3 июня 2020 Уралсиб (ФК) | УРАЛСИБ Кэпитал - Финансовые услуги
Внешний рынок
Цены на нефть поднялись выше 40 долл./барр. Оптимизм связан с ожиданиями, что соглашение об ограничении добычи будет продлено, причем решение может быть принято уже завтра на досрочной встрече ОПЕК+.
На мировых рынках сохраняются позитивные настроения, что благоприятно влияет на цены рисковых активов. Котировки еврооблигаций стран ЕМ вчера продолжили расти, причем повышенным спросом пользовались отстававшие ранее бумаги. Поскольку российские активы и так относительно дорогие, вчера росли в цене лишь длинные выпуски. Сегодня, по нашим оценкам, рост продолжится. МКБ выкупает с рынка выпуски с погашением в 2021 и 2023 гг.
Внутренний рынок
Рублевые госбумаги вчера вновь начали торги со снижения доходности, продолжив получать поддержку со стороны валютного рынка. Однако к вечеру рубль утратил часть завоеванных позиций, в результате некоторые длинные ОФЗ немного подешевели. Для сегодняшних аукционов Минфин выбрал три выпуска с постоянным купоном в безлимитном формате: два среднесрочных и один длинный.
Сбербанк (-/Ваа3/ВВВ-) вчера в режиме биржевого букбилдинга начал принимать заявки инвесторов на четырехлетний выпуск серии 001Р-SBER16 объемом не менее 10 млрд руб. Ориентир ставки первого купона – 5,65% годовых. Сбор заявок продлится до 4 июня.
ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК
Краткосрочные инфляционные ожидания населения продолжили снижаться, что вполне согласуется с данными ЦБ.
НОВОСТИ ЭМИТЕНТОВ
ВТБ (BBB-/Baa3/-)
Группа ВТБ опубликовала отчетность за апрель по МСФО, отразив ROAE всего 0,6% против 9,4% в 1 кв. ЧПМ выросла на 10 б.п. относительно уровня 1 кв., стоимость риска – на 20 б.п., последнее среди прочего вызвано резервированием из-за макронадбавки. Корпоративный кредитный портфель с поправкой на переоценку за месяц увеличился на 0,8%, розничный – на 0,4%. Выпуск VTB ‘22s (YTM 3,91%) выглядит привлекательным для покупки.
ВКРАТЦЕ
ПАО «РусАл» (-/Ва3/В+) установило ставку 1-го купона бондов серии БО-002Р-01 со сроком обращения 10 лет и офертой через три года на уровне 6,5% годовых, что соответствует доходности к оферте 6,66% годовых. В ходе формирования книги заявок компания дважды снижала ориентир по ставке размещения с изначальных 6,55–6,75% годовых. Техразмещение выпуска объемом 10 млрд руб. запланировано на 9 июня. Интерфакс.
Правительство Белгородской области (-/-/-) установило финальный ориентир ставки 1-го купона 5-летнего выпуска облигаций серии 34015 объемом 2,7 млрд руб. на уровне 5,80% годовых. Ориентиру соответствует доходность к погашению в размере 5,93% годовых. Первоначально ориентир ставки 1-го купона составлял 5,80–5,90% годовых, в процессе маркетинга он один раз был сужен. Техразмещение назначено на 4 июня. Интерфакс.
НК «Роснефть» (ВВВ-/Ваа3/-) 4 июня планирует провести сбор заявок инвесторов на 10-летние бонды серии 002P-10 с офертой через пять лет объемом 15 млрд руб. Ориентир ставки 1-го купона – 5,80–5,90% годовых, ему соответствует доходность к оферте на уровне 5,93–6,03% годовых. Техразмещение запланировано на 10 июня. Интерфакс.
http://www.uralsibenter.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Цены на нефть поднялись выше 40 долл./барр. Оптимизм связан с ожиданиями, что соглашение об ограничении добычи будет продлено, причем решение может быть принято уже завтра на досрочной встрече ОПЕК+.
На мировых рынках сохраняются позитивные настроения, что благоприятно влияет на цены рисковых активов. Котировки еврооблигаций стран ЕМ вчера продолжили расти, причем повышенным спросом пользовались отстававшие ранее бумаги. Поскольку российские активы и так относительно дорогие, вчера росли в цене лишь длинные выпуски. Сегодня, по нашим оценкам, рост продолжится. МКБ выкупает с рынка выпуски с погашением в 2021 и 2023 гг.
Внутренний рынок
Рублевые госбумаги вчера вновь начали торги со снижения доходности, продолжив получать поддержку со стороны валютного рынка. Однако к вечеру рубль утратил часть завоеванных позиций, в результате некоторые длинные ОФЗ немного подешевели. Для сегодняшних аукционов Минфин выбрал три выпуска с постоянным купоном в безлимитном формате: два среднесрочных и один длинный.
Сбербанк (-/Ваа3/ВВВ-) вчера в режиме биржевого букбилдинга начал принимать заявки инвесторов на четырехлетний выпуск серии 001Р-SBER16 объемом не менее 10 млрд руб. Ориентир ставки первого купона – 5,65% годовых. Сбор заявок продлится до 4 июня.
ДЕНЕЖНЫЙ РЫНОК
Краткосрочные инфляционные ожидания населения продолжили снижаться, что вполне согласуется с данными ЦБ.
НОВОСТИ ЭМИТЕНТОВ
ВТБ (BBB-/Baa3/-)
Группа ВТБ опубликовала отчетность за апрель по МСФО, отразив ROAE всего 0,6% против 9,4% в 1 кв. ЧПМ выросла на 10 б.п. относительно уровня 1 кв., стоимость риска – на 20 б.п., последнее среди прочего вызвано резервированием из-за макронадбавки. Корпоративный кредитный портфель с поправкой на переоценку за месяц увеличился на 0,8%, розничный – на 0,4%. Выпуск VTB ‘22s (YTM 3,91%) выглядит привлекательным для покупки.
ВКРАТЦЕ
ПАО «РусАл» (-/Ва3/В+) установило ставку 1-го купона бондов серии БО-002Р-01 со сроком обращения 10 лет и офертой через три года на уровне 6,5% годовых, что соответствует доходности к оферте 6,66% годовых. В ходе формирования книги заявок компания дважды снижала ориентир по ставке размещения с изначальных 6,55–6,75% годовых. Техразмещение выпуска объемом 10 млрд руб. запланировано на 9 июня. Интерфакс.
Правительство Белгородской области (-/-/-) установило финальный ориентир ставки 1-го купона 5-летнего выпуска облигаций серии 34015 объемом 2,7 млрд руб. на уровне 5,80% годовых. Ориентиру соответствует доходность к погашению в размере 5,93% годовых. Первоначально ориентир ставки 1-го купона составлял 5,80–5,90% годовых, в процессе маркетинга он один раз был сужен. Техразмещение назначено на 4 июня. Интерфакс.
НК «Роснефть» (ВВВ-/Ваа3/-) 4 июня планирует провести сбор заявок инвесторов на 10-летние бонды серии 002P-10 с офертой через пять лет объемом 15 млрд руб. Ориентир ставки 1-го купона – 5,80–5,90% годовых, ему соответствует доходность к оферте на уровне 5,93–6,03% годовых. Техразмещение запланировано на 10 июня. Интерфакс.
http://www.uralsibenter.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter