Координаты рынка
Мировые фондовые рынки
Фондовые рынки развитых стран в среду смогли вырасти: европейские – слабо (EuroTOP100: +0,2%; DAX: +0,3%; CAC40: +0,3%; FTMIB: +0.8%), американский – сильно (SnP500: +1,8%; Dow Jones IA: +1,8%;NASDAQ Composite: +2,5%). Способствовало отскоку рынков акций отсутствие негатива из КНР (в стране праздники), а также чуть более слабые экономические данные (число новых рабочих мест в США, по ADP, выросли на 190 тыс. в августе, консенсус Рейтерс предполагал рост на 201 тыс., в «Бежевой книге» было отмечено, что фактор Китая препятствует ускорению роста), что позволило частично снять локальную перепроданность. Впрочем, говорить о продолжении роста сложно - риски по долларовым ставкам и опасения по КНР сохраняются.
Российский фондовый рынок
Российский фондовый рынок в среду продолжил снижаться. По результатам дня индекс ММВБ потерял 0,4%, так и не сумев удержаться выше 1700 пунктов вследствие давления продаж в последние два часа торгов: участники торгов отыгрывали ухудшение ценовой конъюнктуры рынка нефти с тестом Brent зоны 48-48,5 долл./барр.. Индекс РТС потерял 2%. Динамика ключевых сегментов была разнонаправленной: большинство внутренних секторов, вместе с нефтегазовым, показали негативную динамику, следуя за слабым рублем, в слабом плюсе сегменты, представляющие ненефтегазовый экспорт, а также электроэнергетика и акции сотовых операторов (МТС: +0,2%; Мегафон: +0,1%). В первую очередь отметим растущие сегменты: в их числе акции сталелитейных и угольных компаний, за исключением Северстали (-0,3%), прибавившие 0,4% - 3,4% (в лидерах - ММК) и ряд перепроданных акций электроэнергетики, двигавшихся «против рынка» (в растущих «фишках» сектора: Русгидро: +1,1%; Э.Он Россия: +1,1%), а также химпром, где подросли котировки Уралкалия (+1,1%) и Фосагро (+0,5%). В цветмете наблюдалась разнонаправленная динамика: слабый рубль способствовал повышению ВСМПО-Ависма (+1,2%), НорНикеля (+0,2%) и Pоluys Gold (+0,1%) при продажах в Алросе (-0.9%) и РДР РусАла (-1.0%). Нефтегазовый сектор, ведомый Газпромом (-1,3%) и Татнефтью (-1,6%), а также финансовый сектор, вслед за МосБиржей (-2,2%) и ВТБ (-0,5%), стали аутсайдерами торгов. Впрочем, часть ликвидных бумаг все же в этих, ключевых сегментах, выросла: мы выделим среди таковых акции банка Возрождение (+6,5%), «префы» Сбербанка (+1,4%), а также, безусловно Роснефть (+2,6%). Вновь подчеркнем устойчивость «префов» Татнефти (+1,34%) и Башнефти (+0,7%) к рыночному негативу. Продолжилось повышение котировок Мостотреста (+1,0%), правда, при непривычно низких оборотах (вчера наторговано данными акциями всего на 960 тыс. руб.), зато резко (и неожиданно) упал ПИК (-8,6%). Среди прочих бумаг выделим по-прежнему безыдейный потребсектор и сильное возвратное движение котировок Трансаэро (-24,6%), на фоне заявлений Аэрофлота (-3,8%) о судьбе брэнда компании и неясности относительно оферты.
Товарные рынки
Торги фьючерсами на нефть проходят волатильно, внутридневные колебания составляют порядка 3,2 долл./барр. На сегодняшнее утро Brent торгуется по 50,4 долл./барр., оставаясь пока в обозначенном нами ранее диапазоне 48-52 долл./барр. Данные по запасам нефти от Минэнерго США показали рост в запасах сырой нефти на 4,6 млн барр., снижение в запасах бензина на 0,2 млн барр. и рост в запасах дистиллятов на 0,1 млн барр. Сегодня в фокусе заседание ЕЦБ и отчет о занятости в США в пятницу, который может пролить свет на планы ФРС относительно ставки. Мы ожидаем, что нефть пока останется в рамках нашего диапазона.
Наши прогнозы и рекомендации
Мировые рынки продолжают находиться в коррекционной фазе из-за рисков по глобальной экономике (в первую очередь, КНР) и долларовым ставкам. Впрочем, вчера локально перепроданные рынки развитых стран смогли найти повод для частичного восстановления – китайские финрынки были закрыты до конца недели в связи с праздниками, а в «Бежевой книге» (квартальный обзор ФРС) было отмечено, что хотя рынок труда в США растет умеренными темпами, китайский фактор сдерживает деловую активность – ряд американских компаний, по опросу ФРБ Бостона, считает Китай ключевым фактором, а ФРБ Далласа отметил некоторое ухудшение перспектив по росту кредитования из-за низких цен на нефть и ситуации в Китае. Сегодня рынки могут постараться продолжить инерционный рост, но вряд ли он будет столь же сильным, как вчера в США, скорее, имеет смысл ждать плавной тенденции к росту с переходом в консолидацию – от заседания ЕЦБ и М. Драги можно ожидать лишь словесных интервенций (что-то типа – регулятор контролирует ситуацию в финсекторе, который готов к повышению ключевой ставки в США), а завтра будут опубликованы официальные данные по занятости в США в августе, которые позволят скорректировать ожидания по политике ФРС перед скорым заседанием регулятора (16-17 сентября). Мы остаемся при мнении, что до главного события месяца, заседания ФРС, говорить о завершении коррекции на развитых фондовых рынках и снижении волатильности в акциях и товарных активах сложно.
Российский рынок акций вчера упал по отношению РТС/Brent ниже 16х и, учитывая возвращение Brent выше 50 долл./барр., смотрится локально привлекательно. Индекс ММВБ также находится ниже диапазона 1700-1760 пунктов, который мы считаем оправданным в текущей ситуации. Поэтому по-прежнему рассчитываем на попытки индекса ММВБ вернуться выше 1700 и попытаться развить рост, в случае стабильности нефти. Уровень 1670 пунктов остается, по нашему мнению, ключевой поддержкой для ММВБ.
Корпоративные новости
Структуры Сулеймана Керимова готовы выкупить 59,8% Polyus Gold у остальных акционеров за $5,38 млрд
Wandle Holdings Ltd. и ее 100%-ная "дочка Sacturino Ltd. готовятся выставить оферту на выкуп всех не принадлежащих им акций Polyus Gold International Ltd (PGIL). Цена оферты - $2,97 за акцию денежными средствами, сообщила Polyus Gold. Wandle Holdings владеет 40,22% акций Polyus Gold. Бенефициары Wandle - учрежденный Сулейманом Керимовым фонд Suleyman Kerimov Foundation, а также сын бизнесмена Саид Керимов. Компания Sacturino в конечном счете контролируется Саидом Керимовым, говорится в сообщении этой структуры.
Мосэнергосбыт проводит выкуп у несогласных с делистингом
Ранее ПАО Мосэнергосбыт направило заявление на биржу об исключении своих акций из списка ценных бумаг, допущенных к торгам. До 14 августа акционеры, не согласные с решением о делистинге или не голосовавшие за него на годовом собрании сбыта, могли предъявить акции к выкупу по цене 0,35 рубля. До 1 сентября действовало добровольное предложение о выкупе акций со стороны Интер РАО Капитал по цене 0,4 рубля.
Добыча газа в России в январе-августе снизилась на 4,2%
Объем добычи газа в РФ в январе-августе 2015 года снизился на 4,2% по сравнению с аналогичным показателем 2014 года и составил 400,294 млрд куб. м. Такие данные содержатся в оперативной сводке ГП "ЦДУ ТЭК". В августе в России было произведено 43,702 млрд куб. м газа.
Добыча нефти в РФ за 8 месяцев выросла на 1,4%
Объем добычи нефти и газового конденсата в РФ в январе-августе 2015г вырос на 1,4% по сравнению с аналогичным показателем 2014 года и составил 354,514 млн тонн (10,694 млн баррелей в сутки). Такие данные содержатся в оперативной сводке ГП "ЦДУ ТЭК". В августе Россия произвела 45,170 млн тонн нефти (+1,3% по сравнению с августом 2014г). При этом среднесуточная добыча нефти в прошлом месяце текущего года достигла 10,681 млн баррелей.
https://www.psbank.ru/Informer (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Мировые фондовые рынки
Фондовые рынки развитых стран в среду смогли вырасти: европейские – слабо (EuroTOP100: +0,2%; DAX: +0,3%; CAC40: +0,3%; FTMIB: +0.8%), американский – сильно (SnP500: +1,8%; Dow Jones IA: +1,8%;NASDAQ Composite: +2,5%). Способствовало отскоку рынков акций отсутствие негатива из КНР (в стране праздники), а также чуть более слабые экономические данные (число новых рабочих мест в США, по ADP, выросли на 190 тыс. в августе, консенсус Рейтерс предполагал рост на 201 тыс., в «Бежевой книге» было отмечено, что фактор Китая препятствует ускорению роста), что позволило частично снять локальную перепроданность. Впрочем, говорить о продолжении роста сложно - риски по долларовым ставкам и опасения по КНР сохраняются.
Российский фондовый рынок
Российский фондовый рынок в среду продолжил снижаться. По результатам дня индекс ММВБ потерял 0,4%, так и не сумев удержаться выше 1700 пунктов вследствие давления продаж в последние два часа торгов: участники торгов отыгрывали ухудшение ценовой конъюнктуры рынка нефти с тестом Brent зоны 48-48,5 долл./барр.. Индекс РТС потерял 2%. Динамика ключевых сегментов была разнонаправленной: большинство внутренних секторов, вместе с нефтегазовым, показали негативную динамику, следуя за слабым рублем, в слабом плюсе сегменты, представляющие ненефтегазовый экспорт, а также электроэнергетика и акции сотовых операторов (МТС: +0,2%; Мегафон: +0,1%). В первую очередь отметим растущие сегменты: в их числе акции сталелитейных и угольных компаний, за исключением Северстали (-0,3%), прибавившие 0,4% - 3,4% (в лидерах - ММК) и ряд перепроданных акций электроэнергетики, двигавшихся «против рынка» (в растущих «фишках» сектора: Русгидро: +1,1%; Э.Он Россия: +1,1%), а также химпром, где подросли котировки Уралкалия (+1,1%) и Фосагро (+0,5%). В цветмете наблюдалась разнонаправленная динамика: слабый рубль способствовал повышению ВСМПО-Ависма (+1,2%), НорНикеля (+0,2%) и Pоluys Gold (+0,1%) при продажах в Алросе (-0.9%) и РДР РусАла (-1.0%). Нефтегазовый сектор, ведомый Газпромом (-1,3%) и Татнефтью (-1,6%), а также финансовый сектор, вслед за МосБиржей (-2,2%) и ВТБ (-0,5%), стали аутсайдерами торгов. Впрочем, часть ликвидных бумаг все же в этих, ключевых сегментах, выросла: мы выделим среди таковых акции банка Возрождение (+6,5%), «префы» Сбербанка (+1,4%), а также, безусловно Роснефть (+2,6%). Вновь подчеркнем устойчивость «префов» Татнефти (+1,34%) и Башнефти (+0,7%) к рыночному негативу. Продолжилось повышение котировок Мостотреста (+1,0%), правда, при непривычно низких оборотах (вчера наторговано данными акциями всего на 960 тыс. руб.), зато резко (и неожиданно) упал ПИК (-8,6%). Среди прочих бумаг выделим по-прежнему безыдейный потребсектор и сильное возвратное движение котировок Трансаэро (-24,6%), на фоне заявлений Аэрофлота (-3,8%) о судьбе брэнда компании и неясности относительно оферты.
Товарные рынки
Торги фьючерсами на нефть проходят волатильно, внутридневные колебания составляют порядка 3,2 долл./барр. На сегодняшнее утро Brent торгуется по 50,4 долл./барр., оставаясь пока в обозначенном нами ранее диапазоне 48-52 долл./барр. Данные по запасам нефти от Минэнерго США показали рост в запасах сырой нефти на 4,6 млн барр., снижение в запасах бензина на 0,2 млн барр. и рост в запасах дистиллятов на 0,1 млн барр. Сегодня в фокусе заседание ЕЦБ и отчет о занятости в США в пятницу, который может пролить свет на планы ФРС относительно ставки. Мы ожидаем, что нефть пока останется в рамках нашего диапазона.
Наши прогнозы и рекомендации
Мировые рынки продолжают находиться в коррекционной фазе из-за рисков по глобальной экономике (в первую очередь, КНР) и долларовым ставкам. Впрочем, вчера локально перепроданные рынки развитых стран смогли найти повод для частичного восстановления – китайские финрынки были закрыты до конца недели в связи с праздниками, а в «Бежевой книге» (квартальный обзор ФРС) было отмечено, что хотя рынок труда в США растет умеренными темпами, китайский фактор сдерживает деловую активность – ряд американских компаний, по опросу ФРБ Бостона, считает Китай ключевым фактором, а ФРБ Далласа отметил некоторое ухудшение перспектив по росту кредитования из-за низких цен на нефть и ситуации в Китае. Сегодня рынки могут постараться продолжить инерционный рост, но вряд ли он будет столь же сильным, как вчера в США, скорее, имеет смысл ждать плавной тенденции к росту с переходом в консолидацию – от заседания ЕЦБ и М. Драги можно ожидать лишь словесных интервенций (что-то типа – регулятор контролирует ситуацию в финсекторе, который готов к повышению ключевой ставки в США), а завтра будут опубликованы официальные данные по занятости в США в августе, которые позволят скорректировать ожидания по политике ФРС перед скорым заседанием регулятора (16-17 сентября). Мы остаемся при мнении, что до главного события месяца, заседания ФРС, говорить о завершении коррекции на развитых фондовых рынках и снижении волатильности в акциях и товарных активах сложно.
Российский рынок акций вчера упал по отношению РТС/Brent ниже 16х и, учитывая возвращение Brent выше 50 долл./барр., смотрится локально привлекательно. Индекс ММВБ также находится ниже диапазона 1700-1760 пунктов, который мы считаем оправданным в текущей ситуации. Поэтому по-прежнему рассчитываем на попытки индекса ММВБ вернуться выше 1700 и попытаться развить рост, в случае стабильности нефти. Уровень 1670 пунктов остается, по нашему мнению, ключевой поддержкой для ММВБ.
Корпоративные новости
Структуры Сулеймана Керимова готовы выкупить 59,8% Polyus Gold у остальных акционеров за $5,38 млрд
Wandle Holdings Ltd. и ее 100%-ная "дочка Sacturino Ltd. готовятся выставить оферту на выкуп всех не принадлежащих им акций Polyus Gold International Ltd (PGIL). Цена оферты - $2,97 за акцию денежными средствами, сообщила Polyus Gold. Wandle Holdings владеет 40,22% акций Polyus Gold. Бенефициары Wandle - учрежденный Сулейманом Керимовым фонд Suleyman Kerimov Foundation, а также сын бизнесмена Саид Керимов. Компания Sacturino в конечном счете контролируется Саидом Керимовым, говорится в сообщении этой структуры.
Мосэнергосбыт проводит выкуп у несогласных с делистингом
Ранее ПАО Мосэнергосбыт направило заявление на биржу об исключении своих акций из списка ценных бумаг, допущенных к торгам. До 14 августа акционеры, не согласные с решением о делистинге или не голосовавшие за него на годовом собрании сбыта, могли предъявить акции к выкупу по цене 0,35 рубля. До 1 сентября действовало добровольное предложение о выкупе акций со стороны Интер РАО Капитал по цене 0,4 рубля.
Добыча газа в России в январе-августе снизилась на 4,2%
Объем добычи газа в РФ в январе-августе 2015 года снизился на 4,2% по сравнению с аналогичным показателем 2014 года и составил 400,294 млрд куб. м. Такие данные содержатся в оперативной сводке ГП "ЦДУ ТЭК". В августе в России было произведено 43,702 млрд куб. м газа.
Добыча нефти в РФ за 8 месяцев выросла на 1,4%
Объем добычи нефти и газового конденсата в РФ в январе-августе 2015г вырос на 1,4% по сравнению с аналогичным показателем 2014 года и составил 354,514 млн тонн (10,694 млн баррелей в сутки). Такие данные содержатся в оперативной сводке ГП "ЦДУ ТЭК". В августе Россия произвела 45,170 млн тонн нефти (+1,3% по сравнению с августом 2014г). При этом среднесуточная добыча нефти в прошлом месяце текущего года достигла 10,681 млн баррелей.
https://www.psbank.ru/Informer (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter