы ожидаем, что дивиденды за второе полугодие, скорее всего, окажутся выше и составят около 202 млрд рублей или 19,1 рублей на акцию.
? Совокупно по итогам 2019 года компания может направить на выплаты около 365 млрд рублей и установить очередной новый рекорд (в 2018г совокупно направили 274,5 млрд рублей).
✔ Ожидаемая дивидендная доходность в ближайшие 12 мес около 7%. Доходность и индекс DSI имеют относительно высокие оценки. Акции Роснефти являются претендентами на прохождение в дивидендный портфель при следующей ребалансировке.
В феврале компания опубликует результаты по МСФО за 2019г
Исходя из полученной информации, мы пересчитали наш прогноз дивидендов по итогам 2 полугодия 2019 года и понизили размер дивиденда с 19,1 рубля на акцию до 11,4 рублей на акцию.
Позже представитель компании уточнила, что имелись ввиду уже выплаченные дивиденды, т.е. по итогам 2п 2018 и 1п 2019.
❗В связи с этим, мы возвращаем наш прежний прогноз и полагаем, что Роснефть может установить новый рекорд по совокупным дивидендам 2019 года.
Обоснование:
В первом полугодии 2019 года на промежуточные дивиденды Роснефть направила 162,6 млрд рублей. Учитывая сильный результат по прибыли в 3 квартале 2019 года, мы ожидаем, что дивиденды за второе полугодие, скорее всего, окажутся выше и составят около 202 млрд рублей или 19,1 рублей на акцию.
? Совокупно по итогам 2019 года компания может направить на выплаты около 365 млрд рублей и установить очередной новый рекорд (в 2018г совокупно направили 274,5 млрд рублей).
✔ Ожидаемая дивидендная доходность в ближайшие 12 мес около 7%. Доходность и индекс DSI имеют относительно высокие оценки. Акции Роснефти являются претендентами на прохождение в дивидендный портфель при следующей ребалансировке.
В феврале компания опубликует результаты по МСФО за 2019г
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба