Торговая неделя в США прошла относительно нейтрально. Не обошлось без сюрпризов.
За пять дней S&P 500 прибавил 0,9%, Dow Jones — 1%, NASDAQ 100 — 0,3%. Первые два индекса закрылись на исторических максимумах.
В фокусе — макростатистика, заседание ЕЦБ, сезон отчетности.
Что движет рынком
Опубликованные на неделе данные по экономике США за сентябрь оказались смешанными. Оценка прироста ВВП в IV квартале сервисом ФРБ Атланты не изменилась и равна 3,4%.
Розничные продажи без учета автомобилей выросли на 0,5% (прогноз: 0,1%). Промышленное производство сократилось на 0,3% (прогноз: -0,1%). Количество разрешений на строительства снизилось на 2,9% (прогноз: -0,7%).
ВВП КНР в III квартале вырос на 0,9% (кв/кв; прогноз: 1%). Промпроизводство в сентябре выросло на 5,4% относительно аналогичного периода прошлого года, розничные продажи увеличились на 3,2% — лучше консенсуса. Данные по внешней торговле оказались хуже ожиданий. Экспорт увеличился на 2,4%, импорт — на 0,3% (г/г).
По итогам прошедшего в четверг заседания ЕЦБ снизил все три базовые процентные ставки на 0,25 п.п., как и ожидалось. До конца года возможен еще один аналогичный шаг. Дальнейшие решения будут зависеть от поступающих данных. По словам Кристин Лагард, инфляция в еврозоне вернется к целевым 2% на устойчивой основе до конца 2025 г. Это оптимистичный прогноз, дающий возможность для дальнейшего смягчения кредитной–денежной политики.
Сезон отчетности выглядит немного разочаровывающим. Пока отчиталось 14% компаний S&P 500. 79% предприятий преподнесли позитивные сюрпризы по прибыли на акцию. Согласно оценке исследовательской организации FactSet, сводная EPS индекса S&P 500 могла вырасти на 3,4% (г/г), неделей ранее динамика оценивалась в 4,1%.
Из релизов за III квартал уходящей недели стоит отметить United Airlines (+12% за торговую сессию), Morgan Sachs (+7%), Акции Netflix в пятницу взлетели на 11%. Число платных подписчиков стримингового сервиса выросло на 5,1 млн и составило 282,7 млн.
На что обратить внимание
Из макростатистики США стоит обратить внимание на продажи домов на первичном и вторичном рынках, а также блок данных по потребительскому доверию Университета Мичигана.
Из квартальной отчетности внимание заслуживают Alphabet, Tesla, IBM, eBay, Amazon. Это релизы тяжеловесов и могут повлиять на фондовые индексы.
В начале ноября пройдут выборы президента США. Уже начались досрочные выборы. Возможны движения на финансовых рынках, связанные с заявлениями кандидатов. За этот пост поборются кандидат от республиканцев экс-президент Дональд Трамп и кандидат от демократов вице-президент Камала Харрис. Согласно опросам населения, вероятности победы каждого почти одинаковы.
Что дальше
Значение S&P 500 на 18.10.2024 — 5865 п., в пятницу индекс прибавил 0,4%. Нового рывка наверх исключать нельзя. Целевой ориентир при этом — «круглая отметка» 5900 п.
Наиболее активные фьючерсные контракты на Мосбирже — декабрьские: SPYF-12.24 (SFZ4) и NASD-12.24 (NAZ4). Котировки на конец недели — 588 и 20 291. Локальные цели: 600 и 20 400.
За пять дней S&P 500 прибавил 0,9%, Dow Jones — 1%, NASDAQ 100 — 0,3%. Первые два индекса закрылись на исторических максимумах.
В фокусе — макростатистика, заседание ЕЦБ, сезон отчетности.
Что движет рынком
Опубликованные на неделе данные по экономике США за сентябрь оказались смешанными. Оценка прироста ВВП в IV квартале сервисом ФРБ Атланты не изменилась и равна 3,4%.
Розничные продажи без учета автомобилей выросли на 0,5% (прогноз: 0,1%). Промышленное производство сократилось на 0,3% (прогноз: -0,1%). Количество разрешений на строительства снизилось на 2,9% (прогноз: -0,7%).
ВВП КНР в III квартале вырос на 0,9% (кв/кв; прогноз: 1%). Промпроизводство в сентябре выросло на 5,4% относительно аналогичного периода прошлого года, розничные продажи увеличились на 3,2% — лучше консенсуса. Данные по внешней торговле оказались хуже ожиданий. Экспорт увеличился на 2,4%, импорт — на 0,3% (г/г).
По итогам прошедшего в четверг заседания ЕЦБ снизил все три базовые процентные ставки на 0,25 п.п., как и ожидалось. До конца года возможен еще один аналогичный шаг. Дальнейшие решения будут зависеть от поступающих данных. По словам Кристин Лагард, инфляция в еврозоне вернется к целевым 2% на устойчивой основе до конца 2025 г. Это оптимистичный прогноз, дающий возможность для дальнейшего смягчения кредитной–денежной политики.
Сезон отчетности выглядит немного разочаровывающим. Пока отчиталось 14% компаний S&P 500. 79% предприятий преподнесли позитивные сюрпризы по прибыли на акцию. Согласно оценке исследовательской организации FactSet, сводная EPS индекса S&P 500 могла вырасти на 3,4% (г/г), неделей ранее динамика оценивалась в 4,1%.
Из релизов за III квартал уходящей недели стоит отметить United Airlines (+12% за торговую сессию), Morgan Sachs (+7%), Акции Netflix в пятницу взлетели на 11%. Число платных подписчиков стримингового сервиса выросло на 5,1 млн и составило 282,7 млн.
На что обратить внимание
Из макростатистики США стоит обратить внимание на продажи домов на первичном и вторичном рынках, а также блок данных по потребительскому доверию Университета Мичигана.
Из квартальной отчетности внимание заслуживают Alphabet, Tesla, IBM, eBay, Amazon. Это релизы тяжеловесов и могут повлиять на фондовые индексы.
В начале ноября пройдут выборы президента США. Уже начались досрочные выборы. Возможны движения на финансовых рынках, связанные с заявлениями кандидатов. За этот пост поборются кандидат от республиканцев экс-президент Дональд Трамп и кандидат от демократов вице-президент Камала Харрис. Согласно опросам населения, вероятности победы каждого почти одинаковы.
Что дальше
Значение S&P 500 на 18.10.2024 — 5865 п., в пятницу индекс прибавил 0,4%. Нового рывка наверх исключать нельзя. Целевой ориентир при этом — «круглая отметка» 5900 п.
Наиболее активные фьючерсные контракты на Мосбирже — декабрьские: SPYF-12.24 (SFZ4) и NASD-12.24 (NAZ4). Котировки на конец недели — 588 и 20 291. Локальные цели: 600 и 20 400.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба